“12青島城投債”獲發

青島市恰逢搶抓藍色經濟區建設的重大機遇期。年初黨代會凝心聚智，以世界眼光謀劃未來，以國際標準提升工作。以本土優勢彰顯特色，率先科學發展，實現藍色跨越，加快建設宜居幸福的現代化國際城市成為全市共識。

首發17億元規模

2月16日，國內一家媒體B3版發布《2012年青島城市建設投資(集團)有限責任公司市政項目建設債券募集說明書摘要》，總額為17億元的“2012青島城市建設投資(集團)有限責任公司市政項目建設債券(簡稱“12青島城投債”)”經國家發改委批準發行。

此舉標志著，在中央實行穩健貨幣政策并對政府融資平臺進行嚴格審核的當前環境下，青島城投集團在直接融資領域實現重大突破。對進一步提升青島國有企業的信用形象，吸納更多的社會資本參與青島城市建設具有重要意義。

記者從《募集說明書摘要》看到，本期“12青島城投債”發行總額為人民幣174L元，分5年期和7年期兩個品種，其中5年期債券品種的發行規模為8.6億元，7年期債券品種的發行規模為8.4億元，均采取固定利率形式，6.19％和6.89％的利率水平低于同期銀行貸款利率。

“這是青島市第一家通過國家發改委審批發行市政債券的企業”，債券主承銷商之一、國開證券負責人表示，本期債券將通過承銷團設置的發行網點，向境內機構投資者(國家法律、法規另有規定除外)公開發行。發行范圍及對象為在中央國債登記公司開戶的境內機構投資者。

據了解，本期募集17億元資金，其中13.6億元將用于新疆路高架快速路工程，用以完善青島城市快速路網“三縱四橫”的規劃，另3.4億元將用于補充營運資金。

債券發行方，青島城投集團董事長、法人代表王愛國表示：“未來，將不斷通過‘資源資產化、資產資本化、資本證券化’完善集團內部造血機制，不斷提升投融資能力。城投集團要先行一步，為建設宜居青島、打造幸福城市打好城市建設的基石。”

AAA最高信用評級

青島城投債發行成功，反映了青島社會經濟的蓬勃發展、投資環境的不斷改善和綜合實力的持續增強。

當前，青島市恰逢搶抓藍色經濟區建設的重大機遇期。年初黨代會凝心聚智，“以世界眼光謀劃未來，以國際標準提升工作，以本土優勢彰顯特色，率先科學發展，實現藍色跨越，加快建設宜居幸福的現代化國際城市”成為全市共識。

城市基礎設施的配套和完善，對改善城市投資環境、提高經濟效效率、發揮青島市作為藍色經濟區核心區的輻射功能有積極作用，尤其是對房地產業、商業服務業以及地方經濟的快速增長有著明顯的支撐和拉動作用。

特別是，隨著“全域統籌、三城聯動、軸帶展開、生態間隔、組團發展”城市空間發展戰略的實施，城市基礎設施建設的節奏日益加快。

作為市政府直屬的綜合性城市建設投融資公司，青島城投集團面臨重大發展機遇，同時也承擔著巨大的建設資金壓力。

“通過不斷自我創新，突破融資瓶頸，為大規模、高水平的城市基礎設施建設提供充足的資金保障”是城投集團成立之初的題中之義。青島市發改委主任劉明君表示：“城投集團已成為我市公益性項目運作和融資的重要平臺之一。”

國開證券負責人認為，在當前的資本環境下，本次市政債券能夠獲準發行成功，主要得益于城投集團的業績和信譽。

事實上，作為“城市建設生命線”，城投集團自2008年成立以來，按照“政府引導、市場化運作、企業化經營”的思路，以城市建設和運營為中心，緊緊抓住城市化和現代服務業兩大發展潮流，在城市基礎設施建設和現代服務業領域積極投入，并已形成土地開發、路橋等基礎設施建設、環境能源、保障性住房、酒店與旅游、文化傳媒和社區服務等多層次業務板塊的戰略布局。

公開資料顯示，2008－2010年，青島城投集團分別實現營業收入133300.OoTY元，84273.10萬元和186252.80萬元，歸屬于母公司的凈利潤分別為7713.867Y元、8759.26萬元和24220.99萬元，經營性活動產生的現金流^分別為151 146.38萬元、384885.30萬元和524246J64萬元。“公司目前經營穩定，隨著行業環境和經營狀況的不斷改善，發行人的盈利能力和償債能力將進一步得到提升。”

據此，國內三大權威評級機構之一大公國際資信評級公司認定——青島城投集團的主體評級和債券評級均為最高信用評級AAA，“這在山東省政府投資公司中是第一家，在全國除直轄市以外的城市政府投資公司中也是第一家。”

青島市發改委主任劉明君認為，“城投集團信用等級的大幅提升不但降低了發行利率，也為青島國企在資本市場樹立了良好形象。”