海南自貿區自貿港建設背景下銀行業金融開放路徑思考

杜慧君

海南自貿區自貿港是中國政府在推進對外開放中的一項重大戰略，是中國向世界開放的重要窗口和高水平經濟特區。銀行業金融是海南自貿區自貿港建設中的重要領域之一，加強銀行業金融開放是推動海南自貿區自貿港建設的必要手段。本文圍繞海南自貿區自貿港建設背景下銀行業金融開放路徑展開思考和研究，首先介紹了海南自貿區自貿港的發展背景，其次從多個方面探討銀行業金融開放，包括外資銀行和金融機構準入、金融同業和資本市場的開放、推進人民幣國際化、數字金融和金融科技創新等，以供參考。

海南自貿區自貿港的發展背景及海南金融業開放現狀

海南自貿區自貿港的發展背景 隨著我國經濟的快速發展，政府開始實施全面對外開放政策。2019年，國家政府發布了《海南自由貿易港建設總體方案》，宣布將海南建設為中國面向太平洋的自由貿易新高地。海南自貿區自貿港是自貿區的升級版，將進行更廣泛、更深層次的改革和開放，不僅是中國經濟“走出去”的窗口和平臺，也是國內經濟發展的重要引擎。

銀行業作為國民經濟中極其重要的產業之一，在海南自貿區自貿港中扮演著不可或缺的角色，金融服務是經濟發展的核心，而銀行作為金融服務的主體影響經濟發展的速度和效果。加強海南自貿區自貿港銀行業金融開放，通過引入國際先進的金融制度、增強競爭、推動國內金融體系改革和創新，將有助于提高海南自貿區自貿港金融市場的國際市場競爭力，提升海南自貿區自貿港的國際影響力，讓中國金融業和海南自貿區自貿港在全球的金融圈中更加活躍。

海南金融業開放現狀 目前，海南金融業已經實現了金融業務的全面開放。海南自貿港建設五年來，金融業開放水平不斷提升。根據中國人民銀行海口中心支行行長、國家外匯管理局海南省分局局長方昕*年*月27日表示，五年來，海南全省跨境收支規模年均增長32.5%，貿易投資便利化自由化水平顯著提升，海南全省跨境收支規模達1550.1億美元。其中，經常項下跨境收支超千億美元，免稅貿易、跨境收支成為近兩年海南的新亮點，已成為經常項下的重要力量。同時，已經開展了包括人民幣跨境業務、銀行代理外匯業務、內地企業借款、境外投資等多項金融業務。

此外，海南已經出臺多項金融業務的政策，促進金融業務發展。如《海南自由貿易試驗區投資管理條例》《海南自由貿易港人民幣跨境金融服務管理辦法》《海南離岸人民幣外匯交易場所管理辦法》等文件，為各類金融機構的落戶和業務開展提供了政策支持?？偟膩碚f，海南已經成為中國金融業開放的重要窗口之一，吸引了眾多金融機構的關注和落戶的同時進一步推動海南金融業發展。

海南自貿區自貿港建設背景下銀行業金融開放的必要性

金融開放是自貿區自貿港建設的必然要求，它對于促進服務貿易發展和提升資源配置效率都具有重要意義。

首先，金融開放可以促進服務貿易發展。金融服務是國際貿易的重要組成部分，而金融行業的開放程度往往也成為國際經濟合作的重要指標。海南自貿區自貿港的建設，必然需要金融行業的全面開放，才能滿足自貿區內外的金融服務需求。隨著金融開放的不斷推進，將有助于吸引更多的金融機構和人才進入海南，加速海南金融中心的建設，從而為海南服務貿易的發展提供更加豐富和多樣化的產品和服務。

其次，金融開放可以提升資源配置效率。金融業是資源配置的重要載體，而其開放程度也是資源配置效率的重要因素。在自貿區自貿港建設過程中，金融開放將促進人民幣資本項目的自由兌換，通過金融市場的有效定價機制，實現資源優化配置，提升資源配置效率。尤其是在推進自貿區與國際市場深度融合的過程中，金融開放的作用將更加顯著，有助于銜接國際投資、貿易和金融市場，提升海南在全球資本流動中的吸引力和競爭力。

金融在自貿區自貿港的經濟發展中發揮作用的途徑

金融在自貿區自貿港的經濟發展中將通過三層機制發揮作用，從滿足一般融資需求到金融自由化，逐步推進。

第一層機制，初級金融服務。這一層機制主要是面向自貿區自貿港廣大的普通居民和企業提供基本的金融服務，包括儲蓄、貸款、支付等常規功能，滿足一般融資需求。通過構建健全的金融基礎設施和服務網絡，可以讓自貿區自貿港內的企業和個人更加方便地獲取到資金支持，助力經濟發展。

第二層機制，中級金融服務。這一層機制在初級金融服務基礎上，進一步提供專業的金融服務和高端金融產品，例如投資銀行、私人銀行、資產管理等。這些金融服務主要面向自貿區自貿港內高端客戶和大型企業，滿足其復雜的融資和投資需求。

第三層機制，高級金融服務。這一層機制是自貿區自貿港金融業發展的核心層次，主要目標是推進金融自由化，打造國際一流的金融市場。這一層機制將通過金融創新、金融開放等方式，吸引國際資源進入自貿區自貿港推動金融自由化，使其在國際金融市場中具有更高的聲譽和競爭力。同時，開放金融市場也將帶動自貿區自貿港其他產業的發展，實現全方位的經濟發展。

海南自貿區自貿港建設背景下銀行業金融開放路徑

從完善賬戶體系建設到打造離岸金融中心，實現海南金融業的高層次開放發展 海南自貿港在國家層面上被定位為建設國際旅游消費中心和全球重要的自貿港之一的戰略任務，因此海南將在金融業的高層次開放發展中發揮重要的作用。在此背景下，海南金融業的高層次開放發展需要從完善賬戶體系建設到打造離岸金融中心逐步實現。

首先，完善賬戶體系建設。如建設自由貿易港銀行賬戶體系，從根本上解決海南自貿港跨境資金流動自由問題，將FT賬戶的性質從在岸賬戶調整為離岸賬戶，通過升級為核算離岸資金的多功能自由貿易賬戶，以此為“試驗田”進行高水平金融開放的壓力測試。這一步是海南金融業開放發展的基礎：完善銀行賬戶體系，優化內外幣賬戶服務，建立切實可行的資本項目管理體系，為后續金融業務提供基礎設施保障。

其次，建設離岸金融中心。隨著海南金融業的逐步開放發展，最終的目標是建設離岸金融中心。該中心將成為區內外金融服務機構的匯聚地，吸引更多金融機構、資本和人才的入駐，最終打造成為國內外知名的金融集聚區。

加強金融風險防范 隨著海南自貿港建設的推進，銀行業金融開放成為海南金融業發展的重要方向。但是在推進金融開放的過程中，也需要注意風險問題，通過穩步審慎推進金融開放和探索金融監管沙盒機制等方式，加強金融風險防范。

首先，穩步審慎推進金融開放。在推進金融開放的過程中，需要遵循穩妥和審慎的原則，采取先行先試、分步實施的方式推進金融開放，引進具有較高質量和安全性的金融機構，鼓勵金融創新和增強金融市場公平競爭。

其次，探索金融監管沙盒機制。金融開放涉及對外部制度和規則的整合和調整，需要實施有效的監管措施，保障金融市場的穩定性和健康發展。可考慮建立金融監管沙盒機制，即是以物聯網、區塊鏈產業金融服務、應用程序編程接口等為基礎進行建設的一種平衡金融創新和傳統金融監管目標之間的重要工具，引入金融創新機構、投資者和監管機構等多方參與，通過實驗室方式進行有序、有監管的金融創新試驗，既滿足了市場需求，又保障了監管機構的監管職責。

最后，通過完善風險評估、增強交易透明度、加強資本市場監管等方式，強化金融風險防范工作，降低金融業務的負面影響。

外資銀行和金融機構準入 銀行業金融開放的第一步是加強外資銀行和金融機構準入，通過吸引更多國際知名的銀行和金融機構落戶海南自貿區自貿港，促進海南的金融創新和競爭。為此，海南自貿區應加強外資銀行和金融機構準入制度的改革和優化，將外資銀行和金融機構的準入放寬至全國最高質量標準，優先考慮那些專業能力更強、服務水平更高、具備全球經驗和客戶資源的外資銀行和金融機構落戶海南自貿區自貿港。

同時，為了加強監管，避免金融風險，海南自貿區自貿港應制定更加細致的審批程序，并加大對外資金融機構的監督力度，對其衍生品交易、資產管理等業務實施有效的監管和防范風險的機制。此外，繼續完善外匯架構，簡化外匯管理流程，同時加強人民幣外匯交易和國際貿易金融的支持和服務，為外資銀行的正常運行提供基礎性的服務。

金融同業和資本市場的開放 海南自貿區自貿港建設中，金融同業和資本市場的開放是非常重要的，有利于推動開放型銀行體系和多元化資本市場的建設。金融同業是指銀行之間的互相合作，尤其是在跨境金融業務方面的合作，而資本市場開放則是指允許更多的境外投資者參與海南自貿區自貿港的金融市場。

為了加強金融同業和資本市場的開放，海南自貿區需要加快推進金融市場的國際化，如海南已經建立QFLP制度，主要是采取公司制、合伙制的企業類型，對于私募股權投資基金來講，稅收負擔主要體現在流轉稅和所得稅，因交易主體的不同，不同模式所涉及的稅收繳納方式也存在不同，投資者可根據自身情況，結合海南當地稅收相關法律及政策，決定參與QFLP投資所采用的交易架構及交易主體。以QFLP制度為基礎適用的稅收政策，能為符合海南自由貿易港稅收政策條件的企業及個人等提供更加寬松的優惠政策，對促進海南經濟的增長具有良好促進意義。

推進人民幣國際化 推進人民幣國際化是海南自貿區自貿港建設中最重要的一項任務之一，也是海口自由貿易港邁向全球化的關鍵路徑。在推進人民幣國際化的過程中，需要加強規制基礎建設，完善人民幣資本項目的結構平衡，以及提高海南自貿區自貿港金融市場的質量和水平。

具體而言，需要落實人民幣跨境貿易結算、人民幣結算等事項，切實增強人民幣對外宏觀管理的可持續性，擴大人民幣在境外的使用和流通。海南自貿區自貿港建設中，中國政府也在積極推動境內人民幣定位的國際化，在十幾年的時間里，通過建立人民幣清算行和本幣互換網絡、不斷深化人民幣匯率形成機制、不斷開放金融市場等舉措，有效加強了人民幣與國際貨幣的互換功能，提高人民幣在海外市場的認可度和國際重要貨幣地位。要實現人民幣國際化，還要深化與全球主要貨幣體系的互動，促進中國與國際貨幣系統的融合，加強全球范圍內人民幣與其他貨幣的交易和結算活動。

數字金融和金融科技創新 數字金融是利用互聯網、移動互聯網等數字化技術創新，為金融服務提供更便捷和高效的途徑，是銀行業的重要發展方向。金融科技是指應用科技創新解決金融服務方面的問題，金融科技的發展可以幫助銀行業實現全面的創新，開展更多的金融服務業務。

在海南自貿區自貿港的建設中，可以發展數字金融和金融科技，以實現銀行業的創新和高效運作。數字金融可以推進跨境金融服務創新，實現全球范圍內實時交易和資金清算，打破區域限制，擴大金融業務的范圍和規模，促進海南自貿區金融市場國際化。金融科技可以為銀行業帶來更多的便利和利潤，為自貿區自貿港產業發展提供有力支持。

總而言之，在海南自貿區自貿港建設的大背景下，銀行業金融開放是非常重要的一環。通過采取必要開放手段吸引更多的金融機構進駐海南，推動海南自貿區自貿港金融市場的國際化和競爭力，不僅可以促進海南地區的經濟發展，也將為國家中國金融業不斷吸收并吸納更多的國際先進金融經驗起到示范和引領作用。雖然銀行業金融開放進程面臨著諸多挑戰，但只要繼續堅持改革開放的路線，不斷推進海南自貿區自貿港建設，未來銀行業金融開放必將取得更加明顯的成效。

（作者單位：國家開發銀行海南省分行）