上市銀行2013年經營情況盤點

五大行經營情況

根據工行、農行、中行、建行和交行五大行年報數據，2013年，五大行凈利潤總計達8628.27億元，占整個中國銀行業凈利潤的六成，顯示出國有銀行仍保持較高盈利能力。

從各銀行凈利潤規模看，工行繼續領跑，實現凈利潤2626.49億元；其次為建行，凈利潤達2146.57億元；農行凈利潤為1663.15億元；中行和交行分別實現凈利潤1569.11億元和622.95億元。

數據顯示，去年五大行中有四家利潤增幅同比出現下滑。其中，中行是唯一一家利潤增速上升的銀行，凈利潤增速達到12.36%，較2012年微升0.16個百分點。雖然農行凈利潤以14.5%的增速居五大行之首，但相比上年19%的增速卻下滑近5個百分點。建行、工行去年凈利潤增速分別為11.12%和10.2%，增幅也同比下降3.01個和4.3個百分點；交行降幅最大，凈利潤增幅由2012年的15.05%降至2013年的6.73%。

凈息差是銀行盈利的“利器”，從年報數據看，五大行利息凈收入依然占據了營業收入的六成以上。其中，農行利息凈收入達到3762.02億元，占比最高，達到81.3%；其次分別是交行79.46%，建行76.59%，工行75.2%，中行年報中未披露此數據。

值得一提的是，雖然五大行利息收入依然可觀，但利率市場化的實質性推進，也對銀行的凈息差帶來壓力。年報顯示，除中行外，其他四家銀行凈息差均出現不同程度下降，其中農行為2.79%，同比下降0.02個百分點；其次是建行，凈息差為2.74%，同比略降0.01個百分點；工行凈息差達到2.57%，比上年下降0.09個百分點；交行為2.52%，同比下降0.07個百分點。五大行中只有中行凈息差上升0.09個百分點至2.24%。

分析五大行年報可以看出，在息差收窄壓力下，去年各大行積極轉型，拓展中間業務，保持了手續費及傭金凈收入的高速增長，成為銀行推動凈利潤增長的重要動力之一。

從收入規模來看，2013年工行手續費及傭金凈收入達到1223.26億元；其次分別為建行1042.83億元、農行831.71億元、中行820.92億元、交行259.68億元。從增速來看，五大行中間業務收入都保持了兩位數的增速，增幅最大的是交行，同比增長24.36%，中行、工行、建行、農行則分別同比增長17.40%、15.3%、11.52%和11.1%。

同時，五大行中間業務收入在營業收入中占比也持續提升。其中，中行非利息收入在營業收入中的占比為30.41%，比上年上升0.58個百分點。工行的非利息收入占營業收入的比重也提升2.6個百分點至24.8%。建行手續費及傭金凈收入對營業收入比率較上年提升0.21個百分點至20.50%。農行手續費及傭金凈收入占營業收入的比重為17.98%，較上年增加0.24個百分點。

7家股份制上市銀行經營情況

2013年，招行、民生、興業、浦發、中信、光大、平安7家已披露年報的股份制上市銀行凈利潤總額共計2572.75億元，其中招行繼續領跑，實現歸屬于母公司股東凈利潤517.43億元；緊隨其后的民生銀行、興業銀行、浦發銀行分別實現凈利潤422.78億元、412.11億元、409.22億元；中信銀行、光大銀行、平安銀行分別實現凈利潤391.75億元、267.15億元、152.31億元。

從利潤增速來看，除中信銀行具有部分特殊原因之外，其余各銀行同比增幅均已跌破兩成，這與2012年各行30%左右的利潤增幅水平呈現強烈對比。年報顯示，浦發銀行、興業銀行凈利潤同比增幅分別為19.70%、18.70%；而民生銀行、光大銀行、平安銀行、招商銀行的凈利潤增速已跌落至15%以下，分別為12.55%、13.24%、13.64%、14.30%。

值得一提的是，雖然中信銀行2013年實現了26.24%的利潤增幅，但這一業績是在該行2012年利潤增速僅為0.69%的情況下取得的，其中原因在于2012年該行曾多提取了幾十億元的撥備。而若剔除這一因素影響，該行利潤增幅也很難跨過20%的界線。

去年，7家股份制上市銀行凈息差無一例外地出現了收縮，其中民生銀行、光大銀行縮減幅度較大，分別較去年下降0.45個、0.38個百分點至2.49%、2.16%。此外，凈息差最高的招行也已跌破3%的水平至2.82%，同比下降0.21個百分點。

年報數據顯示，2013年，7家股份制上市銀行利息凈收入占比均出現下滑，除浦發銀行、中信銀行利息凈收入占比仍達80%以上之外，其他各家銀行利息凈收入占比均下滑至8成之下。同時，從利息凈收入同比增幅來看，除平安銀行因基數較小原因出現23.16%的增幅外，其他各銀行增幅均在兩成之下，增幅最低的光大銀行僅為1.19%，民生銀行的這一增幅也僅為7.62%。

另一方面，7家股份制上市銀行實現手續費及傭金凈收入共計1390.25億元，占營業收入比重平均水平近20%；與上年同期相比，有5家股份制銀行該項占比超過20%。7家銀行的手續費及傭金凈收入全部超過100億元大關，其中，民生銀行和招商銀行的該項收入已經接近300億元，分別為299.56億元和291.84億元，排名7家銀行中的前兩位，緊隨其后的興業銀行該項收入也達到237.62億元。

值得關注的是，與2012年同期相比，7家銀行手續費及傭金凈收入占營業收入比重平均增長幅度接近5%。手續費及傭金收入占營業收入比重榜單前三名分別為民生銀行、光大銀行、招商銀行，比重分別為25.85%、22.9%、22.01%。

從收入增速來看，相比2012年的增勢放緩，去年，7家股份制銀行中間業務重新發力，手續費及傭金凈收入同比增速明顯回升。據年報數據顯示，各家銀行手續費及傭金凈收入增速平均高達57%。其中，平安銀行、浦發銀行、興業銀行、光大銀行該項收入增幅均超過50%，分別達到82.73%、58.98%、57.75%、57.74%。

從各銀行在年報中對自身中間業務收入大增原因的分析看，理財業務和銀行卡手續費的增長是股份制銀行中間業務收入最主要的增長動力。

平安銀行年報稱，其理財業務手續費同比增長124.31%，達14.67億元；銀行卡業務手續費收入同比增長101.13%，達49.96億元。民生銀行表示，去年中間業務中，銀行卡服務手續費收入同比增長61.49%，達86.09億元。中信銀行年報稱，去年實現手續費及傭金凈收入增長主要是由于銀行卡手續費、顧問咨詢費及理財服務手續費等項目增長較快，其中擔保手續費增幅171.95%、理財服務手續費增幅136.11%。招行實現財富管理手續費及傭金收入92.91億元，同口徑比上年增長42.83%，其中，受托理財收入33.96億元，同比增長83.27%；實現銀行卡手續費收入82.06億元，同比增長42.84%。光大銀行也稱，手續費及傭金凈收入增加主要是銀行卡手續費和理財服務手續費均有較大增長，其中，銀行卡手續費收入同比增加37.24億元，增長110.83%；理財服務手續費收入同比增加7.38億元，增長47.71%。