集團資金管理與風險控制的實踐分析

代娟娟

（云南地礦總公司（集團），云南 昆明 650000）

近年來，我國在世界貿易中所占比例越來越高，國內也出現了更多外資企業，使得我國各行業市場中的競爭日漸激烈。而我國集團企業想要取得平穩發展，就必須加強企業風險管控，提升集團抗風險能力，在保證集團穩定發展的同時，需盡可能提升集團經濟收益及資金使用率，充分發掘企業潛力，保證集團資金正常運轉，科學實施投融資資金管理，實現資金收益最大化。

一、集團資金管理面臨風險

（一）資金管理錯配

大部分企業集團為了獲得更高收益，會將融資得到的資金直接投于其它公司，通過買進其它公司股份的方式獲得利潤[1]，部分集團也會通過海外并購的方式，收獲更大利益。此方式雖然可能在短期內收獲客觀收益，但這種投資方式伴隨著極大風險。在投資時，若缺乏必要市場分析情況下，就盲目進行對外投資，對集團企業的發展缺乏明確戰略布局，則會使企業資金管理出現嚴重錯配、混亂現象，極大程度增加了集團投資及資金運用分析，將對集團建設發展帶來極大安全隱患。

（二）管理集權現象嚴重

在大多集團管理中，由于管理集權現象嚴重，使得集團的風險管理也相對集中，而隨著集團快速發展，積累資金存量也逐漸增多，使集團受到的管理風險也逐漸增大。因此，集團風險管理對企業內部財政部門管理層及企業經營者的管理水平及風險管控能力要求越來越高，若管理層在實際管理中出現操作不當或細小失誤，都將對集團經濟造成極大損失[2]；此外集團管理權利過于集中后，還將導致集團基層管理及風險控制理念薄弱，缺乏主動監督管理意識，將直接導致集團基層風險管理能力缺乏，抗風險能力薄弱。

（三）資金管理方式單一

隨著信息化建設不斷完善，資金流通方式層出不窮，在現代化集團中，其資金管理模式因當全面融合資金監控、融資、投放、結算等多方面功能。我國由于受網絡信息建設限制，部分集團企業在資金信息化管理方面建設還相對薄弱，對于資金的控制管理還缺少有效管理方式，不能合理、科學使用現代技術對公司資金使用情況進行全方面控制，同時對整合外部融入資金時也存在一定障礙。此外，在大多數集團企業的資金管理中僅有“結算”功能，投放、融資等功能并未發揮其實質性作用，管理方式單一。在實際資金管理中，財務結算與銀行手續繁瑣復雜，對財務部門工作人員也能專業能力要求較高，與極大程度提高了集團對子公司資金監控難度，資金監控不到為將會使資金管理風險大大提升，導致資金出現“賬外循環”應用情況，增加集團資金風險。同時影響集團企業對子公司實際運營情況的整體把控，很難發揮出資金管理的實際作用。

二、加強資金管理措施

（一）完善資金管理體制，防范戰略風險

集團在建設發展中，需根據自身企業性質及業務范圍打造專業經營及多元化經營模式，由集團內各部門管理層制定集團長期發展建設策略，而集團高層管理體制是否健全、科學，將直接影響戰略決策是否合理，對集團發展有著重要指導意義[3]。例如，在財務資金管理中，財務部門的戰略目標主要在于實現集團內部資金保持持續性增長，并最大限度提升資金使用效益。因此，財務部門通過建立合理、完善的財務結構對其制定科學戰略策略有著極其深遠意義，并能有效加強集團對各子公司財務決策的監控力度，全方面加強集團及各子公司資金管理制度建設工作，因此，通過建立健全的資金管理體制，完善管理環境，將全面保障集團資金發揮出最大應用價值。

（二）健全內部控制機制

1.整合制度，完善流程。整合集團內部制度，將企業中相互獨立的各種管理活動構建為緊密的管理網絡，通過對企業內部資金管理活動工作進行合理歸納、整理，并完善相應控制方式，構建流程性強，擁有明確業務目標及各種風險預警的控制手段，加強集團內部資金風險管理體系控制活動。

2.健全內部控制機制。內部控制制度是集團企業平穩發展中的基礎建設工作。通過建立完善的資金管理機制，可利用制度管理實現集團內部事務及資金管理工作，但就目前而言，部分企業在建設完善內部控制中，還存在各種問題。為此，集團管理層應當合理分析企業建設方向，全面了解集團內部各部門、各組織管理制度，將并對管理制度進行規范化改進，切實將資金風險管理應用在實際管理制度中，建立全面風險防控機制。

3.提升員工素質。集團在資金管理中融入風險理念后，需進一步引導財務管理人員正確意識到自身本職責任及義務，落實集團資金風險管理工作。同時，不斷加強財務管理人員專業技能及素質培養，通過管理制度中指明的資金風險點，提高財務人員對資金風險判斷的敏銳能力及認知能力，增強資金風險管理及預防能力。

（三）構建多元化資金管理方式

針對資金管理中出現的不同表現形式，給予其相應管理措施。其一，投放：在給予投資管理前，需根據集團建設戰略科學分析成本與回報，合理控制投資規模，保重收益最大化。其二，融資：做好資金融通、資產流動與流動負債管理工作，減低融資成本，合理權衡資本成本與價值間的關系。其三，結算：提高集團企業與各字子企業間結算技術手段，全面實現銀企集約化，建立更好寫作關系，提升企業資金周轉能力[4]。其四，監控：加強資金收入、支出兩線管理，完善現金流量管理工作，建立現金流預算、控制、評價管理體系，保證集團與經營個體現金持有量維持在最優狀態。