現金流分析在企業管理中的應用

企業的現金流一般指的是企業內部的資金支出和流入，這是對整個企業資金的情況的反映。在企業的資金管理中，如果資金流出和流入的差額為正向差額的話，就代表這時的現金流情況好，如果是相反的情況就說明企業的資金流出超過了流入，因此情況不好。現金流的分析在企業的管理過程中具有重要的作用，本文主要是針對現金流分析在企業管理中的應用進行探討。

增加現金流是企業經濟活動的目的，企業的管理離不開現金流的分析，本文根據現金流在企業管理中的應用進行分析，了解企業加強現金流管理的意義，我國企業管理中現金流的分析直接關系著企業的價值。有很多的企業曾經到達過巔峰的狀態，但是隨著企業的發展，卻走向了下坡路，很多行業因為現金流的管理不到位，造成了企業的破產，那么我們需要了解企業的現金流到底具有怎樣的作用。

一、現金流及現金流管理的概念

企業的現金流主要是記錄企業的一些基本的現金流動的情況，比如對支付職工工資、分配股利、購買商品、借款等方面的記錄。這些內容直接反映的是企業資金的使用情況以及企業的資金現狀。對于企業現金流的分析具有重要的作用，能直接體現出企業的生存現狀。除了對企業資金進行基本的記錄之外，還能夠通過對現金流的管理實現企業的價值最大化。比如可以采取預測、計劃、控制、分析等方式對于企業的現金流進行全面的管理，對于企業日常的開支情況以及現金的周轉問題進行及時的控制。企業的先進具有流動性，這就導致企業管理的時候必須注意資金的走向，如果企業的資金已經入不敷出了，這時候就應該及時的采取措施進行補救，并且找到合適的方法控制好現金流的差額。企業除了基本的運轉之外還要注意一些投資的科學性，盡量避免資金的浪費和資源的浪費。

二、現金流分析在企業管理中的應用

在企業中，資金的使用是必不可少的，不僅在企業的資金原始積累時具有重要作用，在企業的運營中更是起著無可替代的作用。企業經營活動本質是為了重新獲得貨幣而墊支貨幣所進行的運動。企業的資金主要是從現金轉化為資產，然后再經過一些活動轉化為現金的收益。一開始是企業的投資，根據投資的內容開始準備一些基本的原材料，然后在這個過程中會因為一些管理和人工等產生一定的費用，最后企業生產的成品可以經過銷售的渠道變成現金，因此企業的資金是可以循環使用的，企業的資金在整個的發展過程中隨著經濟活動的開展而起作用。當然，企業為了保證可持續的發展，就需要時刻注意自己的現金流的情況，因為要注意在企業管理的過程中，只有良性的發展才能保證企業的資金不會突然的中斷。為了確保企業的現金流分析能夠起到一定的作用，主要是從以下幾個方面進行分析的。第一，連續性，確保現金流的連續性，主要是因為如果資金中斷，就會導致企業無法運轉，資金如果運轉不暢就會直接導致企業的損失。第二，資金增值，因為在資金到資產再到資金的循環過程中，企業經營的目的是為了獲得更多的收益，所以在資金運轉的時候要注意增值，否則這一循環就沒有意義。第三需要注意順暢，也就是保證資金運轉的順利，尤其是資金流入和資金流出的過程中，不能因為沒有應急方案，導致企業需要用資金的時候卻因為資金投入生產而沒有可用的資金，所以資金的順暢也是要注意的問題。在企業的管理過程中，需要注意現金流分析的重要作用，因為任何一種企業，在經營活動中都會涉及現金流，現金流在增值的過程中不進可以滿足企業的需要還能促進企業進一步發展或者是擴大規模。

三、現金流分析在企業管理中應用的重要性

（一）我國的很多企業目前對于現金流的認識還不夠，而且在理解上甚至存在一些偏差。比如傳統企業在發展的時候一般都比較注重產量、利潤等，對于財務以及現金流的分析并不是很重視，一般的企業考核也都是將利潤放在了首要的位置，沒有企業將現金流分析作為考核的標準，因此企業在這種意識的指引下，對現金流不夠重視，一般企業的生產利潤非常高，但是在現金流上卻有很多的問題，一般表現為資金周轉不開等。因此，為了賺取高額的利潤卻沒有注意正確的投資或者是資金的使用，也會導致企業的不良發展。

（二）企業的利潤沒有現金流重要，因為企業的利潤只是企業一定時間內獲得的利益，是企業某一時期的經營成果，不過資金是企業財產的貨幣表現。一般在企業之前是先有資金的，但是利潤是企業生產之后得到的結果。所以對于資金的正確使用是企業周轉的重要條件，并且能夠促進企業獲取足夠的利潤，而產生利潤之后也能拖動資金的良性循環，所以這利潤和資金之間的關系時相互影響的， 并且呈因果關系。很多企業會存在這樣一種情況，就是在現金不足的情況下卻有很高的利潤，這種情況直接影響著企業的發展，一是影響企業的信譽，也就是在一些企業面對債務的同時，因為無法及時償還導致企業信譽受損。二是因為企業缺少先進導致一些材料購買困難，而且無法進行持續的發展，這就是一邊獲得利潤，一邊又無法繼續生產的情況，這樣的情況出現在很多的企業當中，都是因為沒有對現金流進行及時分析造成的。

（三）現金流直接決定著企業的價值。當投資者進行投資的時候，需要注意企業的現金流情況，不能只看企業的獲利情況，只看企業的利潤是片面的。根據投資的要求，看企業的盈利狀況是否良好，還要看企業是否出現過一些盲目投資的情況，根據企業的發展，要注意企業是否在管理上存在問題，這些問題直接影響著企業的價值。很多企業在不錯的經營現象下卻存在著很大的投資風險，這就十分導致企業的價值降低，要注意在企業的發展中，企業不僅要獲得長期的利潤還要注意資金的合理運轉。

四、如何將現金流分析合理的用于企業管理

（一）轉變對現金流的觀念，要重視現金流分析在企業管理中的重要作用，從觀念上意識到現金流對于企業發展的意義，在企業管理的過程中，要將現金流分析放在重要的戰略位置。當企業的領導人真正意識到現金流分析的重要性，就能夠站在企業可持續發展的角度對企業的未來進行基本的規劃，不至于過渡沉迷于企業的利潤而看不到企業的資金情況。

（二）企業的考核標準可以進行基本的調整，也就是將現金流的分析作為一個重要的考核指標，然后跟利潤一樣進行考核，根據企業的資金周轉情況進行合理的分析，并且注意企業投資的風險，不能盲目的擴大規模，要在企業資金允許的范圍內進行發展。

（三）現金流的分析對于企業管理來說需要貫穿于企業的整個經營活動，因此從開始的資金使用到最后的資金增值獲利都要進行分析。隨著企業的發展，最好是可以對資金進行動態的管理。這樣就可以結合企業發展的實際情況進行及時的調整，然后按企業的發展目標進行有計劃的使用現金。

在企業的發展過程中，需要注意的是企業資金的去向和收益是同樣重要的，所以在對企業現金流進行分析的時候需要結合企業發展的特定進行，對于企業的考核應該重視現金流的作用，很多企業沒有注意到現金流分析的作用，導致從獲利的最高點降到了現金虧空的谷底，因此無法得到長期穩定的發展，未來企業發展的時候就應該注意借鑒一些優秀企業的發展經驗，不斷的對企業有更深刻的分析，對于企業要進行全面的管理和控制，增加企業的價值和信譽，這樣才能達到發展的目的。

（作者單位：紫金礦業集團股份有限公司）