互聯網金融與風險管理

林禹希

摘要：近年來，隨著我國社會的發展以及信息技術的進步，金融行業逐漸開始朝互聯網的方向發展。和傳統的金融行業相比，互聯網金融領域存在的同樣的風險，但是在表現形式與特點方面存在一定的差異。同時，互聯網金融具有傳染性的特點，可能促進各類風險之間的轉化速率。因此，互聯網金融企業及相關部門應深入分析互聯網金融的特點，明確互聯網金融風險的類型，從而實現對互聯網金融的風險管理。

關鍵詞：互聯網 金融風險 特點 風險管理

隨著信息技術的發展及應用，互聯網金融已經成為目前的熱門行業之一，受到了社會的廣泛關注。互聯網金融指的是通過互聯網工具實現資金的支付、融通等業務的金融模式。和傳統的金融行業相比，互聯網金融能充分利用網絡技術，在交易平臺上實現交易，從而節省營業網點的建設費用，節約金融活動的成本。另一方面，通過網絡平臺進行交易、溝通，有利于提高金融行業的效率，突破時間、地域的限制，擴大了金融活動的覆蓋面。但同時，互聯網金融也存在著一定的風險，是否能夠實現可持續發展，其關鍵在于風險管理的有效性。因此，本文對互聯網金融風險的特點進行了分析，探討了現階段主要存在的風險問題，并提出了相應的管理建議。

一、互聯網金融風險的特點

互聯網金融風險的特點包括以下幾方面：第一，不可控性。互聯網金融和傳統的金融行業相比，不可控的特點更加明顯。這主要是由于傳統的金融行業能夠通過貨幣、財政政策等方式一定程度上降低風險，而互聯網金融具有高效率、即時性的特點，導致互聯網金融風險傳播的速度更快，范圍更廣;第二，雙重性。一旦發生互聯網金融風險，無論風險的大小，均會對金融業務的開展造成重要影響。若發生嚴重的互聯網技術風險，甚至可能導致整個金融系統癱瘓。而金融風險的存在，一定程度上也促進了互聯網技術的不斷進步。由此可以看出，互聯網金融風險具有雙重性的特點，無論哪一方面的風險，均會對另一方造成一定的影響;第三，多樣性。和傳統的金融行業相比，互聯網金融不僅包括了金融行業中的風險要素，還存在信息技術層面的風險，例如監聽程序、木馬程序等，嚴重威脅了互聯網金融的安全;第四，傳染性。根據傳統金融網絡結構的特點，互聯網能夠將傳統金融行業中的風險要素分散開。但由于互聯網結構之間的關聯性較強，一旦系統發生風險，會在各個系統之間快速傳播，風險擴散速度快，影響范圍打。

二、互聯網金融風險類型

（一）技術風險

技術性風險主要指互聯網金融的安全方面問題。互聯網金融具有方便、快捷、效率高等優勢，但同時也導致釣魚、木馬網站頻繁出現，導致了巨大的經濟損失。而互聯網的技術風險不僅會造成經濟損失，還會影響社會大眾對互聯網金融的了解，認為互聯網金融不可靠，部分對互聯網不了解的用戶為了避免損失，可能直接放棄使用互聯網金融，一定程度上縮小了互聯網金融的發展空間。

（二）渠道風險

近年來，第三方支付正處于高速發展階段，也為網絡理財的發生與發展提供了條件。但從目前的情況來看，多數互聯網理財仍舊采用的是銀行內貨幣基金。用戶能夠通過互聯網中的平臺，與金融公司進行合作，由金融公司對資金進行管理，但部分公司對資金的管理能力較差，不具備專業的投資能力，風險較大，因此為了避免風險往往選擇與銀行合作，由銀行管理資金[1]。由此可以看出，目前互聯網理財資金的投資渠道較少，一旦發生銀行存款利率下降等情況，會直接引發用戶大量贖回資金等情況。

（三）操作風險

隨著信息技術的發展以及互聯網金融的不斷完善，安全認證模式逐漸取代了傳統的賬號密碼模式，有效規避了賬號或密碼輸入錯誤等風險。而互聯網金融的操作風險主要體現在網絡信貸方面，投資者能夠通過p2p網絡信貸平臺，采用第三方支付的方式，將資金轉入賬號，平臺經信貸審查后，再將資金轉入匯款人賬戶。由借款人向平臺支付相應的利息，貸款人獲得利息收入，而網絡平臺從中抽取一定的中介費用。但在信貸審查方面，由于互聯網的特性，其審查的深度、準確度往往難以達到傳統銀行審查的標準，客戶資質及抵押擔保方面可能存在風險。

（四）法律法規風險

隨著互聯網金融的發生與發展，相關的法律法規一直是一項爭議性較強的問題。網絡信貸可能存在非法吸收存款的風險，眾籌融資可能轉變為非法集資。從目前我國的情況來看，互聯網金融仍處于傳統金融行業的監管之外，僅依靠市場力量難以保證監管的有效性，在缺乏國家相關法律法規的引導下，互聯網金融的發展受到了極大的制約與阻礙。

三、互聯網金融風險管理措施

（一）規范互聯網金融安全認知

根據互聯網金融安全問題的特點，應從防治兩方面入手。從互聯網金融安全認證來看，金融企業及機構之間應加強彼此的配合，保證金融機構中信息的準確性及有效性，并建立相應的安全認證制度。第三方支付機構在發展時，可以參考工商網銀的模式，開發“U盾”等安全產品，從而規避釣魚、木馬網站等風險[2]。另一方面，目前網絡上普遍存在危害性行為，但相關法律法規中并未制定相應的條例，沒有相應的懲罰行為，法律在互聯網中的威懾力度較弱。因此，國家有關部門應當根據互聯網金融的特點以及當下存在的問題，促進有關網絡的法律法規的建設，使互聯網金融行為有法可依、有章可循，提高互聯網犯罪行為的成本，進一步規范互聯網金融行為。

（二）促進互聯網金融市場化

從目前的情況來看，互聯網金融理財產品已經逐漸暴露出其缺點，其中最主要的問題就是理財資金的投資渠道較少，在平臺式上不具備良好的議價能力。在這種情況下，導致部分平臺在理財過程中僅強調產品的高收益，卻未提及產品的相關風險[3]。因此，為了保證理財市場的規范性，應當促進傳統金融機構與互聯網金融之間的競爭，促進理財產品的公開化，透明理財產品的收益與風險，為理財拓展更多的渠道，促進網絡理財的可持續發展。另一方面，網絡信貸審查是目前互聯網金融面臨的首要問題，網絡平臺在此方面可以借鑒小額貸款的經驗，對單筆信貸的額度進行有效的控制，從而分散潛在風險，同時建立數據資料庫，對客戶的信用等級進行全面的評價，保證信貸審查的有效性及全面性。此外，在對網絡信貸進行審查時，應定期對審查中存在的問題進行總結與完善，從而促進審查的規范性、體系化，充分發揮信貸審查的效能。

（三）發揮政府監管職能

在信息技術高速發展的基礎上，互聯網金融的產生是必然趨勢，也是未來金融業發展的主要方向。為了實現對互聯網金融的風險管理，必須要將扶持、監管相結合，政府部門應充分發揮自身的職權，鼓勵互聯網金融方面的創新，但嚴禁發生違法違規的情況。另一方面，政府部門還應當根據實際情況，采取有效的監管措施，完善相關條例，促進互聯網金融的規范化。此外，政府部門還需要對互聯網金融給予一定的支持與幫助，包括人力、物力、政策等，從而為互聯網金融的創新發展提供條件，充分發揮互聯網金融的潛力，促進互聯網金融行業的可持續發展。

（四）重視風險管理人才建設

優秀的管理人才是實現互聯網金融風險管理的根本。因此，相關企業或機構應當重視對管理人員的培養，轉變傳統金融業中的管理理念，使管理人員充分意識到互聯網金融存在的風險，制定完善的培訓學習計劃，不斷提高人才的風險管理能力，從而推動互聯網金融的進步。

四、結語

隨著信息技術的高速發展，目前互聯網金融已經成為時代下的必然發展趨勢，互聯網、金融以及電子商務等各行業之間密切合作，有效推動了互聯網金融的進步，前景廣闊。但從目前的情況來看，根據互聯網金融的特點，導致其不僅存在傳統金融行業的風險，還存在互聯網技術、法律法規方面的風險，嚴重制約了互聯網金融的進步。因此，應當加強對互聯網金融領域的監管，完善相關法律法規的建設，從而實現有效的風險管理，促進互聯網金融的健康發展。

參考文獻：

[1]林莉芳.互聯網金融商業模式、 風險形成機理及應對策略[J].技術經濟與管理研究，2018，（8）：66-70.

[2]陽曉偉，魏家富，房漢國，等.互聯網金融的風險管理研究[J].現代管理科學，2016，（4）：105-108.

[3]肖涵.互聯網金融的風險管理分析[J].中國新通信，2019，21（8）：146-147.

作者單位：中國人民大學商學院企業管理專業