深化小微企業金融服務

文/譚唱 張曉燕 皮永娟 編輯/王莉

深化小微企業金融服務，要在精準聚焦上下功夫，著力優化融資結構，打通“最后一公里”。

為貫徹落實黨中央決策部署和6月20日國務院常務會議精神，經國務院同意，人民銀行、銀保監會、證監會、發展改革委、財政部聯合印發《關于進一步深化小微企業金融服務的意見》（銀發〔2018〕162號，以下簡稱《意見》）。《意見》全方位深化了小微企業金融服務的空間，為小微企業金融發展提供了新的解決思路。

《意見》出臺的背景

小微企業是經濟新動能培育的重要源泉，在推動經濟增長、促進就業增加、激發創新活力等方面發揮著重要作用。金融部門應充分認識小微企業在國民經濟發展中的重要作用，切實改進小微企業金融服務。當前，以消費升級推動、技術創新驅動、大眾創業催生、國家政策助力為特征的小微企業發展新常態，為金融機構發展小微金融業務提供了較為有利的外部環境。

第一，市場空間較大。根據前瞻產業研究院發布的《2015—2020年中國再擔保行業趨勢前瞻與發展戰略規劃分析報告》對中小企業融資需求缺口的預測結果表明，2020年我國中小企業融資新增貸款需求為18.48萬億元，與目前的年新增3.5萬億元相比，兩者相差巨大，這將為未來我國中小企業融資擔保提供廣闊的發展空間。另外，小微企業成為當前實體經濟增長的主要拉動因素，快速發展過程中必將產生更多有效信貸需求。

第二，集群發展取得快速進展。

一是區域發展機會突出。“十三五”規劃提出了京津冀協同發展、長江經濟帶、一帶一路、振興東北老工業基地等戰略，這種區域布局的優化將產生新的業務機遇，為更多小微企業發展帶來機遇。

二是創業、創新能力進一步提升。創業領域不斷拓寬，新業態、新模式不斷涌現，小微企業數量年均增速超過10%。中小企業在產業鏈和創新鏈中的作用日益凸顯，產業集群取得了快速發展。

三是信息化應用水平進一步提高。中小企業、電子商務等信息化應用不斷擴展，研發、生產、財務、管理等各類軟件及服務應用日益普及，全國中小企業信息化服務網絡基本形成，依托大型信息化服務企業建立了6000多個分支服務機構。

第三，中央、監管部門政策導向支持。

一是發展環境進一步改善。黨中央、國務院高度重視中小企業發展，密集出臺了《推進普惠金融發展規劃（2016—2020年）》等一系列政策措施，取消和調整了一批行政審批項目，包括：實施“三證合一”登記制度、銀監會引導銀行業金融機構實現小微貸款 “三個不低于”目標、財政資金轉變支持方式等。對于中小微企業，金融要重點支持和解決融資難、融資貴的問題，普惠金融可以發揮重要作用。建設普惠金融體系，應該要推廣普惠金融概念、提升普惠金融服務能力、精準提供普惠金融服務、構筑普惠金融監督網絡。目前部署的對銀行普惠金融服務進行監管考核，能確保其融資向小微企業傾斜，降低中小微企業融資成本。實際上，有些標準還可以繼續放寬，這樣不僅可以惠及小型微利企業，還可以普惠到更多略有虧損的小微企業，使其更好地發揮解決就業功能。

二是工信部發布《促進中小企業發展規劃（2016—2020年）》，提出了“十三五”時期促進中小企業發展的總體思路、發展目標、主要任務和關鍵工程與六大專項行動，為商業銀行發展小微金融提供了整體導向。

第四，大數據驅動與征信系統建設將有利于對小微企業的風險防控。

從金融機構的角度看，成本高、風險大是銀行對小微企業謹慎放貸的最主要原因之一，但大數據、云計算等技術以及其積累的海量數據，為發展小微金融發展模式、實現小微金融低成本、大規模擴張提供了可能。與此同時，互聯網金融的移動互聯技術、大數據分析技術以及多層次、多類型征信的發展也可以為傳統金融機構所借鑒。征信系統建設為進一步防控小微金融風險提供了可操作的方向，可以解決目前小微信貸投放中面臨的信息不對稱問題，為銀行高效識別有效客戶提供了捷徑。

發展小微金融不僅是響應中央號召、落實監管政策的要求，更是推動自身經營發展的必由之路，小微金融的發展應成為未來戰略布局的重點，但與此同時，我們也注意到目前小微企業仍在困境中徘徊，其發展模式仍有改進和提升的空間。

一是我國信用環境尚不完善，有關信用制度方面的法律還不健全，目前還未能完全解決銀行和企業之間信息不對稱的問題。

二是“十三五”時期，中小企業依然面臨著較大的經營壓力，資本、土地等要素成本持續維持高位，招工難、用工貴等問題仍有待進一步緩解，傳統產業領域中的大多數中小企業處于產業鏈中低端，存在高耗低效、產能過剩、產品同質化嚴重等問題，盈利能力依然較弱，轉方式、調結構任務十分艱巨。

三是缺乏資金易使小微企業形成隱性負債，很多小微企業、民營企業在資金壓力加大的情況下，會涉足非法高利貸，隱含著非法集資、暴力收貸等一系列金融風險。此外，因經濟下行壓力，小微企業因資金緊張借助“過橋資金”進行臨時性倒貸現象普遍存在，增加了企業融資成本。

《意見》對小微企業融資的影響

《意見》是為貫徹落實黨中央、國務院關于改進小微企業等實體經濟金融服務、推進降低小微企業融資成本的部署要求，強化考核激勵，優化信貸結構，引導金融機構將更多資金投向小微企業等經濟社會重點領域和薄弱環節，支持新動能培育和穩增長、保就業、促轉型，加快大眾創業、萬眾創新，從貨幣政策、監管考核、內部管理、財稅激勵、優化環境等方面提出23條短期精準發力、長期標本兼治的具體措施，督促和引導金融機構加大對小微企業的金融支持力度，緩解小微企業融資難、融資貴狀況，切實降低企業成本，促進經濟轉型升級和新舊動能轉換。

《意見》主要包括以下內容：首先，加大貨幣政策支持力度，引導金融機構聚焦單戶授信500萬元及以下小微企業的信貸投放；其次，加大財稅政策激勵，提高金融機構支小積極性；同時，加強貸款成本和貸款投放監測考核，促進企業成本明顯降低；另外，健全普惠金融組織體系，提高服務小微企業的能力和水平；最后，《意見》要求大力拓寬多元化融資渠道，優化小微企業營商環境，嚴厲打擊騙貸、騙補等違法違規行為。

對《意見》落實的建議

目前，大企業的就業容量處于下降趨勢，小微企業創造了大部分的就業崗位。毫無疑問小微企業是保證國民基本消費和穩定社會的重要支柱。憑借自身規模小、經營機制靈活的優勢，小微企業能夠迅速、及時地適應瞬息萬變的經濟環境，在經濟轉型、產業升級的新時代，在經濟波動與產業結構演化過程中，小微企業是經濟發展的重要推動器。為了有效地進一步推進《意見》的落實，加大對小微企業融資服務的力度，提出以下幾點建議：

一是有關部門和金融機構一定要準確把握好政策的內涵和相關要求，增強服務小微企業的使命感和責任感。尤其央行各分支機構也應該在多方面完善和細化具體措施并切實加以落實。同時還要加強宣傳，不僅是金融和政府部門，社會協會和組織也應該及時開展有針對性、全面有效的宣傳活動，讓更多的小微企業都知道好政策。

二是全面正式構建小微金融的人才培養機制。深化小微金融服務需要的不僅是政策支持和專門的機構，了解小微企業生產經營和行業運行特征的專業高級人才也是必不可少的，所以金融系統一定要重視小微企業復合型金融人才的培養。

三是銀行金融機構仍將是支持小微企業融資的主要力量，是短期能出效果的主力軍。商業銀行應該繼續以小微企業為中心搭建普惠金融，積極發展小微貸款，發揮在資金、成本、金融科技等方面的優勢，打造全產業鏈融資模式。同時借助較多大型客戶的優勢，加強與產業鏈核心企業的合作，將交易信息更快、更好地傳遞至產業鏈，為產業鏈上的小微企業提供門檻更低、利率更優惠的融資服務。

四是非銀行金融機構也在經濟建設中發揮著重要的補充作用，供應鏈金融是將核心企業和上下游企業聯系在一起提供金融產品和服務的一種模式。通過供應鏈金融，一方面，非金融機構可以將資金分配給相對較弱的企業以解決中小企業融資問題和供應鏈失衡的問題；另一方面，非銀行金融機構將其與核心企業戰略合作的信用融入供應鏈上的中小企業，增強其商業信用，促進中小企業與核心企業建立長期戰略合作關系，從而提升供應鏈的競爭能力。

五是改善小微企業的融資環境，有關部門要加大稅收優惠力度、拓寬抵押品擔保范圍、提高其信用違約成本，還要加強和企業對接、提高企業經營的透明度。不僅如此，也要優化小微企業的體制和優化金融生態環境，嚴厲打擊非法集資、惡意逃債等非法金融活動，有效防范風險，對各種違法違規行為一定要及時整治、嚴厲打擊、依法查處。

當前市場上的小微企業形態多樣，不僅有傳統類型的線下企業，還有隨時代發展和進步出現的將生產和銷售相結合的新型小微企業，另外，隨著互聯網對社會生活方方面面的滲入，傳統的小微企業也經歷著整個商業體系的互聯網變革而出現嶄新的局面，如微商、淘寶、電商等。傳統的小微企業大多通過人脈關系這種傳統方式來完善產品銷售，因此，這些企業更需要充分運用互聯網，通過網絡平臺吸引新客戶和擴大其影響力，建設企業官網，升級微信公眾號，定制小程序，發放朋友圈廣告等都是小微企業網絡化戰略的主要發力點。在為不同類型的小微企業提供金融服務時，應該因地制宜、對癥下藥，根據其各自的特點選擇適合的方式，運用金融的優點和長處帶去更好的服務，以期實現普惠金融的目標。

總之，深化小微企業金融服務，要在精準聚焦上下功夫，明確小微金融的支持重點；在增量擴面上下功夫，優化融資結構；在考核激勵上解決相關問題，打通“最后一公里”；在政策上注重協同，財政與貨幣政策共同著力。加大政策貫徹落實力度，確保實現小微企業金融服務成本降低的有效目標。