關于集團公司資金管理的探討

李群

摘要 近年，隨著國內經濟穩定的發展，更多的集團公司通過擴張集團的產業規模來實現集團的發展。但是在集團運行過程中，由于集團的業務較多，產業覆蓋面較廣，給集團的資金運行帶來較大的管理壓力。資金對于整個集團運營來講非常關鍵，如果出現了資金鏈斷裂，就會導致其他內部的各項運營活動運營中止，給公司帶來不可估量的損失。因此，集團要優化現有的資金管理模式，加強集團內部資金的優化配置力度。

關鍵詞 集團公司;資金管理;模式分析

一、集團公司資金管理的意義分析

在集團公司內部開展資金的合理配置，對于促進公司內部各項運營活動的順利開展有重要的作用。資金流動可以反映出集團內部各個業務活動的現狀，集團公司要組織公司內部財務資金管理部門有效地配置資金資源，來保證公司內部的各項資金順暢地流動，避免資金閑置給公司帶來一定的機會成本。優化現有公司內部的資金管理制度，加強對資金的監督控制，能夠促進公司內部現金流的循環流動，有助于實現公司的戰略目標。對集團公司來講，可以以資金為紐帶實現對各個業務、產品生產等活動的控制，并利用資金管控各部門的業務發展方向。

二、集團公司資金管理問題分析

（一）資金的管控方式較為落后

國內一些公司集團內部的產業規模較大，下屬子公司眾多，在各個總部部門、子公司內部都有相應的財務部門，子公司資金沒有在集團總部進行匯總，導致集團總部很難實現對各部門的資金控制，也很難實現資金的匯集，導致集團在運行過程中產生資金管理信息不對稱問題。各子公司都是單獨融資、籌資和支配資金而不共享資金數據信息，這樣就很難實現集團內部統一控制資金的效果，也不利于集團的長效發展[1]。

（二）資金使用不規范

在集團內部，有些公司沒有嚴格執行集團制定的資金管理制度，造成資金違規使用。有些子公司按照自己的主觀意圖給公司內部業務分配資金，而沒有根據公司的整體戰略給重點業務分配資金。也有一些部門在使用集團內部的專項資金時，會產生一些資金挪用的不良問題，這也是當前一些集團公司內部出現的重要資金管理問題。流動資金不足會制約業務的發展，可能會造成集團在短期內資金陷入困境。

（三）資金價值觀念比較淡薄

資金的時間價值是指在特定的時間內，使資金流動使有限的資金帶來更多的經濟效應。有些公司內部職工對于資金的時間價值認識不夠，在項目投資機會來臨時，無法抓住這些機會，導致公司錯失機會，也就無法充分發揮資金的時間價值。有些公司內部職工對于現金流的認識不足，無法充分地利用資金來開展業務，導致公司內部的資金大量閑置，而產生較多的機會成本，不利于集團的發展[2]。

（四）資金風險管理意識比較淡薄

集團在發展業務時，要通過向銀行等外部渠道融資來獲得更多的資金。有的職工對于融資的風險把握不足，未能制訂好融資規劃，而造成集團產生集中還貸的風險。在資金使用過程中，有的職工對資金的使用風險了解不足，未能制定相應的風險防控措施。如果公司對于資金掌控力度不夠，就很容易造成后期的業務運營產生資金鏈斷裂的問題，導致集團陷入嚴重的債務危機。

三、集團公司資金管理的對策分析

（一）應用資金池的資金管理模式

在集團運營中，可以在集團總部建立財務公司，也可以搭建財務資金管理平臺，來匯集各全資子公司、控股子公司的資金。然后讓各成員公司根據集團總部內部的資金使用規范，將閑置資金匯集于資金平臺上，這樣就能實現集團內部資金的科學配置和集中管理，由集團的高層來統一掌管公司內部的各項資金。集團公司可以根據公司未來的發展戰略，給重點產業、業務分配相應的發展資金，對于那些即將被淘汰的產業，可以減少資金的分配。建立的資金池可以實現集團總部對于資金使用的實時控制，確保公司內部資金運作合法合規。國內一些大型的公司集團內部通常會組建財務公司以及建立財務資金池，這時就可以利用資金池資金來為公司投資注入源源不斷的資金，以提高公司內部資金使用的效率。

（二）搭建資金管理系統

在公司的發展中，需要根據公司內部的業務運行來給業務分配合適的資金。在集團運營中，通過建立資金管理系統，來收集公司內部各項資金使用的數據信息，了解各業務部門的資金使用狀況和使用存在的問題。在集團總部，由集團的信息部門借助外部軟件公司的力量，根據公司內部資金管理的現狀和業務運行的狀況搭建資金管理平臺，進而匯集集團內部的資金信息、財務信息和物資信息，實現信息的整合。在信息平臺上，也有利于公司內部各部門實現資金數據的共享，幫助高層領導人員及時追蹤資金的流動去向，方便管理人員檢查資金使用中出現的不合規問題，并及時制定相應的補救措施，減少因集團總部內部信息不對稱而帶來的資金控制風險[3]。

（三）建立資金風險預警機制

在管理公司內部的資金時，要針對資金使用過程中產生的風險建立風險預警機制，預警機制的建立可以降低公司的資金管理風險。當公司內部出現一些資金制度不健全、資金管理制度有較大漏洞的問題時，就容易產生一些管理風險。如何去預防這些風險，增強公司內部的資金控制變得至關重要。集團可以根據公司資金使用的狀況對資金支付的額度制定預警線，然后有效處理內部的資金違規問題。資金管理部門要針對資金使用中存在的一些風險和問題，制定相應的處置措施，避免風險給內部集團公司的運行帶來一定的管理壓力和經營損失。建立公司內部的資金風險控制體系，可以保證集團內部資金的有效使用，并且優化設計資金的融資渠道、融資管理辦法。在公司內部，也要建立風險預警指標體系，根據公司內部不同的經營范圍設置風險預警指標以及設計指標評分細則。在資金控制指標設置方面，要以公司內部財務指標為主，督促公司的經營人員、資金管理人員實時對公司內部資金運行中所產生的各類風險作出及時的預警。

（四）優化資金管理制度

在國有集團的運營中，要根據上級公司的有關要求與國企資金的控制要求建立資金管理制度和管理體系，可以在公司內部組建資金管理中心，給中心內部設置相應的工作崗位和工作制度，確保資金控制中心內部人員工作職責比較明確，管理權限劃分地比較清晰。在公司運營中，也可以建立財務資金管理制度和行政資金管理制度，并根據資金的使用性質和額度制定不同層級的資金授權審批機制。對于集團內部重大的投資事項，要上報給高層董事會去開展集中的審批審核，對于重大的資金支出事項，也要申報上級董事會來審批。此外，還要在公司內部建立財務資金的分析報告制度、現金收支管理機制以及收支計劃方案等內容，根據公司內部不同的工作內容設置不同的崗位，合理地劃分崗位之間的工作權限和工作職責，確保專人專崗，不會出現一人多崗、一崗多人的問題，也要對現有的資金管理崗加強考核和評估。

四、結語

在集團的發展中，會受到外界各類因素如政策因素、市場因素等帶來的影響，給內部的業務運營帶來較大的影響。集團內部的資金使用狀況也會影響到業務的運作，集團的高層領導要在公司內部建立一個資金池，設計資金管理制度，組建資金管理部門，去開展資金的投融資控制工作，并提高公司內部職工對于資金控制的認知，給內部的職工開展資金管理的培訓。還要在公司內部建立資金管理信息系統，在系統上實現公司內部資金數據和財務數據的共享。在公司內部建立資金風險預警機制，加強對資金使用規劃過程中的資金風險控制，轉變現有工作人員的思想觀念，提高公司對資金價值的重視程度，進而提升集團的資金管理質量水平。

（作者單位為瀘州市工業投資集團有限公司）

參考文獻

[1] 徐麗麗.集團公司財務資金管控的措施探討[J].現代營銷（經營版），2018（08）：187.

[2] 杜修峰.集團公司資金管理模式探討[J].會計師，2018（07）：23-24.

[3] 何向榮.集團公司資金管理模式創新與路徑優化——以山西交通控股集團為例[J].會計之友，2019（15）：2-5.