對小額貸款法律規制的調研
——以沈陽某小額信貸公司為例

尤曉斌

對小額貸款法律規制的調研
——以沈陽某小額信貸公司為例

尤曉斌

小額信貸公司是我國為了緩解金融服務體系不健全、融資渠道狹窄、融資成本大而成立的一種“只貸不存”的新型金融機構。這是金融深化創新的成果,有利于激活金融市場,也打破了以商業銀行為主體的銀行類金融機構在信貸市場上的壟斷地位。筆者對沈陽某小額信貸公司進行調研，意在還原小額信貸公司真正的生存狀況，對于確定小額信貸公司在金融市場的地位及法律層面的規制都有重要的現實意義。

小額信貸公司；融資 ； P2P 銀行

一、調研方法

采用實地調研法。通過實地參與該公司的經營，全面了解其情況和業務。

二、沈陽某小額信貸公司現狀

某小額信貸公司在沈陽市非常有名，坐落于繁華的商業地段。與其他一些租個門面就可融資的公司相比，是業界的佼佼者，現已改名為投資管理公司。經營范圍不僅有房貸，還有資金擔保、P2P業務以及其他一些融資類業務。

該公司是由實力雄厚的三位自然人共同發起成立的、從事信貸業務的金融機構。目前，有十幾位自然人股東，注冊資本金為人民幣10億元，其中大老板一人控股，股份占到50%。自開業至今經營狀況良好，擁有一支熟悉金融、經濟法律等專業知識的人才團隊，現在已開始吸納新的自然人股東加入。

該公司的組織架構由股東大會、董事會和總經理組成,并設有監事會。公司重大經營事項的決定由股東大會負責，董事會處理內部事務并對股東大會負責，總經理對外代表公司開展業務以及進行日常運營，監事會對董事長及總經理的日常經營活動實施監督。

該公司有一個總公司和三個分公司。總公司有五個部門:信貸業務部、風險控制部、法務部、財務部及辦公室，各部門配備一名主管及若干辦事員。信貸業務部的主管手下有三個團隊，每個團隊由一名業務經理領隊，其中第一業務團隊留守在公司負責客戶的接待及信貸業務的辦理，除業務經理外還有2名負責接待的業務員。其余兩個業務團隊負責在外拓展業務，每個團隊有5名業務員。風險控制部負責信貸業務的審核及風險控制，共有4名工作人員。財務部負責公司的財務事項,配備有4名會計人員。法務部有3名工作人員，負責為業務部審合同，做事前預防以及事后訴訟工作。各部門彼此獨立,相互協作。

三、調研的基本情況

筆者通過查看公司的業務報表，了解到該公司于2014年度共發放貸款39筆，總貸款額約10，000萬元，每筆貸款均值300萬元，沒有不良貸款，利息收入1，200萬元，凈利潤300萬元。業績一般，但考慮東北的經濟形勢，已算不錯。

本次調研的重點為公司的業務。在經濟不景氣的東北，公司的運營舉步維艱，為保證現金流不斷，除了從事貸款業務外，還通過介紹人做媒介，以該公司經理以上級別員工的個人名義進行借款，公司作為擔保人承擔保證責任，簽三方合同。合同中約定給予借款人10%的年利息，同時由擔保人提供抵押物擔保。這筆個人借款，通常數額都在百萬以上，借款的公司員工將這筆借款用來購買公司的股份入股公司。當借款到期后，公司的其他股東會出資購買這部分股份，該員工得到這筆錢后將錢還給貸款人，股東資格消失。

該公司除了融資外，貸款業務也有一些創新。公司融資時堅持的原則是“大額、集中”，而貸款時風險控制的原則是堅持“小額、分散”。發放有抵押物和質押物的貸款手續比較簡單，一般簽過抵押合同，經法務部認可之后當日就可以發放貸款。對于沒有抵押物和質押物的客戶，公司偏向于發放數額較小、期限短的貸款。

公司在發放貸款前要經過三個步驟。

首先，對每個客戶的貸款申請做詳盡的調查，對個人貸款戶主要是通過查驗銀行卡流水、房產汽車等個人固定資產等來考察客戶的經濟實力;對中小企業客戶則需要進行實地查訪，通過觀察企業的方方面面來確定其前景，同時還要審查企業生產經營的原始憑證如職工工資單、原料采購單、水電氣繳費單以及繳稅單等。

其次，經過詳盡的貸前調查后,由調查人員撰寫一份詳細的調查報告，并提交一份自己的意見，一并交予審貸會。在審貸會上,風險控制部門的負責人將就抵押擔保情況、客戶貸款用途能否盈利等問題提出自己的風險控制措施，同時法務部還要進行法律風險分析，最后經全體人員一致討論并分別給出意見。以上步驟與其他小額信貸公司的做法大同小異，但最后一步能體現其創新性，即審貸會給出意見后，該公司會要求法務部的員工與客戶先簽訂一個價格較高的風險代理合同，法務部員工依據此合同以代理人的名義為該客戶到銀行去申請貸款，一般來說銀行都不會批準，公司便會拿著銀行不予批準貸款的說明書再次開會討論，就銀行給出的理由提出自己的防控措施。

最后，是貸后管理，主要目的是確定貸款用途的真實性。貸后管理只出現在該公司用自己資金貸款的業務中，當發現貸款真實用途與貸款合同上注明的不一致時,公司在合同上明確寫明其有權提前收回貸款。當企業出現生產經營滑坡，未來現金流預期不明時，公司在出具相關的風險報告和法律說明后，也有權提前收回貸款。

對于高風險的客戶，公司也不是一概拒絕，而是推薦對方與公司做P2P業務。所謂P2P 貸款，是“個人對個人”，也稱“點對點”的借貸方式。具體而言，就是貸款人和借款人通過中介機構達成包含借款金額、利息、期限等的借貸約定，完成認證、記賬、清算和交割等流程，實現借貸的模式。遇到風險較大的客戶時一般推薦該業務，公司收取貸款總額的5%作為中介費。

該公司的貸款對象并不只針對本地，其主要的幾筆業務都是放貸給了外地的客戶。當公司出現資金風險時，會用自有的土地、房屋使用權等作為抵押向銀行或者其他小額信貸公司融資，最大限度地保證公司能夠應付各種突發情況。

四、調研的結論

1．該公司并非如學者所了解的那樣是一個只貸不存的金融機構，公司利用公司經理級員工進行人對人的借款，然后通過股份將借款歸為己用，在借款的過程中公司作為普通擔保人，達到自己不出面也能實現吸收款項的目的。這種方式不能吸收零星存款，只能接納大宗客戶，這是與銀行存款的區別。

2．該公司貸款的業務注意避免很大的風險，即并非如人們所想象的那樣全憑自己去調查客戶的狀況，而是雙管齊下，在自己充分調查客戶的基礎上，再通過代理的方式借用銀行的力量介入到此筆業務中。因此公司在放貸之前能夠很透徹地知曉客戶的資金狀況，并需要對方提供抵押物。故因客戶不還錢導致公司破產的情況現在已經很少出現了。

3．公司充分利用P2P的模式。P2P業務使其從放貸性質的金融機構轉型成搭橋連線性質的金融中介結構，雖然只能得到貸款總額5%的中介費，但由于資產并未變動，公司只是作為一個中介收取利潤，不影響現金流，故公司風險并不大。

4．該公司也并非如一些學者所言，只在當地做貸款業務。為了降低風險，公司也會和銀行以及其他的小額信貸公司融資，所以即使出現主要客戶不還錢等突發情況，公司也不會立即出現資金鏈斷裂。

我們對小額信貸公司的認識應當與時俱進，公司已經不是當初的“特殊”市場主體，已逐漸趨向于銀行化。故要使用法律手段對其進行規制。要充分了解小額信貸公司的生存狀況和生存方式，使用法律手段時要充分考慮小額信貸公司與銀行以及整個信貸市場的聯系，避免單純從小額信貸公司本身入手，造成牽一發而動全身的不利局面。

[1]田劍英．小額貸款公司對民間資本的吸引及其規范運作[M].中國財政經濟出版社,2013.

[2]焦瑾琪.微型金融在中W[J].中W金融,2014，3．

[3]杜曉山,聶強.小額信貸領域內的金融機構合作[J].農村金融研究,2011.

[4]零一財經.中國P2P借貸服務行業白皮書2014[M]．中國經濟出版社,2014.

責任編輯：丁金榮

D922.282

：A

：167-6531(2015)24-0017-02

尤曉斌/青海民族大學法學院在讀碩士(青海西寧810000)。