新型農村金融機構發展現狀剖析

□文/胡 娛 楊晨露 李 柯

（安徽財經大學 安徽·蚌埠）

一、引言

一直以來，我國城市和農村金融發展存在不均衡的現象，具體的表現在農村地區金融網點分布較少、金融服務相對落后、支農力度薄弱等方面。近年來，隨著中央政府加大對三農的支持力度，農村經濟快速發展，農村對金融機構的需求不斷增加，這使得新型農村金融機構也不斷的發展壯大，一定程度上有利于緩解農村金融服務匱乏，有利于在農村建立多層次、多樣化的服務體系，具體表現在農村金融機構數量的增加、制度的逐步規范以及服務質量的優化。目前，我國農村金融服務機構主要有中國農業銀行、中國農村信用社以及各種村鎮銀行等，這些金融機構已經逐步形成了商業性和合作性于一體的金融體系。但目前廣大農村地區仍然存在金融供給不均衡、融資難等問題，阻礙了農村金融的進一步改革與發展。本文致力于分析當前新型農村金融機構的發展現狀，討論其發展過程中存在的優劣勢，并借鑒印度農村金融機構發展經驗，得出能夠促進新型農村金融機構發展的結論。

二、存在的問題

（一）社會效益不顯著。眾所周知，大型商業銀行及股份制商業銀行實力遠在農村商業銀行、農村合作銀行、農信社及新型農村金融機構之上。前兩者的主要服務范圍在城市，后三者的主要服務范圍在農村地區，這是導致農村地區金融供給不足的一個原因。而且，隨著農信社相繼轉變為農商行，由于經營成本等原因，為了謀求更多的盈利，也逐步撤離農村地區，開始在城市謀求發展，進一步加劇了農村金融發展的不協調。

雖然在《新型農村金融機構在2009～2011年總體工作安排》中銀監會提出3年里設立1，294家新型農村金融機構，但2011年末全國僅組建786家新型農村金融機構，2012年末達到845家，數量上并沒有達到規劃，質量上與規劃也有一定差距。下面以村鎮銀行為例，通過剖析新型金融機構在網點分布、支農狀況上存在的問題，分析農村金融供給不足的具體表現。

村鎮銀行的發起人多為大型商業銀行和股份制商業銀行，如國有銀行發起設立28家村鎮銀行，城市商業銀行發起設立145家村鎮銀行。這些發起人在金融市場上主要以盈利為目的，所以在發起建設村鎮銀行時多會考慮到村鎮銀行所在地經濟狀況對村鎮銀行盈利的影響，這使得多數村鎮銀行發起人表現出明顯的傾向性，即在經濟發展狀況良好的地區設立村鎮銀行。雖然銀監會在有關銀行發起人問題上做出了相關規定，并發布實施“東西掛鉤、城鄉掛鉤”政策，要求主發起人在大中城市發起設立村鎮銀行后，按照規定比例在規定貧困縣或中西部地區設立村鎮銀行，但該政策并沒有改變原有金融格局，發起人大多將村鎮銀行設立在經濟發展狀況相對較好、人均收入相對較高的地區，如包商銀行，截至目前共發起設立27家村鎮銀行且均位于經濟較發達地區。其中，天津津南村鎮銀行位于天津津南，該地區素有天津金三角之稱。據津南政務網報道：2014年津南區農村居民人均可支配收入約為20，419元。安徽馬鞍山農商行截至目前共設立4家村鎮銀行，其中廣州番禺村鎮銀行位于廣州番禺，2012年番禺區生產總值1，369.42億元，人均地區生產總值76，919元；天津靜海村鎮銀行位于天津靜海，天津市靜海縣是國務院批準的沿海開放縣之一，2012年實現生產總值387.35億元。

這樣的農村金融機構網點分布必然導致支農力度薄弱問題。以天津5家村鎮銀行貸款投向分布為例，涉農貸款中的較大部分流向了制造業、批發和零售等行業，貸款投向余額占比分別為25.68%、28.84%；農林牧漁行業和農戶貸款占比較小，僅為4.57%。

（二）貸款利率差異。長期的利率管制使得我國商業銀行得以享受存貸利差帶來的巨大收益，銀行業的利潤結構中一半以上來源于凈利息收入。2013年農村信用社、村鎮銀行等地方法人金融機構貸款利率多在10%左右，較商業銀行貸款利率高出60%，貸款成本高。如2014年郎溪農商行和郎溪新華村鎮銀行對家庭農場貸款加權平均利率分別為8.64%和9.03%；天津武清村鎮銀行住房貸款年利率為7.83%。

小微銀行較于商業銀行貸款利率較高的原因主要在于：小微銀行貸款以小微企業、農業為主，而小微企業整體信用狀況較差、貸款風險較大，農業由于其生產上的特殊性使得金融服務捉摸不定，同時農業生產者容易由于生產上的劇烈波動對金融服務產生依賴。加上小微銀行具有逐利性，為了保證銀行的發展及利潤，貸款利率相對較高。另外，小微銀行以傳統業務為主，由于規模較小、發展時間短、技術弱、員工素質有待提高等原因，相較于擁有良好的人才儲備和信息技術基礎的大型商業銀行，在中間業務如結算、代理、擔保、信托、信息咨詢、衍生金融工具交易等方面存在明顯短板，利息收入更加成為最主要的收入來源。

同時，隨著利率市場化的進程，商業銀行的發展面臨一定的挑戰。首先，銀行利潤的增加將放慢。因為利率的市場化會使得銀行為了吸收存款而提升存款利率，為了取得更多的客戶，貸款利率勢必會下降，這對新型金融機構的影響更加明顯。因為發展時間短，信用狀況低，存款量少，客戶少，存款利率的提升及貸款利率的下降縮小了其盈利空間。其次，信用風險增加。在存貸款利差縮小的情況下，為了追求利潤，商業銀行將傾向于把資金投放到高風險、高收益的項目中，這對于基礎薄弱的新型金融機構來說極為不利。

（三）互聯網的發展與新型金融機構。隨著現代信息技術的發展、互聯網的普及，互聯網理財模式逐步興盛，以阿里巴巴為代表的網絡小貸公司、P2P融資、眾籌融資等互聯網理財公司依托于云計算、移動互聯網技術，進一步開放了理財資源、集約了理財成本，增強了市場化選擇，拓寬了自主化渠道。由于這種理財模式有著自身固有的優勢，在互聯網理財、股市分流、資本輸出和金融脫媒的影響下，各存款類金融機構都面臨著“保存款”的巨大壓力。根據人民銀行的統計數據，金融機構人民幣各項存款余額自2014年1月份出現環比大幅下降之后，9月末較上半年又出現大幅下降，而12月末僅同比增長9.08%，較上年增速下降4.68個百分點。

目前，互聯網理財（不包括銀行和基金發行的網上理財產品）市場規模已接近8，000億元，阿里巴巴“余額寶”一款產品的總規模就已達5，789億元，用戶數達1.5億。2013年6月，阿里巴巴推出首個互聯網理財產品——余額寶，僅一周后，銀行間市場爆發了“錢荒”事件，隔夜Shibor從7.6%飆升至13.4%，余額寶收益率順勢突破6%。（表1）

表1 余額寶與銀行存款季度增速環比

這些現象產生的主要原因是傳統銀行理財產品存在門檻較高、流動性差等缺陷，很多產品宣傳無風險的固定預期收益率，使銀行面臨“剛性兌付”的風險，相比之下，互聯網金融在本質上傾向于直接融資模式，且互聯網融資模式具有以下優勢：第一，信息量大、金融資源的可獲得性強。互聯網金融模式下，人們利用“云計算”等原理，克服數據分散龐雜、難以處理的缺陷，由此突破區域的局限，提高數據使用效率，使得我們能夠方便地查閱交易對手的交易記錄，更加深入全面地了解對手的信息以及市場的動態變化；第二，交易成本低、效率高。

互聯網金融模式下，商家和客戶之間的支付由第三方來完成，如今第三方支付平臺已經匯聚了眾多理財產品。以淘寶為例，淘寶擁有包括保險、基金在內多種不同性質的理財產品。同時，第三方交易平臺都加大了移動金融產品的開發，主要是以手機銀行、移動支付兩種方式為主，客戶只需通過手邊的網絡即可獲得適合自己的金融產品，交易方便快捷。由此，互聯網理財的產生與發展對傳統商業銀行造成一定的沖擊，對于沒有得到全面發展的新型金融機構而言，沖擊更加的猛烈。

三、印度經驗

同中國相似，印度作為發展中的大國，農村在經濟發展中占重要地位。政治獨立以來，印度大力發展農村金融，促進了農村經濟的發展，目前已有了一套屬于自己的金融模式，對其他的發展中大國具有借鑒意義。在農村金融體系組織上，印度的農村金融機構層次分明，國家農業和農村發展銀行是國家農業政策性銀行，對農村金融進行統一領導，并指導和監督下屬的農村金融機構。具體而言，制定有關國家產業政策和農業金融政策的業務制度和管理辦法，協調、指導、監督各農業政策性銀行的經營活動，向商業銀行和合作銀行發放再貸款和培訓管理人員。同時，在國家農業和農村發展銀行的統一領導下，印度農村金融體系按照行政區劃進行嚴格的分級管理。

同樣，在立法上，印度金融立法比較完善，如《國家農業農村發展銀行法》、《銀行國有化法案》、《印度儲備銀行法》、《地區農村銀行法案》等法律法規有利于保證金融行業發展的規范化、秩序化。

在貸款具體操作上，采取自助小組的模式，該模式主要采取的是“組團貸款”形式，即背景相似且有貸款需求的農民自愿組成一個小組（要求人數在10~20左右），申請貸款通過后，銀行通過小微型金融機構貸款。該模式依靠小組成員的相互監督降低貸款風險，效果顯著。同時，這種形式有利于政府、金融機構、農民形成一個整體，在解決了農村發展資金不足問題的同時，降低了銀行的貸款風險。在貸款過程中，金融機構為了增加還款率，還注重對自助小組的培訓，幫助他們利用貸款獲得收益。因此，印度農村微型金融資金回籠快，不良貸款少。

四、結論及政策建議

村鎮銀行網點布局說明農村金融機構社會效益不顯著。這樣的網點設置可能進一步加劇農村地區內部的不平等。經濟較發達地區可能會由于金融機制更加完善，融資渠道更加暢通從而得到進一步發展，而經濟欠發達地區可能會由于信貸短缺，供需不均衡，融資難而導致經濟進一步滯后。在利率方面，過高的利率影響貸款人從小微銀行貸款的熱情，進而影響到小微金融銀行的盈利狀況。利率市場化及互聯網金融的發展又帶來新一輪的沖擊。為此，筆者在此給出以下建議：

第一，在網點分布上，借鑒印度完善相關立法。銀監會雖然對主發起人發起建立村鎮銀行的地點做出了相關的政策規定，但約束性不強。在印度則以法律的形式對有關銀行發起建設的相關問題做出了有力的規定。例如，商業銀行在經濟發展狀況不同的地區開設分支機構的比例以及投放到農業和農村發展的信貸資金比例。而“優先發展行業貸款”制度則規定了對優先發展行業的信貸比，及商業銀行必須將全部信貸的40%投向包括農業、中小企業等國家優先發展行業。這樣的硬性規定可以有效地規范商業銀行的行為，促進農村金融機構的發展。

第二，在支農力度上，借鑒印度發展符合本地區的借貸模式。成立貸款小組，負責貸款信息、信用信息的搜集、現金的管理、貸款的發放及跟蹤回收。在提高支農力度的基礎上保證貸款的質量。

第三，面對貸款利率差異的影響，新型農村金融機構更應該利用自己的地區優勢，利用自己在經營地的人緣、血緣、地緣關系，經過充分的溝通，獲取企業主或農戶的個人信用狀況以及市場特點，并設計合理的抵押物，為其提供貸款。同時，合理優化貸款手續以適應農戶及小企業短頻快的貸款特點，爭取更多的客戶；加強貸款風險管理，逐步完善內部監管體系，合理控制貸款額度，提供多樣貸款擔保方式。

第四，在與互聯網金融進行競爭的過程中，對于新型金融機構而言，注重人才團隊建設，保持投資管理的核心競爭力；發展手機銀行業務，提供快捷、低成本服務。提供網絡銷售平臺，積極拓展有利于擴展傳統金融產品的互聯網銷售通道，為用戶提供便捷且靈活多樣的自助服務模式；開展產品創新，開發差異化強、市場契合度高的產品。充分利用現代科技，創新各項信貸產品，開發新型金融工具，簡化各項流程，制定更加適應行業發展的機制。通過跨界同業合作與大型商業銀行合作。由大型商業銀行提供資金，新型金融機構發揮自己在人緣、地緣上的優勢，充分發揮不同業務專長，豐富投資領域，優化投資結構，實現共贏；注重提升客戶關系管理服務能力，注重線下服務，研究用低成本、高效率的手段，為“草根”客戶提供包容性強、具有個性化、便捷的理財金融服務；要利用互聯網做好資產管理業務的信息披露，與第三方支付機構進行合理合法的合作，通過規范的理財信息披露流程，贏得用戶信任，避免信譽風險。

［1］王修華，劉志遠，楊剛.村鎮銀行運行格局、發展偏差及應對策略.湖南大學學報，2013.

［2］劉紀學，郭娜.互聯網浪潮下商業銀行負債業務發展分析.農村金融研究，2015.

［3］宮哲，洪金明.互聯網理財對商業銀行資產管理業務影響探析.農村金融研究，2015.

［4］陳新達，馬九杰.主發起人設立村鎮銀行的權衡與選擇.農村金融研究，2015.