區(qū)塊鏈對互聯(lián)網(wǎng)金融的影響

白延松

隨著現(xiàn)代經(jīng)濟s互聯(lián)網(wǎng)技術的飛速發(fā)展，使傳統(tǒng)金融行業(yè)不得不通過發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融而更好地服務于時代需求。但從線下轉戰(zhàn)線上后，金融行業(yè)所固有的特點導致的風險問題依舊未能有效解決，正是在這一背景下，區(qū)塊鏈依靠其特殊的優(yōu)勢（集體維護、數(shù)據(jù)庫可靠、無中心、去信任）提供了解決互聯(lián)網(wǎng)金融信用風險的可能性，對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的機構、信用機制、風險控制等都產(chǎn)生了影響，也衍生了更多新型的應用場景，從而為互聯(lián)網(wǎng)時代金融的發(fā)展鋪就平坦的道路。

區(qū)塊鏈 互聯(lián)網(wǎng)金融 發(fā)展策略

隨著我國經(jīng)濟的迅速發(fā)展和互聯(lián)網(wǎng)技術的興起，互聯(lián)網(wǎng)金融引發(fā)了大規(guī)模的討論，各大電商巨頭依靠新型商業(yè)模式和自身的優(yōu)勢，開始向傳統(tǒng)金融領域發(fā)展業(yè)務。由此產(chǎn)生了很多新型金融服務的形式，且大多是以互聯(lián)網(wǎng)技術為基礎的。其中，最讓人關注的是支付寶和余額寶，在阿里巴巴的巨大客戶資源以及強大的互聯(lián)網(wǎng)技術等優(yōu)勢下，作為合作方的天弘基金增長迅速，資金增速每月超100億元，半年之內就成為了行業(yè)的黑馬。并且余額寶的資金收益與便捷的服務，也是給大眾帶來了很大的方便，促進了金融業(yè)的發(fā)展。互聯(lián)網(wǎng)的新型模式顛覆了傳統(tǒng)，并且人們的參與熱情極高，幾年的實踐互聯(lián)網(wǎng)金融就有了突飛猛進的發(fā)展。但由于互聯(lián)網(wǎng)金融的基礎為互聯(lián)網(wǎng)+金融，其中的風險也逐漸顯露。由此可見，各種潛在的風險也隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展而爆發(fā)，而且都有可能成為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的致命傷。因此金融專家和互聯(lián)網(wǎng)專家用盡種種方法，去解決互聯(lián)網(wǎng)存在的問題。

區(qū)塊鏈的概念與特征

區(qū)塊鏈技術的產(chǎn)生，與比特幣的發(fā)展以及“挖礦”行為密不可分。比特幣區(qū)塊相互間的鏈式結構就是區(qū)塊鏈，通過自身的節(jié)點進行網(wǎng)絡操作，去中心化，如此數(shù)據(jù)結果皆記錄在類似云系統(tǒng)里。區(qū)塊鏈特征很多，主要有四點：一是，系統(tǒng)具有公開性，因此所有參與者都能夠對系統(tǒng)進行維護。二是，數(shù)據(jù)庫具有可靠性，因此系統(tǒng)中的公開數(shù)據(jù)都是參與者確定過的，而且參與者很多，所以網(wǎng)絡過半節(jié)點被人控制的可能性極低，數(shù)據(jù)庫被篡改的可能性也降到了低，保障了數(shù)據(jù)的安全。三是，去中心化，在區(qū)塊鏈技術中各參與者地位都是相同的，系統(tǒng)沒有一個管理中心，所有參與者隨意離開對整個系統(tǒng)并沒有影響。四，去信任化，區(qū)塊鏈的去中心化和公開化，使得數(shù)據(jù)交換完全不需要管理者進行監(jiān)管，而且集體維護也使得欺騙不再存在。

區(qū)塊鏈對互聯(lián)網(wǎng)金融的影響

（l）區(qū)塊鏈對互聯(lián)網(wǎng)金融機構的影響

區(qū)塊鏈技術對互聯(lián)網(wǎng)金融機構來說，是一種史無前例的技術革新。而對于互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)來說，區(qū)塊鏈的出現(xiàn)給了整個行業(yè)前進的難題以絕佳的解決方法，所以很多影響力較大的互聯(lián)網(wǎng)金融機構均大力加強對區(qū)塊鏈技術進行研發(fā)和運用。在整體方面看，區(qū)塊鏈的影響有這么幾點：一是，區(qū)塊鏈能夠使得互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務中的種種限制減少很多。并且其技術公開、安全透明等特點，使得越來越多的機構可以進入互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，為控制風險而投入的資金技術也減少了。二是，區(qū)塊鏈使得商業(yè)運作過程變得更簡單，省去了很多比如審計清算等操作。很大程度上節(jié)省了人力物力時間等成本。三是，互聯(lián)網(wǎng)金融機構有了區(qū)塊鏈技術，能夠更好地對商業(yè)模式進行創(chuàng)新。四是，三種種類的區(qū)塊鏈都給予了互聯(lián)網(wǎng)金融機構以靈活的技術架構，方便選擇技術層級，能夠更效率地轉換升級。五是，區(qū)塊鏈的特點使得協(xié)作能夠發(fā)揮其技術優(yōu)勢。不同機構和人員為實現(xiàn)更高效率，協(xié)作便成為了其最佳選擇。六是，區(qū)塊鏈促進了金融機構間信息和價值的共同分享，還能夠減少信息不對成的現(xiàn)象，從而使得資產(chǎn)價值能更好實現(xiàn)最佳配置，降低異常金融交易的頻率。

（2）區(qū)塊鏈對信用機制的影響

信用的控制評估，是金融行業(yè)的本質，互聯(lián)網(wǎng)金融亦是如此。對其而言，信用準確與否在很大程度上取決于金融機構的累計數(shù)據(jù)，且信用數(shù)據(jù)儼然成為了互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的核心競爭力。傳統(tǒng)信用數(shù)據(jù)只能被特定征信企業(yè)所獲取，主要是因為這些數(shù)據(jù)往往和他們的自身利益相關，所以這些數(shù)據(jù)就不能快捷的分享給金融機構。再由于互聯(lián)網(wǎng)金融機構不能獲取征信資質，使得其缺乏客戶需要的有效數(shù)據(jù)。區(qū)塊鏈的出現(xiàn)，既能保證征信企業(yè)利益，還能夠使得其它企業(yè)獲得需要的數(shù)據(jù)，完美的解決問題，并使得互聯(lián)網(wǎng)金融信用機制的構建發(fā)生改變。

上圖為黑名單機制，首先，參與者商定出黑名負擔登記規(guī)則，然后進行有償分享，并使用區(qū)塊鏈對數(shù)據(jù)存儲加密，最后參與者就能夠有償對數(shù)據(jù)進行有償?shù)氖褂谩＿@體現(xiàn)了保密性的特點，信用數(shù)據(jù)直接全部進行加密并上傳到系統(tǒng)，既保證了數(shù)據(jù)的安全，也減少了被篡改的可能。同時，后續(xù)數(shù)據(jù)在被使用時，使用者用自己的ID去登陸，并獲得數(shù)據(jù)，交易唯一且不可逆。既保證了數(shù)據(jù)使用者可以被不可逆地追查到，也保證了提交和使用數(shù)據(jù)的等價。系統(tǒng)的參與者為了得到數(shù)據(jù)而付出了成本，同樣，當其將其所有的信用數(shù)據(jù)進行共享時，也能夠得到等價的其他數(shù)據(jù)的使用權。綜上，參與者如果想獲得數(shù)據(jù)，要么付費，要么計較自己擁有的數(shù)據(jù)。

（3）區(qū)塊鏈對風控的影響

金融行業(yè)本質能夠發(fā)展的根本是對風險合理地控制和利用。由于風險收益是相互依存的，高收益很大程度上意味著高風險，因此不管是傳統(tǒng)金融還是互聯(lián)網(wǎng)金融，都需要加強控制高收益下的高風險。而傳統(tǒng)金融發(fā)展歷史久遠，也經(jīng)歷了很多危機，因此早已構建好風險控制流程。而我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展時間過短，風險控制缺少經(jīng)驗，因此怎樣解決互聯(lián)網(wǎng)金融風控成為了一大難題。區(qū)塊鏈技術正好可以對這一問題很好的解決。

在風控方面，區(qū)塊鏈是基于上述機制的構建。在此機制下，能夠把客戶準確劃分出來，其中包括白名單的高優(yōu)先級客戶、潛在客戶、在黑名單的規(guī)避客戶。對高優(yōu)先級客戶而言，能夠大力發(fā)展金融業(yè)務，因為其信用良好，能保證收益。對黑名單上的客戶，企業(yè)應少接觸，因為此類客戶風險較大。而對于潛在客戶，可以應用區(qū)塊鏈收集其生活習慣和收支情況的數(shù)據(jù)，并判斷其價值風險。