淺析P2P平臺風險管理及控制策略

徐珊

【摘要】當前，國家金融監管部門和P2P自身都在積極的探索網絡貸款行業的風險防范措施，但由于我國P2P網絡借貸平臺發展迅速，其具體規范措施依然跟不上發展節奏。具體表現為監管體制落后、行業規范體制差、P2P平臺內部風險控制操作混亂，如何提高投資者風險的防范力度，是P2P平臺當前解決的首要問題。文章從P2P平臺的多個角度探索了資金風險的控制策略，對我國P2P網絡借貸平臺風險控制有著積極意義。

【關鍵詞】P2P 風險控制 管理措施

一、對P2P網絡貸款平臺風險因素的分析

（一）相匹配的環境因素不完善所導致的風險

環境因素所導致的平臺風險，是由于P2P網絡貸款平臺發展較快，缺乏與之相配套的規章制度對其進行約束和規范，或者是當前已有的行業安全規范信息難以與P2P平臺業務相配套，使得P2P平臺面臨這各種金融風險。

（二）政策監管力度不足

當前、政策風險是P2P網絡貸款平臺面對的主要風險，基于P2P平臺網絡借貸的業務辦理，各個層面的監管部門和法律規章制度都沒有做出明確的規定，因此，P2P借貸平臺就缺乏相應的法律保障。另外，中國的銀行監督機構對P2P平臺所持的看法也不盡相同，依然處在考慮和研究階段，這就使得P2P借貸在未來是否會納入銀行監督管理體系當中還具有很大的不確定性。

（三）行業發展規范性差

由于P2P網絡貸款具有準入門檻低的特點，使得P2P網絡借貸平臺數量眾多，其業務質量也良莠不齊。另外，P2P網絡借貸平臺當前還處在一個成長期，各方面的規章制度還不完善，雖然P2P平臺在實際業務的操作過程中起得了相應的成績，但依然出現不少問題，如信任危機、資金提現困難，甚至非法集資等惡性事件問題的發生，給行業的運營和發展帶來了巨大的挑戰。這些種種因素的產生歸根結底依然是P2P平臺發展速度快、發展時間短所造成的，其中非法集資。非法吸收公眾存款是行業風險最主要的表現形式。

（四）網絡信息安全性不高

當前，P2P網絡貸款平臺的業務辦理大部分依賴于互聯網的虛擬網絡，與傳統的借貸模式相比較，存在著較大的信息技術風險。中小企業通過P2P借貸融資平臺進行業務辦理，通常在平臺上申請貸款時提交了大量的個人信息，如果這些有用的個人信息被不法分子竊取利用，很可能會被用來實施詐騙等違法犯罪活動。另外，P2P網絡借貸交易會引發大量的資金流動，且互聯網與傳統的銀行資金系統隔離方式不盡形同，P2P網絡借貸平臺完全依賴與互聯網，所以P2P平臺資金流動等信息很容易被互聯網黑客等不法分子篡改和截獲，給貸款企業造成嚴重的經濟損失。

二、交易信息不全面造成的風險

基于P2P網絡借貸平臺，業務參與者一般由資金需求者、資金提供者和平臺自身三個方面組成，由于在交易中個體所處的交易地位不同和所受利益的影響，加上P2P借貸平臺的局限性，資金的提供者和交易平臺很有可能因為信息的不對稱成為受害者。

（一）借款方信用違約所造成的風險

市場信用失靈的一個重要因素是信息不對稱所造成的，其所造成的后果包括逆向選擇和道德風險兩個方面。一方面是市場會把信譽良好的借貸人排擠出市場，降低整個借貸市場的信用水平，導致借款違約的風險系數加大。另一方面，當前國內的社會征信系統還不完善，中小企業在參與融資的過程當中，所涉及的企業信息、財物數據、信譽情況等信息分布在各個不同的機構部門當中，中小企業在進行融資業務辦理過程當中面臨著很大的困難。信息不完整，體系不完善，企業信用資料不能有效的共享，是P2P網絡借貸平臺發展的關鍵性問題。

（二）平臺自身經營不規范所導致的風險

當前，由于金融監查機構缺乏對P2P監管力度和網絡技術自身的局限性，使得P2P網絡借貸平臺違規經營的所需要付出的后果低。因此，在諸多的P2P平臺操作過程當中，多數交易平臺為了提高交易數量進行違法違規操作，更有甚者一些平臺上線的目的就是為了欺詐和圈錢。P2P平臺在運營過程當中，貸款人先將資金轉入平臺賬戶，再由平臺賬戶轉入到借款人賬戶當中，在這個轉賬的過程當中有個貸款人資金的沉淀期，如果P2P平臺運營過程當中出現管理制度不規范，管理機制不健全等不良問題，很容易造成平臺內部參與人員挪用資金的情況發生，多數P2P借貸平臺缺乏第三方資金托管機構，加上監管力度的缺失，P2P交易平臺很容易出現道德風險。

（三）成為犯罪嫌疑人非法洗錢的工具

當前P2P交易平臺還沒有納入銀行監管體系當中，加上平臺自身的不規范性，P2P平臺對貸款人的資金難以做出資金來源的審查，P2P平臺更關注的是如何吸引貸款人把資金投入進來，至于貸款人的資金是否合法化沒有進行有效的甄別。另外犯罪嫌疑人往往利用互聯網的分散性和隱蔽性，在平臺上進行洗錢等違法犯罪活動，快速地把黑錢實現合法化。如果中小企業通過P2P平臺融資到了黑錢，一旦黑錢被有關法律部門查處繳獲，中小企業就很有可能出現資金鏈斷裂的風險，很難再有其他的資金填補到資金的空缺當中來。

三、我國P2P網絡借貸平臺風險控制體系的構建

（一）內外風險控制相結合的原則

P2P平臺是在金融資金的配置當中所取的作用是中介服務機構，同時也是金融信息的服務機構，P2P平臺在從事各項金融業務的同時應該受到相應的法律規章制度對其進行規范和約束。P2P平臺以外的監管機制和相關的法律措施是保證其健康發展的有效手段，另外，P2P平臺的自身經營理念和內部的規章制度也能夠一定程度上降低風險系數。對于P2P平臺風險的控制體系的構建，不但要在依靠外部制度的規范加以約束，同時也要發揮平臺的自身管理的主觀能動性，堅持內外相結合的風險控制原則。

（二）監管體系的建立

當前，金融行業是我國經濟命脈的重要內容，金融行業一直是政府監管的重點行業。P2P交易平臺作為互聯網“金融信息服務的中介機構”有著其獨有的特性，P2P平臺所從事的金融中介業務可以歸納到金融中介服務商的范疇當中，所以金融銀行監督機構必須對其進行監管。從銀行監管體系當中來看，除了對P2P平臺所涉及的各種業務進行監管之外，還需要從根本上防控風險系數的發生，如對P2P平臺的注冊信息加以審核監管，完善行政管理職能對其監控，提高網絡監管技術提高網絡安全系數。

（三）第三方資金委托代管機構

P2P網絡借貸平臺所面臨的風險狀況多數是涉嫌詐騙逃跑的現象較多，出現這種狀況一方面是職業道德的缺失，平臺自身管理體系的規章制度不完善之外，另一個重要方面的原因是P2P平臺沒有第三方網站認證機構對其進行代管。所以，要從根本上保證P2P平臺運行的健康發展，防止虛假網站和欺騙網站進入平臺，必須建立一套權威有效的第三方資金委托代管機構。

（四）樹立正確的P2P平臺發展理念

當前，P2P網絡借貸平臺發展的速度不斷加快，平臺數量的增多，并沒有使得平臺業務有所加強，更多是平臺的數量呈現出參差不齊的不利狀況，多數P2P平臺為了吸引貸款人加大交易規模的數量，發布虛假的融資標，全然不顧投資者收益的安全性。P2P要在市場競爭當中不斷強大，必須要樹立正確的發展理念。一是要不斷的引進專門的信貸管理人才，人才的引進能夠有效的降低貸款風險，杜絕壞賬的產生。二是加強技術研發的資金投入。P2P網絡借貸平臺與傳統的金融機構有著很大的不同之處，其所有的業務的辦理和完成都必須憑借互聯網平臺加以完成，平臺網站的交互過程直接影響著客戶的滿意程度。另外P2P交易平臺采用網絡虛擬的交易平臺，進而承擔了更多的技術風險。所以加大對科學技術研發的資金力度，是保證P2P平臺健康發展的有效措施[3]。

四、結束語

P2P網絡借貸平臺的快速發展對我國金融行業有著很大的影響，一是P2P平臺能夠拓寬中小企業的融資渠道的同時也豐富了居民的投資渠道，有效的緩解了中小企業的資金緊張狀況，使得居民的收入得到進一步的提高。二是P2P平臺自身管理體制的不完善和外部監管體系的欠缺，導致了各種金融問題的發生。如何規范P2P平臺的健康平穩的發展，建立一套有效的風險防控體系，是當前必須解決的一個重大課題。

參考文獻

[1]唐藝軍，葛世星.我國P2P網絡信貸風險控制實證分析[J].商業研究，2015，（10）：64-72.

[2]唐穎.P2P網貸平臺的風險控制研究[D].首都經濟貿易大學，2015.（13）：56-58

[3]田野.P2P金融模式及風險控制研究[J].商場現代化，2015，（23）：143-145.