農村商業銀行不良資產處置問題的反思與剖析

陳建偉

（浙江蕭山農村商業銀行瓜瀝支行，浙江 杭州 311241）

一、引言

農村商業銀行是農村金融體系的主導機構，對農村經濟發展和地方經濟發展具有重要作用。隨著我國經濟增長回落，市場經濟發展和結構調整，我國經濟發展進入新階段，農村商業銀行受全國經濟形勢影響，不良資產的比例逐年升高。農村商業銀行不同于普通的銀行，具有經營風險大、經營成本高、貸款金額小但貸款基數大。不良資產不能及時合理處置，會導致銀行資金鏈斷裂，農村金融體系不穩定，給社會金融帶來巨大風險。因此，如何合理處置農村商業銀行不良資產、化解農村商業銀行的不良資產危機，對于國家經濟發展和金融體系穩定都具有重要意義。

二、不良資產對于我國農村商業銀行的不利影響

商業銀行的不良資產，尤其是針對于經營風險較大的農村商業銀行來說，是影響其經濟增長的重大隱患，對經濟的持續穩定增長會造成較大的威脅，也會給國家、社會乃至人民帶來一定的經濟損失，其危害不容小覷，具體可分為以下幾個方面。一是不良資產可能會影響到銀行內部正常的資金周轉問題。現階段，農村銀行不良資產信貸資產的質量持續低下，大量的不良資產、信貸的沉淀使得銀行難以合理地優化資金配置，反而加大了銀行的損失。在這種情況下，其不僅阻礙了銀行商業化的進程，更降低了農村銀行再同行業中的競爭力，難以維持現狀。

二是可能會導致成本費用增加、利潤減少，給銀行造成一定的經濟損失。農村商業銀行在開展相關項目活動時，由于不良資產較多，而相關活動項目的費用還要照例進行支付，這樣一來，銀行的可用資金逐漸減少，雖然信貸的抵押物也可以通過一些渠道進行變現，但還是造成一定的經濟損失。另外，由于不良資產過高，對于例如資金、土地、管理等方面也難以形成有效的資源配置，不利于農村商業銀行乃至整個社會的經濟發展。

三、農村商業銀行不良資產處置的問題的反思與剖析

1.不良資產處置法律體系不完備

不良資產處置法律體系是保障不良資產高效、合理處理的前提基礎。目前，農村商業銀行不良資產處置的法律適用性低，對于急需處置的不良資產缺乏合理的法律規章，大多數是由不同機構和部門為了解決當前問題而出臺的應急性政策，效力層級比完整的法律體系低，實際作用有限。農村商業銀行不良資產的對象是中小企業，常規的銀行不良資產處置方式不能滿足中小企業的情況，對于無家底的中小企業毫無辦法。同時農村商業銀行對不良資產處置新手段的內在化較慢[1]，因為面對的客戶基數大但資產量都很不大，情況復雜，新手段新舉措并不能快速落到實處。

以不良資產處置創新手段問題為例，農村商業銀行的法律部門經常遇到業務部門對新業務進行法律論證的需求，法律部門提出一些法律上的問題時，業務部門往往會有不一致的意見。有時會建議業務部門向銀保監會有關部門請示，但時常也不能收到明確的答復。同時對業務創新如何進行報批，向什么部門報批，也缺乏明確的法律規定，阻礙了不良資產處置的創新，除此之外，不良資產處置的較多法律細節不夠完善，導致銀行機構和監管部門不能準確把握。農村商業銀行不良資產處置涉及的法律法規有《商業銀行法》《合同法》《不良金融資產處置盡職指引》《金融資產公司管理條例》等[1]，但事實上這些法律法規還是不能適應多樣的不良資產情況，而且部分法律法規之間存在一定的沖突，造成適用法律困境。

2.社會信用環境欠佳，不良資產處置困難

社會信用是企業與企業之間、企業和個人之間以及個人和個人之間的信任程度，是一種普遍存在的經濟關系，個人信用、企業信用和政府信用，構成了社會信用體系的大環境。在當前的經濟形勢下，企業的經營和個人的收入不穩定，企業破產和個人失信的情況時每天都在發生。社會中的每個人都存在一定的機會主義心理，總是想方設法地逃避債務。社會信用環境好，企業和個人非常重視自己的聲譽，對銀行的借貸資金會及時償還，避免負面消息對企業經營和個人投資帶來影響，銀行的借貸資金能夠及時回籠，就不存在銀行不良資產增加的問題。相反地，社會信用環境差，企業和個人會想盡辦法拖欠借貸款，造成銀行不良資產急劇上升。

我國農村經濟正處于經濟快速發展時期，農業規模迅速擴張，但是在經濟、信貸等“硬件”快速發展的過程中，忽視了較多“軟件”的建設，其中較為重要一項就是社會信用。社會信用缺失主要表現為企業惡意逃廢債務現象與信用制度稀缺和實施機制軟化[2]。農村商業銀行借貸客戶多為中小企業，沒有系統的管理體系和風險預測機制，對于市場沒有宏觀把控能力，在經營收入較好時盲目擴大生產，加大銀行貸款金額，經營收入下降時沒有想辦法解決經營問題，而是借債不還并且想盡一切辦法借機逃脫銀行債務。中小企業債償能力弱，資本積累少，銀行的借貸資金不能有效歸還，造成銀行不良資產堆積問題嚴重。

3.不良資產處置機制和理念較落后

農村商業銀行不良資產處置能力是有限的，如果其對于不良資產的處理理念仍較為落后，那么對于不良資金的處理將難以起到有效的作用[2]。對此，農村商業銀行不良資產處置機制應該隨市場經濟體制和外部環境做出變化，根據外部情況和其內部的實際經營情況對銀行機構的相關管理理念需要不斷更新。在處置觀念方面，銀行對不良資產處置領域所涉及的專業知識并不擅長。因此，在業績和監管的雙重壓力下，銀行的管理層存在掩蓋和暫時轉移風險的強烈動機。而這種“持有-等待”策略在經濟持續下行的情況下并不合理，而且將持續積累風險。農村商業銀行對不良資產處置的領域不熟悉，處置手段過于局限于催收、以物抵債、訴訟和呆賬核銷等傳統手段，沒有根據市場情況和銀行實際情況進行更新。受限于農村商業銀行的客戶情況，農村商業銀行并沒有普通銀行相似的處理方式，在具體的過程中也難以創新出有效的溝通處理方式，部分處理方式在農村經濟中根本不能發揮作用。從眾多農村商業銀行的不良資產處置困境可以看出，傳統的不良資產處置方式難以高效、快速地解決問題，存在信息不對稱、處置流程長、匹配不合理、處置效率低、投資門檻高、資產積壓重等問題，基于此種情況，嚴重制約了農村商業銀行對于不良資產的處置。因此，我們應當探索新的途徑以積極應對不良資產持續加速反彈的嚴峻形勢，通過加大創新力度，進一步拓寬處置渠道已成為業界廣泛共識和迫切需要。

4.不良資產價值評估不規范

不良資產的評估是一項投資行為，低買高賣是其最顯著的“投資特質”。不良資產的價值評估直接決定了投資方的投資收益，和投資方是否繼續進行投資的可能，進而影響農村商業銀行不良資產處置的效益。然而現階段我國農村商業銀行不良資產價值評估目前仍存在很多問題，首先是評估理論落后，現有的不良評估理論是基于資產評估理論而改進的，且較多的是國外的經驗，雖然提出了較多相關的理論和方法，但還需要較多的實踐證明是否符合我國現形狀況下不良資產的狀況，在具體的運用的過程中可能會出現不良評估理論難以和國內的不良資產的處理不適配的現象，在我國內部的不良資產評估中還難以得到有效的應用。不良資產的評估不同于普通的銀行處置，部分借貸客戶資產沒有積累，資產種類繁雜，由于農業銀行資產的這種復雜的特點，不能準確評估[3]。因此，不良資產的評估需要繼續規范，才能確保商業銀行的不良資產得以有效處理，而現有的評估規范尚不完善，致使有些工作不能持續推進，后面堆積為行業問題難以順利解決。另外，不良資產評估沒有明確的計費標準，導致部分農村商業銀行擁有的不良資產眾多，較大一部分不良資產的產權屬性不明，資產評估有較大問題。

三、改善農村商業銀行不良資產處置的措施

1.加快不良資產處置立法，做好制度保障

現階段，面對我國農村商業銀行不良資產的處置問題，首先需要做的措施便是加快不良資產的處置立法，在制度方面為不良資產的處理做好相應的保障，免除其后顧之憂，使得進一步規范不良資產的處理。當前，我國不良資產處置的法律法規雖然具有一定的局限性，對于部分不良資產的處理方式可能具有一定的限制，有小部分的內容并不適用，但基本的法律法規和規章仍具有合法性和合理性，能夠致使農村商業銀行對不良資產問題進行有效的處理和解決。因此，可以由相關的職能部門對相關法律法規進行整理和綜合，結合外部市場經濟因素和內部的環境因素相結合，以進一步提高相關法律的適用性，實現法律法規的真正價值。對于部分不適用相關法律的，可以根據實際情況再進行研究決定，以能夠確保不良資產的正確、合理處理。隨著我國社會經濟發展進入新時期，多年前的不良資產處置法律體系不能適應新時期發展需要，無法滿足當前農村商業銀行對于不良資產處理的要求，基于此，相關工作管理人員應當在原有的法律基礎上對其進行更新，對落后的法律法規進行清除，注意法律法規的適用性，將其更好地用于銀行實踐中[4]。新的不良資產處置模式和處置體制創新是加快不良資產處置和制度完善重要途徑和有效手段，因此，農村商業銀行相關管理人員必須加快相關法律法規建設，使最新的處置模式得到及時合法應用，以進一步推進我國不良資產的處理。

2.加強社會信用環境建設，營造良好外部環境

良好的外部環境其商業銀行在處理不良資產的重要因素之一，加強社會信用環境建設，其能夠在較大程度上減少不良資產的發生概率。就當前我國農村商業銀行不良資產情況來看，農村商業銀行不良資產的根源是企業和個人失信，但在具體的失信行為以后，相關政府部門對于失信企業和人員沒有有效的懲罰措施，致使失信人員大膽妄為，無視相關法律法規，失信行為也在不斷增大。因此，加強社會信用體系建設，嚴厲打擊失信企業和人員，凈化社會信用環境，能夠從源頭上減少不良資產，是農村商業銀行需要進行的首要措施。信用環境體系建設不僅僅是企業和個人的誠信理念，也關乎整個社會的誠信觀念，對于我國整個社會的經濟發展具有重要作用。目前，我國信用體系建設已取得初步成果，各類信用社會政策先后落地。《北京市進一步優化營商環境行動計劃（2018年－2020年）》發布指出，2020完全建成覆蓋全部常住人口的“個人誠信分”工程，規定了社會信用的立法工作[3]。同時建立各類激勵機制和信用黑名單制度，形成“一處失信、處處受限、寸步難行”的失信懲戒格局。但就不良資產方面來看，對于我國信用建設體系還應當加大力度，盡可能杜絕不良信用的行為發生，減少不良資產的發生[5]。

3.創新多種處置方式，提高資產價值回報

目前對于不良資產的處理主要是通過不同的方式提高其資產價值匯報，以實現農村商業銀行的正常運轉。樹立“價值思維”，不良資產是有價值的資產，不良資產和正常資產是相對定價和未來現金流的關系而言的，只要定價合理，能夠反映資產的潛在價值，就是健康的資產。不良資產是創造經營價值的行為，當前各個農村商業銀行盈利持續下滑，不良資產率持續上升，加強不良資產的處置工作，能夠盡可能地降低財產損失，也是銀行盈利的重要途徑。農村商業銀行不良資產處置是化解金融風險、服務供給側改革的重要途徑，也是將手中資源劃分并再分配的過程。

不良資產的處置不能僅考慮農村商業銀行的經營方式，要更多地運用投資銀行的理念、工具和模式，連通各個市場、整合各種資源、吸收各類風險偏好的投資者，最大限度發掘不良資產潛在價值[4]。科學利用債轉股模式，慎重選擇債轉股企業名單，按照指導意見確定發展前景好、技術先進、發展動力足的目標科目。精準運用不良資產證券戶模式，有效處置不良資產。合理利用債務重組模式，農村商業銀行應充分利用手中的客戶資源，利用引入并購方、變更出資人等方式進行兼并重組。

4.建立科學資產定價機制

除了上述對于不良資產處置的措施等，農村商業銀行不良資產的處置應當遵循市場經濟規律，充分發揮市場經濟自我調節作用，通過建立科學的資產定價機制，幫助商業銀行減少不良資產的產生，從根本上遏制不良資產的持續增長。首先，農村商業銀行管理人員要重視不良資產的評估工作，不良資產的準確評估能夠有效地發現其銀行內部存在的不良資產問題，并能夠提供準確的分析報告，以順利有效解決不良資產累積的問題，降低金融風險，以實現農村商業銀行的正常運營[6]。基于此種情況，不良資產評估市場的建設需要加強，需要多部門的協調和幫助，通過各部門之間的協調和溝通，使得不良資產進一步得到控制；另外更需要法律法規來約束，不良資產的評估定價需要規范，做到有法可依，有據可循，這樣才能更好地完成不良資產的處置。除此之外，由于不良資產的評估不確定因素眾多，因此許多在進行評估的過程中，相關工作人員要充分考慮市場的不確定因素，綜合各種外部因素和內部經營因素，做到資產評估準確高效。

四、結語

農村商業銀行不良資產處置是國家金融體系安全的重要威脅，合理處置農村商業銀行不良資產至關重要。目前，農村商業銀行不良資產處置已經取得一些成果，但還是存在很多問題，這里針對這些問題提出一系列針對性措施。落實農村商業銀行不良資產處置的法律法規、創新處置方式、完善處置體系、規范處置過程，能夠提高處置效率，為不良資產的合理利用提供幫助，為國家金融體系安全保駕護航。