基于灰色預測理論下A航空企業的財務預算管理研究

張慶國/ 中國空空導彈研究院

一、財務預算管理研究背景

十三五時期，在國務院國資委、航空工業集團公司（簡稱“集團公司”）的引導推動下，A航空企業的財務管理水平得到了長足發展。但步入十四五時期，隨著A航空企業業務量的增加，以往舊的財務管理模式對業務的推動作用日益下降，開展更加深入、全面的財務管理成為A航空企業發展的關鍵命題。

（一）國家加快推進財務管理體系建設

2022年3月，國務院國資委發布了《關于中央企業加快建設世界一流財務管理體系的指導意見》。（以下簡稱《意見》）該《意見》要求中央企業要進一步提升財務管理能力水平，加快建設世界一流財務管理體系，并針對世界一流財務管理體系建設的主線給出了具體定義與重點內容。要求各中央企業應在集團公司的帶領下開展統一的數字化轉型工作，建立并完善相應的企業制度與管理體系，推動業務部門與財務管理部門溝通協作，實現中央企業財務管理的快速發展，最終建立起系統、敏捷、智慧、實用的數智化財務管理體系。

（二）航空工業集團提出計財管理體系要求

在“十四五”規劃中，集團公司提出構建“一體兩翼”的計劃財務管理體系。要求各成員單位全面推進業財融合和深入價值鏈的業務支持，整合和標準化財務運作流程、變革和創新財務管理模式，提供高效合規的財經服務、強化全面風險管控能力，為管理者提供數據驅動的決策支持。同時以管理需求為基礎，以價值創造為目的，以能力提升為核心、以信息技術為支撐，在實際工作中要充分發揮財務的“四個作用”，建設起高效運轉的以價值創造為核心的一體化計劃財務管理體系。

（三）A航空企業面臨業務發展需求

十四五時期，隨著業務的不斷迅猛發展，A 航空企業各下屬部門在順利推進各項任務的過程中，其預算支出費用不斷增加。各業務部門通常按照自身規劃開展預算申請，再由主管部門會同財務部門討論商榷后，確定成為全年預算目標。但財務的歷史數據價值利用較差，往往造成各部門年度預算執行率較低，未能充分滿足計財融合的發展要求，嚴重影響A航空企業的運行發展質量。

綜上，A 航空企業在推進數智化財務管理體系建設過程中，針對財務預算管理，應充分挖掘歷史財務數據的價值，并應用統計模型更加科學、準確預測財務數據變化，為未來A航空企業全過程降本增效提供手段支持和改進方向，助力A航空企業跨越式發展。

二、財務預算管理文獻綜述

預算管理是指利用貨幣這一形式將企業在一定時期內的經營情況、資本變動、財務信息等方面的內容表示出來［1］。優質的財務預算指標的確定，有利于指導企業具體的經營活動，約束非必要的業務行為，提高企業的綜合管理水平。為更好地預測A航空企業的預算批復指標，提高預算執行率，需探索科學、準確的統計方法進行確認。

業內學者針對指標預測方法已開展了一系列的理論研究與實踐探索，但每一種方法都具有其優勢，并存在一定的局限性。回歸分析法［2］是通過構建回歸方程，確定自變量與因變量的邏輯關系，進而開展預測的理論方法，因此具有計算簡單、數據需求量少的優點，但預測精度相對較低。灰色預測法［3］是基于時間序列構建累加數列而開展的指數型預測方法，其具有數據需求量小、規律性強的優勢，但只適用于中短期預測。時間序列法［4］則利用過去的變化趨勢來預測未來，為了保證預測的準確性，其基礎數據需求量較大。指數平滑法［5］是通過引入平滑系數以求得平均數的一類預測方法，具有針對不同時間賦予非等權的優點，但數據敏感性較差。

考慮到2018 年A 航空企業開展了“三定”工作，業務部門調整較大，之后的業務數據按時間序列存在較少，故采用灰色預測理論確定財務預算指標。灰色預測理論是由Deng 提出的［6］。基于對目標原始數據進行一系列的累加生成和累減處理，建立目標原始數據的灰色模型。灰色模型匯總的灰色序列是含有數據演變規律的，通過挖掘、發現和掌握系統的演化規律，從而使灰色模型能夠較為科學地預測系統的未來狀態，進而確定定量預測值，完成需要達成的目標［7］。

在灰色預測模型具體實踐方面，錢穎等［3］以同類型的項目工程的各項影響因素為依據，通過灰色系統理論的相關原理確立一種新型的計算方法，建立工程快速估價模型。何國松等［8］依據灰色預測模型，分析咸寧市過去五年的財政支出情況及主要影響因子，推導出咸寧市未來存在嚴重的財政赤字風險，并提出了相應建議。顏燁等［9］以冠豪高新過去的財務杠桿系數為基礎數據，應用灰色預測模型預測未來三年的財務杠桿系數，針對預測結果給出了防范財務風險的建議。王曉梅等［10］在灰色預測理論的指導下，分析10 家中藥上市企業主營業務收入和利潤的未來趨勢，并提出了企業的改進方向。

三、財務預算管理預測模型

（一）問題分析

A 航空企業，隸屬中國航空工業集團有限公司，是我國國防科技工業重點研究院所。自2018年“三定”以后，A 航空企業基于組織結構調整，優化業務部門預算管理制度，通過每年年初確定各部門年度預算，年終進行全年經費核算的方式，開展業務部門關于預算執行率的組織績效考核，獎優懲劣。截至2022 年底，共統計出10 個業務部門5年的年度預算與執行情況，具體內容見表1。

表1 2018 — 2022年業務部門預算批復與執行情況（單位：萬元）

研究發現，A航空企業自2018年起，業務部門的總體預算呈現上升趨勢。鑒于2018 年開展組織結構調整，當年的預算批復指標與預算執行數差距明顯，但后續每年通過不斷分析調整，預算執行情況明顯好轉。同時，預算批復數均呈現整數形式，說明編制業務部門全年預算時，依舊存在著經驗主義。結合2018—2022 年預算執行率，進行進一步分析，預算執行率見表2。

表2 2018 — 2022年業務部門預算執行率

分析發現，2018—2022 年期間，各業務部門預算執行率普遍偏低。業務部門預算執行利率低于60%共計12次，業務部門預算執行率60%～90%共計22次，業務部門預算執行率高于90%僅有12次，預算批復與執行偏差相差較大。從年度整體預算視角來看，5 年期間，A 航空企業預算執行率最高只有83.80%，與行業標桿企業預算執行率的90%以上，依舊存在差距明顯。

（二）理論模型

灰色預測模型是基于最小二乘法的指數擬合曲線，具有微分、差分和指數相兼容等性質，所以在建立模型時完全不用大量的時間序列數據就能夠取得比較好的預測效果，以達到較高的精度要求。財務預算預測模型方法如下

1.構建原始數據序列

設X(0)為原始數據序列，

其中，X(0)(k)≥0，k=1，2，…，n；

X(1)為X(0)的1-AGO序列，

其中，k=1，2，…，n；

對X(1)進行滑動平均，得

則GM（1，1）的均值模型為

對灰色預測模型建立白化微分方程

2.確定參數向量

應用最小二乘法a=[au]T=(BTB)-1BTY估計參數a和u，

其中，Y，B分別為

3.確定預測模型

將a和u代入

4.計算最終預測值

考慮X()1(k)為累加預測結果，應用公式10 累減后，得出最終預測值

5.模型精度檢驗。

確定殘差序列

其中，k=1，2，…，n；

計算預測值與實際值的相對誤差

根據精度檢驗等級參照表，選取相對誤差Δ作為判斷標準。當Δ＜0.1 時，說明該模型為關聯合格模型。

（三）數據預測

根據2018—2022 年業務部門預算執行情況，將預算發生數作為原始數據系列，應用灰色預測模型，預測各年預算發生數，并檢驗相對誤差是否符合關聯合格模型要求，具體結算結果見表3。

表3 2018 — 2022年業務部門預算預測值與偏差率 （單位：萬元）

研究結果表明，基于A 航空企業10 個業務部門確定的灰色預測模型，其結果的相對誤差均小于0.1，符合關聯合格模型要求。全年預算偏差率不超過5%，滿足行業標桿預算執行率達到90%以上的要求，說明該模型對于A 航空企業的預算預測結果相對準確，具有實際應用價值。基于此，開展2023 年各業務部門全年預算預測，確定總預算為1061.94萬元，各業務部門具體預算見表4。

表4 2023年業務部門預算批復指標 （單位：萬元）

（四）數智化支撐

業務部門預算預測是建立在A航空企業“業財一體”管理體系的基礎上，以執行數據為預測依據，通過業務優化反饋，開展全年計劃調整，確定業務部門預算，實現“計劃—預算—執行—反饋”的閉環管理鏈條。

隨著A航空企業財務共享中心的推進建設，各項成本將真正實現精細化核算，基于灰色預測模型開展的業務部門預算批復指標預測將能夠得到更加精準、詳細的數據支撐，實現業務信息實時同步，確保各項預算貼合A 航空企業發展目標及業務計劃，最終大幅提升數據管理能力，切實提升數據質量、數據價值，實現業財數據的全貫通。

四、結語

本文以A航空企業2018—2022年業務部門財務預算費用為研究對象，分析歷年預算執行數據以及存在的問題，確定基于灰色預測模型的財務預算分析方法。以業務部門預算執行數為原始數據，構建A 航空企業預算預測模型，對比預測值與實際發生數的相對誤差，確定模型精度符合預測要求。綜合預測結果表明，A航空企業預算執行率能夠實現較大幅度提升，說明本模型具有較高的應用價值，并由此確定2023 年業務部門財務預算批復指標。

當前時期，A 航空企業處于平穩的發展狀態，其預算執行情況呈現穩定增長的發展趨勢，但考慮到預算執行受業務活動影響較大，后續研究需對預算開展更加細致的內容分解，明確延續型業務活動和調整型業務活動，達到準確預測全年預算指標的要求。同時，順應國家和集團公司建設要求，加快數字化手段建設，全面助力A航空企業財務管理水平和能力的飛速發展。