對郴州市招商引資與銀行融資的辨證思考

李志航

資金投入不足一直是困擾經濟欠發達地區發展的重要因素。由于各種因素的制約，經濟欠發達地區融資路徑一般只有兩條：招商引資和銀行融資。因此，經濟欠發達地區面對如此狹窄的二元融資格局，就必須實行優化配置和理性安排，以招商引資帶動銀行信貸的大量投入，以彌補其融資缺口，促進地方經濟快速發展。然而，作為經濟欠發達地區的湖南省郴州市卻出現了一種二元融資結構的悖逆——招商引資快速發展，而銀行融資卻持續萎縮的現象。因此、如何實現招商引資與銀行融資的良性互動，值得我們分析研究、辨證思考。

一、郴州市招商引資和銀行融資的現狀

工業革命為世界發達國家和地區創造了經濟騰飛的奇跡，而郴州市以前定位于“農業大市”的框框，經過多年的“農業會戰”，卻發現與工業化地區的差距越來越大。為了實現新型工業的戰略轉移和解決資金供給的“瓶頸”約束，近年來，郴州市政府把招商引資作為實施工業興市的頭等大事來抓。從實際引資額看，2005年為113.1億元，之后平均每年以89%的速度遞增，至2011年，全年新批外商投資項目152個，實際利用外資24.3億美元，實際利用外資總額連續五年居全省第二位；引進內資項目1551個，實際到位內資823.7億元，到位內資在全省排名第三，較2010年前移兩個位次。與此同時，銀行融資功能在發展地方經濟中則大大被弱化，信貸投入增幅連年減少，積聚的大量閑置資金往往因難找出路而大量上存，甚至流向沿海經濟發達地區，與地方經濟增速嚴重不均衡，與地方經濟發展需要大量資金投入形成強烈對比。2005年，郴州市金融機構新增存貸比為56.3%，之后逐年下降，至2011年末下降到46.4%,。2011年全市金融機構累放貸款僅相當于該市當年招商引資額的80.4%。

二、招商引資的重要作用及存在的問題

（一）招商引資對地方經濟的發展起了重要作用

1、優化產業結構，推動經濟結構轉型。近幾年郴州市全力推進工業園區建設，工業園區發展迅猛，全市的電子信息、有色、能源、醫藥食品、機械、化工六大支柱產業得到快速發展和集聚，六大產業占全市規模以上工業增加值的比重達到85.5%。工業經濟實現強勁增長,2011年，郴州市第一、二、三產業結構為26.2:26.8:41.6，通過招商引資強力推動，現在經濟結構實現了二三一的轉型。

2、開辟融資渠道，有效緩解資金“瓶頸”。政府重視借助外力發展經濟，通過招商引資爭取了大量的資金和項目。2011年，郴州市組織和參與重大招商推介會12余次，還在廣州、東莞等地設立了招商聯絡處，常年開展招商。

3、加速對接互動，提升經濟開放水平。通過引進一批產業關聯度大、技術含量高、帶動能力強的戰略投資項目，形成了大項目興大產業，大產業促大發展的新局面，打造了以科技工業園為核心的我省唯一的國家級出口加工區。該加工區僅引進入園的產業項目就有華錄數碼、誠信印務、強旺科技等7家企業，投資已達17.15億元，加速與沿海發達地區的對接互動，實行產業的轉移與承接，提高了本地區開放型經濟的發展水平。

（二）招商引資存在的問題不容忽視

1、招商運行機制行政化。從市場經濟的角度分析，招商引資是一種經濟行為，應當由政府搭臺，讓企業和銀行唱戲，企業是招商引資的主角，政府則起著引導和服務的作用。但實際情況正好相反，招商運行機制具有明顯的行政色彩，當地政府層層下達招商引資任務，把招商引資作為年度考核的重要指標，實行一票否決，對商業銀行也下達招商引資任務，完不成招商引資任務的還在全轄通報批評。

2、優惠政策執行矛盾化。在招商引資工作中，各級政府出臺了各種各樣的優惠政策，但實際執行起來往往有矛盾。一是低價出讓土地與工業園區基本建設費用的矛盾。外商簽約后，低價獲得了土地，但園區內的用地要修路、平地、排水等六通一平，而當地財政多是“吃飯財政”，無力全部承受，轉嫁于落戶企業，又有簽約時的承諾，落戶企業也不會接受，要銀行信貸支持，園區建設機構又不是法人，沒有信貸支持路徑。二是稅款征收中的各種優惠條款，執行起來也是矛盾。稅法乃國家法律，地方政府無權修改，執行中種種優惠，只能打打擦邊球，地方擅自減免稅收實乃違法行政。況且稅收的減免和規費的免除會導致國有資產和合法權益的流失。三是水、電等優惠價供應，不僅造成了當地水、電消費中的“不平等”，而且也會隨著水、電、煤氣等市場化經營而使優惠逐漸消失。

3、招商引資項目質量總體偏低。從我們調查的情況看，真正談得上規格高的項目較少。一是遞換型企業多。這些企業是沿海經濟較發達地區實行產業遞換中需要外遷的企業。或是產品已更新，或是當地產業結構調整后被限制發展的企業，或是用地多、與環境保護要求不符合的企業等。二是投資規模偏小。在招商引資工作中，投資5000萬元的受歡迎，1億元以上的視如珍寶。況且，許多號稱或簽約1億元以上的投資項目，實際到位資金往往是大打折扣，客商往往是迎合當地政府要員的喜“大”愛“大”，就把投資合約放大。三是項目多是加工型。這些項目投產后對當地經濟總量增加上有現實意義。但從產業結構的角度分析，這些項目對帶動本地工業群體結構提升的作用不大，甚至在招商引資企業發展起來后，與本地企業爭原料、爭市場、爭技術人才的矛盾有可能產生。四是少數項目帶有欺詐性。有些單位或部門在不斷加大招商引資力度時，對欺詐性投資缺乏應有的警惕性，把關不嚴，條件過于優惠，使犯罪分子有機可乘，造成不良后果與影響。

三、銀行融資的“助推器”功能及沒有得到應有發揮的原因

（一）銀行融資推動經濟發展的作用不可低估

1、銀行融資的“助推器”功能未變。雖然招商引資快速增長，但要付出大量的人力、物力和大量的成本費用，并有許多附加條件，隨著時間的推移，招商引資難度也日益加大。而銀行信貸資金的投入沒有任何附加條件，至2011年末，郴州市轄內金融機構投入地方經濟發展的信貸資金余額達439.67億元，銀行融資無疑是推動地方經濟發展的強有力“助推器”。

2、銀行融資潛力大有可挖。從郴州市各項存款增長速度看，每年可凈增貸款數額相當可觀，加上存量貸款的收回與再放，每年累計投放的貸款總量遠大于貸款凈增額。如果本地經濟凝聚力強，金融部門還可以通過努力將外地資金吸引到本區域來，同樣，如果本地經濟無引力，金融部門卻可以將資金調劑到外地或上存。與需要支付大量成本費用并附有大量條件的招商引資相比，銀行融資的活性、彈性、潛力和優勢無與倫比。

3、銀行的金融服務作用未減。招商引資與銀行融資之間在路徑選擇上不存在非此即彼的相斥關系，前者的擴容與資質的提升反而會促進擴大對后者的需求。在地方大搞招商引資的同時，銀行默默地承擔著金融服務的重要角色。除了提供融資外，還充當結算服務、提供信息中介等金融服務、參與監測經濟運行狀況等角色。

（二）銀行融資緣何逐漸失寵

1、金融制度性缺陷。一是機構收縮集約，縣域金融邊緣化。首先是機構的集約化，存差繼續擴大，儲蓄投資轉化率逐年下降。再次是信貸權限的集約化。突出表現為信貸管理權限的高度集中和信貸支持過度審慎，抑制了信貸的增長。二是內部管理僵化。。銀行貸款審批環節多，工作效率低；激勵機制軟弱化，強調貸款的風險管理，忽視相應的激勵機制建設，抑制了基層行和信貸人員放貸欲望，甚至產生“懼貸”的扭曲心理。

2、企業自身素質缺陷。一是企業管理模式落后。有的企業雖然在體制上屬有限責任公司，但實際上卻是家族式管理、作坊式生產，且工藝落后。二是科技含量不高。產品結構單一。三是是財務管理嚴重失真。有的企業搞幾套報表，按需出具，銀行難辯真偽。有的企業通過多頭開戶，讓資金體外循環，逃避收貸收息，銀行無法對企業經營狀況作出正確判斷，妨礙信貸投放。

3、貸款保障機制缺陷。目前我國的商業銀行防范貸款風險過分依賴抵押擔保等第二還款能力，而對企業的經營收入、現金流量等第一還款來源不夠重視，一味追求形式要件的合法，而現行中介機構體系尚未建立，信用擔保機構缺失，這無疑限制了金融機構的信貸支持力度。

4、金融生態環境缺陷。一是社會信用環境不理想。人們的誠信意識不強，逃廢銀行債務的現象時有發生，大量信貸資金得不到有效保護，挫傷了銀行信貸投入的積極性。二是中介服務不規范。部分商業化運作的中介組織為生存，往往迎合客戶需要，做出脫離抵押資產實際價值的評估，導致評估信息失真。三是依法收貸，執行困難。勝訴案件難以執行到位，本息未收回又賠訴訟費。

四、出路選擇：招商引資與銀行融資良性互動

長期而言，銀行融資發展遲緩必然要影響、制約地方經濟發展。必須辯證處理招商引資與銀行融資關系。做到既大力招商引資，又充分挖掘銀行融資，不厚此薄彼，要努力實現招商引資與銀行融資的良性互動。

（一）地方政府：加強引導，規范運作

1、實現政府招商行政化向市場化轉變。對招商引資不越俎代皰，應當搭好臺，讓企業和銀行唱戲，使招商引資運作由行政化轉變為市場化。可組建招商引資的經濟實體、如把工業園區管委會改建成工業園區發展有限公司，把招商引資、園區建設和客商企業發展置于市場經濟發展的層面，按市場經濟發展規律運作。這樣，可以把招商引資工作的突擊性發展、工業園區的長期發展與客商企業的持續性發展融為一體。

2、實現一攬子招商向重點項目、專題招商轉變。各地應當依據自身經濟發展的特點、難點、支撐點、關聯點制訂招商引資的規劃，規劃近期、中期、遠期的目標，確立招商引資的重點項目和所需項目。實現招商人選擇客商、客商選擇招商地的“雙向選擇”，以減少盲目性，降低招商成本和規避未來的風險。

3、努力改善金融生態環境。地方政府在招商引資的同時，要努力改善金融生態環境，既要堅決打擊各種逃廢銀行債務行為，又要根據本地實際，對銀行信貸投入制定和實施優惠政策，加強考核，鼓勵和推動銀行加大投入，引導銀行資金與招商引資有機結合起來，實現金融資源就地轉化。

（二）人民銀行：改進服務，加強調控

1、加強“三導”，改進服務。一是加強貨幣政策上的引導。在深入調研的基礎上，結合轄內實際，制定年度信貸投入增長指導性計劃、信貸投向重點和做好全年信貸工作的措施。二是加強銀企關系上的疏導。注重加強政、銀、企三方合作與對接。三是加強信貸投入上的督導。建立對轄內企業按月統計、按季分析制度，全面掌握轄內企業信貸投入狀況，分析投向、投量,并將分析情況反饋給當地政府和各金融機構，對金融機構支持地方經濟進行指導和督促。

2、加強調控，破解“瓶頸”。一是提高對中小企業貸款利率的上浮幅度，緩解金融機構支持中小企業面寬、額少、成本高的問題。二是實行中央銀行再貼現與金融機構支持中小企業貸款比例掛鉤，多貸多貼；三是對利用再貸款、再貼現增加對中小企業貸款投放的金融機構，利率給予優惠，以體現貨幣政策對中小企業的傾斜和支持。

（三）商業銀行：加強銀企溝通，增加信貸投入

1、確立“金融服務經濟”的思想。各家銀行及全體員工，要牢固樹立金融服務經濟的思想，主動走出行門，深入實際，深入企業，要克服畏難情緒，選擇優良客戶，尋找發展路徑，加強銀企溝通，謀求銀企雙贏。

2、進一步改革信貸管理體制。一是要適當下放貸款權限，建立科學的授權授信調整機制。二是要建立科學的信貸激勵與約束對稱機制，充分調動信貸員發放貸款的積極性，不能要求信貸人員承擔無限責任，只能承擔嚴格按信貸程序操作的有限責任。

3、開展貸款營銷增加信貸投放。貸款營銷已成為商業銀行謀求發展的主要手段之一，但在招商客戶中貸款營銷卻相對滯后。各家銀行不能走“你建廠，我觀看，你賺錢，我介入”的老路，銀行信貸人員要深入到招商引資客戶中，有選擇、有目的地開展貸款營銷，幫助客戶解決生產經營中的困難，促進其快速發展。

（四）企業：誠信為本，規范發展。

1、規范經營、誠信為本。企業要提高核心競爭力，必須規范生產經營，樹立良好的信用形象。作為從沿海等經濟發達地區企業的客商，更應保持和發揮經濟發達地區的企業形象。要按現代企業制度進行經營與管理，建設和健全財務統計制度，向政府、銀行提供真實的信息、數據、爭取政府、銀行的支持。

2、融合并帶動地方經濟發展。各招商引資客商來到投資地后，要立足長遠發展，既要把經營管理的先進理念和高新技術帶來，又要把自身的發展融入當地經濟發展中，力爭成為當地的骨干企業，龍頭企業，增加企業發展的后勁。