“兩租合一”可行性及其會計處理探析

許婷婷

（安徽財經大學，安徽 蚌埠 233030）

“兩租合一”可行性及其會計處理探析

許婷婷

（安徽財經大學，安徽 蚌埠 233030）

2009年，IASB①與FASB②聯合發布租賃會計準則修訂討論稿，擬將經營租賃與融資租賃合二為一，即“兩租合一”。本文簡單介紹了現行租賃會計準則的基本情況和租賃雙方的會計處理，由此對由“兩租合一”引起的租賃雙方的會計處理的變化以及對雙方財務的影響進行敘述，并探討了租賃會計準則的改革可能對經濟活動產生的影響。

租賃會計；兩租合一；會計處理

一、現行的租賃會計準則的基本情況

（一）概述現行租賃會計準則

《國際會計準則第17號——租賃》對租賃的定義：租賃是一項協議，雙方在約定的期限內，一項資產的使用權由出租方轉移給承租方來獲取一項或一系列的款項。租賃的主要特點不是租賃資產的所有權轉讓，而是租賃資產的使用權轉讓，同時，這種轉讓是以承租方支付租金為代價有償獲取租賃資產的使用權。

在租賃開始日，承租人和出租人將租賃分為經營租賃和融資租賃。滿足以下敘述的任何一點，都可以確認為是一項融資租賃：

1.當租賃雙方約定的期限屆滿，租賃資產的所有權由出租人轉移給承租人；

2.租人有權利選擇是否購買租賃資產，若設定的收購價格要比租賃資產的公允價值低得多（小于等于25%），則承租人在租賃開始日就可以合理的確定選擇購買該項租賃資產；

3.租賃資產約定的期限占租賃資產全部壽命的75%或75%以上；

4.在租賃開始日，出租人收取的最低租賃收款額的現值占該項租賃資產公允價值的90%或90%以上；承租人支付的最低租賃付款額的現值占該項租賃資產公允價值的90%或90%以上；

5.有些性質特殊的租賃資產，若沒有大的調整，這些租賃資產只有承租人才能夠使用。

（二）承租方的會計處理

1.在融資租賃條件下，在租賃開始日，承租方的長期應付款的入賬價值是最低租賃付款額，租入資產的入賬價值是最低租賃付款額與租賃資產的公允價值相比較低者，未確定融資費用是長期應付款的入賬價值與租入資產的入賬價值的差額。其次，承租人向出租人支付租金，包括本金和利息兩個部分。承租人支付租金，一方面減少了長期應付款，另一方面將未確認的融資費用采用實際利率法計算并確定為當期融資費用。未確認融資費用應該分攤在租賃約定期限的各個期間內。

2.在經營租賃條件下，應付租金與計入當期費用之間的關系是承租人首要解決的問題，其他相關的會計處理都相對簡單。

（三）出租方的會計處理

1.在融資租賃條件下，出租人的租賃資產在租賃開始日實質上就變成了收取租金的債權。在租賃期開始日，應收融資租賃款的入賬價值是租賃開始日最低租賃收款額加上初始直接費用，并同時記錄未擔保余值，由于在租賃開始日，初始直接費用與其現值相等，故未實現融資收益就是最低收款額加上未擔保余值之和與其現值的差額。其次，未實現融資收益在分配時，出租人應當采用實際利率法計算，并確認在租賃雙方約定的期限內各個期間的融資收入。

2.在經營租賃條件下，與資產所有權有關的全部風險和報酬都留在出租人一方，因此出租人應當作自身擁有的資產在資產負債表中反映。出租人收取的租金在雙方在約定的期限內的各個期間按直線法確認為收入。

二、“兩租合一”的可行性及其經濟后果分析

租賃是大部分企業重要的融資渠道方式。理論上，租賃會計能給財務報表使用者提供對企業租賃業務全面和可理解的景象。然而“根據《世界租賃年鑒2009》，2007年全球租賃總金額達7600億美元，但其中很多租賃合同沒有反映在主體的財務狀況表上。其主要原因是國際財務報告準則和美國公認會計原則都將租賃劃分為融資租賃和經營租賃”。[1]為了推進國際財務報告準則與美國準則的趨同，以加快建立統一的高質量全球會計準則，同時為了回應金融穩定論壇FSF和G20華盛頓峰會提出的關于改進資產負債表表外工具會計處理、提高透明度、增強披露準則等建議，2009年3月19日，IASB與FASB聯合發布租賃會計準則征詢意見稿，擬將經營租賃與融資租賃兩類租賃合二為一，簡稱“兩租合一”，其會計處理也將不再區分為經營租賃和融資租賃，兩類租賃均要計入資產負債表中。

（一）現行租賃會計存在的問題

1.一項資產進入了租賃合約以后，承租人取得了租賃資產的使用權，同時也產生了支付租金的義務，這兩項都符合資產和負債的定義。但在經營租賃中，資產和負債就不能被確認，企業的經營狀況就不能正確的體現。財務報表的使用者在實際中自行調整承租人的資產負債的數額，但在財務報表附注中的信息又往往不足以讓使用者做出正確可靠的調整。

2.同一項交易由于不同的劃分卻采用不同的會計處理現行的租賃準則，同一項交易事項，經營租賃資產和融資租賃資產分別計入出租人和承租人的資產負債表中，但經營租賃資產和融資租賃資產的會計處理截然不同。這樣對于財務報表的使用者來說，就降低了財務報表的可比性。

3.租賃的表外融資粉飾企業的財務狀況，經營租賃屬于表外融資，所謂表外融資就是指企業籌集獲得的資金以及形成的資產不在資產負債表中直接反映，所形成的費用以及取得的經營成果卻在利潤表中反映出來。表外融資可以起到調整資金結構，夸大投資收益率，掩蓋虧損，虛增利潤，加大財務杠桿的作用；管理層利用它進行籌資活動，隱藏債務，資產負債表中反映的資產額、負債比率往往小于企業實際的資產額、負債比率，使得財務報表的信息缺乏完整性和真實性。安然事件中，安然企業就是通過“表外融資”來掩蓋資金的來源渠道。

（二）“兩租合一”可能產生的積極經濟后果

1.取消了融資租賃與經營租賃的分類

IASB與FASB聯合發布租賃會計準則征詢意見稿中，將不再對融資租賃和經營租賃進行劃分，采用單一的租賃會計處理，在實務中簡化了承租人的會計處理，確保租賃交易所確認的資產和負債都將反映在資產負債表中，將增加會計信息的可比性；簡化了租賃會計模型的實務應用。

2.減少租賃的表外融資，降低財務風險

在意見稿中，經營租賃將不再具有表外融資能力，它將完整地反映在資產負債表中，準確地顯示企業的資本結構，反映企業的融資風險，這將有利于優化企業資本結構，選擇合理融資方式，降低企業相應的財務風險。

3.部分資產負債表外的融資租賃業務被內化，這樣有利于會計主體的財務風險被全面衡量，同時財務報表使用者也能更好地使用財務報表，獲取需要的財務信息。

4.保持了準則體系的內在一致性

在意見稿中，一項租賃合同，承租人取得使用權，有權使用使用權資產，滿足資產的定義，被確認為一項資產；同時，承租人為獲取使用權而支付使用權資產的租金，滿足負債的定義，被確認為一項負債。

三、“兩租合一”中會計處理的變化

（一）“兩租合一”承租方會計處理的變化

在意見稿中，承租人采用“使用權資產”會計處理模式。所謂使用權資產是指在租賃雙方約定的期限內，承租人對一項資產有權利使用或控制。

1.在租賃期開始日，承租人支付租金的入賬價值是租賃資產按租賃付款額的現值，確認為一項負債，其中貼現率為承租人的增量借款利率。與負債相同金額加上承租人的初始直接費用作為使用權資產的入賬價值，確認為一項資產。

2.使用權資產使攤余成本進行后續計量，計量期間是預期租賃期和租賃資產使用壽命兩者較短的期間。攤余方法的選擇取決于租賃資產在企業中實現經濟利益的方式。

3.租賃負債后續計量采用實際利率法按攤余成本進行計算。在報告日，承租人應該重新估計租賃期和租賃的付款額，以便調整負債的金額。

（二）“兩租合一”出租方會計處理的變化

“在意見稿中，根據出租方是否將與租賃資產有關的所有權風險和收益轉移給承租方，將出租方的會計處理分為‘終止確認法’和‘履約義務法’。”[2]

1.終止確認法——與租賃資有關的所有權的風險和收益由出租方轉移給承租方[3]，這種方法適用于以融資為主要目的的租賃經濟活動。在租賃開始日，承租人應收租賃款的入賬價值是應付租賃款的現值加上出租人的初始費用之和，其中折現率是內含利率，同時，終止確認租賃資產的轉出價值是將租賃資產賬面價值除以其公允價值后乘應收租賃款的金額，租賃資產余值與應收租賃款之間的差額計入當期損益。在這種方法下，終止確認一項租賃資產，再確認一項新的資產。

2.履約義務法——與租賃資產有關的所有權的風險和收益沒有被出租方轉移給承租方，這種方法適用于只為取得租賃資產的短期使用權和租賃期不確定的租賃資產的租賃經濟活動。在租賃期開始日，承租人應收租賃款的入賬價值是應付租賃款的現值加上出租人的初始費用之和，其中折現率是內含利率，同時將應付租賃款現值與出租人初始費用之和的金額作為應付租賃款項，確認為一項負債。租賃資產仍保留在出租人的資產負債表內。

簡而言之，出租人若采用履約義務法，將承擔租賃資產的資產風險，若采用終止確認法，將承擔了租賃資產的信用風險，這與出租人在經營租賃下承擔的資產風險，在融資租賃下承擔的信用風險是相一致的。

四、對“兩租合一”的進一步思考

（一）對承租方可能出現的財務影響

意見稿中取消了經營租賃，規避了租賃承租方的資產負債表外的融資，將對承租方的財務報表產生一定程度的影響。首先，在意見稿中，將租賃資產和負債都列入資產負債表中，若增加資產，將降低資產收益的增長速度，獲取較低的資本收益率；若增加非流動負債和流動負債，將降低營運資本，提高資產負債率和債權融資成本。其次，在現行經營租賃中，年攤銷額是固定的，租金的支出按年平均攤銷；在意見稿中，年攤銷額仍是固定的，但折舊費用和利息費用之和取代了租金支出，按直線法攤銷，這樣利息費用在采用采用實際利率法計算時，每年攤銷的利息費用隨著使用年限的增加而逐年減少。因此，在租金額相等的情況下，租金支出先高后低，稅前凈利潤比經營租賃情況下先低后高。

（二）對出租方可能出現的財務影響

在意見稿中，就出租方是否將與租賃資產有關的所有權的風險和收益轉移給承租方而分為“終止確認法”和“履約義務法”兩種會計處理方法。但終止確認法的會計處理對應IAS17融資租賃下的會計處理，履約義務法的會計處理與IAS17③經營租賃下的會計處理相對應，因此，對出租方的財務報表的影響不大。

（三）對“兩租合一”在實務方面的影響

在實際租賃活動中，租賃業務有許多形式，但并不是所有的租賃都是基于融資的目的。有一些租賃，例如資產租賃，這種租賃形式只是為了增加資產在使用過程中的靈活性，降低資產在使用過程中可能遇到的風險。在意見稿中，我們可以看出租賃業務只是經濟活動中的一項重要融資方式。IASB承認，在意見稿中，租賃業務的出租方并沒有將所有的租賃活動都歸于以融資為目的，租賃業務的承租方也沒有詳細陳述所有的租賃業務是否都是以融資為目的的。在會計實務操作過程中，租賃業務的承租方將所有的租賃資產都列入資產負債表中，這種“一刀切”的會計處理模式有待進一步探討。

在美國，商業團體目前正竭力阻止會計準則制定機構對企業資產負債表中涉及幾千億美元的租賃合同會計準則進行修改。他們指出，該會計準則的修改可能會束縛企業的借貸行為，因為在財報中被報送的負債增加的同時，一些企業在貸款協議中的債務限額還會出現問題，同時，對強化續租權和長期租賃中的商業決策的預測提出批評，認為此要求非常苛刻，對今后的經營不利。

注 釋：

① 國際會計準則理事會（International Accounting Standards Board，簡稱IASB）。

② 美國的財務會計準則委員會 （Financial Accounting Standard Board，簡稱FASB）。

③《國際會計準則第17號——租賃》。

[1]以控制標準界定終止確認 不再區分融資租賃和經營租賃——國際會計準則理事會2009年第一季度工作項目進展[J/OL].中國會計 學 http://www.asc.net.cn/Pages/News/NewsViwe.aspx?PageCode= MENU_AX&NewsID=169bdeb9-b734-4664-99c0-9436e8858a3e.

[2]趙慧芝.租賃準則“兩租合一”的探析[J].國際商務財會，2011，（7）：28-30.

[3]IASB.2010.Exposure Draft Leases.