一單離岸業(yè)務(wù)的案例分析

武義海

香港S公司是A公司于1992年9月10日借用當(dāng)時在冊的其中三名正式員工名義在香港設(shè)立的有限責(zé)任公司，1997年香港回歸之前，由A公司派員在港經(jīng)營轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)，九七之后，原派駐人員撤回公司，S公司也就成為空殼公司，2006年9月在國內(nèi)Z銀行設(shè)立離岸賬戶，經(jīng)營離岸業(yè)務(wù)。現(xiàn)就這單離岸業(yè)務(wù)因相關(guān)單位的關(guān)系十分復(fù)雜而如何做成功進(jìn)行具體分析。

一、本案背景

C公司（沒有進(jìn)出口經(jīng)營權(quán)）參加J公司招標(biāo)會，中標(biāo)取得某款汽車檢測設(shè)備供貨權(quán)， 并與日本H公司上海分公司取得了聯(lián)系，得知：日本H公司可以優(yōu)惠價格提供這種設(shè)備，支付方式必須是信用證。J公司有自己的國際貿(mào)易公司，即：W公司，通過W公司可以申請到進(jìn)口免稅指標(biāo)。但C公司不能通過W公司直接代理進(jìn)口，目的在于避免W公司和J公司知道差價。C公司深知A公司在當(dāng)?shù)氐膶嵙徒?jīng)營理念，也知道A公司有離岸公司——香港S公司。A公司、C公司、J公司和W公司都在中國關(guān)境內(nèi)，彼此之間的買賣交易是不能用外幣結(jié)算的。C公司怎么做，才能既不讓J公司、W公司和H公司知道差價，又能得到J公司提供的免征進(jìn)口關(guān)稅的便利？

二、本案業(yè)務(wù)特殊性分析

價差是C公司的商業(yè)秘密，不能外泄給J公司和W公司，也不能泄露給H公司，C公司按中標(biāo)價格向J公司收取全額貨款，天經(jīng)地義，J公司可以指示W(wǎng)公司代付約定外幣金額，而且，W公司有能力開立本幣或外幣信用證，C公司顯然可以合情合理地要求J公司指示W(wǎng)公司向S公司開立全額、即期議付信用證。這樣一來，J公司自己辦理進(jìn)口結(jié)關(guān)手續(xù)，自己申請進(jìn)口免稅指標(biāo)，C公司間接享受到免稅的好處。

但S公司如何向H公司開證呢？S公司在Z銀行沒有任何授信額度，在香港當(dāng)?shù)匾矝]有任何銀行給予的授信額度，離岸公司占用在岸公司授信額度本例中行不通，要開證，包括背對背信用證，只能繳存全額保證金，而本例中結(jié)算貨幣是日元，讓C公司向S公司全額支付日元保證金，且不說匯兌損失和利息損失，C公司又如何付呢？就算馬上到相關(guān)政府部門成功進(jìn)行進(jìn)出口經(jīng)營權(quán)登記、備案，付匯后，沒有進(jìn)口到貨，如何辦理付匯核銷呢？

C公司考慮到多種因素，不準(zhǔn)備自己辦理進(jìn)口開證等手續(xù)，改請J公司指示W(wǎng)公司開立可轉(zhuǎn)讓信用證，由S公司申請轉(zhuǎn)讓給H公司，經(jīng)與J公司、W公司和H公司商量，都同意。W公司開給S公司的可轉(zhuǎn)讓、即期自由議付信用證部分條款如下：

信用證交單期為已裝船日期后21天內(nèi)，總額9430000.00日元，其中90%，即8487000.00日元，憑下列相符單據(jù)付款：已簽署的商業(yè)發(fā)票一式三聯(lián)，金額為8487000.00日元；1/3套清潔已裝船、記名為申請人、通知申請人并注明運費預(yù)付的提單（余下2/3正本提單本證中未作規(guī)定，實際是由H公司直接快郵給A公司或其代理人）。生產(chǎn)廠家或受益人簽發(fā)的品質(zhì)證書一正一副；裝箱單/重量單五份正本；受益人證明一份正本，證明：合同貨物木質(zhì)包裝業(yè)經(jīng)處理，并貼有符合國際植物保護(hù)公約要求的標(biāo)簽，或受益人聲明一份正本，申明無木質(zhì)包裝；全套保單/保險憑證，按合同總額的110%投保一切險和戰(zhàn)爭險。余下10%，即943000.00日元，憑下列相符單據(jù)付款：已簽署的商業(yè)發(fā)票6份正本，金額為943000.00日元；受益人和用戶簽發(fā)的最終接受貨物證明一正二副；與發(fā)票金額相同的不可撤銷銀行保函一份正本，該保函有效期為自受益人和用戶簽發(fā)的最終接受貨物證明日期后12個月。C公司考慮到商業(yè)秘密等因素，不能要求W公司作出S公司可以做到相符交單的信用證修改，進(jìn)而求助Z銀行，請其轉(zhuǎn)讓時，將提單條款中申請人和通知人，換成W公司；將10%尾款支付要求提供的銀行保函中“THE SAME VALUE OF THE INVOICE”換成943000.00日元（JPY943000.00），但Z銀行離岸中心不同意，稱只能按UCP600第38條可轉(zhuǎn)讓信用證的相關(guān)規(guī)定辦理轉(zhuǎn)讓。根據(jù)同條g款規(guī)定，已轉(zhuǎn)讓信用證必須準(zhǔn)確轉(zhuǎn)載原證條款和條件，包括保兌（如有），只能減少原證金額和單價，縮短原證效期、交單期和裝期；保險金額可以增加到原證規(guī)定的保險金額；第一受益人的名稱可以替代原證中的申請人名稱；如果原證特別要求申請人的名稱顯示在發(fā)票以外的其它單據(jù)中，已轉(zhuǎn)讓信用證必須有這樣的規(guī)定。即使Z銀行離岸中心同意將銀行保函金額改為943000.00日元，C公司也不宜如此辦理。這樣看來，C公司走可轉(zhuǎn)讓信用證這條路，也不通，怎么辦呢？

三、完成業(yè)務(wù)應(yīng)選擇的方案

事實上，鑒于本例的特殊性，基礎(chǔ)合同及原證規(guī)定，須留有10%尾款將銀行保函作為付款單據(jù)之一，C公司為避免J公司和W公司知道真正的買價，以及不讓H公司知道真正的賣價，按照UCP600相關(guān)規(guī)定，則不宜使用轉(zhuǎn)讓信用證方式，只能采用其它合適的方式。在信用證支付方式下，最經(jīng)濟(jì)的辦法顯然是由S公司開立新證或背對背信用證，但本例不適用。A公司可以取代S公司向H公司開立新證，再與S公司采用匯付方式，綜合前文，整筆業(yè)務(wù)流程圖如下：

由此表可知，C公司要實現(xiàn)：J公司、W公司和H公司互不知曉買賣價格、S公司相符交單、自己或A公司不墊資這樣的目標(biāo)，就需要解決A公司開給H公司的信用證條款問題：

1） 商請H公司同意接受CPT價格術(shù)語，并同意扣減相應(yīng)的保險費，即使不扣減，C公司承擔(dān)的相應(yīng)保費也很少，可以忽略不計。由S公司直接投保，既不讓H公司知道賣價，又能容易滿足信用證相應(yīng)條款要求。

2） 再對照S公司收到的信用證要求，對提單條款中收貨人和通知人修改為W公司；加列受益人證明單據(jù)要求，證明2/3正本提單在裝船日期后3天內(nèi)快郵給A公司，快郵收據(jù)隨單議付。進(jìn)而提前收到2/3正本提單，用其中一份正本議付。

3） 交單期設(shè)置為：不早于裝運日期后15天，并在信用證效期內(nèi)。2/3正本提單比1/3正本提單至少早寄12天，可以確保：S公司根據(jù)UCP600相關(guān)規(guī)定議付收款后，有充足的時間將相應(yīng)的款項劃轉(zhuǎn)到A公司指定銀行賬戶，A公司憑此在選定的開證行規(guī)定的應(yīng)付款時間內(nèi)付出。S公司雖然先只收到90%貨款（具體金額，本文從略）。但足以支付A公司全額信用證款項。

4） S公司如欲以相符交單方式獲得10%的證內(nèi)余額，尚需以繳存保證金方式在Z銀行申請開立一份銀行保函，并取得S公司和J公司聯(lián)合簽發(fā)的最終接受貨物證明。

按照以上條款設(shè)置，既保證S公司相符交單， 又保證A公司不用墊資，進(jìn)而保證C公司不再增加資金占用。根據(jù)兩證銜接，證內(nèi)單據(jù)流、資金流、物流方向可以概括為以下具體做法：

1. J公司收貨、付款，是否付W公司服務(wù)費，由J公司與W公司自行商定。

2. C公司與A公司簽訂委托代理合同，支付約定的開證保證金及代理費，并約定：部分差額由S公司以服務(wù)貿(mào)易方式直接匯給C公司。按照現(xiàn)行出口收匯核銷方面的相關(guān)規(guī)定，C公司可以同樣貿(mào)易方式申報、結(jié)匯，無需先入待核查賬戶，再沖減電子口岸數(shù)據(jù)庫中的出口可收匯余額。

3. W公司受托開證，贖單，付匯，用部分證內(nèi)來單和海關(guān)要求的其它必要單據(jù)辦理進(jìn)口結(jié)關(guān)手續(xù)，結(jié)關(guān)后，該進(jìn)口設(shè)備直接交付J公司。W公司有付匯，又有進(jìn)口到貨，付匯核銷合法合規(guī)。

4. A公司受托開證，先收到S公司電匯匯款，后贖單、付匯，收匯金額大于或等于付匯金額，但沒有辦理進(jìn)口結(jié)關(guān)手續(xù)，不能取得有關(guān)海關(guān)驗訖的進(jìn)口貨物報關(guān)單，只能以轉(zhuǎn)口貿(mào)易方式核銷收、付匯。A公司收取C公司代理費，接收證內(nèi)單據(jù)，收到H公司快郵寄達(dá)的2/3正本提單后，借用S公司設(shè)立的離岸賬戶，以S公司名義通過Z銀行交單、議付，等到S公司收到相應(yīng)款項后，直接通過網(wǎng)上銀行匯回或匯往其它指定賬戶。整筆業(yè)務(wù)終結(jié)時，A公司退還C公司開證保證金。

5.S公司在Z銀行設(shè)立離岸賬戶，與非香港居民，包括自然人和法人，從事商品貿(mào)易，這就是離岸業(yè)務(wù)。離岸業(yè)務(wù)完全由A公司自己辦理，A公司能夠直接控制物權(quán)，防止貨、款兩空風(fēng)險。本例中，A公司通過網(wǎng)銀就能劃回或匯往其它指定賬戶，就是說，A公司可用以支付H公司貨款和C公司部分差額。

6. H公司與A公司簽訂供貨合同，履行交貨義務(wù)，寄交相關(guān)單據(jù)，向A公司收取相應(yīng)貨款。▲