企業(yè)資金管理模式創(chuàng)新與路徑優(yōu)化分析

■汪國梁

（融匯通網(wǎng)絡(luò)服務(wù)股份有限公司）

引 言

科技的飛速發(fā)展大幅提升了支付模式的安全性便捷性，也使得企業(yè)在開展資金管理活動(dòng)時(shí)，逐漸將工作重心從保障資金安全、確保支付合規(guī)轉(zhuǎn)向企業(yè)資產(chǎn)增值管理。基于此，對(duì)于企業(yè)資金管理路徑優(yōu)化與模式創(chuàng)新的探究有著重要意義。

1 企業(yè)資金管理模式的挑戰(zhàn)

1.1 管理要點(diǎn)出現(xiàn)變化

傳統(tǒng)的資金支付逐漸被自動(dòng)化、智能化的支付手段所替代，而移動(dòng)支付手段的廣泛應(yīng)用進(jìn)一步提高了資金支付的便捷性，使得企業(yè)無法再依托內(nèi)部銀行、結(jié)算中心，開展相關(guān)資金管理活動(dòng)。這給企業(yè)的資金管理活動(dòng)提出了以下幾點(diǎn)要求：第一、基于企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的資金存量和流向流量，開展精細(xì)化管理，實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)資金使用狀況的動(dòng)態(tài)監(jiān)控，對(duì)企業(yè)的資金流量進(jìn)行合理預(yù)測，圍繞各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的資金使用狀況，科學(xué)編制資金計(jì)劃。第二、圍繞企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的資金成本、資金效率，開展精細(xì)化控制與核算工作，進(jìn)一步增強(qiáng)資金配置的合理性。第三、企業(yè)管理層應(yīng)將資金當(dāng)做重要資源，用于調(diào)控企業(yè)內(nèi)部的資源配置，科學(xué)合理地規(guī)劃資金的使用方案，實(shí)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部資源的聯(lián)動(dòng)協(xié)同，盡可能在短時(shí)間內(nèi)達(dá)成企業(yè)資金管控的戰(zhàn)略目標(biāo)。

1.2 風(fēng)險(xiǎn)管理

現(xiàn)階段，風(fēng)險(xiǎn)管理是絕大多數(shù)信息化企業(yè)的重要資金管理內(nèi)容，企業(yè)應(yīng)從以下三個(gè)方面著手，應(yīng)對(duì)資金管理活動(dòng)中的風(fēng)險(xiǎn)管控要求：第一、針對(duì)企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的資金，開展風(fēng)險(xiǎn)管理；依托資金規(guī)劃與預(yù)算編制活動(dòng)，強(qiáng)化資金流動(dòng)的合理性，實(shí)時(shí)監(jiān)督資金使用狀況，及時(shí)發(fā)現(xiàn)資金的流動(dòng)性問題，向有關(guān)部門發(fā)出預(yù)警，推動(dòng)資金管理流程的智能化、自動(dòng)化、標(biāo)準(zhǔn)化，有效把控資金支付所產(chǎn)生的潛在風(fēng)險(xiǎn)。第二、對(duì)企業(yè)的理財(cái)活動(dòng)投資活動(dòng)開展風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，從客戶信用、金融工具、匯率、利率等多方面把控企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。第三、企業(yè)管理層應(yīng)從戰(zhàn)略角度，統(tǒng)籌安排資金管理計(jì)劃，科學(xué)分析企業(yè)的資金鏈條，結(jié)合國家政策、行業(yè)發(fā)展情況，適當(dāng)調(diào)整資金管理機(jī)制，避免出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，企業(yè)管理層在企業(yè)的擴(kuò)張階段，應(yīng)嚴(yán)格把控資金的流動(dòng)情況，從時(shí)間、空間兩個(gè)維度著手，嚴(yán)格把控資金風(fēng)險(xiǎn)。

1.3 金融服務(wù)

在新形勢下，企業(yè)在開展資金管理活動(dòng)時(shí)，不再將貨幣作為管理對(duì)象，而是尋求更多樣化的金融服務(wù)。通過對(duì)企業(yè)內(nèi)部資金進(jìn)行集中管理，構(gòu)建各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的票據(jù)池、資金池，控制并降低資金成本；這也逐漸成為大部分企業(yè)資金管理活動(dòng)的著眼點(diǎn)。在產(chǎn)融結(jié)合的大環(huán)境下，越來越多的外部財(cái)務(wù)公司開始為企業(yè)提供金融服務(wù)，依托規(guī)模化優(yōu)勢，降低資金成本，盤活沉淀資金，創(chuàng)造資金價(jià)值。基于此，當(dāng)前資金管理涵蓋了多樣化的金融服務(wù)功能，主要表現(xiàn)為資產(chǎn)證券化、融資融券、保險(xiǎn)擔(dān)保、融資租賃等方面，這也給企業(yè)的資金管理提出了更高要求。

2 企業(yè)資金管理模式創(chuàng)新

2.1 堅(jiān)持以資金管理為核心

企業(yè)資金作為投資、融資活動(dòng)的主體，具有資本屬性。基于此，企業(yè)在確定資金管理思路時(shí)，應(yīng)始終堅(jiān)持以資金管理為核心，帶動(dòng)資本管理，集中企業(yè)內(nèi)部相對(duì)有限的資金資源，開展資本配置活動(dòng)，重組企業(yè)內(nèi)部的各項(xiàng)資源。網(wǎng)絡(luò)公司的主要產(chǎn)業(yè)包括信息產(chǎn)業(yè)、金融產(chǎn)業(yè)，在企業(yè)的戰(zhàn)略布局規(guī)劃下，應(yīng)始終堅(jiān)持以資金為核心紐帶，將企業(yè)的績效考核、計(jì)劃、預(yù)算、戰(zhàn)略相串聯(lián)，確保企業(yè)資金可以成為企業(yè)開展資本管理活動(dòng)的重要手段和標(biāo)尺，提高資本管控質(zhì)量，達(dá)成協(xié)同管理目標(biāo)。

2.2 將風(fēng)險(xiǎn)管控作為導(dǎo)向

網(wǎng)絡(luò)服務(wù)公司的基本業(yè)務(wù)屬性使得企業(yè)管理層需要始終堅(jiān)持風(fēng)險(xiǎn)管控，并以此為核心開展企業(yè)資金管理活動(dòng)，從戰(zhàn)略高度充分重視企業(yè)在資金管理活動(dòng)中可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)。隨著公司業(yè)務(wù)的持續(xù)拓展，其業(yè)務(wù)種類將更加多元，面對(duì)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、金融風(fēng)險(xiǎn)也在持續(xù)加大。基于此，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)不斷創(chuàng)新管理思路，依托企業(yè)自身資源與經(jīng)營優(yōu)勢，整合企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的效益，盡可能地控制并削減資金風(fēng)險(xiǎn)，有效把控企業(yè)各項(xiàng)產(chǎn)品的金融風(fēng)險(xiǎn)，充分降低企業(yè)資金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。比如，企業(yè)可以與當(dāng)?shù)氐恼咝糟y行加強(qiáng)合作，深入研究企業(yè)承擔(dān)的政府性債務(wù)；通過研究解決方案，以企業(yè)部分收益為基礎(chǔ)，與政策性銀行、國有銀行簽訂低息貸款，延長企業(yè)融資償還周期，降低企業(yè)融資成本，進(jìn)一步控制企業(yè)的資金風(fēng)險(xiǎn)。

在各行各業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的大背景下，企業(yè)也應(yīng)不斷調(diào)整自身定位，依托自身資源，構(gòu)建資源管理中心，形成對(duì)內(nèi)、對(duì)外的資金優(yōu)勢；依托信息技術(shù)優(yōu)勢與信息資源，不斷拓展企業(yè)的金融業(yè)務(wù)，包括資產(chǎn)證券化管理、債務(wù)債券管理、金融工具管理、對(duì)外投資、對(duì)外融資、內(nèi)部融資等多項(xiàng)業(yè)務(wù)，持續(xù)增強(qiáng)各類金融工具使用的合理性，創(chuàng)新資金管理思路，將金融與自身產(chǎn)業(yè)相融合，持續(xù)提高企業(yè)的行業(yè)競爭力。

3 企業(yè)資金管理模式的路徑優(yōu)化

3.1 基本框架

企業(yè)需要依托有效路徑優(yōu)化資金管理模式，比如，依托信息技術(shù)，梳理資金管理與預(yù)算管理活動(dòng)，將企業(yè)的各業(yè)務(wù)場景融入于資金管控一體化機(jī)制中；在企業(yè)的戰(zhàn)略層級(jí)，開展智能分析活動(dòng)；在企業(yè)的管控層級(jí)，制定資金計(jì)劃并執(zhí)行預(yù)算規(guī)劃，開展全面預(yù)算管理活動(dòng)，有效控制企業(yè)資金預(yù)算，合并、匯總報(bào)表系統(tǒng)，借助融資管理系統(tǒng)傳遞支付信息，依托資金歸集系統(tǒng)下?lián)芨黝愘Y金；在企業(yè)運(yùn)營層級(jí)，借助固定資產(chǎn)系統(tǒng)傳遞憑證信息，依托網(wǎng)上報(bào)銷系統(tǒng)傳遞各類憑證信息，并將支付信息傳遞到資金結(jié)算模塊，由資金結(jié)算模塊將支付結(jié)果與憑證信息傳遞到基本建設(shè)監(jiān)管系統(tǒng)與財(cái)務(wù)核算系統(tǒng)；在企業(yè)的基礎(chǔ)層級(jí)，需要持續(xù)推動(dòng)流程的信息化、各項(xiàng)制度的流程化以及管理工作的制度化。

3.2 資金預(yù)算管理

企業(yè)主要依靠預(yù)算管理，將各計(jì)劃的實(shí)施與戰(zhàn)略規(guī)劃目標(biāo)相連，是實(shí)現(xiàn)企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的重要工具。基于此，企業(yè)應(yīng)對(duì)原有的預(yù)算編制方式進(jìn)行創(chuàng)新。長時(shí)間以來，企業(yè)的預(yù)算編制主要為逐級(jí)報(bào)送、由下至上、逐級(jí)匯總，為提高預(yù)算管理效率，企業(yè)應(yīng)從以下幾方面著手，完善預(yù)算編制策略：第一、明確企業(yè)的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，根據(jù)戰(zhàn)略規(guī)劃分配各項(xiàng)任務(wù)，并將具體任務(wù)傳遞到企業(yè)內(nèi)部各部門，由各部門依照分得的具體任務(wù)目標(biāo)，開展初步的預(yù)算編制活動(dòng)。第二、匯總企業(yè)內(nèi)部各部門初步預(yù)算，并對(duì)其進(jìn)行審核，再次將其下發(fā)至各部門。第三、各部門應(yīng)結(jié)合下發(fā)的預(yù)算指標(biāo)，對(duì)資金預(yù)算編制進(jìn)行細(xì)化，再次報(bào)送資金預(yù)測報(bào)告。第四、企業(yè)財(cái)務(wù)部門審定細(xì)化后的編制預(yù)算，向企業(yè)內(nèi)部各部門給予執(zhí)行指令，在監(jiān)督系統(tǒng)與核算系統(tǒng)中輸入預(yù)算指標(biāo)，實(shí)時(shí)監(jiān)督、跟蹤各部門對(duì)于預(yù)算的實(shí)際執(zhí)行情況，及時(shí)發(fā)出預(yù)警信號(hào)，幫助管理層開展相應(yīng)的決策活動(dòng)。這種創(chuàng)新式的預(yù)算管理模式能夠充分融合財(cái)務(wù)與業(yè)務(wù)活動(dòng)，量化預(yù)算指標(biāo)，實(shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)資金的剛性控制，進(jìn)而將企業(yè)資金規(guī)劃、各部門資金規(guī)劃、企業(yè)發(fā)展目標(biāo)、各部門發(fā)展目標(biāo)整合成整體[1]。

3.3 資金歸集

企業(yè)需要依托資金歸集，實(shí)現(xiàn)資金管控目標(biāo)。在具體的實(shí)施過程中，企業(yè)各級(jí)管理層需要結(jié)合實(shí)際的管理需求，分解資金歸集管控的各項(xiàng)步驟。一般情況下，企業(yè)會(huì)分為以下三點(diǎn)：第一、資金可視，借助資金歸集系統(tǒng)，確保企業(yè)管理層能夠及時(shí)獲取企業(yè)內(nèi)部各部門的資金流動(dòng)狀況，支持企業(yè)管理層對(duì)資金的各項(xiàng)流動(dòng)信息實(shí)時(shí)查看。第二、資金可查，這主要是指資金的精細(xì)化管理，確保企業(yè)管理層能夠動(dòng)態(tài)監(jiān)督資金的數(shù)量、流向、流量等信息，更好地追溯資金的往來信息。第三、可控，及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)資金的異常變動(dòng)，開展有效的管控活動(dòng)，避免出現(xiàn)各類資金風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，依托資金歸集系統(tǒng)，企業(yè)應(yīng)確保全方面監(jiān)控資金的使用情況，實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)跟蹤。此外，企業(yè)應(yīng)將資金預(yù)算管理與資金歸集系統(tǒng)相連，進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)預(yù)警跟蹤的管理目標(biāo)，實(shí)時(shí)把控潛在的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，持續(xù)增強(qiáng)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的資金周轉(zhuǎn)率[2]。

3.4 融資管理平臺(tái)

企業(yè)應(yīng)構(gòu)建報(bào)銷平臺(tái)，管理日常業(yè)務(wù)，尤其要向管理費(fèi)用、差旅費(fèi)用、資產(chǎn)購置、薪酬福利、銷售、采購等日常資金使用提供在線支付、在線審批、在線申請(qǐng)的信息技術(shù)支持，充分提升資金支付效率，構(gòu)建經(jīng)營資金鏈條，持續(xù)管控企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流。同時(shí)，企業(yè)根據(jù)自身實(shí)際情況，還應(yīng)構(gòu)建融資管理平臺(tái)，主要管理融資過程、融資方案，向內(nèi)部提供融資服務(wù)，管理企業(yè)的債務(wù)債權(quán)，持續(xù)拓展企業(yè)內(nèi)部資金的各項(xiàng)金融功能，有效管控金融工具風(fēng)險(xiǎn)，連接企業(yè)的資金預(yù)算、資金歸集模塊，對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的資金缺口進(jìn)行預(yù)估，提前開展資金融資活動(dòng)。

3.5 財(cái)務(wù)核算

企業(yè)財(cái)務(wù)核算是企業(yè)的基礎(chǔ)性模塊，主要用于歸集企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的資金核算，借助多維度的資金管理模式，從不同方式、不同單位、不同時(shí)間、不同用途等多個(gè)角度，對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)所產(chǎn)生的資金流進(jìn)行精細(xì)化核算，確保核算結(jié)果能夠?qū)①Y金管理狀況及時(shí)反饋給上級(jí)部門，將核算信息提供給企業(yè)決策層。此外，作為銜接企業(yè)資金管理活動(dòng)各模塊的中樞，財(cái)務(wù)核算有助于更好地比對(duì)網(wǎng)絡(luò)報(bào)銷、資金歸集、預(yù)算編制的各項(xiàng)財(cái)務(wù)信息；同時(shí)，提取各模塊的數(shù)據(jù)信息，對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)所產(chǎn)生資金流的一般規(guī)律進(jìn)行挖掘、整理、分析，為企業(yè)管理層開展決策活動(dòng)，提供有力的數(shù)據(jù)支持，進(jìn)一步增強(qiáng)企業(yè)的資金管理質(zhì)量、效率，提升企業(yè)的社會(huì)效益、經(jīng)濟(jì)利益。

結(jié) 論

綜上所述，在新形勢下，企業(yè)資金管理模式所面臨的挑戰(zhàn)集中在管理要點(diǎn)出現(xiàn)變化、風(fēng)險(xiǎn)管理、金融服務(wù)方面；通過堅(jiān)持資金管理為核心，將風(fēng)險(xiǎn)管控作為導(dǎo)向，從財(cái)務(wù)核算、融資管理、資金歸集、資金預(yù)算管理方面著手，能夠進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)資金管理路徑。