家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作問題研究

摘 要：企業(yè)是物質資本與人力資本的合作契約，引入職業(yè)經(jīng)理人是家族企業(yè)發(fā)展壯大的客觀要求。在分析影響家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作主要原因的基礎上，從資本、企業(yè)和社會三個層面提出推動家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作的對策建議。

關鍵詞：人力資本；家族企業(yè)；委托—代理關系

中圖分類號：F272.3 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2013）03-0030-02

改革開放以來，國內(nèi)私營經(jīng)濟飛速發(fā)展，截至2011年上半年，全國私營企業(yè)總戶數(shù)達到903.5萬戶，注冊資本達到23萬億元，分別占全國實有企業(yè)數(shù)和實有注冊資本的75.8%和34.5%。但是與龐大的資產(chǎn)規(guī)模相比，私營企業(yè)人力資本短缺的問題比較突出。作為私營企業(yè)的主要組成部分，為推動家族企業(yè)傳承發(fā)展，近年來政府和業(yè)界在培養(yǎng)第二代、引入職業(yè)經(jīng)理人等方面進行了積極探索。但去年發(fā)生的國美集團控制權之爭，卻在一定程度上加大了職業(yè)經(jīng)理人的信任危機，引發(fā)了對完善委托—代理關系的深入思考。

一、引入職業(yè)經(jīng)理人是家族企業(yè)發(fā)展壯大的客觀要求

現(xiàn)代企業(yè)理論也認為，企業(yè)本質上是物質資本與人力資本的合作契約。人力資本促進物質資本增值，物質資本為人力資本實現(xiàn)價值構建平臺，因此促進物質資本與人力資本有效結合是企業(yè)治理研究的核心內(nèi)容。企業(yè)人力資本具有層次性，既包括一般型人力資本，也包括技能型人力資本和管理型人力資本。基于管理型人力資本的重要性和本文研究的需要，這里將人力資本限定為管理型人力資本。

當前學術界對家族企業(yè)的概念及家族管理效率高低存在很大爭議。國內(nèi)學者馬洪云和吳曉梅（2010）統(tǒng)計，國內(nèi)外相關文獻中對于家族企業(yè)的定義超過了三十種。其中錢德勒（1977）、儲小平（1998）、潘必勝（1998）等從企業(yè)所有權與控制權的分布狀態(tài)來界定家族企業(yè)，陶良虎（2008）則認為，可以向家族后代傳承所有權和經(jīng)營權是家族企業(yè)的最獨特之處[1]。總的看，對于家族企業(yè)的概念界定大都從企業(yè)所有權的歸屬以及家族與企業(yè)的關系來進行的，由家族所有并由家族直接經(jīng)營管理的企業(yè)屬于家族企業(yè)。對于其管理效率，目前既有完全肯定、完全否定的，也有一分為二的，盡管爭議較大，但家族企業(yè)作為一種企業(yè)組織形式仍廣泛存在。從國內(nèi)家族企業(yè)的發(fā)展看，出于家庭血緣的認同感和經(jīng)濟利益的一致性，再加上靈活有效的管理和決策機制，在改革開放大背景下，家族企業(yè)取得了長足發(fā)展。但當企業(yè)發(fā)展到一定階段和規(guī)模后，企業(yè)的產(chǎn)品、人員、資產(chǎn)等有了本質的不同，管理的基礎也發(fā)生了變化，從而對人力資本產(chǎn)生更多更高的要求。著名經(jīng)濟學家雅各布·明塞爾提出，在現(xiàn)代社會勞動就其本身而言重要性下降，但人的質量和行為卻日益被認為是一種關鍵的要素[2]。特別是當前已進入知識經(jīng)濟和管理創(chuàng)新的時代，具有知識和能力的人力資本已成為企業(yè)的核心資源和社會財富的主要源泉。家族企業(yè)要成長壯大，必須相應提高人力資本存量，但人力資本投資需要一個相對長期的過程，所以引入職業(yè)經(jīng)理人成為提高企業(yè)人力資本存量的有效途徑和必然要求。

二、影響家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作的主要原因

家族企業(yè)引入職業(yè)經(jīng)理人，標志著創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人之間建立委托—代理關系。但代理理論認為，由于存在目標不一致性和信息不對稱性，容易產(chǎn)生代理問題，即代理人隱瞞真實信息或利用信息優(yōu)勢侵害委托人利益。在現(xiàn)實經(jīng)濟中，不僅代理問題經(jīng)常出現(xiàn)，委托人侵害代理人利益的情況也時有發(fā)生。委托—代理關系是家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人之間的契約關系，并且這種關系總是要受到社會經(jīng)濟環(huán)境的影響，我們可以從家族企業(yè)、職業(yè)經(jīng)理人和外部環(huán)境三個方面來分析上述問題產(chǎn)生的原因。

1.家族企業(yè)的特異性。家族企業(yè)具有濃厚的“人治”色彩，企業(yè)發(fā)展的過程也是創(chuàng)業(yè)者“烙印”不斷加深的過程。在企業(yè)創(chuàng)立和成長階段，創(chuàng)業(yè)者集物質資本與人力資本于一身，他們憑借家族的經(jīng)驗智慧、關系網(wǎng)絡和企業(yè)運行規(guī)則來完成物質資本的原始積累。對家族企業(yè)擁有的這種高度專用性的人力資本，奧利弗·威廉姆森（1979）稱之為家族企業(yè)的特異性。更為重要的是，這種特異性知識往往依附于家族成員并且是非制度化的。對于職業(yè)經(jīng)理人而言，即便擁有豐富的理論知識和實踐經(jīng)驗，短期內(nèi)也很難具備這種特異性知識。在這種情況下，由于存在目標的不一致性和信息的不對稱性，創(chuàng)業(yè)者基于對職業(yè)經(jīng)理人代理能力的疑慮，往往會過分干預企業(yè)的日常經(jīng)營管理。職業(yè)發(fā)展的機會與空間、工資福利水平、雇主對經(jīng)理人的信任等是影響職業(yè)經(jīng)理人進入家族企業(yè)的重要因素[3]。創(chuàng)業(yè)者的過度參與，必然導致與職業(yè)經(jīng)理人的沖突。

2.人力資本的獨特性。作為一種區(qū)別于物質資本的新型資本形態(tài)，人力資本具有其獨特的性質。第一，人力資本具有私有性，人力資本與其承載者不可分離，人力資本所有權僅限于體現(xiàn)它的個體。第二，人力資本具有依附性，人力資本效用的發(fā)揮受其承載者偏好的影響，這種偏好可能是收入最大化，也可能是閑暇、社會聲望等方面效應的最大化。第三，人力資本具有不可測性和難以度量性，只能通過長期的觀察才能了解人力資本的真實信息。人力資本的獨特性，決定了職業(yè)經(jīng)理人道德水平在委托—代理關系中的重要意義。

3.外部經(jīng)濟環(huán)境。在社會主義市場經(jīng)濟體制建立和完善的過程中，家族企業(yè)發(fā)展環(huán)境有了明顯改善，同時制度、法律等外部條件也有一些需要改進的方面。從制度環(huán)境看，近年來中央出臺了一系列促進民營經(jīng)濟發(fā)展的政策意見，但社會上對家族企業(yè)的偏見仍未消除，家族企業(yè)對職業(yè)經(jīng)理人的吸引力明顯低于國有企業(yè)和外資企業(yè)。從法制環(huán)境看，雖然《公司法》規(guī)定企業(yè)分類為個人所有、合伙人所有和公司制，并且規(guī)定股份公司一股一票，但這些規(guī)定在實踐中很難得到很好的執(zhí)行，公司章程也沒有對于創(chuàng)業(yè)者利益保護的條款。從社會環(huán)境看，突出表現(xiàn)為信用環(huán)境惡化嚴重，誠信意識缺失。委托—代理關系建立的過程，是物質資本與人力資本博弈的過程。由于人力資本相對稀缺、退出成本更低等，決定了職業(yè)經(jīng)理人在談判力方面處于強勢。目前國內(nèi)尚沒有規(guī)范信用環(huán)境的專門法律，也缺乏相應的法規(guī)制度，職業(yè)經(jīng)理人的敗德行為很難受到相應的懲處。

三、推動家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作的對策建議

通過上述分析可以看出，家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人之間的委托—代理關系，是物質資本與人力資本的契約關系，并且這種關系也受到社會經(jīng)濟環(huán)境的深刻影響。推動創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人合作，不僅要規(guī)范雙方關系，還要加強全社會的制度環(huán)境建設。

1.個體層面。家族企業(yè)創(chuàng)業(yè)者要充分認識職業(yè)經(jīng)理人對現(xiàn)代企業(yè)發(fā)展的重要意義，主動突破家族主義的狹隘觀念，樹立企業(yè)經(jīng)營社會化思想，敢于授權和讓權，實現(xiàn)從現(xiàn)場管理到行政管理再到戰(zhàn)略管理的轉變，從而為職業(yè)經(jīng)理人提供一個寬松的經(jīng)營環(huán)境。職業(yè)經(jīng)理人既要增強能力，更要注重職業(yè)道德和職業(yè)精神建設，切實忠誠于企業(yè)，以推動企業(yè)利益最大化進而實現(xiàn)自身利益最大化。

2.企業(yè)層面。道格拉斯·諾思提出，有效率的經(jīng)濟組織的出現(xiàn)是經(jīng)濟增長的關鍵。完善創(chuàng)業(yè)者與職業(yè)經(jīng)理人委托—代理關系，關鍵是提升企業(yè)內(nèi)部效率。一是實現(xiàn)產(chǎn)權主體多元化。產(chǎn)權主體多元化是家族企業(yè)發(fā)展的客觀趨勢。由于產(chǎn)權主體相對單一、家族色彩濃重，家族企業(yè)在內(nèi)部組織結構、決策方式、權限劃分、分配和激勵機制等方面很不規(guī)范，很難實現(xiàn)管理和決策的科學化與民主化。對于處于成長壯大期的家族企業(yè)，應通過購買、兼并、租賃和參股等方式，特別是將職業(yè)經(jīng)理人的人力資本轉化為企業(yè)的股權，盡快實現(xiàn)企業(yè)產(chǎn)權的社會化和多元化。二是完善公司治理。按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，健全“三會四權”的法人治理結構，促進所有權與經(jīng)營權分離，真正確立創(chuàng)業(yè)者與經(jīng)營者權責分明、相互獨立和相互制衡的關系。三是加強人力資本激勵和約束。人力資本的能力取決于受教育培訓的程度，其努力則取決于激勵[4]。創(chuàng)業(yè)者應改變自身價值觀念，建立人力資本與物質資本分享利潤的機制，通過股權、期權和年薪制等有效方式，加大對職業(yè)經(jīng)理人的激勵力度。加強企業(yè)文化建設，推動形成共同的利益取向。同時，建立企業(yè)內(nèi)部管理和監(jiān)督機制，做好企業(yè)的“立法”工作，有效限制職業(yè)經(jīng)理人的自利行為。

3.社會層面。家族企業(yè)發(fā)展是一個涉及社會經(jīng)濟、政治、文化各方面的系統(tǒng)工程，離不開社會各界的共同支持。一是加強職業(yè)經(jīng)理人隊伍建設。以提高現(xiàn)代經(jīng)營管理水平和企業(yè)競爭力為核心，以戰(zhàn)略企業(yè)家和職業(yè)經(jīng)理人為重點，加快培養(yǎng)一批具有全球戰(zhàn)略眼光、市場開拓精神、管理創(chuàng)新能力和社會責任感的優(yōu)秀企業(yè)家和企業(yè)經(jīng)營管理人才隊伍，進一步提高全社會人力資本存量。建立職業(yè)經(jīng)理人動態(tài)信息庫，完善信息公開和發(fā)布制度，使職業(yè)經(jīng)理人從業(yè)行為得到有效評價和監(jiān)督。二是加強法制建設。建立公正的司法體系和實施機制，制定針對民營企業(yè)的專門法律，充分有效地保護民企產(chǎn)權。三是加強誠信建設。強化企業(yè)監(jiān)管，規(guī)范企業(yè)行為，促使其在法律規(guī)范內(nèi)從事生產(chǎn)經(jīng)營活動。建立企業(yè)及企業(yè)法定代表人、職業(yè)經(jīng)理人信用信息數(shù)據(jù)庫，制定企業(yè)征信評估標準和監(jiān)管辦法。發(fā)揮中介機構和行業(yè)協(xié)會（商會）作用，建立行業(yè)信用守則，規(guī)范行業(yè)行為，引導同行業(yè)自覺形成一種維護信用的良好風氣。加強對信用服務中介行業(yè)的監(jiān)督管理，培養(yǎng)和發(fā)展有資質的征信公司、大型評級公司和企業(yè)信用服務中介機構等。

參考文獻：

[1] 陶良虎，李正宏，郝華勇.家族企業(yè)創(chuàng)新研究[M].武漢：武漢理工大學出版社，2008：4-8.

[2] 雅各布·明塞爾.人力資本研究[M].張鳳林，譯.北京：中國經(jīng)濟出版社，2001：9-367.

[3] 張建琦，黃文鋒.職業(yè)經(jīng)理人進入民營企業(yè)影響因素的實證研究[J].經(jīng)濟研究，2003，（10）.

[4] 方竹蘭.人力資本與中國創(chuàng)新之路[M].北京：經(jīng)濟科學出版社，2001：6-209.

[責任編輯 劉嬌嬌]