本刊執行總編朱敏對話李子彬會長:紓解中小企業融資困局

當過工程師，干過實業，做過高官……特殊的經歷，使李子彬凡事總喜歡辯證地去看：關于宏觀政策和企業發展，他有著全面、深刻的認識；面對中小企業困境，他雖焦急如焚，卻又理性視之；自2006年12月創立以來，中小企業協會在其執掌下，實行企業化管理，但不盲目追求經濟效益。

今年4月，李子彬提筆給溫家寶總理寫信，其中寫道：“如果不迅速采取堅決的強有力措施，那么到今年年末很可能出現2007年下半年和2008年上半年那時的情況，一批中小企業資金鏈斷裂倒閉。”的確，年初以來，中小企業遭遇了嚴峻的成本高漲、錢荒、用工荒、電荒、油荒……尤其到了六月份，不斷傳出“中小企業停業或倒閉”的消息，其嚴重程度，堪比2008年國際金融危機。

值此情勢，中小企業如何有效應對？如何在危機中實現轉型？7月12日下午，這位有著“創業板播種者”和“中小企業培育者”之譽的國家發改委原副主任，在其辦公室接受了朱敏總編的對話邀約，暢談中小企業的過去、現在和未來。

“融資難”的呼聲最高

朱敏：您擔任中國中小企業協會會長快滿一屆了？

李子彬：對，馬上就到屆了，今年11月份協會換屆。

朱敏：在您看來，當前中小企業發展面臨的最大問題是什么？

李子彬：發展有企業內部的問題，也有企業外部的問題。企業內部的問題，企業自己常常不怎么講，但“外因是條件，內因是根據”，要說面臨的最大問題，我想主要還是來自企業內部。同樣一個問題，不可能對所有企業造成同樣大的影響，但作為協會來講，還是為它呼吁外部條件的時候多。企業內部的問題，需要靠企業自身去認識和覺悟。

朱敏：一個現實問題是，中小企業往往囿于規模的限制，產品技術層次大多較低，通常對技術創新投入不甚熱衷，使其生命周期大為縮短。對此您怎么看？

李子彬：中小企業，顧名思義，規模小、實力弱。一是表現在人才弱，優秀的人才都愿意去大企業不愿意去中小企業，大企業穩定，待遇高，所以中小企業招攬人才困難。二是表現在資金實力弱，這兩個條件就決定了它的創新能力弱。當然管理水平也不夠高。因此中小企業的生命周期大約是4～6年。近幾年全國工商系統登記的企業是這樣的：每年新注冊的企業大約100萬戶左右，每年消亡的企業有40萬～50萬戶。有的企業創辦幾年就消失了，但也有一部分小企業長成大企業了，微型的變成中型的，中型的變成大型的，像華為、中興都是近十幾年成長起來的。

各個企業內因不同，決定了它的發展前景。但企業很少講自己的問題，老是講外部的政策環境、發展環境等因素，融資難、稅負重、市場準入門檻高等。無可否認，確實存在這些情況。但我認為，中小企業的自身素質比較弱，這是一個重要原因。

朱敏：不過，目前中國市場機制還不健全，中小企業的外部生態確實比較復雜，存在許多企業自身無法逾越的發展屏障。

李子彬：當然，企業的發展環境也是一個重要方面。總體上講，中國中小企業的發展環境正在逐年改善，特別是2007年下半年國際金融危機發生以來，2009年、2010年中小企業的外部發展環境明顯改善，可以說前進了一大步。從這個角度上講，危機也是機遇，壞事變成了好事。

2008年上半年，有幾十萬戶中小企業倒閉或歇業，3000多萬農民工返鄉，引起了從中央政府到地方政府的關注。這不僅影響經濟的發展、結構的調整，而且影響社會的穩定。所以從2008年9月份以后，各級政府出臺了一系列改善中小企業發展環境的政策措施。

朱敏：在這些政策措施當中，有哪些舉措對中小企業發展環境的改善尤為有力？與此同時，又有哪些地方明顯存在不足？

李子彬：比如，加大財政支持。原來中央財政對中小企業專項資金就4.5億元，2009年增加到90多億元了，2010年以后增加到100多億元了。如果沒有那場危機，我估計中央財政不可能拿那么多錢。還有，減免100項不合理的收費，總計360億元，這也減少了中小企業的負擔。

融資方面，央行、銀監會引導、督促大銀行建立中小企業專項融資機構，大中小銀行加大了對中小企業的貸款服務。證券市場上，中小板、創業板也都加大了服務的力度。當然，外部環境雖然有很大改善，但還沒有令中小企業覺得寬松。

市場準入方面，2010年國務院出臺了《關于鼓勵和引導民間投資健康發展的若干意見》。這個“新36條”很好，但落地的不多。盡管中央和地方的配套文件加起來超過一千個，但中小企業并沒有感受到明顯改善。特別是壟斷行業的投資，比如鐵路、電力、電信、石油天然氣、國防科技工業等領域，對中小企業總是隔著一層“玻璃門”。

朱敏：好像看得見，卻又進不去？

李子彬：對！所以，市場準入、稅負過重、融資困難、社會化服務體系不夠完善等問題，呼聲一直比較高。但中小企業呼聲最高的，還是“融資難”。近一年來，湖南、廣東、浙江等一些地方又缺電，東南沿海缺少工業用地，雖然不是全國性的，但在當地影響還是挺大的。

當前，中小企業確實面臨一些困難，需要各級政府加大力量解決。“十二五”規劃的發布既給中小企業提供了機遇，也面臨不少挑戰。特別是今年，勞動力成本上升，能源原材料漲價，人民幣持續升值，節能減排壓力加大（15個行業的高耗能、高污染企業關停并轉）……這些問題，使中小企業在“十二五”期間將面臨更為嚴峻的形勢。

優化信貸結構見效最快

朱敏：您剛才講到，“融資難”是中小企業呼聲最高的問題。從宏觀金融層面來看，這一問題近年來究竟呈現怎樣的態勢？

李子彬：現階段，融資難是中小企業的第一大問題。客觀來講，2008年以來，融資難得到了很大改善。2008年9月以后，人民銀行、銀監會引導和督促大銀行建立中小企業融資專營機構，這是前所未有的，加大了對中小企業的信貸力度，那兩年貨幣政策也很寬松。2009年新增貸款額9.6萬億，2010年7.95萬億，貨幣總量的寬松和信貸結構的優化，使中小企業的信貸有明顯改善。資本市場直接融資渠道拓寬方面也向前走了一大步，比如中小板、創業板都有很大進展。今年上半年，創業板上市了83家，中小板上市了61家，共融資了1100億，比前幾年有很大進步。私募股權基金募集和投資額都比以前有很大改觀。

朱敏：說到這里，我們知道，您本人多年以來一直為解決包括“融資難”在內的中小企業難題而奔走呼號。今年4月，您在給溫家寶總理的信中，特別吁請中央關注中小企業當前面臨的危機。這件事有沒有下文？

李子彬：四月下旬，我給總理寫信，反映中小企業六個方面的問題并逐一提出政策建議。之前我調研了江蘇、浙江、廣東、云南、湖北、遼寧等六個省，發現了一些問題，想到了一些建議給總理提。總理很重視，批給了李克強、王岐山、張德江、馬凱，這四位領導又批給各自分管部門的一把手，如發改委的張平、財政部的謝旭人、人民銀行的周小川、銀監會的劉明康、證監會的尚福林、保監會的吳定富、工信部的苗圩等。我在信中講，如果不迅速采取堅決的強有力措施，那么到今年年末很可能出現2007年下半年和2008年上半年那時的情況，一批中小企業資金鏈斷裂倒閉。一個多月過去了，我看金融系統動作比較大，王岐山副總理7月1日～2日在河北石家莊市考察并召開小企業金融服務座談會。中國銀監會出臺了《關于支持商業銀行進一步改進小企業金融服務的通知》，中國人民銀行召開例會，要求著力優化信貸結構，引導商業銀行加大對重點領域和薄弱環節的信貸支持，特別是對“三農”、中小企業的信貸支持。

我在信中也提過中小企業負擔很重，要減輕中小企業負擔，加大財政支持力度。但至今我沒看到這方面有啥動作，也可能正在研究。我相信中央各部門一定會關注中小企業的健康發展，優化發展環境。

朱敏：“十二五”規劃提出，要建立健全中小企業金融服務和信用擔保體系，提高中小企業貸款規模和比重，拓寬直接融資渠道。但現實之中又是怎樣的呢？

李子彬：據銀監會公布，今年上半年對小企業的信貸余額是9.7萬億，去年上半年的小企業貸款是6.69萬億，增加了3萬億，說明還是有改善的，但還需要繼續加大力度。

各銀行趁著廣大企業特別是中小企業信貸緊張的局面，紛紛提高了貸款利率，中小企業貸款在基準利率之上還要增加30%，大企業也是這樣。我接觸一家大企業，總資產500億，凈資產200億，2010年利潤17億，它從銀行拿到貸款，在基準利率6.56%之上還要上浮30%，小企業貸款還需要支付給擔保公司3%的擔保費，這樣中小企業貸款利率就達到11.3%了，企業掙的錢都給銀行打工了。我認為，銀行這種行為加重了企業的負擔，說句難聽的，這是“趁火打劫”。就這么高的貸款利率，中小企業都貸不上。

朱敏：有人認為，中小企業融資難之所以成為“老大難”問題，與銀行系統在貸款方面“嫌貧愛富”、對中小企業重視不夠難脫干系。人們一談到融資問題，往往會把板子打在銀行身上。

李子彬：中小企業貸款難，其實不光是銀行的問題。中小企業五花八門，各行各業，分布在全國各地，規模不等，發展階段不等，大家都想去銀行貸款，實際不合理。銀行不可能把所有中小企業對資金的需求全包下來。比如高新技術企業、產業振興企業剛誕生，創始人基礎不錯，產品前景也很好，剛注冊就去銀行貸款，銀行敢給它們錢嗎？要抵押沒有，要經營記錄沒有，要信用記錄還沒來得及積累。什么都沒有，銀行肯定不敢貸。像這種企業不應該到銀行貸款，而應該通過股權融資，發達國家市場經濟中的初創企業都是走這樣的路徑。還有的企業管理不規范，信用不好，做假賬，這樣的企業銀行肯定也不給貸。

企業融資緊張，不要只怪銀行，國外的企業也不是只從銀行融資，直接融資占70%，銀行貸款占30%。

朱敏：“融資難”的要害到底在哪里？有沒有較為妥善的緩解路徑？

李子彬：之所以融資難，銀行、企業、資本市場各有各的責任。中國的股權、債權等資本市場發育不完善。在國外債權市場與股票市場規模一樣大，中國的債權市場很小，中小企業債權市場更小，導致中小企業的直接融資渠道狹窄。

中國的銀行系統發育得還不夠，小銀行太少，5家國有商業銀行（工、農、中、建、交），12家股份制商業銀行，130多家城市合作銀行，剩下的小銀行資產規模很小，分布的面也較窄。從貸款成本、風險等市場角度考慮，大銀行當然愿意貸給大企業和大項目。但大銀行都是國有資產控股的，國家有困難，中小企業發展缺錢，大銀行當然有責任分擔國家的功能，即使成本高、風險高，也要想盡辦法增加對中小企業的融資服務，這個要求也是合理的。而小銀行限于自身資金實力，也只能給小企業和小項目貸款。銀監會提出三年要發展1000家鄉鎮銀行，要加快步伐。銀行金融產品的創新，組織機構的設置，大銀行和小銀行的審貸流程都應該有改進。

總結起來就是：第一，大銀行要改善對中小企業的金融服務，要加快發展小銀行；第二，要加快發展資本市場，拓寬中小企業直接融資渠道；第三，企業要加強規范管理，具備向銀行貸款的條件。

朱敏：紓解中小企業融資困境，需要同時從多個管道入手，尋求包括金融體制改革在內的一整套系統性解決方案。在您看來，其中最為迫切的會是什么？

李子彬：通過多種渠道解決融資難，但不是短時間內就能解決的。最迫切的是優化信貸結構，銀行的信貸投放要調整，這個見效最快。比如房地產投資，現在占銀行信貸余額的1/4，成為房地產泡沫的主要推動力之一；另外，地方土地財政、房地產暴利、保障房建設太慢，也是主要推動力。1/4的信貸都集中在房地產一個行業，不僅催生了泡沫，而且擠占了別的行業和企業的資金。我認為，只要下狠心解決，信貸結構調整有幾個月就能見效。應該把泡沫行業的資金拿出來往薄弱領域和環節投，比如農業、中小企業等。

現在，高耗能產業投資又反彈了，上半年固定資產投資同比增長25.6%，房地產開發投資同比增長32.9%，高耗能產業增長12%以上。這說明投資和信貸結構就不合理。

所以我寫給總理的信，第一條就是優化信貸結構，多渠道緩解中小企業融資困難。

法規政策關鍵在落實

朱敏：前段時間，您前往幾個省份進行了實地調研。從您的角度看，哪些企業發展得好一些、哪些企業發展得更困難一些？之前，國家財政有一筆扶持中小企業發展的專項資金，這筆資金是否還在發放？

李子彬：工信部、工商聯和我們協會都下去調研過，最近全國政協又去調研。多調研一下也有好處，情況了解得更深更細一些，向國務院提建議更準確一些，進而形成廣泛共識。

中小企業發展專項資金，主要用于建立中小企業發展公共基礎平臺、人員培訓、拓展國際市場、技術改造和創新等幾個方面。2008年之前中央財政專項資金僅4億多，金融危機以后增加到近110億。我個人希望繼續加大力度。

2002年《中小企業法》頒布，該法律要求各級政府要建立中小企業發展專項基金，這個基金的管理辦法另行制定。九年過去了，這個基金也沒有建立。我認為，能把以前出臺的法規和政策都不折不扣落實了，就足夠了。不要總是“雷聲大雨點小”，空歡喜一場。

后來又頒布了《公司法》和《物權法》。2005年出臺了《國務院關于鼓勵、支持、引導個體私營等非公經濟發展的若干意見》，即“老36條”。2010年又出臺了“新36條”。這些法規措施都很好，說得很全了，內容包括加大財政支持、緩解融資困難、擴大投資領域、完善社會化服務體系、轉變政府職能等五個方面，但落實得不夠，落實起來很難。

朱敏：也就是說，針對中小企業的法律法規、政策措施都有了，關鍵是落實。那么，當前最迫切需要落實的是什么？

李子彬：剛才提到的那五個方面的法規政策，緊迫性各有不同。最緊迫的還是緩解融資困難，融資包括銀行貸款和直接融資，直接融資包括股票債權市場、產權交易市場、私募股權基金、融資租賃。

朱敏：現在有人驚呼“中國中小企業真正的經濟危機已經到來了”。對此您是否贊成？

李子彬：我不同意這個觀點，這是少數人對基層不了解的主觀臆想。現在不可能比2007年和2008年那個時候困難，那時侯國際市場迅速萎縮，出口都出不去了，所以倒閉了那么多企業。現在不同于那時，上半年外貿進出口總額增長27%，出口增長25%，進口增長29%。現在的融資環境比那時候有改善。企業經過那次打擊以后，比過去聰明了，不盲目擴張。中國難還是難在調整結構上，今年主要任務是抑制通脹，調整結構。而發展GDP并不難，中國正處在工業化、城鎮化、現代化的發展階段，投資和消費需求市場非常龐大，經濟搞快容易想慢下來難，今年上半年GDP計劃增長目標是8%，可最終達到了9.6%。

朱敏：對了，您在給溫家寶總理的信中寫了六條建議，是哪六條？

李子彬：這六條建議，我可以說一下標題：一是調整信貸結構，多途徑緩解融資困難；二是減輕企業負擔，加大財政支持力度；三是落實法律和政策措施，優化企業投資環境；四是完善社會化服務體系，支持中小企業創新和發展轉型；五是加強理論研究，掃清發展非公經濟的思想障礙；六是加大各地政府對中小企業的引導力度。

結構調整而非“國進民退”

朱敏：您對中小企業通過小額信貸公司獲取資金周轉有何看法？

李子彬：發展小額信貸公司主要是考慮融資緊張，而民間貸款利率很高，風險挺大，不規范，容易引起法律糾紛。它可以為中小企業服務，作為一種有益的融資補充，但它本身也遇到困難，資本金有限，自身不能吸納存款和融資。我在南方遇到過這種公司，有的搞得挺好，一個鎮上有50家企業，大家出錢成立這么個公司，信用不好的企業不讓加入，實行存一貸三或存一貸五，利率比銀行高1～2個百分點。當地政府也很贊成這種做法，年底還對這種公司進行獎勵，它們又把政府的獎金存入公司，實施滾動發展。這種公司想做大不容易，一般都是就地取材，為當地企業服務的。

朱敏：從宏觀上看，中小企業危機是個結構性問題。現實情況是，2008年金融危機發生后，國家出臺了4萬億投資刺激政策，雖然扭轉了經濟頹勢，但對中小企業而言無形中產生了“擠壓效應”。由此，有學者指出，近年來呈現“國進民退”的趨勢。對此您是怎樣看待的？

李子彬：我和有些學者有不同看法，不贊成這兩年是“國進民退”。國家也沒有采取這樣的政策，基本經濟制度是非常明確的：以公有制經濟為主體，多種所有制經濟并存。這些學者主要是針對這種現象，比如小煤窯、小鐵礦，是個體的、私人的，現在進行整頓，國有企業把小煤窯、小鐵礦都收購了，他們說這是“國進民退”，我認為這是經濟結構調整，硬把它歸為所有制問題，這是不對的。小煤窯出煤率只有15%，大煤礦能產出50%以上，特別好的露天大煤礦能達到100%。小煤窯不僅造成浪費，而且挖完了誰都沒辦法開采。大煤礦兼并小煤礦是為了提高煤炭資源的開采率，增加安全性，這是結構調整，是一種進步。

當然，針對有些國有大企業搞全產業鏈或壟斷的問題，則可以具體研究。市場經濟有一個很重要的法律就是《反壟斷法》，中國在反壟斷方面還做得不夠，石油、天然氣、鐵路、電力、電信都是壟斷的，所以真正把市場經濟體制完善了，一定要反壟斷。國家相關部門要對某些國有大企業的壟斷行為加強監管。

朱敏：不過，近年來，有不少中小企業喪失了原本依靠市場力量創業的動力，轉而去傍政府、傍央企。對于這種現象，又該如何解讀？

李子彬：確實有些中小企業不愿很辛苦地去做實業賺錢，而去投資房地產“掙快錢”。我認為，發展實業特別是制造業是一個國家強盛的根本。發展制造業是最辛苦的，管理很復雜，占用資金很多，利潤也薄，國家對制造業沒有什么特殊的扶持政策。一個國家如果沒有實體經濟，只有虛擬經濟，那會出問題的。美國剛開始實體經濟也很強大，后來由于成本競爭，把一部分制造業轉移到國外，現在“空心化”了，導致失業率居高不下。現在美國又掉過頭搞新的工業化，提倡發展新興戰略工業，深知過去虛擬經濟搞過頭了。

國內一些企業為什么不愿搞制造業，就是因為制造業很辛苦，利潤很薄，所以都去投資房地產了。房地產調整兩年都沒有見成效，我認為采取的措施針對性不夠，“打蛇打七寸”，沒打到七寸上，征收房產稅是不解決問題的。中國400個富翁里面，160多個是房地產商，前40個富翁里面，19個是房地產商，前10個超級富翁里面有5個是房地產商。我們去溫州進行企業調查，問下一步干啥，100個企業有70個說是搞房地產，搞制造業的只有4個，若這樣下去，國家將沒希望了。所以對房地產的調控要加強針對性。

我的愿望是辦成“百年老店”

朱敏：您曾經干過技術員、副所長、廠長、市長、副部長、副主任、政協委員，現在是協會會長，您覺得印象最深刻的是哪段經歷？

李子彬：我當過小官，1991年在化學工業部當副部長，后來在深圳當市長，在發改委當副主任。之前在大型企業錦西化工總廠干過20多年，當時工廠工資都發不出來了，選聘我作廠長，我用半年時間使企業扭虧為盈，五年讓工廠“起死回生”，從國外引進六個大項目。后來升任錦西市副市長，兩年后到化工部了。這么多年，給我的感覺是當公務員最容易，但是當個好公務員和“父母官”很不容易，需要有很強的責任心、敢于承擔責任，而且要業務過硬、辦事精通，還要廉潔奉公、不吃拿卡要，另外還要有良好的服務態度和高效的辦事能力。這三種角色當中，把協會辦好是最難的了。

朱敏：中國中小企業協會成立以來，主要為中小企業做了哪些實事？

李子彬：我們協會沒有向政府要一分錢，現在辦協會很難，通過市場化機制來辦，自己謀生存、求發展，為會員提供切實有效的服務，實行企業化管理，以服務創收，但又不能只為盈利，還要保持公益性質。中小企業協會成立五年來沒有一封告狀信，開各種論壇和培訓都是免費的。協會的工作人員都是通過社會競聘上崗，現有50多個人，基本建立了一支工作能力和責任心較強的隊伍。每個部門都有自己的核心業務，協會內部實行目標責任制，年度工作任務分解到每個部門和人員，每個季度考評一次。之所以能招來人才、留住人才，不僅具有較好的薪酬待遇和激勵機制，而且要求員工把自己的工作當事業來做。我們協會的資金管理都是透明的，每年都進行審計，沒有發生過任何問題。

五年來，中小企業對協會都比較認可，會員單位積極繳納會費和其他服務費用。因為我們及時向政府反映企業面臨的困難和問題，相關的政府部門研究中小企業問題都會邀請我們參與討論，起到橋梁紐帶作用。而且給它們辦了不少實實在在的事情，比如幫助中小企業聯系銀行貸款、幫助企業推銷節能產品和高新技術產品、幫助中小企業發行集合債或集合票據、促進企業的技術創新和信息化建設，等等。

我的愿望是把協會辦成“百年老店”，企業歡迎，政府信賴。把中國中小企業協會辦成中小企業之家。

朱敏

國務院發展研究中心

《新經濟導刊》執行總編

李子彬

國家發改委原副主任

中國中小企業協會會長

1940年1月生，高級工程師，畢業于清華大學工程化學系。在大型企業工作20多年，曾任化學工業部黨組成員、副部長，廣東省深圳市委副書記、副市長、市長，國家發展計劃委員會黨組成員、副主任，國家發展和改革委員會黨組成員、副主任，國務院西部地區開發領導小組辦公室副主任，十屆全國政協委員。現任中國中小企業協會會長，重慶市、寧夏自治區、大連市政府顧問。