淺析現金流量預算管理

文/張忠凱

所謂現金流量，就是現金的流入、流出量，其中也涉及了現金流出量、流入量與凈流量，它們密切地交織于企業的經營管理活動中。[1]企業以財務管理為重心，而財務管理又以資金管理為重心，這是市場經濟客觀要求所決定的。最近這些年來，企業需要面臨著越來越白熱化的市場競爭環境，企業發展中現金流量管理的作用日益突出。縱觀當前不少企業的突然倒閉，其重要原因就是不少企業財務管理依然沒有擺脫事后算賬的思維，在企業經濟決策中沒有充分發揮出財務管理的作用。有很多的企業將產品銷售以后對貨款的催收并不及時，這樣很容易讓企業資金鏈形成缺口，企業的破產也由此埋下了隱患，因而企業要想實現科學發展那么就不得不重視現金流量管理的重要性。而企業意欲從激烈的競爭中創出一條可持續發展道路，就一定要科學管理現金流量預算管理，加大資金調整力度，通過優化其結構來盡量規避財務風險。為了讓企業能夠真正發揮出財務預算管理的作用，本文就如何做好現金流量預算管理進行分析。

一、現金流量預算管理重要性

(一)幫助企業有效規避財務風險

企業需要有大量的現金支撐生產經營活動，也唯有如此才能夠及時支付賬款、償還債務、支付薪資等等。企業的現金流量管理需要有合理的規劃。但是現金持有量不能太少，否則影響正常交易，也不能過多，不然會影響自身的收益水平。作為財務人員，在現金流量預算管理中，應該對企業的償付能力、財務風險規避有很好的評估與控制，從而實現企業財務的健康管理。

(二)明確評價企業績效

現代市場經濟中，企業的經營管理科學性相當重要。財務管理作為管理的重點，與企業的生存息息相關，現金預算管理重要性日益突出。管理現金流量，使其準確反應現金流量信息對企業的財務杠桿及變現能力、償債能力。并且，也是對企業資產的質量的最好反應，讓企業對財務狀況及經營績效有更清楚的認識。

二、企業現金預算管理模式目標及特征

(一)現金流量預算管理目標

通過預算管理企業現金流量不但能夠有效地調整、控制、安排資金，而且現金流量預算的編制也可以真實地體系出企業財務收支情況，企業可以將之當作發展能力的評估根據。利用現金流量進行預算管理的主要目標就是為了利用年度預算管理，進一步順利實現企業年度經營目標。每月企業的財務員按照時間順利詳細梳理年度預算，對現金流量進行科學的預算管理，最終讓企業可以按照年度經營規劃嚴格執行，從而讓年度經營目標基本實現。按照每月的現金流量預算管理將現金流量和預算管理緊密聯系起來進行全過程控制，在現金的流入流出中讓企業對預算執行有更好地把控，強化預算控制力，以適應不斷變化的預算環境。

(二)現金流量預算管理特征

現金流量預算管理主要有三大特征。其一，實施現金預算管理讓企業財務員能夠更好地規劃企業未來的生產經營行為，防止短期利益造成企業預算管理和預期效果不符；其二，在預算管理中把現金流量當作基礎，可以讓企業更加重視預算管理中現金的作用；其三，利潤最大化是現金流量預算管理的重要目標，企業對資金的日常收支通過現金流入流出來進行有效控制，以防范財務風險入侵，優化財務管理目標。

三、現金流量預算管理基礎

(一)營業收入

現金流入是企業現金流量里營業收入的主要獲得途徑，在現金流量預算中，尤其重要的就是企業的營業收入。當企業對營業收入預算進行編制時，會把企業全部部門編報的產品資源總量進行綜合，另外并和企業營銷員做好信息的全面溝通，從而利用市場分析的有效性做好預算管理，關鍵對當下我國市場中的眾多影響變化因素進行了解，再結合企業的具體情況，合理預測企業市場營銷狀況。唯有如此，才能科學編制營業現金收入預算。

(二)現金流出量

對現金流量進行預算管理之時，企業應該嚴格控制資金的支出，讓企業能夠合理使用資金，在生產建設及投資等環節有充足的資金支持，從而使資金利用效率越來越高。企業對現金流量預算的合理編制的前提是能夠以精細化的思維管理現金支出，資金預算草案應該企業的每個部門按照自身業務情況科學化地制定，然后財務部門對其進行審核。財務部門對每個部門的現金流入量進行全面分析、評估，然后給出完善的現金流量預算草案，交由企業預算管理決策機構進行審批。縱觀預算支出管理，資金支出預算需要財務部門的嚴格控制，統一調配全部資金，而且不能違背預算管理原則。要是現金支出并不在預算之內，則應經過嚴格的審批，由此來防止企業的預算失控或者盲目突破預算的行為出現。

四、現金流量預算管理對策

(一)做好預算監控

企業在現金流量預算目標管理中實行“以月保季，以季保年”的方法。每個季度，企業按照全年預算總額分析經營中的資金需求量，編制資本和經營預算則以財務信息系統為基礎，然后按每月分解季度預算。[2]企業每個部門都必須認真規劃下月的資金使用情況。財務人員則全面評定各部門的資金需求規劃和企業目前的實際資金現余量，并做出閱讀資金預算報表。交由企業的預算決策部門進行審批，再發到每個部門，并對現金流量預算認真執行。在管理現金流量的過程中，需要“剛柔并濟”的管理理念，即柔性引導與硬性約束相輔相成，適時監督預算管理動態，提高資金使用效率。

(二)增強現金流量管理力度

第一，企業為了充分管理經營活動中的現金流量，并順利實現預算管理目標，就應該按照各個業務的特征，把現金流入、支出管理進行細化，在績效考核中也將預算管理狀況作為重點，以積極落實年度現金預算。財務部門以動態監管原則管理生產經營中的現金流量，全面分析現金流量預算管理中是否存在問題，如何進行有效調控，從而讓資金流量不偏離預算目標，讓資金預算目標至始至終都在可控制、可實現的范圍。

第二，通過籌資活動管理現金流量。對于企業來說，要想獲得發展良機，就需要進行融資。融資過程中的現金流量預算管理很重要，企業財務部門需要以多元化的預算管理方式，從精算成本、融資渠道兩個方面制定切實可行的管理戰略。

第三，從企業財務管理者的角度來看，資金投資過程中，對現金流量進行預算管理是為了分析企業投資中的財務風險問題，并制定相關的解決方案。因此，企業的財務人員應該對投資中的現金流量變化進行數據與信息收集，保證企業的資本預算具有可行性。

(三)做好現金收支兩條線

企業在現金流量預算管理中實行收支兩條線管理能夠幫助本企業集中管理、通后使用現金流量，防止以收抵資、以支抵收的問題出現預算管理中，從而不利于企業現金流量信息的真實反映。更為了防范資金發生沉淀，還需要進一步控制好資金結算，對現金收支變化、動態流量進行合理有效的預算與調整，現金流量在被調整之時，需要用以收定支的方式管理資金，不能讓現金流量過剩，也不能因為不足而導致資金流轉發生停滯、斷流的嚴重問題，不然企業財務目標就難以順利實現。

(四)科學評估現金流量預算風險

企業在決策現金流量問題的過程中，很多時候管理高層都會持謹慎態度，這通常讓企業的發展速度變得緩慢。因而，企業在評估現金流量預算風險時，應該持科學態度，不能很冒險，也不要過分保守。你先對企業自身的現金流量情況有充分的掌握，再根據發展戰略及財務目標去分析、預測、管理資金運轉過程中或許會發生的風險，不管這種風險是否具有隱性特點，都必須重視，從而穩定現金流量，確保發展效益，滿足企業資金需求[3]。

(五)基于現金流量做好投資決策

企業的投資決策是理財活動的重要根據，它深刻地影響著企業的長期盈利和投資回報率。企業對投資項目的選擇應該有科學的決策作為前提，但這個決策卻不能只把項目賬面的盈利情況當作唯一衡量標準，投資參考的主要依據必須視企業今后經營性現金流量情況而定，站在現金的層面深入分析中長期償債能力、股利支付能力等等，讓企業能夠作出更科學、合理的投資決策[4]。

(六)全員參與財務預算管理

對于企業來說，在編制財務預算過程中，一般度將財務看成一種隸屬關系，按照兩上兩下的方式一級一級地審核、調配、匯總、合并。不管采取的是哪一種方法，企業高層都一定要重視，以責任落實、領導負責、合理調整等方法讓企業所有員工都參與到現金流量預算管理中。對財務預算的最終確定應該要通過企業的管理員們的統一意見，并由最高領導者核準。在企業實施全員參與財務預算，對加強現金流量管理效果就在于通過企業高級管理員對現金流量預算管理進行宏觀掌控，比如對資金來源途徑和資金的詳細使用情況進行了解，從而通過控制財務運行來加強預算管理，讓經營考核指標得以順利實現[5]。另外，通過全員參與的方式可以讓現金流量預算管理更加有序，各部門和中層管理者對自身的工作職責更加清楚，在工作流程改進與分工協作中強化管理效率。還有一點值得主要的是，公布與實施財務預算，讓企業廣大干部職工共同做好現金流量預算管理，能夠促進經營民主化，又使職工在預算執行中了解企業經營形勢工資增長等方面的信息。

五、結語

總之，市場經濟在發展，企業也在發展，越早認識到現金流量管理的重要性，就越能在相關的預算管理中制定更加科學的管理決策。企業的現金流量預算管理和自身的發展規劃是相輔相成的，只要認識到現金流量預算管理的基本要素，不斷探索新的現金流量預算管理方法，才能讓企業充分利用資金，在可持續發展中不斷壯大起來。

[1]朱華.電網公司現金流量預算管理初探[J].能源技術經濟，2012(04)：35.

[2]楊麗萍，劉文.搞好現金流量預算管理提高資金使用效益[J].工會論壇(山東省工會管理干部學院學報，2011(07)：94.

[3]鄭高潮.論以現金流為核心的預算管理模式[J].會計審計，2012(1)：16.

[4]張安群.集團公司下現金流量集中管理探討[J].會計之友(中下旬刊)，2010:21.

[5]梁偉.企業執行現金流量管理的實施策略探討[J].時代金融，2011(02)：14.