互聯網金融發展與監管問題探討

【摘要】隨著信息時代的到來，云計算、大數據、搜索引擎等互聯網技術得到了迅速的發展，互聯網金融也得到了迅速的發展，對傳統金融行業的生存與發展產生了巨大的沖擊。互聯網金融機構在提高社會資金運用效率的過程中，其合法性難以界定，影響了國家對金融業的宏觀調控。本文從互聯網金融的發展現狀入手，對互聯網金融的監管策略進行了探討。

【關鍵詞】互聯網金融 發展 監管 探討

互聯網金融主要是傳統金融行業與互聯網信息技術的交叉融合，具有較強的數字化基礎，表現形式較為靈活，極易受到現代化科學技術的改造。互聯網金融模式依托龐大的互聯網信息庫，提高了金融業務的信息透明度，在很大程度上降低了交易成本。然而互聯網金融發展的過程中存在著監管不力的問題，因此對互聯網金融的監管策略進行研究具有一定的現實意義。

一、互聯網金融的定義

互聯網金融是互聯網信息技術與金融行業相結合的新興領域，其意義主要在于賦予傳統金融業務高參與度、低成本以及便捷的操作性。互聯網金融模式主要為互聯網服務平臺為客戶提供的第三方金融服務，是在互聯網信息語境下對搜索引擎、社交網絡、云計算、大數據技術的應用，有效降低了信息處理成本，糾正了信息不對稱問題。互聯網金融通過互聯網思維為客戶提供了創新型的金融產品以及現代化的服務形式，接近一般均衡定理中描述的無金融狀態，是區別與資本市場的直接性金融交易市場。互聯網金融自身具有透明度高、參與度高、中間成本較低、支付便利、信息處理效率較高等優點。互聯網金融為資金需求方以及資金供給方提供了新的融資渠道，這種金融模式依賴大數據技術可以有效解決信息部隊稱以及客戶信用問題，在很大程度上降低了交易成本，分散了交易風險，有效地彌補了傳統金融業的缺陷[1]。

二、互聯網金融的發展現狀

（一）法律法規不健全

互聯網金融模式作為傳統金融行業與互聯網信息技術相融合的一種新興業態，我國政府尚未針對互聯網金融模式制定系統的法律法規，法律法規政策仍有待完善。雖然政府有關部門已經成立了對互聯網金融的調研小組，然而相關法律法規的制定力度仍較為緩慢。由于相關法律法規的不健全，當互聯網金融業務發生財產問題以及經濟糾紛時，相關投資者難以根據相應的法律武器保護自身的合法權益。法律法規的不健全嚴重制約了互聯網金融的發展，為互聯網金融帶來了一定的潛在風險與安全隱患。

（二）金融機構合法性難以保證

現階段互聯網金融機構的企業形式較為復雜，有小額貸款公司、財務公司、投資理財公司等多種企業形式。國家對此類金融機構缺乏相應的法律法規進行監管，難以保證金融機構的合法性，難以有效地抑制變相吸收存款行為以及非法集資行為等問題，甚至有的互聯網金融機構就是非法集資組織以及傳銷組織的偽裝。現階段互聯網金融領域沒有相應的國家標準以及市場準入制度進行約束，相關政府部門也沒按照金融行業法定市場準入程序對互聯網金融機構的準入程序進行注冊登記。投資者難以明確互聯網金融機構的合法性，也就難以掌握互聯網金融機構的資質與信用度，使得投資者正當的合法權益難以得到有效保障。

（三）互聯網信息安全存在風險

與傳統金融機構不同，互聯網金融是依托龐大的互聯網信息庫以及云計算、大數據、搜索引擎等互聯網信息技術。與傳統金融機構相比，互聯網技術具有虛擬性、不穩定性等問題，易受到互聯網運營自身問題以及外部黑客對系統的攻擊，具有較高的運營風險。由于互聯網自身信息安全存在風險，互聯網金融模式難以有效地保護客戶敏感信息與認證介質，難以有效地維護信息系統的運營管理。互聯網金融運營過程中由于缺乏有效的風險預警機制以及風險防控意識，難以保證其實質性的防控措施，僅能對客戶進行簡單的風險提醒，難以保證整個交易體系的可靠性。

（四）監管體系不完善

隨著互聯網金融的快速發展，我國政府相關監管機構卻沒有制定統一的行業規范自律機制，互聯網金融機構在實現了傳統金融的職能時，卻沒有接受與傳統金融相同的監管[2]。現階段央行僅僅出臺了第三方支付的行業規范，而且這種規范僅僅停留在企業管理表面，難以有效地維護支付競爭秩序，防范支付清算風險。互聯網金融交易對象的國際化以及虛擬化，為互聯網金融的監管工作帶來了巨大的挑戰，傳統的現場監管經驗與手段方法已經難以適應互聯網金融監管工作。由于互聯網金融行業屬于技術密集型產業，監管隊伍難以適應網絡金融監管的實際需要，因此依靠單獨的監管部門對互聯網金融機構進行監管較為困難，互聯網金融機構的監管需要較強部門間的溝通與協作。

三、互聯網金融模式的監管策略

（一）完善互聯網金融監管法律法規體系

由于互聯網金融業務具有虛擬性的特點，同時互聯網金融的投資者存在非理性行為，因此有必要加強現有金融法律法規的修訂力度，結合互聯網金融的特點制定專門面向互聯網金融業務的風險預警管理政策。通過立法的形式明確互聯網金融機構的企業形式、企業性質以及法律地位，并對其準入條件、業務模式、風險控制制度以及監督機制進行規范，可以有效地將網絡信貸、第三方支付以及眾籌融資等互聯網金融模式納入監管范圍。傳統金融行業具有較為嚴格的監管體系，而現階段我國法律對互聯網金融的監管較為有限，因此政府有關部門應當盡快對互聯網金融監管問題進行立法，構建出合理的監管框架，從而有效地完善個人信息，維護互聯網的安全穩定，通過對互聯網金融發展過程中的原則性問題進行細化，可以保證互聯網金融模式運行的可靠性，從而推進互聯網金融模式的可持續發展。與此同時，政府相關部門還應當著手制定相應的部門規章以及國家標準，為互聯網金融機構以及借款方、收款方進行規范化引導，保證互聯網金融機構有序發展[3]。

（二）構建健全的互聯網金融監管體系

為了加強對互聯網金融模式的監管力度，首先應當構建健全的互聯網金融監管體系，這就需要我國政府部門明確互聯網金融的金融監管主體，界定金融監管的業務范圍，在監管過程中應當根據實際業務屬性明確互聯網金融企業相對應的互聯網金融監管部門。在對互聯網金融的各類業務進行監管的過程中，應當加強各監管部門間的溝通與協調，定期組織大型會議加強各部門對互聯網金融發展狀況的資源共享，從而加強監管力度，建立有效的預警機制。為了構建健全的互聯網金融監管體系，還應當發揮互聯網金融行業自律組織的作用，推動互聯網金融行業間形成自律誠信的行業風氣，加強信息披露工作，并制定相應的自律規范，維護市場競爭的秩序以及會員的合法權益。通過構建完善的互聯網金融準入制度以及風險預警機制，可以在風險發生前制定出相應的應急預案。與此同時，加強互聯網金融模式的監管力度并不是單個部門或是組織能完成的，為了加強互聯網金融模式的監管力度，不僅需要加強我國各部門間的溝通與協作，而且需要加強國際金融監管部門的合作，實施互聯網統一監管。

（三）推進基礎設施建設工作

互聯網金融作為一種新型的金融業態，具有一定的創新型以及較大的發展空間，然而由于現階段我國政府缺乏對互聯網金融的有效監督，難以有效地規避非法集資等問題，因此在尋求創新與監管平衡的同時，還應當積極推進互聯網金融配套基礎設施的建設工作[4]。首先，應當將互聯網金融模式納入我國金融業統計范疇，并在社會融資總量統計范圍內加入網絡信貸資金。在互聯網金融機構運營過程中，應當周期性上報相關資產負債以及財務資金狀況等方面的財務數據報表，方便有關部門建立科學合理的監測系統。通過對互聯網金融機構資金流入與流出的動態實時性監測，可以有效地強化對貸款利率的審查力度，從而合理引導社會資金的流動，實現對互聯網金融機構的窗口指導。與此同時，我國政府相關部門應當按照傳統金融機構的反洗錢監管要求，加強互聯網金融機構的反洗錢監管力度。加強互聯網金融信息的透明化建設，糾正互聯網金融交易雙方信息不對稱問題。

（四）加強互聯網金融消費者權益保護

在加強互聯網金融機構的監管力度時，應當建立健全的互聯網消費者權益保護機制，保證投資者在虛擬性互聯網金融交易中的實際權益。首先，需要制定相應的互聯網金融消費者權益保護方法，加強對交易過程中的責任承擔以及風險分配，從而加強互聯網金融機構的信息披露，對消費者個人信息的保護措施進行規范。與此同時，還應當建立互聯網金融消費者保護協調合作機制，建立相應的互聯網金融消費者的保護機構，設立相應的賠償與訴訟機制，盡可能減少互聯網金融機構虛擬平臺的金融糾紛[5]。

綜上所示，互聯網金融模式是互聯網信息技術發展下帶動的傳統金融行業的革新，本身具有一定的創新性與虛擬性。現階段互聯網金融消費以及融資理念已經在很大程度上改變了傳統金融交易結構，代表了未來金融行業的發展趨勢。互聯網金融作為一種新型的發展業態，不僅對傳統金融行業造成了沖擊，同時也為其發展提供了新的思路。因此我國政府應當正視互聯網金融模式的優勢與弊端，加強互聯網金融的監管力度。

參考文獻

[1]陶震.關于互聯網金融法律監管問題的探討[J].中國政法大學學報，2014，06：74-78+158.

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[4]干云峰.互聯網金融發展和監管問題研究[J].上海商學院學報，2014，02：12-16.

[5]夏榮靜.關于我國互聯網金融發展與監管的探討綜述[J].經濟研究參考，2014，36：38-45.

作者簡介：蘇少英（1984-），女，福建省晉江市人，就職于宜信卓越財富投資管理（北京）有限公司，本科學歷，研究方向：互聯網金融。