農村金融改革創新：針對缺陷，借鑒經驗

聶波

摘要：當前，我國農村存在著嚴重的貸款困難問題，政府主導的一系列金融體系改革，效果不是很明顯。目前來看，最好用市場的手段，借鑒我國和其他發展中國家金融體系改革發展的經驗，引入新理念、新機制和新的信貸操作方式，創新農村金融產品，建立有異于其他商業銀行的借貸還款機制。金融機構-村鎮銀行-農戶的“金三角”結構和農村信貸專員制度能夠一定程度上減輕“四大缺陷”的影響，有助于建立可持續發展的農村金融市場。

我國農村金融市場存在著嚴重的貸款困難問題：商業金融機構在農村吸收大量存款，而農民卻很難從他們那里獲得貸款，導致農村的資源分配向可以獲得信貸支持的人方向傾斜，加劇農村的不平等，而政府對農村金融體系的一系列改革收效甚微。本文在分析我國農村金融市場“四大缺陷”的基礎上，借鑒我國和其他發展中國家農村金融市場改革發展的實踐經驗，提出了兩種農村信貸體系創新機制。

一、我國農村金融市場的“四大缺陷”

（一）嚴重的信息不對稱

我國農村信用體系建設滯后，農戶和金融機構之間的信息不對稱，金融機構很難了解掌握農村企業和農戶個人的資信狀況，或者需要花很大代價才能得到足夠的信息去評估農村的信貸項目。信息不對稱會導致金融市場上的逆向選擇和道德風險：尋求資金最積極、最有可能得到貸款的人往往就是那些最有可能造成不利結果的融資者，而且融資之后不利于貸款人（不道德的）活動的風險也會增加。所以，金融機構可能決定放棄農村金融市場上的任何貸款項目，即使有時風險很低。

（二）缺乏可抵押物

農民的土地歸集體所有，房產基本上是用來生存的場所，它們都不具備流轉和升值的功能，很難作為抵押品。另一方面，農村中小企業普遍規模小，產品技術水平落后，可持續發展的能力不足，也很難找到第三方出面為其擔保。由于抵押物的缺乏，正規商業金融機構往往得不到農村貸款需求者提供的到期歸還貸款本息的有力保證，所以他們往往避開農村地區或半城市化地區。

（三）農業經濟的弱質性

吳敵等人總結了我國農業經濟弱質性的特點，包括：自然風險大，抵御自然災害的能力低;組織程度低，市場風險高，資金使用成本高;農民的自我積累能力和生產投入能力低。農村企業和個體農戶本身也具有弱質性：明顯的地域性，管理機制和財務制度落后，金融需求規模小且分散、季節性強、一般要求及時支付。金融機構不能充分把握和確定農村貸款的未來收益，這是與商業銀行追求利潤和資金保障的目的相違背的，也減弱了金融機構在農村放貸的意愿。

（四）非生產性借貸

當前中國農村的金融需求主要用在非生產性用途。鄧學衷等人從安徽50戶農戶的有效問卷中得出：農戶貸款30%用于生產性需求，52%用于教育與醫療費用。這說明農村資金自生能力差，金融的可持續發展能力低，這可能與農戶收入低、積累少有關。曹力群通過農戶借款用途個案的研究也得出了類似的結論。在信息嚴重不對稱的金融環境下，農戶無力為沒有明確還款來源的非生產性用途借貸提供抵押和擔保，金融機構通常就會拒絕他們的貸款申請。

二、我國農村金融改革的啟示

我國農村金融改革大多是自上而下由政府主導的變革：中國農業銀行于1979年恢復成立，1997年正式轉軌成為商業銀行;農信社的一系列試點改革;中國農業發展銀行的成立;2006年末， 中國銀監會發布《關于調整放寬農村地區銀行業金融機構準入政策的若干意見》， 并制定出臺了《村鎮銀行管理暫行辦法》等文件。

中國農業發展銀行成立以來經歷了一系列的改革發展，逐步形成了以糧棉油收購信貸為主體，以農業產業化信貸為一翼，以農業和農村中長期信貸為另一翼的“一體兩翼”業務發展格局。在農信社的改革取向上有兩種觀點：合作制和商業化。但是我國農村不存在合作制生存的條件，也不具備實行合作制的可能性;國有銀行商業化后，從農村地區撤出，基本上放棄了農村信貸市場。所以，這兩個改革取向都不能完全緩解農村貸款難的難題。村鎮銀行的經營模式大部分只是照搬其自控股銀行，缺少專門針對農民的信貸產品的開發創新?？梢钥闯鲛r村金融改革必須創新借款還貸機制，開發針對農村市場的金融產品和服務。

三、其他發展中國家農村金融改革實踐

（一）Caja Los Andes 創新還貸方法

1992年，玻利維亞成立了小額金融貸款機構Caja Los Andes，向農村家庭推出信貸產品，并且允許單個農戶定制符合自己預期現金流量的還款計劃。他們為農戶特別制定了幾種分期還款的方式，包括bullet payments方式（期末整付，即貸款到期后本息一次性付清）;每月只支付利息到期后再償還本金的方式;根據貸款農戶預期的季節性收入來隨機還款的方式。這些產品主要是為農業生產的季節性和農戶收入來源的多樣性設定的，具有很強的針對性。但是由于上面提到的信息不對稱和農業產業的弱質性，金融機構需要付出更大的精力、物力和財力來評估農村貸款項目，信貸管理成本較高，因此Caja Los Andes對農村貸款往往征收較高的費用。

（二） SafeSave金融合作社

孟加拉國成立了SafeSave金融合作社—專門為貧困地區農民提供小額貸款的非盈利組織。合作社每個工作人員要負責幾十到幾百個的客戶，并且定期（每天，每周或每月）拜訪，為他們提供上門服務，農戶幾乎在家里就可以完成存款、貸款和還貸。SafeSave也有靈活的還款政策：貸款發放后，客戶可以在還款期內自由還款給上門服務的機構工作人員。但是由于SafeSave不評估貸款人的還款能力，其貸款額很小;并且當貸款規模增長到超過客戶的還款能力時，SafeSave可能會面臨違約的風險。

（三）農產品倉單質押貸款

為了解決一般農戶抵押物不足的問題，保加利亞、馬達加斯加、贊比亞等國的金融機構采用了農產品倉單質押貸款的方法。對金融機構而言，開展農產品倉單質押貸款業務需要內外兩個條件的支持，內在條件是金融機構有足夠的倉儲方面的專業知識以及對相關農產品價格走勢的正確預測，外在條件是有一個可信的權威機構來對倉儲的農產品和倉儲管理方式進行評估。內外兩個條件都滿足的前提下，金融機構不需要調查客戶的償還能力，只需要參考相同類型的倉儲農產品質押標準進行放貸，在一定程度上解決了農業生產的季節性資金短缺問題。

（四）地區農村銀行

印度和孟加拉國政府在農村信貸機構薄弱地區成立了地區農村銀行，主要服務于小農、無地農民和農村小手工業者等貧窮農民，還給貧苦農民提供維持生活的消費貸款。地區農村銀行只在一個固定區域內開展業務，有特定的貸款對象，貸款利率一般低于當地農業信用合作機構。地區農村銀行可以為低收入客戶、個體經營者提供微額信貸（Microfinance）、金融服務（信貸、儲蓄、保險、支付等）和社會服務等，借以幫助貧困者增加收入、擺脫貧困，具有金融含義和社會含義雙重屬性。

四、我國農村金融改革創新的建議

基于以上農村金融市場缺陷的分析以及我國和其他發展中國家的實踐經驗，文章總結歸納得出農村金融改革創新新理念：金融機構-村鎮銀行-農戶的“金三角”結構和農村信貸專員制度。

（一）金融機構-村鎮銀行-農戶的“金三角”結構

借鑒Caja Los Andes還貸機制、SafeSave金融合作社和農產品倉單質押貸款的操作模式和還貸方式，以及近年來我國村鎮銀行的發展經驗，使金融機構-村鎮銀行-農戶有效結合起來，形成一個穩定互動的“金三角”結構（如下圖）。

金融機構（村鎮銀行發起者）對村鎮銀行進行業務指導、人員培訓和項目監管;定期向農戶詢問村鎮銀行的信貸情況，隨時接受農戶對村鎮銀行違規活動的舉報;歸納總結村鎮銀行及農戶提供的農村金融市場信息及其變化，改革創新農村金融產品;也可以直接辦理農村較大額的超出村鎮銀行范圍的貸款。

村鎮銀行應該把網點設置在農村，方便農戶存貸款，拓寬貸款和還款渠道，體現支農惠農的特性。村鎮銀行的業務只在本村/鎮內開展，只有入股的農戶才有貸款的資格，這樣既可以增強參股農戶對村鎮銀行主人翁的責任感，形成穩定的長期合作關系，增進借貸雙方了解。村鎮銀行還要定期召開股東大會，匯報項目情況，對信貸項目進行公示，征求農戶股東的意見。村鎮銀行還有責任把收集到的農村金融市場信息匯報給其發起行，協同發起行的專家一起分析市場，改革創新金融產品，提高資金安全性，增強盈利能力。

農戶既是貸款人又是村鎮銀行的股東，他們本身也要求村鎮銀行的貸款具有安全性和收益性。農戶有責任對村鎮銀行現有的體制、產品和銀行公示的項目進行評價，提出意見，。如果村鎮銀行出現違規活動，農戶股東可以聯合起來向發起行投訴，形成對村鎮銀行自下而上的監督。

“金三角”中的村鎮銀行同時受到發起行和農戶股東的監督管理，農村金融市場信息、農戶的信貸需求、項目審核條件和貸款人/企業信息在三者之間自由充分流通反饋。雙重監管下的村鎮銀行根據所收集和反饋的信息不斷優化體制，改善創新金融產品，既能滿足農村的資金需求，也增強了貸款的安全性和收益性。

（二）農村信貸專員

引進農村信貸專員作為村級信貸聯絡員，對農戶進行定期訪問。農村信貸專員可以是在農村有廣泛社會關系的基層干部及農民，或者具有較多社會資源的當地人。農村本地信貸員對身邊的貸款人知根知底，便于相互監督，共同創造良好的信用記錄，在農村當地資源的基礎上建立現代信任網絡。

農村信貸專員起到金融機構與農戶之間橋梁和紐帶的作用。對于農戶，他們是流動的銀行，現場向農戶提供咨詢，宣傳銀行的方針政策;對于銀行，他們又是農戶的代言人，銀行可以從信貸員那里了解掌握農村金融市場的需求及變化，收集和反饋農戶對農村金融機構和金融產品的意見、建議，開拓農村金融市場范圍。具體來說農村信貸專員應該起到以下幾個方面的作用。

（1）宣傳有關方針政策、存貸制度、貸款農戶的權利和義務等，擴大農村金融機構服務“三農”的影響力， 提升機構的社會地位。

（2）最主要職責，一方面要幫助需要貸款的農戶找到合適的抵押物，制定恰當的還款計劃;另一方面負責審查發放的貸款做到期內收回，確保無風險。

（3）了解農民收入的多樣性和季節性，動員農戶將閑散資金存入其所在的銀行。

（4）及時收集、傳達和反饋農戶生產發展和資金需求情況、理清金融市場狀況及農戶提出的各種問題。

五、結論

“金三角”結構和農村信貸專員制度能夠有效地加強金融機構和貸款農戶/企業之間的聯系，使貸款需求者和農村金融市場的相關信息在金融機構-村鎮銀行-農戶之間得以充分交流傳遞;又能夠引導農村金融機構的改革發展方向，把農戶真實的金融需求考慮到其金融體制與產品的創新中去。穩定互動的“金三角”結構能夠形成嚴格的監管體系，確保金融機構資金的安全性和收益性;農村信貸專員是金融機構與農戶之間橋梁和紐帶，他們能夠協助銀行抓好政策宣傳，管理發放追收貸款、組織存款，他們是村鎮銀行支農工作服務向下延伸的有效途徑。

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（作者單位：中國農業發展銀行廣東省分行營業部）