新冠肺炎疫情對建材行業的沖擊和影響分析

富 麗 張祖祎 趙慧林

(中國建筑材料工業規劃研究院 規劃與政策研究中心)

0 引言

2020年在舉國歡度春節之際，源于武漢的新型冠狀病毒肺炎迅速席卷全國。本次新冠肺炎疫情是繼2003年SARS 疫情后我國發生的又一次重特大疫情。當前，全國上下共同抗擊疫情，避免人口大規模流動和聚集，采取了居家隔離，延長假期、延后開工等防控措施。新冠肺炎疫情的突發對國民經濟、行業發展和人們生活等均產生較大影響，同樣，對建材行業也造成了一定的沖擊。

本報告分為綜合篇、行業篇及對策建議篇三部分，闡述新冠肺炎病毒對建材行業的影響，并著重剖析疫情對水泥、玻璃、建筑衛生陶瓷、玻璃纖維、非金屬礦、消費類建材、石材等建材行業造成的沖擊，在此研究基礎上提出了相關對策建議，以期供行業主管部門、生產企業及相關機構參考。

1 水泥行業

1.1 水泥生產供給端保障受疫情影響相對較小

從季度情況看，水泥產品受貯存條件影響，行業運行具有較強的季節性特點。2019 年1～4 月水泥產量占全年總量的22.7%。樂觀估計一季度新冠肺炎疫情能夠得到有效控制，隨著后續月份水泥產能滿負荷或超負荷的發揮，抑或通過調整后續錯峰生產政策等，均可顯著減輕疫情對供給端的影響。

從區域情況看，受原材料資源和運輸成本的制約，水泥行業生產具有明顯的區域性特征，行業布局同區域經濟發展的關聯度較高。疫情核心區域和受影響較嚴重的地區主要為湖北、廣東、河南、浙江、湖南、安徽、江西、江蘇、山東等，上述省份均為我國經濟規模大、發展水平較高的地區，同時更是我國水泥行業生產的主要聚集區，其水泥產量占全國比重超過53%。隨著后續需求的集中性爆發，疫情嚴重地區將面臨集中性供給短缺局面，但通過跨區域性的供給協調可實現有效緩解。

1.2 下游行業對水泥需求將呈現增長態勢

從房地產領域看，受疫情影響，房地產開發企業已基本暫停房屋銷售活動。據統計，自1 月下旬起，大部分開發商成交量相比往年春節暴跌95%，銷售數據近乎為零，而建筑工地、土地拍賣活動也基本處于停滯狀態。在全國房地產業房屋竣工面積前十的地區中，八個省份屬于受新冠肺炎疫情影響較為嚴重地區，其房屋竣工面積占全國比重超過50%。房地產市場一季度受到較大沖擊，對后續土地出讓、新開工施工等產生一定的連鎖影響。

從基建領域看，1 月份地方政府發債規模超過8000億，其中新增專項債7216 億，地方政府短期資金相對充裕，復工的推遲導致項目進度滯后，資金投放受阻，基建投資壓力進一步加大。隨著疫情結束，必將出現項目集中開工及趕工現象。此外，受疫情影響嚴重的地區預計將進一步加強基建投資。預計2020 年基建領域將持續收益，對水泥需求將呈現增長態勢。

2 玻璃行業

2.1 短期疫情對企業原料供應受影響較小

玻璃生產季節性較強，一季度是玻璃生產淡季，考慮到春節因素，大部分玻璃企業為春節放假都提早做了較為安全的庫存準備，儲備量普遍為1 個月以上，保證短期原料充足。此外，部分產區和企業如沙河產區、信義玻璃、旗濱集團等地區和企業集團，由于在生產基地周圍擁有硅砂資源或部分生產基地旁設有自有碼頭運輸原材料，生產相對更有保障。但玻璃生產具有窯爐24 小時不間斷生產和和原材料全國性配置的特點，如果疫情進一步發展，物流始終不暢，玻璃生產企業很有可能被迫進行關停或冷修，造成巨大損失。

2.2 下游產業對玻璃產品需求的受疫情影響較小

建筑領域占玻璃產品需求的75%以上，門窗、幕墻、隔斷、鏡片等玻璃裝飾產品主要應用在竣工端，一季度為玻璃消費淡季，旺季一般為下半年。2019 年下半年竣工需求轉暖的影響，玻璃庫存于下半年呈現明顯下行趨勢，玻璃終端需求明顯好轉。此次疫情沖擊對房地產業的影響主要集中于一季度及上半年，疫情結束后趕工期及基建領域爆發，預計疫情對玻璃產品全年需求的影響較小。

3 建筑衛生陶瓷行業

3.1 一、二季度行業下行趨勢顯著，下半年有望實現較快增長

根據陶瓷行業運行特點，一季度陶瓷行業銷售額約占全年總量的17%左右。疫情期間，對直接影響工程采購、生產制造以及物流運輸，人員就位等將產生較大，因此，上半年陶瓷行業經濟運行并不樂觀，預期成效明顯的下行趨勢。下半年，受疫情影響的建筑業需求將較快釋放，建筑衛生陶瓷行業將實現較快增長。預計2020 年建筑衛生陶瓷行業市場需求及經濟運行約下降10 個百分點。

3.2 抗疫扶持政策助力建材企業共度難關

疫情期間，考慮到陶瓷企業面臨的壓力和實際困難，主要陶瓷產區陸續出臺了幫扶政策，扶持方向涵蓋金融支持、解決企業房租、延遲納稅期、信用貸款支持、家居賣場及廣場等項目免租和稅收減免等，可有效緩解企業現金流風險，解決企業實際壓力等，為疫情緩解后的陶瓷企業生產和經營提供政策環境支撐。

4 玻璃纖維行業

4.1 疫情將進一步壓縮中小企業的生存空間

玻纖池窯生產與玻璃生產類似，具有連續性，因此疫情對于玻纖企業生產帶來的影響與玻璃行業相似，短期內影響較小。由于玻纖行業具有資金、技術等進入壁壘，行業呈現高集中度態勢。因此龍頭玻璃纖維企業生產相對更有保障，疫情過后隨著供需關系平穩向好，行業景氣度上行，以巨石集團、泰山玻纖、重慶國際復合等為代表的龍頭企業將最先受益，長期看有利于市場占有率的進一步提升。

4.2 玻璃纖維產品在生物醫學領域得到更為廣泛的應用

由于玻璃纖維織物具有強度高、不吸濕、尺寸穩定等優良性能，可用作矯形和修復材料、醫用器材、過濾、防護裝備等，在生物醫學領域呈現廣泛的應用。疫情當前更加凸顯醫療衛生的重要性，玻璃纖維對疫情防控將起到更為有力的支撐保障作用。

5 非金屬礦行業

5.1 行業特點決定非金屬礦行業受疫情影響有限

國內各類非金屬礦企業基本圍繞資源產地進行布局，一般均遠離疫情集中爆發的中心城市和城鎮，由于人員流動不大，疫情防控壓力相對較小；其次，相當部分非金屬礦生產企業采用的是“以銷定產”的生產方式，產品庫存相對較少，疫情造成的產品積壓現象并不多見；第三，近些年由于環境政策收緊，企業在重污染天氣的停工停產已成為常態，各類非金屬礦生產企業也逐漸總結出在停產停工期間的企業經營經驗。總體來看，非金屬礦各生產企業受疫情影響較小。

5.2 對行業的影響仍需傳導過程

非金屬礦產業位于產業鏈的中上游，目前對接的下游各工業領域（涂料油漆、橡膠制品、塑料制品、新型建材、機械制造等）在春節假期和新冠疫情的疊加下其復工復產出現了一定的困難，對各類非金屬礦的需求量也大幅減少。作為工業原料，各類非金屬礦物在下游各類企業中的周轉周期一般在3～4 個月，加上其他鏈上產業的庫存周轉周期，疫情對非金屬礦產業的影響可能將在3～6 月后體現，屆時非金屬礦生產企業可能將面臨下游市場萎縮、產品滯銷、回款困難、資金壓力等情況。

6 消費類建材行業

6.1 對家居裝飾材料等消費品的影響處于可承受范圍內

從原材料供應端看，消費品類建材企業目前大多尚未開工，預計開工再次后延1～2 周，原材料供給和物流的壓力相比水泥、玻璃等較小。從消費端看，疫情期間，房地產及與之相關的家居裝飾行業銷量將受到較大沖擊。短期疫情對家居行業的影響較為直接，由于部分工程無法動工，消費者足不出戶，消費呈現下跌態勢，產品存在滯銷現象。

由于家居裝飾裝修、防水材料、涂料等消費類建材產品銷售通常在一季度為淡季，一季度收入和利潤在裝飾材料企業中占比較小。同時，裝飾裝修的剛性需求并未消減，而是延期。2020 年疫情對家居裝飾材料等消費品行業的影響處于可承受范圍內。

6.2 為建材消費品帶來新的商機

在國家政策調控作用下，2020 年下半年將會迎來后發優勢。經過疫情防控，民眾會更加理解家居裝修環保的重要性，從而產生新的消費需求升級，預期可能會產生二次裝修市場或加大新房裝修預算，將為涂料、門窗等建材消費品領域帶來新的商機。

7 石材行業

7.1 短期內企業經營壓力大，進出口貿易受一定影響

從生產端看，石材企業以民營為主，規模多為中小企業，經營模式傳統，復工延遲、訂單下降、租金和員工工資的剛性支出及物流受阻均使企業面臨較大壓力。從消費端看，疫情期間，建筑業及裝飾裝修行業對石材產品的需求將受到較大沖擊。

同時，石材行業的國際融合度較高，由于疫情被定為國際關注的突發公共衛生事件，對石材進出口貿易將帶來一定影響，部分地區經停我國的船期減少，出口檢疫手續增加，出口成本增加。我國石材貿易總額保持在90-100 億美元，每年出口量約1100 萬噸（以花崗巖為主），進口量約1400 萬噸（以大理石為主），石材荒料國際化配置資源、石材產品國際銷售特征明顯。預計疫情導致的物流變動將在短期內影響進出口效率，增加周期，提升成本，給進出口貿易帶來消極影響。

7.2 疫情直接沖擊會展經濟，打亂企業的年度工作安排

會展對石材業發展作用較大，以廈門國際石材展為代表的多個行業會展均為業內盛會，可為國內外石材企業提供市場開拓、產品銷售、技術交流、品牌宣傳、合作洽談等機會，并孕育較大商機。受疫情影響，眾多石材專業會展已延期舉行，直接導致部分重要合作推遲落地，除直接經濟損失外，更重要的是擾亂參展企業2020 年度營銷及生產計劃，并造成潛在商機損失，對行業運行也將產生一定影響。