銀行綠色化轉型 助力實體經濟走好低碳之路

任澤

近年來，發展綠色信貸是商業銀行的重要戰略之一，對其信貸結構產生了深遠的影響。綠色信貸將污染治理效果、環境監測標準以及生態保護作為審批條件，有效提高了企業貸款門檻，并通過經濟杠桿實現企業污染成本的內部化，從而將事后治理改為事前治理。

通過差異化定價，商業銀行能夠控制資金向更加環保的企業和產業流動，促進可持續發展。由于環保領域風險較高，商業銀行在進行綠色信貸時會對企業進行嚴格的環境和社會風險評估，以確保貸款的安全性。綠色信貸不僅引領了銀行業轉型升級的方向，也促使銀行業更加注重社會責任，推動經濟可持續發展，因此，對該方向的研究是十分有必要的。

綠色信貸政策影響

商業銀行信貸結構的理論

首先，可以將企業劃分為新興企業L和基礎傳統企業H兩種類型。其中，L企業代表輕工制造業、IT（互聯網技術）和旅游業等行業，其產能不會對生態造成嚴重影響，行業資產較輕，沒有過多抵押資產。H企業代表制造業、機械、電子等行業，通常情況下行業資產較重，固定資產較多，規模較大，可用于抵押。

其次，假設金融部門僅由A銀行構成，進行信貸發放和存款吸收。?和??分別為兩類企業的貸款，在忽視生產環境風險條件下，銀行更傾向借貸給H企業。假設H和L企業的還款概率分別為1和???????，同時，政府對L企業進行擔保，提高還款概率為???????????。

市場均衡時的信貸結構影響方向。在均衡風險下，兩類企業具有相同貸款利率。用S表示信貸結構，其比例越高則綠色經濟占比越高。由此可在綠色信貸影響下，了解此時的信貸結構。

在進行綠色信貸對產業結構影響分析時，選取某市綠色金融改革創新作為研究樣本。其中，信貸結構、制造業、能源業以及采礦業的數據主要從該市的統計年鑒中獲取，綠色信貸發展水平的數據主要通過查閱《中國工業統計年鑒》獲取。在數據收集整理過程中，主要運用EXCEL進行數據處理，各項變量的具體數據如表1所示。表1展示了銀行信貸結構受綠色信貸政策影響的結果。

根據表1結果得知，綠色信貸政策能夠對銀行信貸結構進行顯著改善，并且銀行會減少采礦業和制造業的信貸，而并不會減少對能源業的信貸。分析原因，可能是我國經濟快速增長對能源的需求量大。實證分析結果表明，實施綠色信貸政策對商業銀行信貸結構的改善效果是顯著的。這一政策鼓勵銀行向環保、可持續發展等領域的項目提供貸款，同時限制向污染、高耗能項目的融資。這種政策能夠促進商業銀行轉型，倒逼其調整信貸結構，發展低碳、環保的金融業務。

因此，在產業轉型上，綠色信貸發展起到資源配置作用，可有效引導社會資金的流向，助力產業結構優化調整。商業銀行將資金聚集到節能環保、新能源和高科技等節能減排行業，將貸款精準投放至低碳企業，可有效解決其融資難、融資貴的問題，并將極大提升企業節能減排和產業升級轉型的動力。

在綠色信貸規模不斷發展的背景下，更多的行業會開始向綠色產業靠攏，從而創造更多的經濟效益。這也有利于讓市場上勞動密集型產業的勞動力，逐漸向技術密集型產業轉移，促使社會資源向綠色環保、可持續發展的產業傾斜，在實現了經濟高質量發展的同時，還能改善生態環境。

商業銀行信貸業務結構調整建議

近年來，隨著大眾環境保護意識不斷增強，越來越多的商業銀行開始采用綠色信貸，以支持和推動綠色低碳產業的發展，這對商業銀行信貸結構帶來了顯著影響。以“兩高一剩”的高污染、高耗能企業為例，綠色信貸的實施加速了這些傳統企業的優化升級，同時政府也降低了對這些企業的補貼力度。商業銀行在對這些企業發放貸款時，謹慎性也有所提高，盡量避免過度的風險投資。這樣的調整，不僅有利于提高商業銀行的經營效益，同時也有利于管控高污染企業。

此外，商業銀行還可以通過代理銷售綠色債券、推介綠色理財項目等方式支持綠色低碳產業的發展，改善其信貸結構。這種調整，既促進了綠色低碳產業的蓬勃發展，同時也帶動了商業銀行的可持續發展。以下是為了幫助商業銀行更好地調整信貸業務結構，提出的幾點建議：

積極創新低碳貸款業務。推進低碳環保企業的抵（質）押貸款業務。銀行可以放寬條件，通過開展新型貸款業務解決低碳環保企業前期的資金需要，例如擴大抵（質）押物的實際范圍和具體類型、推行專利權抵（質）押、CDM（概念數據模型）項目碳排放權抵（質）押、應收賬款抵押貸款。基于“產業鏈擔保”和“企業聯保”開展銀行貸款業務，可以將相關投資資質的綜合評估拓寬至整個產業鏈，從而在信貸業務方式上進行創新，幫助低碳環保企業走出前期發展困境。銀行同業間也要加強協調配合，不同商業銀行之間可以通過資金、技術等方面的合作互補，實施聯合貸款、票據融資以及轉貸款等業務，從而在資金上為低碳環保企業提供更多支持和幫助。

銀行差異化發展綠色金融服務。首先，銀行可以通過制定具體可操作的綠色金融業務指標來實現差異化發展，這些指標應能夠反映銀行綠色金融業務發展前景及應對氣候變化的重要性。同時，銀行需參考綠色金融業務的行業標準和規范，確保所制定的指標符合行業規律。其次，銀行可通過建立綠色金融業務專門機構來實現差異化發展。該機構應具有專門的團隊，履行項目管理、市場營銷等職能，以提高綠色金融業務的專業性和獨立性。同時，該機構應負責對銀行內部環境、社會責任、監管合規等方面的指導和管理。這種模式可包含投資、貸款、融資租賃等多種綠色金融業務形式，以支持各種綠色項目的發展。

可以看出，綠色信貸對商業銀行信貸結構具有積極的影響。銀行業逐步加強開展綠色信貸業務，這不僅能夠切實應對環境問題，而且也可以推動銀行業結構調整，為經濟可持續發展貢獻力量。綠色信貸的發展為銀行業優化了信貸結構，增強了銀行業的社會責任感和公共形象，同時也有助于銀行業逐步形成低風險、高效益的新型商業模式。商業銀行應當深入探究綠色信貸的特點和規律，提高產品適應性，推動銀行業結構的優化和轉型升級，進一步提高服務質量，更好地滿足社會需求。