我國責任保險影響因素分析

摘 要：基于路徑模型的實證研究結果表明，我國責任保險與經濟發展水平高度正相關，總影響系數最大，而且其他因素都主要通過影響經濟發展水平對責任保險產生作用。對外開放程度雖然通過促進經濟增長提高了責任保險發展水平，但直接路徑系數為較大的負值；責任保險與資本市場發展水平相關程度不高；責任保險與法律環境息息相關，亟需不斷完善民事責任法律法規和培養專業人才；保險意識提高尚未能真正轉化為對責任保險的實際購買；責任風險水平直接和間接都能影響責任保險發展水平的提高，是責任保險需求的源泉。

關 鍵 詞： 責任保險；影響因素；路徑模型；直接影響；間接影響

中圖分類號： F840.6 文獻標識碼：A 文章編號：1006-3544（2013）02-0074-07

一、引言

責任保險自19世紀產生以來，隨著西方經濟社會發展和法律制度的健全，迅速發展成為西方財產保險的主要險種之一，穩定了經濟社會秩序，減輕了政府財政負擔。而在我國，由于責任保險發展起步較晚，目前責任保險保費收入雖然在逐年增長，但僅占財產保險保費收入的3%～4%左右（見圖1和圖2），遠低于國際平均水平。從一些發達國家的情況看，責任保險保費收入一般占財產保險保費收入的20%以上。責任保險是社會管理功能最強的險種之一，對我國責任保險的影響因素進行研究具有很強的現實意義。

理論界對責任保險的概念界定還未達成一致。保險學者主要從保險經營角度側重責任保險業務性質來定義， 法律學者主要從契約角度側重責任保險法律性質來定義。我國《保險法》第五十條第二款規定：“責任保險是指以被保險人對第三者依法應負的賠償責任為保險標的的保險。”責任保險的標的是民事侵權損害賠償責任， 因此我國發展責任保險能為解決各類民事賠償責任事故提供一個有力的保障和支持渠道。

國內外對責任保險影響因素的研究大多是定性分析、多元回歸分析和logistic回歸分析方法，這些方法都沒有考慮各影響因素間的相互作用，而且，主要研究責任保險需求影響因素，忽視了責任保險市場環境和供給因素，因此其結論具有一定的局限性。與以往研究不同，本文從定性和定量兩個維度對影響我國責任保險發展的因素進行分析。具體而言，分別從宏觀層面的經濟因素、中觀層面的市場環境因素和微觀層面的供需因素定性分析，以路徑分析法從定量分析各因素的影響路徑、直接和間接影響效果大小。

二、我國責任保險影響因素分析

責任保險的影響因素雖然繁多而復雜，但是具有一定的層次性。通過對以往學者的研究成果進行梳理總結，和對影響我國責任保險的因素進行系統分析，筆者認為主要有宏觀層面的經濟因素，包括經濟發展水平、對外開放程度和資本市場發展水平；中觀層面的市場環境因素，包括法律環境因素和公眾的保險意識；微觀層面的供需因素，包括財產保險業發展水平和責任風險水平。

（一）經濟發展水平

一國的經濟發展水平越高，其居民的可支配收入水平和經濟關系的復雜程度則越高，進而產生對保險產品的需求。國內外對于保險發展的理論分析和實證研究中，把經濟增長作為影響保險需求的主要因素已成為保險經濟學界的一般共識。從國外的研究文獻來看，Outreville（1990） [1] 對55個發展中國家的數據進行非壽險需求模型研究，得出非壽險需求同經濟增長之間存在正相關關系的結論：GDP每增長1%， 會帶來超過1%的非壽險需求增長。Skipper（2001） [2] 歸納了有關經濟增長與壽險和非壽險需求關系的文獻，發現經濟增長是解釋保險需求最重要的因素。從國內的研究文獻看，胡宏兵（2010） [3] 采用適應小樣本檢驗的Bootstrap似然比檢驗方法對中國保險發展與經濟增長因果關系重新進行檢驗， 驗證了經濟增長促進保險發展的假說。 黃英君（2012） [4] 運用向量自回歸模型研究中國保險業發展與經濟增長的關系，發現經濟增長的“需求追隨”效應促進了我國保險業規模的擴大和結構的改變。這些研究都能在宏觀層面上支持經濟發展水平是促進中國責任保險發展的因素之一。

（二）對外開放程度

改革開放以來，我國對外開放程度不斷提高，我國經濟與世界經濟聯系日益緊密。第一，對外開放可以有效提高國內資源配置效率和產業結構升級，從而促進經濟增長，間接地擴大了對保險產品的需求；第二，能通過促進制度和技術創新、技術外溢、吸收引入先進的管理技術和經驗等許多途徑提高我國保險企業發展水平；第三，國外保險企業管理水平和保險產品經營水平比較成熟， 在華設立的中外合資保險企業和外資保險企業能對我國保險企業起到示范效應、人員流動效應 ① 和競爭效應，激勵我國保險業不斷創新經營觀念、轉變經營機制和提升經營效率。由于我國產、壽險市場實行不同的開放政策，目前我國壽險市場比產險市場的對外開放程度更高。何小偉等（2012） [5] 對外資保險進入中國壽險市場的“溢出效應”及其階段性特征進行了研究，發現外資壽險的進入對中資壽險公司產生了正的“溢出效應”，外資壽險的“溢出效應”呈現出“由強到弱”的階段性特征。然而，我國責任保險業目前處于初級發展階段， 對外開放導致競爭加劇， 將直接沖擊我國責任保險業，可能不利于我國責任保險的發展。

（三）資本市場發展水平

隨著我國保險業市場開放和競爭加強， 保險資金運用日益成為保險企業利潤的重要來源。 保險企業具有負債經營的特征， 資金運用的規模和效益也是其持續經營的重要基礎。保險與資本市場的關系，一方面體現在保險資金是資本市場的主要資金來源， 另一方面體現在資本市場也為保險公司提供發展資本的重要途徑。衛紅等（2002） [6] 研究保險與資本市場的戰略性互動與融合時指出， 保險資金規模巨大， 資本市場必須有豐富的投資工具和強大流動性來支持吸引此類資金。 如果資本市場投資品種缺乏、市場規模偏小，對主要關注流動性風險的保險類大資金而言就存在很大的流動性風險。可見，資本市場發展水平對我國責任保險的發展有一定的影響。

（四）法律環境因素

責任保險是一種以被保險人的民事損害賠償責任作為保險對象的保險， 承保的是被保險人的法律風險， 所以法律環境是影響一個國家或地區責任保險發展的重要因素。 法律環境因素對責任保險的影響機制有以下三方面：第一，保險人無法準確評估法律環境中潛在不利因素的變化， 所以對于責任保險所面臨的風險無法很好地衡量。 而一個完善的法律和制度環境有利于公民和法人的責任劃分， 可以減少法律風險的不確定性。第二，目前我國責任保險發展滯后的重要原因在于國家保護民事責任受害方合法權益的法律制度還不夠健全，特別是對民事賠償責任的法律界定也有待進一步完善 [7] 。所以，一國的民事法律法規越完善，司法機關司法水平越高，公民的法律意識則越強，當公民遇到民事侵權行為時就會傾向于訴諸法律進行民事訴訟，企業就會有向保險公司轉嫁責任風險的動機，進而產生對責任保險的需求。第三，責任保險涉及的法律法規內容較多，責任保險保單的設計需要既精通法律又精通保險的專業人才，這樣才能保證開發出來的保險責任條款具有適用性和嚴密性，從而有效地控制風險。而一個完善的法律環境有利于大量法律中介機構的成長和法律人才的培養，進而為責任保險發展提供人才儲備，提高責任保險專業化經營水平。

（五）公眾的保險意識

風險管理的方法主要有風險回避、風險預防、風險自留和風險轉移等。當公眾面對風險時，是否選擇保險作為風險管理工具直接取決于公眾的保險意識。保險意識具有主觀性的特點，是公眾關于保險的思想、觀點及心理反映，它體現公眾對保險概念、性質、職能作用的認識及由此產生的理論觀點，以及對保險的需求、感覺和評價 ① 。影響保險意識的因素，現有的研究有以下觀點：新聞等傳播媒體對保險的關注和保險企業的產品營銷活動正在喚醒公眾的保險意識；公眾所接受的教育水平越高，對保險風險分散功能的認知程度越深，風險管理意識相應越高，就越傾向于選擇保險作為風險管理工具；責任風險頻發，保險公司對投保人的賠付有強烈的示范效應，以事實提高了公眾的保險意識。

（六）財產保險業發展水平

責任保險在保險領域是隨著財產保險的發展而產生的一種新型、自成體系的保險業務。雖然發展歷史并不長 ② ， 但在西方發達財產保險市場上已有相當規模和影響力。財產保險業的發展水平將直接影響到責任保險產品和服務的供給能力。這是因為，第一，財產保險業的發展能為責任保險業務提供管理經驗、技術和人力資本支持，在一定程度上降低了責任保險的運營成本；第二，保險企業開展傳統財產保險，保費收入快速增長，能為責任保險的經營積累充實的資金；第三，隨著財產保險業發展階段的不斷提高，其險種結構亟需多元化，自身也要求責任保險業務的比重不斷提高。盧翔（2002） [8] 指出責任保險的全面開展是保險業發展到高級階段的重要標志。

（七）責任風險水平

責任風險水平是指一個國家或地區的公眾因承擔民事責任而發生經濟損失的可能性和程度的大小。 它是責任保險需求的基礎和源泉， 風險水平越高，消費者購買保險來分散風險的動機越大。風險水平是一個綜合指標變量，不易衡量，應尋求替代指標。替代指標的選擇不僅要考慮數據獲得的難易程度，還要考慮與責任保險風險水平具有相關性。 夏益國（2007） [9] 選擇全國發生的年度火災損失和道路交通事故損失作為非壽險風險水平的衡量指標， 建立多元回歸模型， 發現風險水平對非壽險需求有顯著影響。 此結論支持風險水平是影響責任保險需求因素的觀點。

三、路徑分析模型

路徑分析模型是美國遺傳學家S·賴特（Wright）于1921年首創的研究多個變量之間多層因果關系及其相關強度的方法。它是多元回歸分析的延伸，不再假定自變量（解釋變量）之間相互獨立，而是加入中介變量，反映自變量（解釋變量）對因變量（被解釋變量）的間接影響。因此，路徑分析法對于現實因果關系的描述比多元回歸分析更豐富和準確。

路徑分析的主要步驟是：首先，對各變量進行相關性分析，得到變量之間的相關系數。然后，利用變量之間的相關系數分解出直接路徑系數， 并計算間接路徑系數 ③ ， 以此反映自變量對因變量的直接影響程度和自變量借助其他變量對因變量的間接影響程度。最后，根據判斷指標評價模型的解釋能力。

下面通過數學方法說明路徑分析模型的原理。

四、研究設計

（一）樣本選擇和數據來源

本文采用全國樣本數據，數據均來源于《中國統計年鑒》和《中國保險年鑒》。因為1998年之前我國統計年鑒中沒有將責任保險作為一個獨立的險種進行統計，所以數據時段為1998～2010年。

在實證分析之前， 先對原始數據進行標準化處理，轉換為無量綱化指標數值，即各指標值都處于同一個數量級別上。本文采用Min-max標準化對原始數據進行線性變換，其公式為：新數據=（原數據-最小值）/（最大值-最小值）。

（二）指標構建

1. 被解釋變量

本文的研究對象是責任保險， 責任保險發展水平是因變量，用責任保險保費收入來衡量，用Y表示，單位為億元。作為影響因素的自變量有些難以量化或者數據難以獲得， 對其則采用相關的替代變量處理。

2. 解釋變量

在大多數文獻中一般用人均GDP來衡量一國或地區的經濟發展水平，其是發展經濟學中衡量經濟發展狀況的重要宏觀經濟指標之一。 本文借鑒前人的研究，用人均GDP作為衡量變量，用pGDP表示，單位為元。

關于對外開放程度的衡量， 現有文獻有的用進出口貿易總額占GDP的比重（外貿依存度），有的用GDP與GNP之差，有的用外商直接投資數額。考慮本文研究對外開放程度對我國責任保險的影響，外商直接投資與之相關， 可作為替代變量。 本文用FDI表示， 原統計單位為億美元， 使用人民幣匯率 （年平均價）換算為億元。

一般來說，資本市場規模越大，交易越頻繁，交易成本越低，資本市場發展水平越高。資本市場發展水平難以直接衡量， 而滬深股市是我國主要的資本市場，本文用滬深股市總值占GDP比重作為替代變量，用K表示。

法律行業屬于人力資本密集型行業， 律師從業人員構成了整個行業的基礎， 也是影響法律環境的重要因素。因此，本文用律師從業人員人數來衡量我國法律環境，用Law表示，單位為人。

現有文獻對公眾保險意識的研究認為， 教育提升了公眾對風險的認識和保險功能的理解， 衡量指標選用平均受教育年限和一國教育經費支出。 本文認為財產保險總賠付支出的示范效應更能提高公眾的保險意識， 因此用保險公司的賠付支出作為衡量變量，用YS表示，單位為億元。

財產保險業發展水平對我國責任保險的影響主要是供給層面上的。財險公司資產總額越大往往對責任保險的供給能力越強，因此選用此規模指標，用PIC表示，單位為億元。

一般來說，一個國家或地區民事訴訟代理案件數越多，承擔民事責任的可能性越高，責任風險水平則越高。因此，本文選用民事訴訟代理案件數來衡量責任風險水平，用Case表示，單位為件。

五、實證結果與分析

（一）相關性分析

路徑分析首先應對變量間相關性進行分析，本文用SPSS19.0軟件分析變量間相關系數，表1描述了分析結果。

由表1可知，各變量之間的相關系數均為正數，這表明各變量之間正相關。因變量Y與大部分自變量之間的相關系數超過了0.9，具有高度相關關系。其中， 因變量Y與自變量pGDP、FDI、YS、PIC和Case之間的相關系數超過了0.98，表明它們之間有很強的相關關系；與自變量Law之間的相關系數為0.913，兩者之間呈較強的相關關系；雖然與自變量K的相關系數僅為0.541，但超過了0.5，說明兩者有一定的相關關系。

（二）路徑分析

依據路徑分析原理計算各自變量對因變量的影響系數，分析結果如表2所示。

1. 自變量pGDP對因變量Y的總影響系數是0.991，其中直接影響系數是56.860，間接影響系數是-55.869。這說明，一方面經濟發展水平的提高將直接導致責任保險發展水平的提高，另一方面經濟發展水平的提高將間接導致責任保險發展水平的降低。從間接效應來看，主要是通過對外開放程度因素產生影響。 經濟發展水平因素的直接影響大于間接影響，從總影響效應來看，最終提高了責任保險的發展水平。

2. 自變量FDI對因變量Y的總影響系數是0.984，其中直接影響系數是-36.885，間接影響系數是37.869。這說明，一方面對外開放程度的提高將直接導致責任保險發展水平降低， 因為外資的引入將直接導致競爭加劇。另一方面，因為對外開放“溢出效應”的影響，對外開放程度的提高間接導致了責任保險發展水平的提高。從間接效應來看，主要是通過經濟發展水平的提高促進責任保險的發展。從總影響效應來看，最終提高了責任保險的發展水平。

3. 自變量K對因變量Y的總影響系數是0.541， 其中直接影響系數是0.584， 間接影響系數是-0.043。這說明，資本市場發展水平對責任保險發展的影響較小。資本市場的發展直接導致了責任保險發展水平的提高，間接導致了責任保險發展水平的降低。從間接效應來看，一方面通過促進經濟發展提高責任保險發展水平，另一方面通過對外開放降低責任保險發展水平，因為資本市場上外資投機行為對我國保險公司持股不利于我國保險公司的穩定發展。從總影響效應來看，最終提高了責任保險的發展水平。

4. 自變量Law對因變量Y的總影響系數是0.913，其中直接影響系數是-0.944，間接影響系數是1.857。這說明，我國目前的法律環境將直接降低責任保險的發展水平， 另一方面目前的法律環境間接提高了責任保險的發展水平。從間接效應來看，影響路徑一是通過經濟發展水平因素，因為法律環境的改善有利于規范市場秩序，進而促進經濟發展；二是通過對外開放程度因素，因為法律環境的改善能吸引外資，進而加劇競爭，降低了責任保險發展水平。從總影響效應來看，最終提高了責任保險發展水平。

5. 自變量YS對因變量Y的總影響系數是0.987，其中直接影響系數是-4.849，間接影響系數是5.836。這說明，賠付支出使保險意識提高，通過直接影響路徑并沒有提高責任保險發展水平，反而通過間接影響路徑提高了責任保險發展水平。保險意識提高未能真正轉化為對責任保險的實際購買，這是因為：一方面公眾存在樂觀僥幸心理；另一方面，責任保險定價不合理降低了公眾的購買積極性。另外，從間接效應看，保險賠付支出有利于提高經濟發展水平，彰顯出“社會穩定器”的特殊效力，進而提高責任保險發展水平。從總影響效應來看，最終提高了責任保險發展水平。

6. 自變量PIC對因變量Y的總影響系數是0.982，其中直接影響系數是-14.090，間接影響系數是15.072。這說明，一方面財產保險業發展水平提高將直接導致責任保險發展水平的降低。 因為責任保險目前盈利低，財產保險業發展水平提高對責任保險有一定的“擠出效應”；另一方面財產保險業發展水平提高間接導致責任保險發展水平的提高。 從間接效應來看， 主要是通過經濟發展水平因素產生正的影響和通過對外開放程度因素產生負的影響。 從總影響效應來看，最終提高了責任保險發展水平。

7. 自變量Case對因變量Y的總影響系數是0.983，其中直接影響系數是0.251，間接影響系數是0.732，直接影響系數小于間接影響系數。這說明，責任風險水平高直接和間接都導致了責任保險發展水平的提高， 從數據上證實了責任風險水平高有利于責任保險的發展。

（三）模型評價

最后計算模型的判決系數與殘差。 計算結果如表3所示。

通過表3可以發現， 大多數自變量的判決系數大于0.8，這表明各自變量確實在較大程度上影響了因變量。模型的整體可決系數幾乎為1，說明模型的整體解釋能力很強。模型的整體殘差幾乎為0，這表明模型的整體擬合精度很高。因此，可以認為本文構建的路徑分析模型較為可靠。

六、結論及建議

本文通過路徑分析法對我國責任保險發展水平的影響因素進行了分析，得出各因素的影響路徑、直接影響和間接影響效果大小。基于前文的分析，提出以下幾條政策建議：

1. 責任保險與經濟發展水平呈高度正相關關系，總影響系數最大，而且其他因素都主要通過經濟發展水平因素產生影響。可見，經濟發展水平是責任保險發展的關鍵因素和內在動力。

2. 對外開放雖然在間接路徑上通過促進經濟增長提高了責任保險發展水平，但直接路徑系數為較大的負值，加劇了競爭。而我國責任保險起步晚，整體發展滯后，目前應采取國際規則允許的保護政策，減輕中資保險公司運營責任保險的競爭壓力。

3. 責任保險與資本市場發展水平相關程度不高，但可間接通過提高經濟發展水平產生影響。應充分發揮資本市場服務實際實體經濟的功能，使我國經濟又好又快發展。

4. 責任保險與法律環境息息相關，民事責任法律法規不健全和精通法律和責任保險的專業人才匱乏是阻礙我國責任保險發展的重要原因。因此，亟需不斷完善民事責任法律法規和培養專業人才。

5. 保險意識提高未能真正轉化為對責任保險的實際購買。一方面，政府、企業都應加大對責任保險的宣傳，進一步加深公眾對責任保險的認識。另一方面，財產保險公司也應提高責任保險定價技術，使費率更加合理。

6. 財產保險公司是責任保險的主要供給主體，而目前對開展低利潤的責任險業務缺乏積極性。從政府角度來說，責任保險對經濟和社會有穩定作用，政府應對保險公司開展責任保險業務提供政策和財稅支持，使保險公司降低運營成本；從財產保險業角度看，財產保險公司應不斷完善業務結構、進行制度創新和管理創新，提高責任保險經營的專業化水平。

7. 責任風險水平的提高直接和間接都能導致責任保險發展水平的提高，是責任保險需求的源泉。財產保險公司應大膽在責任風險水平高的地方進行試點，創新責任保險產品，總結實踐經驗和積累損失數據，不斷提高責任保險整體發展水平。

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（責任編輯：盧艷茹；校對：龍會芳）