北京市商業銀行競爭力研究

袁媛++單林幸

摘 要：北京市作為全國性的金融中心，商業銀行體系豐富，銀行的總、分、支機構眾多，銀行間同業競爭激烈。本文從財務角度出發，運用因子分析法對北京市現有的商業銀行競爭力進行分析，并根據分析結果對不同種類銀行未來的發展方向提出相應的對策建議。

關鍵詞：北京市商業銀行；競爭力；財務角度；因子分析

經過近20年的發展，我國的商業銀行逐漸形成了國有商業銀行、股份制商業銀行、城市商業銀行、城市和農村信用社四個層次的銀行體系。北京市作為有國際影響力的金融中心城市，不僅是五大國有商業銀行和眾多股份制商業銀行的總部所在，更匯聚了大批股份制商業銀行和城市商業銀行的分支機構，金融業市場化程度進一步加強，市場效率和活力進一步提高，與此同時銀行間同業競爭也進一步加劇。因此，分析比較北京市商業銀行的競爭力對于減少惡性競爭，增加銀行業的運營效率就顯得十分必要。而盈利能力、資本質量等財務方面競爭力無疑對銀行的綜合競爭力產生深遠影響；近年來跨國商業銀行，國有股份制商業銀行間頻發的財務風險事故進一步彰顯了關注銀行財務能力的重要性，本文從財務角度出發，對北京市現有的商業銀行競爭力進行研究。

一、理論基礎

本文從安全性、資本充足性、盈利性、流動性、成長性五個財務方面的指標考察商業銀行競爭力。

安全性。安全性是商業銀行首要考慮的財務指標，商業銀行只有保證自身財務狀況的安全性才能穩定發展、獲得競爭優勢。資本充足性。商業銀行的一大特點是高財務杠桿率，為應對由此帶來的高財務風險，商業銀行必須具備充足的資本和合理的資本機構，以此來防范風險，緩沖損失。 盈利性。商業銀行以利潤最大化為目標，盈利能力是其運營的目標和動力，是影響其生存和發展，提高核心競爭力的重要因素。流動性。商業銀行的流動性反映了其資金供求關系，合理的流動性水平有效降低了銀行可能出現的承兌風險和資金過?，F象，能有效提高商業銀行資金運用效率，提高銀行效益，降低財務風險。成長性。成長性反映了商業銀行的持續經營和發展能力，從長遠角度出發，能將其財務職能從立足于對歷史的控制轉化為對將來增值的重視，這在一定意義上糾正了以往的財務績效評價體系以追求盈利能力為核心目標的短視行為。

二、指標體系的建立

本文參考中國銀行業監督管理委員會推出的《股份制商業銀行風險評價體系（暫行）》及CAMELS 評級體系，構建了財務角度的商業銀行競爭力評價體系，建立安全性、資本充足性、盈利性、流動性、成長性五個一級指標，資本充足率、不良貸款充足率等17個二級指標。具體如下：

2.1 指標體系

三、實證分析

（1）首先進行KMO 和 Bartlett 檢驗，結果如下

通過進行 KMO 測試，得到測試系數為 0.583，大于0.5，球形 Bartlett 卡方檢驗值為 514.485，表明各變量間相關度較高，適合進行因子分析。

（2）確定公共因子。通過公共因子提取后的各變量的共同度可以看出5個公共因子的累計貢獻率已經達到85.74%，因此提取5個主成分。

（3）得出因子載荷矩陣

由因子載荷矩陣可以看出，F1主因子在X15（存款增加額），X16（貸款增加額），X17（營業收入增加額），X10（資產費用率）上有較大負荷，分別為0.835，，0937， 0.914以及0.817，因此，將F1因子命名為盈利成長因子；F2主因子在X11（流動比率），X13（備付金率），X14（存貸比）上有較大負荷，分別為0.748，0.864，0.884，因此，將F2因子命名為流動因子；F3因子在X1（資本充足率），X2（核心資本充足率），X5（最大十家客戶貸款比率）上有較大負荷，分別為0.935，0.919， 0.599，因此，將F3命名為資本安全因子；F4因子在X3（不良貸款率），X4（最大單一客戶貸款比率），X5（最大十家客戶貸款比率），X6（撥備覆蓋率）上有較大載荷，分別為0.842，0.756，0.883，0.878，因此，將F4命名為信用安全因子；F5在X7（資本利潤率），X8（資產利潤率），X9（每股收益），上有較大載荷，分別為0.768，0.814，0.800，因此，將F5命名為盈利因子。

（4）得出因子得分計算公式如下：

F1=0.016*X1+0.019*X2+0.030*X3+…+0.260*X16+0.258*X17

F2=-0.172*X1-0.125*X2+0.098*X3+…-0.002*X16-0.012*X17

F3=0.500*X1+0.461*X2-0.054*X3+…+0.033*X16+0.061*X17

F4=-0.075*X1-0.056*X2-0.409*X3+…-0.038*X16-0.038*X17

F5=0.040*X1+0.063*X2-0.156*X3+…-0.029*X16-0.092*X17

根據得分公式，計算出各銀行的總分及各因子得分如下：

（5）結論及分析。由以上研究結論可以看出，從綜合實力來說，五大行占絕對優勢，遠遠領先于股份制商業銀行和城市商業銀行，尤其是工商銀行高居首位，更印證了其“宇宙第一銀行”的地位；在股份制商業銀行中，招商銀行異軍突起，其綜合實力超出其他股份制商業銀行，中信銀行、浦發銀行 、興業銀行、平安銀行、廣大銀行、民生銀行屬于綜合實力比較優秀的商業銀行；城市銀行相對來說綜合實力要劣于五大行和股份制商業銀行，而作為北京本土的城市商業銀行-北京銀行，其綜合實力要遠超其他城市商業銀行。

除綜合實力外，值得注意的是從盈利成長因子得分來說，排名先后基本遵循：五大行—股份制商業銀行—城市商業銀行的順序，說明五大行和大型股份制商業銀行憑借其雄厚的實力，成熟的營運策略以及品牌優勢，未來進一步成長的空間仍然較大。從流動性方面來說，一些大型股份制商業銀行與大型商業銀行不相上下，甚至優于作為五大行之一的交通銀行，而一些城市商業銀行也要優于股份制商業銀行，說明股份制商業銀行、城市商業銀行這些新興商業銀行經濟產權組織形式新穎，經營模式靈活，在提高銀行流動性上較有優勢，也從另一方面說明這些銀行更加注重流動性管理，以維護公眾對新興商業銀行的信心。同樣的原因，可以看出資本安全因子的得分中一些股份制商業銀行要高于五大行，信用安全方面仍然是五大行占優勢，與其雄厚的資本充足性有關。盈利因子方面，招商銀行得分比較突出，僅次于建行和工商行，說明其突出的獲利能力和市場開拓能力，這也是招商銀行綜合實力優于其他股份制商業銀行的一個重要原因。

四、政策建議

根據以上研究和分析，現對商業銀行的未來發展提出以下建議：首先，對于國有大型商業銀行來說，其實力雄厚且有穩定龐大的客戶群體，因而不僅綜合實力優秀而且未來還有很大的成長空間。但也應該看到自身的不足，其安全性、流動性以及盈利性存在一些不足，面對后起之秀股份制商業銀行和城市商業銀行的猛烈沖擊，大型商業銀行應積極處置不良資產，并創新盈利模式，進一步提高綜合實力。其次，對于大型股份制商業銀行來說，提高自身的安全性和盈利性仍然是未來發展的重點。對于股份制商業銀行來說，其品牌效應與客戶群體相對于國有大型商業銀行來說尚有一定差距，因此，股份制商業銀行首先應該提高自身運營的安全性，維護客戶對本行信心，從而維持現有并積極開拓新的客戶群體。在提高盈利性方面，各股份制商業銀行應該以招商銀行為榜樣，學習其優秀的市場開拓能力和產品營銷能力，不斷進行產品創新和經營模式創新，從而不斷提高自身競爭力。最后，對于城市商業銀行來說，從綜合實力到各方面競爭力相對于國有大型商業銀行和股份制商業銀行來說均處于劣勢，但不可否認，城市商業銀行具有巨大的發展潛力。未來，城市商業銀行應該以資本充足性、安全性為基礎，充分發揮自身組織架構靈活，運營模式新穎的優勢，研發出具有自身特色的產品和發展模式，從而提高自身盈利能力，不斷做大做強。

參考文獻：

[1] 石熊海.國有商業銀行財務競爭力探討[J].經營管理者.2012（11）

[2] 劉水根.基于因子分析的商業銀行競爭力研究[J].金融與經濟.2014（3）