“保險(xiǎn)+期貨”跨界融合模式的創(chuàng)新研究

趙玲　李晚秋

摘要：文章在理論分析的基礎(chǔ)上，基于區(qū)塊鏈技術(shù)將“保險(xiǎn)+期貨”模式構(gòu)建成一個(gè)比較完整的“六方合作”的農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈，構(gòu)建多主體協(xié)同配合的金融支農(nóng)創(chuàng)新模式，該模式更有利于解決信任問題、提高效率水平、加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理以及為各方參與主體帶來增值效益。最后，基于該模式的不足，從擴(kuò)大農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)適用范圍、完善保險(xiǎn)鏈條的構(gòu)建、加快區(qū)塊鏈技術(shù)的融入以及提高政府的職能提出了一些建議。

關(guān)鍵詞：“期貨+保險(xiǎn)”；區(qū)塊鏈技術(shù)；? 農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈

2021年發(fā)布的中央一號(hào)文件提出，要加強(qiáng)現(xiàn)代農(nóng)業(yè)設(shè)施建設(shè)，加快金融技術(shù)和現(xiàn)代信息技術(shù)在農(nóng)業(yè)領(lǐng)域的應(yīng)用，特別提出要“發(fā)揮‘保險(xiǎn)+期貨’在服務(wù)鄉(xiāng)村產(chǎn)業(yè)發(fā)展中的作用”。另外，區(qū)塊鏈技術(shù)因?yàn)榫哂锌蓪?shí)現(xiàn)公開性、隱私性、不可篡改性、自維護(hù)性、去中心化、可信任性和智能合約等多項(xiàng)功能，可以用于促進(jìn)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈整合，從而進(jìn)一步發(fā)揮“保險(xiǎn)+期貨”模式下的金融創(chuàng)新工具在農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈中的巨大作用。

一、“期貨＋保險(xiǎn)”模式的概況

（一）起源

2015年，“保險(xiǎn)+期貨”作為一種全新模式的金融產(chǎn)品首次出現(xiàn)在公眾視野，該模式的設(shè)計(jì)是由大連商品交易所和中國人保財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司共同完成的。創(chuàng)新金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)初衷是幫助農(nóng)戶分散農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格大幅下跌風(fēng)險(xiǎn)，防止農(nóng)戶遭受重大損失。至今，該模式憑借其良好的成效發(fā)展迅速，已經(jīng)成功吸引了三大商品交易所和眾多保險(xiǎn)公司的注意，“保險(xiǎn)+期貨”模式的試點(diǎn)隊(duì)伍逐漸發(fā)展壯大。

（二）意義

眾所周知，大多數(shù)農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)周期較長且需求彈性較低，所以農(nóng)戶在其經(jīng)營過程中經(jīng)常會(huì)遇到農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)量驟降以及價(jià)格下跌等風(fēng)險(xiǎn)。一直以來，“谷賤傷農(nóng)”的現(xiàn)象一直存在。穩(wěn)定農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格，避免“谷賤傷農(nóng)”現(xiàn)象頻現(xiàn)，對(duì)保障國家糧食安全起著關(guān)鍵作用。“保險(xiǎn)+期貨”模式的推行可以改變以往農(nóng)產(chǎn)品自營自銷的高風(fēng)險(xiǎn)低效率模式，實(shí)現(xiàn)糧食的保質(zhì)保量，農(nóng)民能夠保收入的目標(biāo)。目前，基于“保險(xiǎn)+期貨”模式設(shè)計(jì)的產(chǎn)品已經(jīng)廣泛出現(xiàn)在期貨市場(chǎng)，著實(shí)促進(jìn)了實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，也為推進(jìn)“三農(nóng)”發(fā)展和服務(wù)農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革提供了有力支持。未來，隨著“保險(xiǎn)+期貨”試點(diǎn)的不斷增加以及模式的不斷完善，“保險(xiǎn)+期貨”將會(huì)成為我國金融市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)保障農(nóng)民利益、振興農(nóng)業(yè)、減輕財(cái)政負(fù)擔(dān)、促進(jìn)行業(yè)融合等目標(biāo)的不可或缺的創(chuàng)新模式。

（三）發(fā)展

目前，“保險(xiǎn)+期貨”的簡單模式已經(jīng)不能滿足振興農(nóng)業(yè)的要求了，眾多學(xué)者在“保險(xiǎn)+期貨”的理論研究上不斷創(chuàng)新，眾多試驗(yàn)點(diǎn)也在“保險(xiǎn)+期貨”的模式下進(jìn)一步推進(jìn)實(shí)踐創(chuàng)新。一方面，農(nóng)產(chǎn)品的保險(xiǎn)范圍不斷擴(kuò)大，創(chuàng)新的農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)種類也越來越多。“產(chǎn)量+價(jià)格”的“雙保險(xiǎn)”模式，也稱收入保險(xiǎn)，該保險(xiǎn)模式比單獨(dú)的價(jià)格保險(xiǎn)以及產(chǎn)量保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)更小，優(yōu)勢(shì)也更大，因此是未來“保險(xiǎn)+期貨”模式的一大發(fā)展趨勢(shì)。另一方面，“保險(xiǎn)+期貨”模式涉及的組織和機(jī)構(gòu)也越來越多，逐漸向整條產(chǎn)業(yè)鏈拓展。“保險(xiǎn)+期貨”模式的新型農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)有助于實(shí)現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈前端與后端的有效對(duì)接，鼓勵(lì)包括銀行、銷售商、保險(xiǎn)公司等更多參與主體加入農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈體系，便于各部門在供應(yīng)鏈內(nèi)部進(jìn)行信息傳遞以及提供服務(wù)，拓展保險(xiǎn)鏈條進(jìn)而形成全產(chǎn)業(yè)鏈管理模式將是“保險(xiǎn)+期貨”較為適宜的發(fā)展方向。

二、農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈

“保險(xiǎn)+期貨”全產(chǎn)業(yè)鏈管理模式包括農(nóng)戶、銷售商、保險(xiǎn)公司、期貨公司、銀行以及政府等多個(gè)參與方。該鏈條由農(nóng)戶為代表的生產(chǎn)端、銷售企業(yè)為代表的銷售端、保險(xiǎn)公司與期貨公司為代表的承保端、銀行代表的資金支持端、政府部門為代表的管理端所構(gòu)成，各主體在鏈條上各司其職，協(xié)同作用，能夠達(dá)到效用最大化。全產(chǎn)業(yè)鏈體系下的農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈存在的風(fēng)險(xiǎn)可以分為兩類：首先是存在于農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)，即農(nóng)產(chǎn)品在生產(chǎn)時(shí)可能發(fā)生的大幅減產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)，銷售時(shí)可能發(fā)生的價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)和違約風(fēng)險(xiǎn)；二是產(chǎn)品供應(yīng)鏈外部的風(fēng)險(xiǎn)，可歸結(jié)為與金融機(jī)構(gòu)有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，例如保險(xiǎn)公司所需要面對(duì)的投保人道德風(fēng)險(xiǎn)以及銀行所需要面對(duì)的貸款人信用風(fēng)險(xiǎn)。供應(yīng)鏈內(nèi)部的產(chǎn)量、價(jià)格和違約風(fēng)險(xiǎn)通過農(nóng)戶投保即可消除，而供應(yīng)鏈外部風(fēng)險(xiǎn)的消除則需要引入?yún)^(qū)塊鏈技術(shù)。

三、區(qū)塊鏈的簡介

（一）定義

區(qū)塊鏈作為信息技術(shù)領(lǐng)域的一個(gè)術(shù)語，原本是作用于比特幣運(yùn)行的底層技術(shù)，嚴(yán)格意義上講其本身并不是一項(xiàng)科技創(chuàng)新。區(qū)塊鏈關(guān)鍵技術(shù)包括：P2P網(wǎng)絡(luò)、密碼學(xué)、共享賬本、共識(shí)機(jī)制、智能合約等。其運(yùn)行方式主要是利用鏈?zhǔn)酱鎯?chǔ)及哈希算法來保證數(shù)據(jù)鏈上的數(shù)據(jù)不被篡改，利用分布式共識(shí)機(jī)制將數(shù)據(jù)添加到數(shù)據(jù)鏈，再利用其密碼學(xué)中的加密算法使數(shù)據(jù)傳輸?shù)陌踩玫胶芎玫谋Ｕ希M(jìn)而形成了一個(gè)只能增加而不能修改刪除數(shù)據(jù)的分布式系統(tǒng)。再加上區(qū)塊鏈的激勵(lì)機(jī)制，可以很好地解決多方合作中的信任問題。

針對(duì)區(qū)塊鏈技術(shù)在農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈運(yùn)用上的問題，可以以安全性和私密性較高的私有鏈為模型進(jìn)行設(shè)計(jì)，將各參與機(jī)構(gòu)視為節(jié)點(diǎn)，即農(nóng)戶、銷售商、保險(xiǎn)公司、期貨公司、商業(yè)銀行以及政府都可以被看作是一個(gè)獨(dú)立的節(jié)點(diǎn)，在各個(gè)節(jié)點(diǎn)建立數(shù)據(jù)庫并實(shí)現(xiàn)同時(shí)記賬。項(xiàng)目啟動(dòng)，信息在各節(jié)點(diǎn)上的傳達(dá)促使各主體相互配合，進(jìn)而形成一個(gè)密不可分的區(qū)塊。多個(gè)項(xiàng)目同時(shí)開展形成的多個(gè)區(qū)塊相互連接，就構(gòu)成了鏈，于是區(qū)塊鏈就誕生了。

（二）區(qū)塊鏈技術(shù)在農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈上的作用

1. 公開性、隱私性和不可篡改性是區(qū)塊鏈技術(shù)的三大特點(diǎn)。區(qū)塊鏈的運(yùn)行依賴其能以時(shí)間為序全方位記錄項(xiàng)目起始過程中的全部詳細(xì)信息，所以可以將區(qū)塊鏈看作是一種鏈?zhǔn)接涃~本。公開性是指區(qū)塊鏈上的信息可以被追溯和查詢；隱私性是指區(qū)塊鏈引入了高級(jí)加密技術(shù)，它能夠高效地保護(hù)個(gè)人隱私；不可篡改性是指區(qū)塊鏈上單個(gè)節(jié)點(diǎn)的信息不能被修改。區(qū)塊鏈的特點(diǎn)使得其擁有了保障農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、流通、銷售等各個(gè)環(huán)節(jié)信息和數(shù)據(jù)真實(shí)可靠的優(yōu)勢(shì)，降低了農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈上的信息安全問題。

2. 自維護(hù)性、去中心化和可信任性是區(qū)塊鏈技術(shù)的三大屬性。農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的數(shù)據(jù)資源往往集中于頭部節(jié)點(diǎn)或者處于集中地位的節(jié)點(diǎn)，容易出現(xiàn)信息壟斷和信息隔離，進(jìn)而產(chǎn)生信任危機(jī)、利益分配不公以及滋生風(fēng)險(xiǎn)。而這些難題的處理正是區(qū)塊鏈發(fā)揮作用的關(guān)鍵所在。區(qū)塊鏈上的所有數(shù)據(jù)是分布于各個(gè)節(jié)點(diǎn)的，沒有特定的中心，每個(gè)節(jié)點(diǎn)都可以公平、公開使用數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)和信息的運(yùn)行和維護(hù)是各個(gè)節(jié)點(diǎn)的參與方按規(guī)則進(jìn)行，沒有節(jié)點(diǎn)之外的組織參與。數(shù)據(jù)的分布式記賬保證了信息的真實(shí)性和在各節(jié)點(diǎn)的平等性，進(jìn)而督促利益和風(fēng)險(xiǎn)在各個(gè)節(jié)點(diǎn)分配公平，促成各個(gè)節(jié)點(diǎn)之間的相互信任，實(shí)現(xiàn)各節(jié)點(diǎn)交易成本的有效降低。

3. 成本最小化、風(fēng)險(xiǎn)最低化、增值收益均分化等是區(qū)塊鏈技術(shù)的三大功效。農(nóng)產(chǎn)品現(xiàn)有供應(yīng)鏈體系還存在許多難以解決的問題。一方面，常見于合作過程中的選擇、失敗、受騙等各種風(fēng)險(xiǎn)和成本，在現(xiàn)有體系中還無法根除。另一方面，增值要素的分配機(jī)制尚待完善，增值收益無法衡量使各節(jié)點(diǎn)發(fā)展技術(shù)的熱情逐漸消散，阻礙供應(yīng)鏈運(yùn)營空間的拓展。而這些問題可以被區(qū)塊鏈的智能合約技術(shù)很好地解決。智能合約的主要作用是智能生成合約以及智能執(zhí)行合約，智能合約可以在區(qū)塊鏈上各個(gè)節(jié)點(diǎn)之間的交易環(huán)節(jié)發(fā)揮巨大作用。在區(qū)塊鏈平臺(tái)上，根據(jù)預(yù)先設(shè)定好的增值要素收益分配規(guī)則，各參與主體相互協(xié)商，經(jīng)各方認(rèn)同后自動(dòng)生成智能合約。依據(jù)該規(guī)則生成的合約可以有效解決增值要素的分配問題，各節(jié)點(diǎn)按照約定獲取收益，實(shí)現(xiàn)公平公正。

四、區(qū)塊鏈下“六方合作”的運(yùn)行機(jī)制

農(nóng)產(chǎn)品參保是一個(gè)多部門協(xié)同合作的工程，需要農(nóng)戶、銷售商、銀行、保險(xiǎn)公司、期貨公司、政府等多個(gè)部門在征信機(jī)構(gòu)協(xié)作運(yùn)轉(zhuǎn)的基礎(chǔ)上進(jìn)行分散化的決策，最終基于多方共同意愿達(dá)成和約。本文對(duì)各方合作流程進(jìn)行了簡化，并加入了區(qū)塊鏈技術(shù)對(duì)各方的信息傳導(dǎo)和共享機(jī)制進(jìn)行了優(yōu)化，設(shè)計(jì)區(qū)塊鏈下“六方合作”的農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈整合創(chuàng)新模式，見圖1。

（一）主體及責(zé)任

農(nóng)戶：提供農(nóng)產(chǎn)品；承擔(dān)部分保費(fèi)。

政府：組織協(xié)調(diào)各方合作；承擔(dān)部分保費(fèi)補(bǔ)貼。

保險(xiǎn)公司：為農(nóng)戶提供合適的保險(xiǎn)產(chǎn)品；設(shè)計(jì)保險(xiǎn)產(chǎn)品；承擔(dān)部分保費(fèi)。

期貨公司：提供農(nóng)產(chǎn)品期權(quán)產(chǎn)品；參與保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)；對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)；承擔(dān)部分保費(fèi)。

銀行：解決農(nóng)戶融資難問題；參與保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)；協(xié)調(diào)各方合作。

銷售商：與農(nóng)戶簽訂合同，對(duì)農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行銷售。

（二）合作流程

1. 政府組織協(xié)調(diào)各方。在政府的領(lǐng)導(dǎo)下，農(nóng)戶、銷售商、銀行、保險(xiǎn)公司、期貨公司之間進(jìn)行合作，共同加入?yún)^(qū)塊鏈平臺(tái)。

2. 農(nóng)戶與銷售商簽訂合同。借助區(qū)塊鏈技術(shù)的去中心化特征，廣大農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)者和銷售商能夠進(jìn)入央行的征信體系參與信息共享，解決交易雙方信息不對(duì)稱的問題。優(yōu)質(zhì)的農(nóng)村經(jīng)濟(jì)體能夠與合適的銷售商互相選擇并進(jìn)行合作。然后區(qū)塊鏈上各個(gè)節(jié)點(diǎn)的機(jī)構(gòu)在第三方認(rèn)證機(jī)構(gòu)簽約合同，合同存證上傳到區(qū)塊鏈賬本。該環(huán)節(jié)能夠促進(jìn)合作各方建立技術(shù)信任，從而增加農(nóng)產(chǎn)品交易的可信度。

3. 銀行為農(nóng)戶提供融資。農(nóng)戶在區(qū)塊鏈平臺(tái)上通過提供農(nóng)產(chǎn)品訂單或保單向金融機(jī)構(gòu)尋求貸款，而區(qū)塊鏈技術(shù)的分布式記賬會(huì)使抵押、授信過程更加簡捷，銀行也更愿意為農(nóng)戶提供資金支持。并且區(qū)塊鏈平臺(tái)上的信息被大量存證且可以溯源查詢，所以能夠有效應(yīng)對(duì)后續(xù)債權(quán)變動(dòng)與債權(quán)糾紛等問題。另外，農(nóng)戶也會(huì)實(shí)時(shí)在區(qū)塊鏈平臺(tái)上反饋生產(chǎn)信息，讓其他主體能夠隨時(shí)做出應(yīng)對(duì)。

4. 農(nóng)戶購買保險(xiǎn)產(chǎn)品。農(nóng)戶可以通過購買相應(yīng)農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)來預(yù)防不可控風(fēng)險(xiǎn)。保險(xiǎn)公司、銀行或者雙方合作共同依據(jù)區(qū)塊鏈平臺(tái)上的信息對(duì)農(nóng)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)情況進(jìn)行判斷，設(shè)計(jì)出合適的保險(xiǎn)產(chǎn)品。

5. 保險(xiǎn)公司進(jìn)行理賠以及再保險(xiǎn)。當(dāng)保險(xiǎn)達(dá)到賠付條件時(shí)，保險(xiǎn)公司通過區(qū)塊鏈平臺(tái)對(duì)農(nóng)戶進(jìn)行賠償，未達(dá)保險(xiǎn)條件時(shí)，保險(xiǎn)公司則不需要理賠。另外，保險(xiǎn)公司會(huì)向期貨公司購買場(chǎng)外期權(quán)，通過“再保險(xiǎn)”的方式來轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，從而保障下行風(fēng)險(xiǎn)來臨時(shí)，自身損失能夠最小化。

6. 期貨公司在市場(chǎng)上進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖。 期貨公司可以直接參與金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)和定價(jià)。期貨或期權(quán)產(chǎn)品在市場(chǎng)上進(jìn)行銷售和流通后，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)進(jìn)一步轉(zhuǎn)移到證券市場(chǎng)的投資者身上，從而實(shí)現(xiàn)期貨公司本身的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖。

五、模式的價(jià)值與推廣

（一）提高業(yè)務(wù)的處理效率

隨著農(nóng)業(yè)的不斷發(fā)展，農(nóng)業(yè)大數(shù)據(jù)采集體系逐漸建成，農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈不斷完善，再加上區(qū)塊鏈技術(shù)的運(yùn)用，不僅將整個(gè)農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈上合作的各方主體有效連接起來，而且能夠保障合作過程中各方主體信息真實(shí)有效。區(qū)塊鏈共識(shí)機(jī)制確保信息可以追溯取證且不可篡改，可有效提高信息采集效率且保護(hù)數(shù)據(jù)安全，各方合作也更加安全牢固。總之，區(qū)塊鏈技術(shù)憑借其去中心化思想以及跨平臺(tái)特征優(yōu)勢(shì)，可有效提高各部門處理業(yè)務(wù)的效率。

（二）解決農(nóng)戶融資信任問題

區(qū)塊鏈技術(shù)的利用，實(shí)現(xiàn)了對(duì)包括數(shù)據(jù)層的實(shí)現(xiàn)、網(wǎng)絡(luò)層的應(yīng)用、共識(shí)層和激勵(lì)層的設(shè)定以及智能合約層的創(chuàng)建等多個(gè)方面的創(chuàng)新。例如，對(duì)區(qū)塊鏈技術(shù)中點(diǎn)對(duì)點(diǎn)的P2P網(wǎng)絡(luò)功能的利用，創(chuàng)新了各參與主體信息共享機(jī)制，實(shí)現(xiàn)信息在各方實(shí)時(shí)傳遞，信任在各方層層傳遞。對(duì)區(qū)塊鏈技術(shù)中分布式記賬功能的利用，創(chuàng)新了信息記錄機(jī)制，不僅有效增加了訂單式農(nóng)業(yè)契約雙方之間的信任，而且還搭建起金融機(jī)構(gòu)與中小農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)體之間的信任橋梁。

（三）風(fēng)險(xiǎn)管理加強(qiáng)

首先，區(qū)塊鏈技術(shù)的推廣運(yùn)用實(shí)現(xiàn)了信息共享，將風(fēng)險(xiǎn)管理的責(zé)任轉(zhuǎn)移到了整個(gè)供應(yīng)鏈。其次，利用區(qū)塊鏈的哈希函數(shù)和時(shí)間戳等技術(shù)進(jìn)行信息溯源，可以記錄各方合作流程中的全部信息，包括農(nóng)產(chǎn)品從生產(chǎn)、加工到銷售各環(huán)節(jié)數(shù)據(jù)，農(nóng)戶的融資情況，和金融機(jī)構(gòu)協(xié)定的賠付條件等，極大地提高了風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控效率，有助于實(shí)時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患。最后，區(qū)塊鏈的智能合約技術(shù)將各節(jié)點(diǎn)參與方的交易環(huán)節(jié)和過程數(shù)字化，電子合約代替紙質(zhì)文件，智能約定審核條件并加以執(zhí)行，不僅減少了第三方介入的交易成本，還降低了各環(huán)節(jié)的人工操作風(fēng)險(xiǎn)以及人工成本。

（四）各個(gè)主體的效益增值情況

1. 農(nóng)戶：新模式下，農(nóng)戶作為生產(chǎn)端所能獲得的幫助無疑是巨大的，總體可歸結(jié)為市場(chǎng)開拓、資金獲取、技術(shù)提升以及擴(kuò)大規(guī)模四個(gè)方面。第一，該模式能夠幫助農(nóng)戶與銷售商構(gòu)建穩(wěn)定的合作關(guān)系，從而獲得穩(wěn)定的銷售渠道，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營收入的穩(wěn)步提高；第二，該模式解決了農(nóng)戶融資難題，農(nóng)戶可以以較低成本獲得資金進(jìn)行生產(chǎn)；第三，該模式下農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)受到重視，農(nóng)戶在此過程中可以專注自身，重點(diǎn)提升農(nóng)產(chǎn)品的質(zhì)量，打造品牌，延長產(chǎn)業(yè)鏈，促進(jìn)整個(gè)產(chǎn)業(yè)大力發(fā)展；第四，在區(qū)塊鏈技術(shù)幫助下，農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)更具技術(shù)化和規(guī)模化，產(chǎn)品生產(chǎn)銷售流程比以往更加簡單，減輕了農(nóng)戶的壓力。

2. 銷售商：新模式保障了生產(chǎn)端的穩(wěn)定以及提升了農(nóng)產(chǎn)品的質(zhì)量，換句話說，銷售商也擁有了質(zhì)量優(yōu)良且數(shù)量穩(wěn)定的供貨源，銷售商可以明確收購數(shù)量、產(chǎn)品質(zhì)量、銷售價(jià)格等要素，這不僅能夠消除銷售端面臨的潛在風(fēng)險(xiǎn)，還降低了銷售端的交易成本。區(qū)塊鏈技術(shù)下農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的整合使生產(chǎn)端和銷售端“激勵(lì)相容”，使得生產(chǎn)者產(chǎn)品質(zhì)量、數(shù)量提升和銷售商銷售規(guī)模、利潤擴(kuò)大同步實(shí)現(xiàn)。

3. 政府：首先，該模式服務(wù)的主要對(duì)象是農(nóng)戶等低收入人群，該模式的運(yùn)行能夠有效幫助農(nóng)戶降低風(fēng)險(xiǎn)提高收入，最終根除當(dāng)?shù)氐呢毨栴}。政府可以助力該模式在當(dāng)?shù)匕l(fā)展壯大，推動(dòng)當(dāng)?shù)卣麄€(gè)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，最終實(shí)現(xiàn)鄉(xiāng)村振興的目標(biāo)；其次，當(dāng)農(nóng)戶鎖定風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)定收入所得逐漸增加，以及當(dāng)?shù)禺a(chǎn)業(yè)得到可持續(xù)發(fā)展后，他們所繳納的稅款就會(huì)有所增加，對(duì)于當(dāng)?shù)卣裕湄?cái)政收入也將隨之增加。

4. 金融機(jī)構(gòu)：該模式為“保險(xiǎn)+期貨”等金融衍生產(chǎn)品的發(fā)展提供機(jī)遇，在區(qū)塊鏈和農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈整合的加持下，越來越多的地方政府或其他組織會(huì)聯(lián)合金融機(jī)構(gòu)為農(nóng)產(chǎn)品投保，銀行、保險(xiǎn)以及期貨等金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)量增加，業(yè)務(wù)收入自然會(huì)有所提高。同時(shí)，利用區(qū)塊鏈技術(shù)的實(shí)時(shí)溯源監(jiān)控功能，有利于銀行和保險(xiǎn)公司等金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)監(jiān)督管理成本以及資源使用成本降低的目標(biāo)。此外，政府部門也會(huì)給予金融機(jī)構(gòu)一定支持，如獲得政府補(bǔ)貼，或者從數(shù)據(jù)庫中挖掘其他的商業(yè)機(jī)遇等其他方面的增值效益。

六、建議

（一）擴(kuò)大農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)的適用范圍

首先，對(duì)農(nóng)戶進(jìn)行培訓(xùn)，提升其知識(shí)素養(yǎng)，提高農(nóng)戶對(duì)農(nóng)產(chǎn)品投保的積極性。《鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略規(guī)劃（2018～2022年）》中指出要培養(yǎng)新型職業(yè)農(nóng)民，優(yōu)化農(nóng)業(yè)從業(yè)者結(jié)構(gòu)。其次，不斷創(chuàng)新農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)品。在承保對(duì)象上，豐富可以進(jìn)行保險(xiǎn)的農(nóng)產(chǎn)品種類，除了傳統(tǒng)糧食作物可承保外，還應(yīng)該將白糖、棉花、油料等大宗經(jīng)濟(jì)作物列入農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)試點(diǎn)。在承保范圍上，可以嘗試將農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)推廣范圍細(xì)化到具體風(fēng)險(xiǎn)區(qū)或者縣區(qū)；在產(chǎn)品設(shè)計(jì)上，要多開發(fā)收入保險(xiǎn)產(chǎn)品，不斷完善產(chǎn)品細(xì)節(jié)。最后，期貨市場(chǎng)應(yīng)不斷創(chuàng)新期貨期權(quán)品種，滿足多種農(nóng)產(chǎn)品的保險(xiǎn)需求。

（二）完善農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)鏈條的構(gòu)建

農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)鏈條的完善能夠提高各個(gè)參與主體利益的保障力度。維系整個(gè)模式運(yùn)行下各個(gè)參與方的正收益效益，首先要提高鏈條上信息的準(zhǔn)確度、流暢度和獲取效率，促進(jìn)合作的順利進(jìn)行，避免因各參與主體間信息不對(duì)稱問題出現(xiàn)“牛鞭效應(yīng)”。其次，完善產(chǎn)業(yè)鏈的建設(shè)，鼓勵(lì)技術(shù)部門、征信機(jī)構(gòu)以及生產(chǎn)性服務(wù)部門的加入，凈化產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)部環(huán)境，促使各參與主體與產(chǎn)業(yè)鏈的融合更加平滑和快速。

（三）加快區(qū)塊鏈技術(shù)融入農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)鏈條

目前，區(qū)塊鏈技術(shù)在農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融等模式的融入還處于起步階段，再加上其技術(shù)層面也不夠成熟，區(qū)塊鏈技術(shù)融入農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)鏈條的開發(fā)成本還比較高，推行阻力較大。另外，區(qū)塊鏈技術(shù)人才匱乏，大眾對(duì)區(qū)塊鏈及其應(yīng)用場(chǎng)景還不夠了解。所以，要加快區(qū)塊鏈人才團(tuán)隊(duì)建設(shè)，打造出一批高水平人才，為區(qū)塊鏈技術(shù)在農(nóng)業(yè)金融模式的運(yùn)用和推廣提供幫助和支持，加快推動(dòng)金融和區(qū)塊鏈技術(shù)的深度融合進(jìn)程。

（四）轉(zhuǎn)變政府職能，建設(shè)高效服務(wù)型政府

目前，農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)的市場(chǎng)化程度相較于其他已處于成熟期的商業(yè)保險(xiǎn)依舊是微不足道的，農(nóng)產(chǎn)品保險(xiǎn)市場(chǎng)亟待進(jìn)一步開拓，這就需要政府部門發(fā)揮作用。政府可以從兩方面入手：一方面是組織協(xié)調(diào)各參與主體，包括鼓勵(lì)和引導(dǎo)生產(chǎn)者參保，監(jiān)督和管理合作流程，協(xié)助農(nóng)產(chǎn)品銷售以及做好各參與方的考核評(píng)估工作。面對(duì)大規(guī)模區(qū)域的農(nóng)產(chǎn)品參保項(xiàng)目必須由政府來主導(dǎo)和推動(dòng)，以確保“保險(xiǎn)+期貨”模式的順利進(jìn)行。另一方面是提供資金補(bǔ)貼。對(duì)農(nóng)戶進(jìn)行保費(fèi)補(bǔ)貼可以極大地提高農(nóng)戶的參保意愿，對(duì)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行財(cái)政補(bǔ)貼，能夠激勵(lì)保險(xiǎn)公司和期貨公司擴(kuò)大承保對(duì)象和承保范圍，加快實(shí)現(xiàn)“保險(xiǎn)+期貨”模式在農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的整合運(yùn)用。此外，隨著試點(diǎn)規(guī)模的擴(kuò)大和模式的成熟可以逐步降低對(duì)農(nóng)戶的補(bǔ)貼，改變補(bǔ)貼分?jǐn)偙壤嗟卣疹櫟奖ｋU(xiǎn)公司和期貨公司。

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（作者單位：河南理工大學(xué)財(cái)經(jīng)學(xué)院）