我國小額信貸公司發展的PEST分析

王正艷 潘麗麗

（1.鹽城工學院經濟與管理學院，江蘇 鹽城 224056；2.黃河科技學院商貿學院，河南 鄭州 450005）

自2004年以來，為了彌補面向中低收入群體和微小企業的金融產品支持的空白，國家陸續推出了一系列支持性的政策來發展小額信貸，于是便涌現出了一些專業的小額信貸公司，所謂小額信貸公司是指由自然人、企業法人與其他社會組織投資設立，不吸收公眾存款，經營小額貸款業務的有限責任公司或股份有限公司，現階段能否大力發展小額信貸公司就需要對小額信貸公司所處的宏觀環境做個全面的分析。PEST分析是指宏觀環境的分析，也就是對宏觀環境因素作分析，不同行業和企業根據自身特點和經營需要，分析的具體內容會有差異，但一般都應對政治（Political）、經濟（Economic）、社會（Social）和技術（Technological）這四大類影響企業的主要外部環境因素進行分析。本文借助PEST分析法對我國小額貸款公司發展的政治、經濟、社會和技術這四個環境因素做了較全面的分析，從而有助于從總體上把握我國小額貸款公司的宏觀發展環境，對當下能否大力發展小額貸款公司作出科學判斷。

一、我國小額信貸公司發展所面臨的政治環境

我國小額貸款公司面臨的政策政治環境主要可以從相關的政策法規及現有的監管制度兩方面來看。

（一）小額貸款公司的相關政策和法規

2005年底，中國人民銀行、中國銀監會同有關部門啟動“商業性小額貸款公司試點”工作，以山西省平遙縣作為首批試點地區，在全國率先成立兩家小額貸款公司。2006年，試點擴大到山西、四川、陜西、貴州、內蒙古5個省、自治區，成立了7家商業性小額貸款公司。2008年5月4日，中國銀監會和中國人民銀行聯合發布《關于小額貸款公司試點的指導意見》。《意見》就小額貸款公司的性質、發起設立條件、資金來源、資金運作、監督管理等方面進行了明確。《意見》規定，小額貸款公司可由自然人、企業法人與其他社會組織投資設立，企業性質為有限責任公司或股份有限公司，其中有限責任公司注冊資本不能低于500萬元，股份有限公司注冊資本不得低于1000萬元；資金來源為股東任繳的資本金、捐贈資金以及來自不超過兩個銀行業金融機構的融入資本，嚴格規定不得吸收公眾存款。資金運作方面實行市場化原則進行經營，貸款利率上限放開，但不得超過司法部門規定的上限，下限為人民銀行公布的貸款基準利率的0.9倍，浮動幅度自主確定。服務對象以“三農”為主，重點支持農民、農業和農村經濟發展，在《意見》的推動下，小額貸款公司的設立與發展呈現出了蓬勃的趨勢，并且在《意見》之后各地方政府以此為藍本制定的各類實施細則。

（二）小額貸款公司的監管制度

《意見》第一條中明確規定小額貸款公司是由自然人、企業法人與其他組織投資設立，不吸收公眾存款，經營小額貸款業務的有限責任公司或股份有限公司。也就是說在法律上它的定位不是金融機構，也就不適合用《商業銀行法》，監管依據應為《公司法》，監管結構要就不是銀監會，目前小額貸款公司的監管機構為各地方金融辦，小額貸款公司日常監管和風險處置由地方政府負責，在中央層面無人負責，各地政府在公司治理、業務操作規程、內部控制制度等方面各行其是，缺乏統一的行業標準和規范，地方政府在監管過程中涉及的有關部門包括金融辦、財政、工商、公安、銀監、人行等諸多部門，職責分工難以厘定，顯然這樣的監管制度是存在明顯缺陷的。

二、我國小額貸款公司發展所面臨的經濟環境

我國小額貸款公司面臨的經濟環境主要涉及貨幣政策及利率水平以及金融改革兩個方面。

（一）貨幣政策及利率水平

自2008年全球性金融危機爆發以來，為恢復經濟，穩定就業，美國采取了定量寬松的貨幣政策，導致國際上與美元掛鉤的大宗商品價格上漲，從而給我國一定程度上帶來了輸入性通貨膨脹，2011年CPT指數不斷走高，為此央行不得不采取了緊縮的貨幣政策，持續提高存款準備金率，各金融機構資金普遍趨緊，貸款利率上升，民間借貸利率更是普遍提高，農戶及中小企業貸款難度增加。2012年有些貨幣政策開始出現松動，但1月份的CPI指數仍然較高，照目前的經濟形勢來看貨幣政策再緊的可能性是不大的，但是真正松下來是要時間的，所以說寬松的貨幣政策是個趨勢但需要時間去達到，在這樣的大背景下，中小企業及農戶的資金需求量還是比較大的。

（二）金融改革

在2012年第四次全國金融工作會議上提出了“五個堅持原則”，即金融改革與發展應堅持金融服務實體經濟的本質要求，堅持市場配置金融資源的改革導向，堅持創新與監管相協調的發展理念，堅持把防范化解風險作為金融工作生命線，堅持自主漸進安全共贏的開放方針。其中“堅持金融服務實體經濟的本質要求”被放之首要位置，這是針對目前我國金融領域對實體經濟的支持還不夠及時有力的現象提出的，作為針對農村金額和中小企業金融的小額貸款公司更應堅持原則，把握市場定位，更好地為農村等的實體經濟做貢獻，從長遠角度謀求自身的可持續性發展。

三、我國小額貸款公司發展所面臨的社會環境

我國小額貸款公司面臨的社會環境主要包括貨幣需求的變化以及社會信用體系的建設。

（一）貸款需求的變化

一方面對于農戶來說由于觀念的傳統，金融市場的滯后，農民的收入主要來源于農業，投資也主要就是儲蓄，隨著改革開放的進一步深化和落實，農民的生活水平在不斷的提高，傳統觀念也在起著變化，對投資的需求也在大大增加，比如擴大生產規模，購買農機具，越來越多的農民想投資養殖業和加工業，越來越想改變自己的住房條件等，這樣農民對獲得貸款的要求和興趣越來越高。另一方面對中小企業而言，2011年3月份開始的通貨膨脹導致原材料價格上漲，用工成本的增加給眾多的中小企業的發展帶來了困難，部分企業甚至處于資金鏈緊張狀態，很可能面臨轉型和倒閉的危險，資金不足自然就會想到貸款。這樣無論從農戶的需求還是中小企業來看，對小額貸款的需求都大大增加了。

（二）社會信用體系的建設

我國曾是一個嚴重缺乏誠信的國家，市場經濟運行中不講真話，不守信譽，弄虛作假的現象屢見不鮮，但隨著市場經濟的發展不論是國民還是企業都意識到市場經濟要想健康穩定的發展必須是法治經濟，也必須是信用經濟。2007年國務院辦公廳下發《關于社會信用體系建設的若干意見》，我國社會信用體系建設進入了一個較為快速的發展時期，由中國人民銀行征信中心統一運行的全國集中統一的企業和個人征信系統，已經成為我國社會信用體系中的重要基礎設施，在我國經濟社會生活中發揮著積極作用，并且隨著中小企業和農村信用體系建設的深入推進，中小企業信用檔案信息和農戶信用檔案不斷充實、完善，這無疑對我國小額貸款公司的發展營造了良好的金融生態環境，對其發展也起了很大的促進作用。

四、我國小額貸款公司發展所面臨的技術環境

進入21世紀后，技術環境的變化對企業的發展有著重要的影響，主要表現為:

（一）計算機技術和互聯網的發展

計算機技術和互聯網的發展大大推動了現代金融業的發展，計算機信息系統在小額貸款公司日常運作中發揮著越來越重要的作用，比如在規范公司內部操作，完善公司的風險控制，提高公司營銷能力及工作效率等方面都發揮了重要的作用。借助于計算機技術和互聯網，現在小額貸款公司已經可以嘗試著接入人民銀行的征信系統，這對以后提高小額貸款公司的工作效率及加強風險預防有著至關重要的作用。小額貸款公司的貸款主要支持對象是小企業、微型企業和個體工商戶，接入征信系統后，小額貸款公司的信用貸款可以由“不敢放”變為“大膽放”，這可以有效降低小企業的融資成本，緩解小企業的融資難問題，并且可以在支持創業、改善民生等方面發揮重要作用。

（二）人才環境

小額貸款公司的人才環境可以從兩方面來看，首先小額貸款公司現有的工作人員包括其一些高層管理人員在小額貸款公司的戰略定位的認識上存在一定的偏差，不注重微貸這部分，過分看重短期的經濟效益，不考慮長遠的社會效益，這是定位的問題，小額貸款公司要想長期發展，要想和商業銀行共存，必須從定位上抓起，這就需要一批既具有豐富的專業知識又具有一定的社會責任感的人才，現在教育體系下這種人才是存在的或者說是不難培養的，政府及相關機構可以從人才環境上著手給小額貸款公司注入新的發展血液。另一方面從目前小額貸款公司的運行情況來看，專業人才還是比較匱乏的，股東及發起人缺乏相關專業的管理經驗，還比較低的經濟效益決定了小額貸款公司也無力聘請專業人士，這是目前運行過程中存在的現實情況。但是現在高速發展的信息網以及敏捷的教育體系也使得越來越多的人能夠在越來越短的時間內掌握最新的知識和技術，這無疑為小額貸款公司的人才儲備奠定了基礎，小額貸款公司要想長遠的發展，人才儲備是根本。

五、結論

通過對我國小額貸款公司所處的政治、經濟、社會及技術因素的分析，不難看出雖然我國小額貸款公司所處的宏觀經濟環境中有些不利的因素，比如定位的不明確，監管制度不完善，專業人才缺乏等等，但是我們更應該看到現階段的宏觀環境對小額公司的發展是個難得的機遇，相關的政策也在逐步的完善，經濟環境也呼喚小額貸款公司的出現，社會信用體制的建設，計算機技術的發展及互聯網的運用，專業人才儲備的可能性等等都推動了小額貸款公司的發展，對小額貸款公司來說總體上是機遇大于挑戰的，我們的小額貸款公司應該把握現有的機遇，借助于良好的宏觀環境，客服困難，實現自身穩定健康的發展。

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