徽商銀行風險管控的道與術

嚴學鋒

營業收入77億元、凈利潤30億元：這是徽商銀行2015年上半年的成績單。截至2015年6月底，徽商銀行不良貸款率0.97%，在同行中保持了優良水平（中國銀行業不良貸款率為1.5%）——徽商銀行董事長李宏鳴稱，“銀行是經營風險的企業，從同業的整體水平來看，不良率低于1%，已是很好的水平”。

2005年成立、2013年在港交所IPO、總部合肥、國資背景，徽商銀行現為中國中部地區最大的城市商業銀行，貸款總額和存款總額在全國城商行中均位列第四位，不良貸款率和撥備覆蓋率連續多年優于所有在香港上市的中國商業銀行的同期水平。始終秉持“審慎、理性、穩健”的風險偏好、平衡“資本、風險、收益”的關系，徽商銀行樹立“風險管理創造價值、風險管理節約成本、風險管理帶來收益”的風險管理理念，堅持信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險等全面風險管理并舉，風險管理工作逐步實現向精細化、科學化、系統化的管理方向轉變，給力了企業可持續發展。

三道防線控信用風險

信用風險是指交易對方于到期時未能及時、足額償還全部欠款而引起的財務損失風險，是商業銀行面臨的主要風險之一。

在徽商銀行，董事會風險管理委員會和高級管理層的風險及內控委員會為信用風險管理最高決策機構。公司設立了業務、風險、監督“三道防線”體系，對信貸的各環節進行全過程的風險管理監控。業務部門作為第一道防線，以平衡風險和收益為原則，嚴格篩選、評估客戶，制定相應的風險防范管控方案；風險管理部門作為第二道防線獨立于業務部門，設定風險識別、監測、計量、預警、報告、處置等環節的風險控制標準，評估銀行資產配置是否合理，能否達到董事會設定的風險控制目標；合規、審計等監督部門作為第三道防線，對各類風險管控的政策、制度、方法、程序和流程的有效性和充足性進行監督。

徽商銀行信貸業務遵循獨立評審、一級評審、專業化評審及風險與效率相結合的原則，以確保銀行風險評估的準確性及信貸審批的獨立性。銀行根據貸款申請的信用風險水平、客戶類型和業務類型的不同，設立了多層次的信貸審批決策形式，包括在總行層面設立了對總行信貸審查委員會、五人審批會議、三人審批會議、雙人審批和單人審批模式，在分行設立了信貸審查委員會、三人審批會議、小企業業務雙人審批、零售貸款中心雙人審批、低風險業務單人審批等。同時，制訂了信貸風險預警管理辦法，建立公司信貸業務的風險預警制度，確定了風險預警信息的上報范圍、上報方式和處置方式。

這其中，如何進行針對中小企業的風險控制？中小企業業務風險控制方面，一個重要的問題是信息不對稱，對中小企業的信息掌握不全面。對這個問題徽商銀行采取鏈式銷售和板塊銷售的方法，把中小企業放到一個特定的行業或板塊里面去衡量其風險。具體來說，首先，和徽商銀行有合作關系的大企業上下游的企業都是中小企業，徽商銀行可以通過大型企業去了解這些中小企業的信用狀況；其次，各地政府為了鼓勵中小企業的發展成立了當地的信用擔保公司，通過和這些公司的合作可以有效地減小徽商銀行的風險；再次，可以通過當地政府、行會、商會去了解中小企業的狀況，并讓他們推薦優質的中小企業。

市場風險控制在可承受范圍內

市場風險是指因市場價格（利率、匯率、股票價格和商品價格）的不利變動而使銀行發生損失的風險。

徽商銀行的市場風險管理遵循集中管理、責任落實、如實報告、快速反應的原則。目標是通過全面的市場風險管理，充分認識、準確識別、準確計量、持續監測所有交易和非交易業務中的市場風險，將風險控制在可承受的合理范圍內。

統一管理利率。徽商銀行嚴格控制利率管理的權限和利率浮動的范圍，進一步提高利率風險控制能力。李宏鳴稱，“利率市場化給中國城商行的發展帶來了嚴峻挑戰：直接沖擊了城商行目前以存貸利差為主的盈利模式、考驗城商行的自主定價能力、對城商行的風險管理帶來巨大挑戰。面對挑戰，城商行必須加快經營轉型。首先，主動下沉客戶。其次，加快發展投資銀行等新興業務。再次，完善利率定價機制。最后，健全利率風險管理體系，引入風險計量工具和模型，全面提升風險管理水平。”

采用定性分析和定量分析相結合的方法對匯率風險進行計量，徽商銀行實行嚴格的限額管理方法，主要包括交易限額、風險限額、外匯敞口限額和止損限額，將匯率風險控制在可承受的范圍之內。

始終注意堅持審慎經營原則

操作風險、流動性風險等方面，徽商銀行同樣堅持了審慎原則。

操作風險。徽商銀行操作風險管理的基本原則主要包括：全面管理、分工負責、逐步完善、責任追究原則。公司建立了統一的操作風險評估辦法，識別、評估各業務條線的操作風險。制定了操作風險管理暫行辦法、操作風險報告管理暫行辦法，對操作風險的分類、管理組織體系、職責分工、管理程序、管理方法，以及操作風險的報告、評價和責任追究進行了規定，并對風險管理文化建設和操作風險的制度建設提出了明確要求和規定。

流動性風險。徽商銀行董事會風險管理委員會、高級管理層的風險及內控管理委員會和資產負債管理委員會共同負責就流動性風險的全面管理制定政策及戰略。在推動業務發展和盈利增長的同時，強調防范風險和緩釋風險，強調“確保足夠流動性”的重要性。按季度定期開展流動性風險壓力測試，及時根據壓力測試結果對流動性管理策略、政策和限額進行調整。對于日常資金管理，制定了資金管理辦法、系統內資金調度辦法，以規范日常資金運用及調度行為。

聲譽風險。總行和分行辦公室負責公共關系管理，監測、報告和處理可能影響徽商銀行聲譽的事件。公司已就聲譽風險管理制定政策及指引，明確了重大聲譽風險事件的識別、報告以及處置的流程。2014年，未發生聲譽風險事件。

合規風險。董事會對經營活動的合規性負最終責任，授權董事會風險管理委員會對合規風險管理進行有效監督；高級管理層負責管理合規風險，每年向董事會提交合規風險管理報告。公司圍繞經營發展戰略，堅持內控優先的價值取向，樹立以合規促發展的理念，提升合規管理工作的前瞻性和針對性。

反洗錢管理。堅持“內控優先”原則，初步構建了“以風險為本、以客戶為中心、以流程控制為手段”的反洗錢工作體系。

微軟創始人蓋茨告誡員工，微軟離破產永遠只有18個月。百度CEO李彥宏稱，百度離破產只有30天。長江實業董事長李嘉誠表示，“任何事業均要考量自己的能力才能平衡風險，一帆風順是不可能的。關鍵在于要做足準備功夫、量力而為、平衡風險。”——有效管控風險是企業可持續發展的基石。徽商銀行董事長李宏鳴稱：“我們始終注意堅持審慎經營原則，嚴格控制經營風險。所以在快速增長的前提下，我們沒有出現大量不良資產的狀況。各種風險的應對也比較有成效。”如何有效管控風險，徽商銀行的風險管理可謂具有探索意義。