上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的現(xiàn)狀與展望
——基于福建省的分析

陳家偉

（湖北經(jīng)濟(jì)學(xué)院，湖北 武漢 430205）

上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的現(xiàn)狀與展望
——基于福建省的分析

陳家偉

（湖北經(jīng)濟(jì)學(xué)院，湖北 武漢 430205）

隨著“綠色”被引入我國(guó)“十三五”規(guī)劃，企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息的披露對(duì)于社會(huì)、經(jīng)濟(jì)以及企業(yè)自身的發(fā)展將愈發(fā)重要。2016年，國(guó)務(wù)院印發(fā)《國(guó)家生態(tài)文明試驗(yàn)區(qū)（福建）實(shí)施方案》明確指出：將進(jìn)一步發(fā)揮福建的生態(tài)優(yōu)勢(shì)，建設(shè)國(guó)家生態(tài)文明試驗(yàn)區(qū)，并開展綠色發(fā)展績(jī)效評(píng)價(jià)考核。目前，福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息的披露數(shù)量和比例位居全國(guó)前列，但仍存在著披露隨意、質(zhì)量堪憂以及使用價(jià)值偏低等問題。因此，在當(dāng)前趨勢(shì)及背景下，福建上市公司應(yīng)在原有基礎(chǔ)上進(jìn)一步將可持續(xù)發(fā)展觀落實(shí)到位，并加強(qiáng)其社會(huì)責(zé)任信息的披露及管理，做到“提升質(zhì)量、健全機(jī)制、加強(qiáng)交流”，據(jù)以促進(jìn)上市公司穩(wěn)定、健康的發(fā)展。

社會(huì)責(zé)任；信息質(zhì)量；使用價(jià)值

一、引言

企業(yè)社會(huì)責(zé)任起源于20世紀(jì)30年代，直至20世紀(jì)90年代初，美國(guó)發(fā)起“反血汗工廠運(yùn)動(dòng)”之后，企業(yè)社會(huì)責(zé)任才真正出現(xiàn)在世界經(jīng)濟(jì)與管理的舞臺(tái)上，而利益相關(guān)者理論也成為了其誕生的支持理論。上市公司作為企業(yè)的重要組成部分，其社會(huì)責(zé)任的履行尤為重要。上市公司社會(huì)責(zé)任是指上市公司在合法經(jīng)營(yíng)相關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)，并且獲取相應(yīng)利潤(rùn)的同時(shí)，還需要對(duì)股東、職工、環(huán)境以及社會(huì)等利益相關(guān)者承擔(dān)一定的責(zé)任，其著重強(qiáng)調(diào)企業(yè)的目標(biāo)應(yīng)從傳統(tǒng)的利潤(rùn)最大化轉(zhuǎn)向企業(yè)價(jià)值最大化，據(jù)以促進(jìn)上市公司的可持續(xù)發(fā)展。

在我國(guó)，自2008年以來，“大頭娃娃”——即三聚氰胺超標(biāo)事件的爆發(fā)引起了廣大民眾對(duì)我國(guó)企業(yè)的眾多不滿。自此之后，諸如地溝油、虛假產(chǎn)品以及生產(chǎn)企業(yè)污染超標(biāo)等新聞層出不窮，企業(yè)生產(chǎn)與經(jīng)營(yíng)造成的社會(huì)問題愈發(fā)凸顯，公眾對(duì)企業(yè)不負(fù)責(zé)任之行為的容忍度也日趨下降，企業(yè)社會(huì)責(zé)任的履行成為我國(guó)進(jìn)入21世紀(jì)以來的又一個(gè)熱門話題。隨著“十三五”規(guī)劃的啟動(dòng)，“綠色”的概念被提到了發(fā)展的議程上，這意味著社會(huì)責(zé)任信息的披露在企業(yè)未來的發(fā)展中將愈發(fā)重要，尤其對(duì)于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展意義重大。在這樣的形勢(shì)與背景下，愈來愈多的企業(yè)開始披露其社會(huì)責(zé)任信息，公開發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告。自2009年以來，我國(guó)企業(yè)社會(huì)責(zé)任呈現(xiàn)數(shù)量上的井噴態(tài)勢(shì)，2009年發(fā)布了627份社會(huì)責(zé)任報(bào)告，約是2008年的5倍，而2016年中國(guó)企業(yè)社會(huì)責(zé)任研究中心共收集到了1710份企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告，相較于2006年增長(zhǎng)了近53倍。福建省作為海峽兩岸生態(tài)經(jīng)濟(jì)區(qū)，其上市公司社會(huì)責(zé)任報(bào)告的重視程度、披露數(shù)量及披露比例均位居全國(guó)前列，為此，以福建上市企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露情況作為樣本對(duì)象來分析和探討我國(guó)企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的現(xiàn)狀、方式以及所存在的問題，對(duì)我國(guó)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展有重要的現(xiàn)實(shí)意義與一定的參考價(jià)值。

二、福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的現(xiàn)狀

在海西生態(tài)經(jīng)濟(jì)發(fā)展戰(zhàn)略的推動(dòng)下，福建各上市公司積極披露與企業(yè)相關(guān)的社會(huì)責(zé)任信息，目前已形成如下特征：

（一）報(bào)告數(shù)量全國(guó)領(lǐng)先，多數(shù)企業(yè)獨(dú)立發(fā)布

從發(fā)布報(bào)告的企業(yè)數(shù)量上看，由于自然條件優(yōu)渥以及政策驅(qū)使，近三年來，福建省發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告的上市公司數(shù)量穩(wěn)居高位。在發(fā)布形式上，2013—2015年，福建轄區(qū)內(nèi)（不含廈門）66家上市公司中，獨(dú)立發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告的上市公司數(shù)量基本保持不變，維持在57家，因此，福建轄內(nèi)多數(shù)企業(yè)采取獨(dú)立編制企業(yè)責(zé)任報(bào)告的形式來披露其有關(guān)社會(huì)責(zé)任信息。

（二）披露框架整體趨同，內(nèi)容分布相對(duì)失衡

福建上市公司的社會(huì)責(zé)任報(bào)告大致涉及五方面內(nèi)容：包括股東與相關(guān)利益者、員工權(quán)益與責(zé)任、供應(yīng)商與客戶的權(quán)益與責(zé)任、環(huán)境責(zé)任以及社會(huì)責(zé)任等五個(gè)部分。因此，在《企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告指引》的指導(dǎo)下，福建省域內(nèi)的上市公司社會(huì)責(zé)任報(bào)告的內(nèi)容和框架基本一致，這也促使各企業(yè)在社會(huì)責(zé)任信息披露上有較強(qiáng)的可比性。

反觀內(nèi)容分布，絕大多數(shù)企業(yè)都披露了股東與相關(guān)利益者以及員工權(quán)益責(zé)任，只有少數(shù)企業(yè)披露了環(huán)境責(zé)任、供應(yīng)商、消費(fèi)者以及客戶的權(quán)益與責(zé)任。根據(jù)和訊網(wǎng)發(fā)布的企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告評(píng)分體系（見表1），2011-2015年，福建上市公司在環(huán)境、供應(yīng)商、客戶以及消費(fèi)者上的權(quán)益責(zé)任披露得分均較低，說明披露此類社會(huì)責(zé)任信息不夠完整和充分，披露企業(yè)的數(shù)量也相對(duì)較少，這一定程度上是取決于企業(yè)自身特色、所處行業(yè)以及利益相關(guān)者的利益需求。

（三）不同行業(yè)側(cè)重不同，表現(xiàn)形式各有千秋

福建省上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的行業(yè)范圍包含了制造業(yè)、采掘業(yè)、批發(fā)零售業(yè)、金融業(yè)以及房地產(chǎn)業(yè)等多個(gè)行業(yè)。從福建省各行業(yè)整體情況來看（見表2）：第一，不同行業(yè)對(duì)社會(huì)責(zé)任信息披露的重視層度不同。就2015年福建99家上市公司而言，信息披露水平較高的上市公司主要集中在電力、熱力生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè)、采掘業(yè)、服務(wù)業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)以及金融保險(xiǎn)業(yè)；其次是金屬加工業(yè)、制造業(yè)以及交通運(yùn)輸業(yè)。第二，各大行業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露的側(cè)重點(diǎn)不同。大多數(shù)行業(yè)的上市公司對(duì)于股東責(zé)任信息披露得較多，也較全面。當(dāng)然，也不乏有一些特殊行業(yè)，例如采掘業(yè)、金屬冶煉及壓延加工業(yè)，這些行業(yè)源于環(huán)境問題較為凸顯，將重點(diǎn)披露的信息放在了環(huán)境責(zé)任上。隸屬于采掘業(yè)的上市公司紫金礦業(yè)（601899）對(duì)環(huán)境責(zé)任的信息披露就尤為重視，2014年，其獨(dú)立發(fā)布了環(huán)境責(zé)任報(bào)告書，并捐贈(zèng)了近2億元資金投入到有關(guān)環(huán)境保護(hù)與污染治理的項(xiàng)目中。此外，福建僅有的兩家隸屬于金融保險(xiǎn)業(yè)的上市公司得分較高，興業(yè)銀行（601166）專門為履行社會(huì)責(zé)任報(bào)告而設(shè)置了社會(huì)責(zé)任處，2013—2014年，連續(xù)兩年發(fā)布了《可持續(xù)發(fā)展報(bào)告書》，對(duì)促進(jìn)金融行業(yè)積極履行社會(huì)責(zé)任起到了一定的帶頭與示范作用。第三，各行業(yè)上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的形式大相徑庭。目前，較為重視的行業(yè)如采掘業(yè)、金融保險(xiǎn)業(yè)等會(huì)出具專門的報(bào)告責(zé)任書，而其他行業(yè)僅在財(cái)務(wù)年報(bào)中做簡(jiǎn)單描述，基本沒有定量信息，只有定性信息或簡(jiǎn)單的文字摘要。

表1：2011—2015年福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露得分情況表

表2：2015年福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露分行業(yè)得分情況表

三、福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露存在的問題

顯然，福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露意識(shí)已經(jīng)初步形成，但是，就現(xiàn)狀而言，其信息披露的方式、內(nèi)容以及整體質(zhì)量等仍然存在一定問題。

（一）披露方式隨意，信息質(zhì)量堪憂

上市公司社會(huì)責(zé)任信息的披露方式多種多樣，尤其是部分上市公司的信息披露較為隨意。首先，形式上的隨意。例如，2012年，實(shí)達(dá)集團(tuán)（600734）和福建金森（002679）都單獨(dú)出具了企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告書，但是2013年至2014年又停止了獨(dú)立發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告，而改為在財(cái)務(wù)年報(bào)中進(jìn)行披露，降低了報(bào)告整體的縱向可比性。其次，內(nèi)容上的隨意。目前，僅有部分行業(yè)的上市公司能按照《社會(huì)責(zé)任報(bào)告指引》規(guī)范的進(jìn)行信息披露，而其他行業(yè)的上市公司，如紡織與服裝業(yè)、造紙與紙制品業(yè)等，并沒有完整的披露其所有的信息，所披露的信息也不夠嚴(yán)謹(jǐn)，因此，內(nèi)容披露的隨意性造成整體信息的失衡，削弱了信息的可比性與實(shí)用性。此外，部分上市公司的信息披露并沒有做到完全公開，社會(huì)責(zé)任報(bào)告可以查詢，但無法讀取。

盡管在社會(huì)責(zé)任報(bào)告的數(shù)量上，福建拔得頭籌，但是，其信息的整體質(zhì)量仍然堪憂。這不僅源于披露方式的隨意性，也源于其披露內(nèi)容的側(cè)重形式，有的企業(yè)整份報(bào)告書中，沒有一個(gè)定量信息，全部都只是輕描淡寫的定性分析，例如中閩能源、青山紙業(yè)等高污染、高耗能企業(yè)，應(yīng)對(duì)環(huán)境責(zé)任進(jìn)行有效且定量的披露，但是，2012—2014年，其社會(huì)責(zé)任報(bào)告只是含糊不清的說明了其環(huán)境責(zé)任的履行，并沒有實(shí)質(zhì)性的定量數(shù)據(jù)，且占比也略微偏低。青山紙業(yè)2012年度的社會(huì)責(zé)任信息中，環(huán)境責(zé)任的披露只占到了所有社會(huì)責(zé)任信息的16.7%（見圖1）。

圖1：2012年度青山紙業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露占比餅狀圖

（二）只報(bào)喜不報(bào)憂，使用價(jià)值略低

由于上市公司對(duì)社會(huì)責(zé)任信息的披露具有很強(qiáng)的選擇性，因此，大部分企業(yè)為了獲得良好的聲譽(yù)，在考慮利潤(rùn)最大化的基礎(chǔ)上，只會(huì)以“報(bào)喜不報(bào)憂”的方式對(duì)信息進(jìn)行披露。事實(shí)上，近年來，福建上市公司所發(fā)布的社會(huì)責(zé)任報(bào)告中，絕大多數(shù)都只披露了社會(huì)服務(wù)的一面，而一些高污染、高耗能的企業(yè)（如福建水泥、中閩能源、福建高速等）并沒有披露其與環(huán)境相關(guān)的負(fù)面信息。還有部分企業(yè)對(duì)員工、客戶的權(quán)益以及社會(huì)生活的公共環(huán)境造成了一定的負(fù)面影響，但這些負(fù)面信息并沒有在社會(huì)責(zé)任報(bào)告中完整披露。因此，如此避重就輕的披露方式降低了社會(huì)責(zé)任信息的有效性和可信度，使得信息的使用價(jià)值下降，無法滿足可持續(xù)發(fā)展的終極目標(biāo)。

（三）制度規(guī)范缺失，鑒定效果不佳

目前為止，《社會(huì)責(zé)任報(bào)告指引》是僅有的企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息披露規(guī)范條文，對(duì)于不同行業(yè)的上市公司，該指引也沒有明確規(guī)定其必須披露的內(nèi)容以及披露的格式，因此，福建省社會(huì)責(zé)任信息披露并沒有一個(gè)完善的機(jī)制與規(guī)范，這也是披露形式五花八門的原因之一。其次，企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息的披露屬于年報(bào)范疇的，需要會(huì)計(jì)師的審查與鑒定方可披露，但是，源于會(huì)計(jì)市場(chǎng)對(duì)于社會(huì)責(zé)任信息的準(zhǔn)入機(jī)制不健全，造成鑒定的結(jié)果失效，很大程度上影響了信息的真實(shí)性與有效性，使得企業(yè)無法達(dá)到社會(huì)責(zé)任信息披露的最初目的。

四、對(duì)福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的展望

隨著企業(yè)社會(huì)責(zé)任的社會(huì)關(guān)注度不斷提高，上市公司社會(huì)責(zé)任披露所存在的現(xiàn)實(shí)弊端得到解決也只是時(shí)間問題。基于福建省的現(xiàn)實(shí)情況，現(xiàn)對(duì)其上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的發(fā)展提出以下期望：

（一）考評(píng)信息質(zhì)量，增強(qiáng)上市公司社會(huì)責(zé)任“質(zhì)”的意識(shí)

時(shí)代在進(jìn)步，人們的需求也在改變，社會(huì)責(zé)任信息隨著需求的改變不僅會(huì)出現(xiàn)量的遞增，更重要的是會(huì)展現(xiàn)其質(zhì)的變化。在數(shù)量上，福建雖已遙遙領(lǐng)先，但質(zhì)量上仍然堪憂，披露形式也存在諸多不規(guī)范，前述信息內(nèi)容不均衡的現(xiàn)狀也源于此。因此，可考慮建立符合省情的社會(huì)責(zé)任信息質(zhì)量績(jī)效體系，對(duì)會(huì)計(jì)信息和社會(huì)責(zé)任信息內(nèi)容的可理解性、相關(guān)性、及時(shí)性以及可比性等進(jìn)行全面綜合的考量，根據(jù)考核給予相應(yīng)獎(jiǎng)懲，并對(duì)其將來的信息披露進(jìn)行嚴(yán)格的規(guī)范，即可激勵(lì)上市公司社會(huì)責(zé)任信息“質(zhì)”意識(shí)的提高，也可把控信息的整體質(zhì)量。

（二）加強(qiáng)溝通交流，提升社會(huì)責(zé)任信息的使用價(jià)值

加強(qiáng)溝通與交流有助于社會(huì)責(zé)任信息有效性的提升，其包含兩方面：一是與利益相關(guān)者的交流。社會(huì)責(zé)任信息的披露不僅要真實(shí)有用，還應(yīng)與信息使用者相對(duì)應(yīng)，因此，福建省上市公司需要建立完善的信息披露反饋制度，例如，在報(bào)告附注添加信息反饋表，通過利益相關(guān)者（包括企業(yè)股東、員工、消費(fèi)者以及相關(guān)閱讀人）的反饋，對(duì)信息的及時(shí)性、信息內(nèi)容的需求程度等進(jìn)行全面了解，據(jù)此確定信息披露的方向與目標(biāo)，提升信息的使用價(jià)值。另一方面是與境外企業(yè)的交流與學(xué)習(xí)。境外企業(yè)在社會(huì)責(zé)任信息披露的履行上更為成熟，福建上市公司可以加強(qiáng)與境外企業(yè)的聯(lián)系，利用海西經(jīng)濟(jì)的背景，分派員工專門赴臺(tái)或海外學(xué)習(xí)社會(huì)責(zé)任信息披露的構(gòu)建與管理，從而建立適合本公司的社會(huì)責(zé)任信息披露模式。

（三）健全披露機(jī)制，成立上市公司社會(huì)責(zé)任信息監(jiān)管中心

健全社會(huì)責(zé)任信息披露機(jī)制、規(guī)范和完善信息內(nèi)容的建設(shè)并運(yùn)用法律手段加強(qiáng)信息真實(shí)性的監(jiān)管是福建上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露未來發(fā)展的必經(jīng)之路。尤其是在內(nèi)容的完整性與真實(shí)性上，首先，省級(jí)相關(guān)部門可設(shè)立專們的社會(huì)責(zé)任報(bào)告管理與監(jiān)督中心，根據(jù)各行各業(yè)的差距，對(duì)其所屬上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的內(nèi)容以及書寫的格式進(jìn)行嚴(yán)格的規(guī)定，制定準(zhǔn)確的標(biāo)準(zhǔn)。例如：對(duì)于高污染、高耗能行業(yè)，規(guī)定其不僅披露定性信息，還要披露定量信息。其次，管理監(jiān)督中心應(yīng)對(duì)各家上市企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告、社會(huì)責(zé)任履行事跡以及相關(guān)事實(shí)進(jìn)行核查，確定其所披露的信息準(zhǔn)確無誤，有無弄虛作假。再者，規(guī)范會(huì)計(jì)市場(chǎng)的準(zhǔn)入制度，對(duì)不合規(guī)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所以及相應(yīng)會(huì)計(jì)師一律不給予社會(huì)責(zé)任報(bào)告的簽字權(quán)力，嚴(yán)格控制利益相關(guān)者信息不對(duì)稱現(xiàn)象的發(fā)生，如此便可促進(jìn)社會(huì)責(zé)任信息披露的良性循環(huán)與發(fā)展。

注 釋：

① 解釋：樣本量為截至2015年12月31日福建99家上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露得分。

[1]吉利，張正勇，毛洪濤.企業(yè)社會(huì)責(zé)任信息質(zhì)量特征體系構(gòu)建——基于對(duì)信息使用者的問卷調(diào)查[J].會(huì)計(jì)研究，2013，（1）：50-56，96.

[2]林玲.上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露的現(xiàn)狀、問題和對(duì)策——基于福建省的觀察[J].長(zhǎng)沙理工大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版），2016，（1）：86-93.

[3]張家杰，周曉惠.上市公司社會(huì)責(zé)任信息披露現(xiàn)狀調(diào)查：以云南省為例[J].財(cái)會(huì)通訊，2011，（4）.

[4]宋獻(xiàn)中，李詩(shī)田.我國(guó)上市公司社會(huì)責(zé)任報(bào)告的統(tǒng)計(jì)分析[J].中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師，2009，（6）：24-28.

[5]李姝，趙穎，童婧.社會(huì)責(zé)任報(bào)告降低了企業(yè)權(quán)益資本成本嗎?——來自中國(guó)資本市場(chǎng)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[J].會(huì)計(jì)研究，2013，（9）：64-70，97.

陳家偉（1990- ），男，湖北經(jīng)濟(jì)學(xué)院會(huì)計(jì)碩士研究生，主要從事企業(yè)社會(huì)責(zé)任、綠色金融研究。