探討基于進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本管理

孫丹

筆者作為海關企業稽查人員，認為外貿企業營運資本管理是外貿企業資金鏈流暢運轉的重要前提，在進出口供應鏈視角下開展營運資本管理，有利于發揮信息整合優勢，提高管理效率。文章首先對進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本相關研究成果進行介紹，進而探討目前外貿企業營運資本管理存在的局限性。在此基礎上，提出幾點有針對性的管理創新路徑，以期為進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本管理創新提供借鑒。

一、前言

在市場經濟快速發展下，進出口供應鏈視角下的外貿外貿企業營運資本管理受到了外貿企業的重視，只有將進出口供應鏈和營運資本管理結合起來，才能實現營運資本管理目標。但從外貿企業營運資本管理的實踐情況來看，應付賬款、現金持有量管理等，仍未建立與進出口供應鏈管理的聯系。因此，應加快外貿企業營運資本管理的調整和改進，以適應新的外貿企業發展環境。

二、進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本相關研究

在外貿企業經營過程中，一切營運活動的開展都離不開營運資本支持。特別是外貿企業營運資本中的資金流動，直接關系著外貿企業內部運轉效率，對外貿企業生產、銷售、供應等環節都有直接影響。在當前的外貿企業經營環境下，只有實現資金流、信息流與物流的高度整合，才能確保營運資本管理的有效性。同時，外貿企業的資本運轉，包括應收、應付賬款管理等，與外部經營環境也有密切聯系，如果進出口供應鏈中的某個環節出現問題，也可能影響外貿企業的營運資本管理。因此，在進出口供應鏈視角下研究外貿企業營運資本管理是十分必要的，在具體研究前，應明確以下幾點問題：

（一）進出口供應鏈與營運資本管理的關系。根據進出口供應鏈的經典定義，進出口供應鏈是由產品或服務交付給消費者過程中的上下游外貿企業所構成的，涵蓋從供應商到消費者之間的所有參與者。而外貿企業資本營運管理則屬于會計策略的一部分，通過對營運資本進行合理利用及監控，提高財務運行效率。在進出口供應鏈視角下，外貿企業開展資本運營管理必須與進出口供應鏈管理緊密結合起來，深刻認識進出口供應鏈每個環節可能對外貿企業營運資本管理產生的影響，從而保持現金流充足，合理控制經營成本、短期債務結構。

（二）進出口供應鏈與營運資本協同管理體系的構建?；谶M出口供應鏈和營運資本的密切聯系性，構建兩者系統管理體系已經受到國內外學者的高度關注。Colina提出外貿企業要在合理安排收支的同時搭建自身進出口供應鏈體系，并將供應商、客戶納入到管理體系中。國內學者張在昭在研究協同管理體系構建時提出，通過加強進出口供應鏈的相互信任水平，可以提高合作關系穩定性。從已有的研究成果來看，進出口供應鏈與營運資本協同管理需要構建傳統營運資本管理中存貨管理、應收、應付賬款管理、現金持有量管理等各方面內容與進出口供應鏈管理的聯系性。然后從進出口供應鏈管理角度，對營運資本管理的各個環節進行優化。在此情況下，可以確保外貿企業營運資本的流暢運轉，為外貿企業經營發展提供有力支持。

（三）外貿企業信息化對進出口供應鏈與營運資本協同管理的支持作用。進出口供應鏈管理和外貿企業營運資本管理的開展，都需要以良好的信息互通機制作為基礎。因此，外貿企業信息化水平對于協同管理體系的構建具有支撐性作用，如果外貿企業信息化水平不足，無法及時反饋相關信息，則會影響實際管理效率。這也是目前制約外貿企業協同管理體系構建及實施的主要問題。

總體而言，目前關于進出口供應鏈和外貿企業營運資本管理的研究已經受到了學界的廣泛關注，對于實際外貿企業的運行具有較高的借鑒價值。隨著各個行業進出口供應鏈的發展與完善，進出口供應鏈管理的內容也將更加全面的滲透到外貿企業內部管理過程中。因此，有必要從進出口供應鏈視角出發，分析目前外貿企業營運資本管理存在的局限性，從而找到有效的管理創新路徑。

三、進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本管理局限性

（一）存貨管理局限性

在進出口供應鏈視角下，通過將外貿企業營運資本管理與進出口供應鏈管理結合起來，利用進出口供應鏈管理的手段和技術，可以確保營運資本各項指標的順利實現，從而提高外貿企業價值。但是客觀而言，目前外貿企業營運資本管理還存在較大的局限性，未發揮進出口供應鏈管理在信息支持、降低成本等方面的作用價值。首先從營運資本管理中的存貨管理來看，開展存貨管理的根本目的是降低外貿企業生產成本。在外貿企業制定存貨、訂貨方案時，需要充分考慮實際生產條件，合理控制存貨量。而且外貿企業存貨類型眾多，管理效率、成本與物流效率也有密切關系。目前許多外貿企業開展存貨管理仍局限于外貿企業內部，未考慮上下游外貿企業以及進出口供應鏈對接可能對外貿企業存貨管理產生的影響。在此情況下，可能因存貨不足，影響實際生產效率。也可能因存貨過量，增加存貨管理成本，給外貿企業帶來不必要的損失。此外，外貿企業存貨管理中存在的問題，也與管理責任劃分以及管理的規范化程度有關，在管理責任機制與實際工作不匹配的情況下，難以保證存貨管理工作的有效開展，進而使外貿企業在整個進出口供應鏈中處于被動地位。

（二）應付賬款管理局限性

營運資本管理是當下外貿企業管理的核心內容，涉及到外貿企業產銷等各項業務，而且與進出口供應鏈上下游外貿企業密切相關。其中，外貿企業與供應商之間的供應關系穩定，是一切生產活動開展的基礎。供應商在為外貿企業提供一切所需的物資時，外貿企業也需要付出相應代價，可以是等價的外貿企業現有資產，也可以計入外貿企業負債，此時就會產生應付賬款。對于供應商而言，采用這種賒銷方式將物資預先交給外貿企業，主要是為了增加銷售量，提高市場占有率。對于外貿企業而言，則可以解決短期內的資金流動問題，在應付賬款形成后的一段時期內，無條件使用供應商物資。這是在進出口供應鏈模式下的一種合作共贏局面，但如果外貿企業在開展應付賬款管理時，僅考慮自身利益，較長時間的拖欠應付賬款，甚至將商業信用取得時間的長短，作為選擇供應商合作的依據，則會影響供應商運營。在此情況下，供應商合作積極性較差，而且難以保證物資的穩定供應。由于目前許多外貿企業缺乏基于進出口供應鏈視角的考慮，僅從自身利益得失出發，開展應收賬款管理，容易影響進出口供應鏈長期發展。

（三）應收賬款管理局限性

應付賬款產生于外貿企業與供應商之間，應收賬款則產生于外貿企業與客戶之間。在激勵的市場競爭環境下，外貿企業為了與客戶建立良好關系，擴大市場占有率，會主動為客戶提供賒購機會。此時外貿企業與客戶的關系，相當于外貿企業與供應商關系的調轉，外貿企業需要適時回收應收賬款，從而確保外貿企業資金的流暢運轉。但是在開展應收賬款管理時，多數外貿企業同樣只關注于自身的運行情況，管理理念較為落后。由于應收賬款容易出現壞賬風險，外貿企業僅在客戶資金充裕時，為其提供賒銷商品服務。而在客戶資金周轉不暢時，外貿企業則不愿意為其提供賒銷商品服務。從進出口供應鏈視角來看，應收賬款和應付賬款的存在，本身是為了增進進出口供應鏈上下游外貿企業間的合作，對整個進出口供應鏈資源進行合理分配，幫助有需要的外貿企業解決短期困難。但在傳統應收賬款管理理念下，其本質作用無法得到充分發揮，會降低進出口供應鏈整體的資金使用效率。

（四）現金持有量管理局限性

現金持有量管理也是外貿企業營運資金管理的一個重點內容，外貿企業只有始終保持現金持有量合理，才能提高資金使用效率，對于進出口供應鏈運轉也有促進作用。但是在外貿企業判斷現金持有量合理性的時候，許多外貿企業沒有真正做到從進出口供應鏈角度進行思考，單方面的維持自身現金持有量合理，容易增加整個進出口供應鏈的潛在運行風險。比如外貿企業上游供應商的現金持有量較少，下游客戶的現金持有量與較少，此時如果外貿企業降低現金持有量，會導致整個進出口供應鏈應對外部沖擊的能力下降，容易因相關政策變化、行業環境變化等，導致整個進出口供應鏈運行癱瘓。相反，如果進出口供應鏈下的其他外貿企業現金持有量較多，外貿企業還過渡增持現金，則會影響整個進出口供應鏈的運行效率，造成資源浪費問題。因此，外貿企業必須積極改變營運資本管理理念，從進出口供應鏈視角出發，對相關管理內容加以改進。

四、進出口供應鏈視角下的外貿企業營運資本管理創新路徑

（一）規范存貨管理流程

針對上述外貿企業營運資本管理存在的局限性，應加快營運資本管理與進出口供應鏈管理的結合，充分發揮進出口供應鏈管理的優勢，提高外貿企業營運資本管理效率。在存貨管理方面，首先應規范存貨管理流程，合理制定存貨管理計劃。針對外貿企業存貨種類繁多的問題，應制定存貨分類標準，并對存貨進行編號，按照編號順序進行存放。在此方面也需要結合生產需求的考慮，對同一生產環節中需要使用的存貨進行就近存放，從而提高存貨利用效率。在每種存貨的排列過程中，則應按照大小尺寸和性質等，進行合理布置，從而為實際管理工作提供方便。其次在存貨管理過程中，應明確管理責任，在存貨入庫和領用過程中，應做好單據管理，將責任落實到個人，通過審核單據，確保存貨利用的合理性。在存貨單據中，存貨編號、數量、存取時間和責任人之間要一一對應，從而為問責制度的落實提供依據。此外，在外貿企業存貨管理過程中，必須確保采購計劃的合理性，縮短外貿企業存貨周轉期，幫助外貿企業規避存貨風險。在采購計劃的制定過程中，則應基于進出口供應鏈管理的信息平臺，做好與上下游外貿企業的溝通，根據供應商供給能力，以及客戶需求，合理安排生產，制定相應的采購計劃。在此情況下，能夠幫助外貿企業降低庫存積壓，減少庫存管理成本，同時與上下游外貿企業建立良好的合作關系。

（二）加強供應商管理

在應付賬款管理方面，外貿企業首先應正確認識應付賬款管理與進出口供應鏈合作之間的關系，基于進出口供應鏈管理理念，制定合理的應付賬款管理策略。在此方面，應重點加強供應商管理，外貿企業與供應商之間的合作關系，決定著供應商是否能夠為外貿企業提供真正有利于外貿企業發展的賒銷政策。在外貿企業籌劃應付賬款還款計劃時，既要分別計算各個折扣期的機會成本、選擇是否要延長還款期，同時也要從供應商角度進行考慮，如果供應商資金出現緊張狀況，外貿企業應盡快還款，否則不僅會影響雙方合作關系，還容易因供應商資金出現問題，影響外貿企業的生產供應。在應付賬款管理過程中，還要根據供應商類別建立明細賬目，并對每一類賬目進行匯總，做好相關單據核查工作。在每一筆應付賬款形成時，外貿企業需要向供應商詳細了解還款政策，并盡可能了解供應商實際情況，確保還款決策的合理性。在供應商管理方面，還要把握好原材料質量，選擇優質供應商。通過利用進出口供應鏈信息平臺，全面了解供應商信息，選擇最佳的合作伙伴，從而保證材料供應質量及供應穩定性。供應商自身實力較強，可以為外貿企業提供更大的還款籌劃空間，從而充分利用供應商資源，幫助外貿企業緩解資金運行壓力。

（三）健全風險管理體系

在應收賬款管理方面，外貿企業應提高應收賬款風險管理意識，通過對應收賬款風險進行合理預估和防范，確保外貿企業資金安全性。在開展賒銷業務時，應對客戶信用信息進行深入調查，確保外貿企業應收賬款能夠按時回收。在銷售階段，外貿企業應選擇信譽度良好的客戶建立長期合作關系，提高優質客戶粘稠度，確保銷售渠道的穩定性。在形成應收賬款后，應及時建立應收賬款臺賬，并對即將到期的款項，提醒對應客戶按時還款。如果在調查中發現客戶確實存在短期資金周轉問題，可適當延長回收期限，發揮進出口供應鏈下的資金調劑作用，提高每個成員外貿企業的風險抵抗能力。在開展應收賬款管理的過程中，外貿企業應采取制度化管理方法，為每筆應收賬款建立明細賬目，并通過風險預估，提前做好壞賬撥備等方面的工作。在具體的分析和評測過程中，也需要發揮信息化平臺的作用，確保應收賬款管理的及時性，避免出現應收賬款已經逾期，外貿企業卻沒有發現的情況。同時，外貿企業應在進出口供應鏈管理理念的指導下，將客戶納入到外貿企業應收賬款管理體系中，加強與客戶之間的聯系，平衡好客戶需求與外貿企業自身風險防范的需求。此外，外貿企業還要合理選擇應收賬款結算方式，盡可能縮短還款周期。在外貿企業自身出現資金運轉困難時，更需要加強應收賬款風險管理，及時回收款項，并通過有效溝通，獲得客戶的支持和理解，從而保證整個進出口供應鏈運轉的穩定性。

（四）提高資金安全性

在進出口供應鏈視角下，每一名成員外貿企業都應做好現金持有量管理，提高外貿企業資金安全性，從而保證進出口供應鏈的運行效率。在外貿企業開展現金持有量管理的過程中，應改變落后、片面的管理鏈，從進出口供應鏈視角出發，合理確定最佳現金持有量水平。同時應建立一套現金持有量的動態調整機制，通過加強進出口供應鏈合作，提高現金流動效率，從而提升整個進出口供應鏈的資金利用效率。在外貿企業確定和調整現金持有量時，應將自身的采購管理、銷售管理以及應收應付賬款管理等結合起來，合理預估未來一段時間內的外貿企業現金持有量變化情況，確保低谷時能夠滿足外貿企業正常業務需求，高峰時不會出現較大的現金閑置問題。特別是在外貿企業應收、應付賬款臨近期限時，現金持有量可能會出現較大變化，更需要通過精準計算，確保現金持有量規劃的合理性。在確定所需貨款時，需要通過向供應商進行詢價，確保外貿企業現金足夠充裕。在評估應收賬款風險時，則應對客戶開展資金調查活動，并做好溝通。如果發現應收賬款風險較高，應通過其他渠道，獲取預備金，避免對外貿企業實際業務開展造成影響，從而提高外貿企業資金安全性。

五、結語

綜上所述，在市場經濟環境下，外貿企業營運資本管理與進出口供應鏈管理關系密切，從進出口供應鏈視角出發對營運資本管理存在的問題進行改進，有利于加快兩者協同管理模式的構建。在此情況下，能夠降低外貿企業營運資本運行風險，確保外貿企業現金流保持在一個合理水平，充分為實際業務的開展提供支持。通過加強進出口供應鏈與營運資本管理，提升外貿企業競爭力。（作者單位：六盤水海關）