能帶來更多正現金流的資產才是優質資產

本期家庭：

葉先生

年齡：45歲，某事業單位中層干部

朱太太

年齡：44歲，個體工商戶

女兒

年齡：19歲，大學一年級學生

年收入：40萬元。資產：葉先生家庭現有人民幣現金5萬元，存款50萬元（定期存款30萬元），基金25萬元。在青羊區擁有1間面積60㎡的鋪面，妻子朱太太利用該鋪面經營煙酒生意。擁有2套住房，1套面積80㎡的早期集資房，目前作為自家倉庫，未充分使用；自住1套120㎡的三居室。2011年購置的1輛25萬元汽車。

家庭基本情況：

葉先生擁有單位為其購買的“四險一金”，朱太太按照城保人員每月繳費約700遠，享受城鎮職工基本醫療保險待遇，女兒在本市讀大學，每月要給女兒支付生活費1500元。

理財目標：

1. 目前家庭投資渠道較為單一，希望擴大家庭資產收益；

2. 女兒還在讀大學，畢業后希望為其購置一套房產；

3. 一處房產目前閑置，想充分利用為其帶來收益。根據葉先生家庭情況，我們為其制作了一個簡單 的資產負債表和收入支出表。

葉先生家庭財務狀況分析：

葉先生家庭屬于高收入的中產家庭，生活比較富裕，但家庭收入的主要來源是朱太太經營的煙酒生意，收入并不是非常穩定，加之正處于上有老下有小的夾心階段，所以葉先生夫婦的壓力和責任也比較大。從家庭的收入情況來分析，目前每年的家庭總收入約為57萬元，支出11.7萬元，結余比例為78%，說明葉先生家庭能夠很好的控制開支，財富積累速度較快，美中不足的是收入來源比較單一，萬一生意失敗或者出現意外，將會給家庭產生重大影響。從資產負債表來看，葉先生家庭沒有任何負債，財務狀況非常健康，說明葉先生家庭可以適當增加負債，充分利用杠桿效應提高資產的整體收益。

葉先生和朱太太隨著年齡不斷增長，逐步進入中老年階段，保險醫療的支出會逐漸增加，所以要注重整個家庭健康投資。

可憐天下父母心，葉先生家庭有為女兒購房的需求，需要額外考慮該筆投資。

葉先生家庭理財規劃

現金規劃：葉先生家庭擁有5萬元現金，50萬元存款，站到家庭總資產的13%。由于葉先生每個月有固定的工資收入，所以流動資產保有量一般保持在6個月消費支出額度，因此，建議葉先生保留6萬元現金或存款即可。考慮到朱太太煙酒生意可能需要流動資金，建議申請信用卡，家庭每月生活費支出可以通過信用卡調節，從而為朱太太騰出更大的現金空間。

保險規劃：朱太太作為家庭收入主要來源貢獻者，只擁有城鎮職工基本醫療保險是遠遠不夠的。為了保證家庭生活持續穩定，可考慮購商業保險的方式來補償風險。鑒于葉先生家庭現金結余比較高，每年可購買3萬元的商業保險，保額在300萬元，朱太太的風險保障應該放在首位，保額應覆蓋朱太太的醫療、葉先生退休生活費、老人的贍養費。具體建議購買兩全壽險+重大疾病保險+意外險

投資規劃：我們理財的最終目的是通過合理的資產配置來實現資產的保值增值，讓錢生錢。分析葉先生家庭的財產結構，增加固定收益類資產的比例是家庭資產配置的重點。實現投資產品的多元化組合。注重投資產品收益性、流動性和風險性的合理搭配，達到技能獲得一定收益，又能有效規避風險的目的。

我們建議葉先生家庭采取股債恒定混合的投資策略，通過長期穩健投資來獲得最佳收益。具體投資比例為50%股票型基金或者指數型基金+30%債券型基金+20%銀行理財產品。對于閑置的那套住房，我們認為煙酒貨品所占空間不大，沒有必要將住房作為倉庫使用，葉先生家庭可另找合適倉庫，將住房用于出租獲取租金收入，也可以等到放假平穩之后出售。

對于葉先生家庭為女兒購房的需求，我們認為葉先生要確認女兒畢業后是否選擇在成都就業，如果不是，在成都為女兒購房就顯得多余。此外，隨著國家對房地產市場調控的不斷深入，交易稅增加，房產稅呼之欲出，房地產市場的投資價值被削弱，我們建議葉先生在女兒就業志向明確后再做購房決定。