企業財務報表分析研究

［摘 要］企業通過對財務報表的分析，可以對當前經營狀況作出正確判斷，對過去的經營績效作出客觀評估，對企業發展趨勢作出前瞻性預測，并真實了解企業財務管理中存在的不足，并以此為依據，采取相應的調整和改進策略?？梢哉f，財務報表分析對企業整體運營和發展起著至關重要的作用?；诖?，文章主要以企業財務報表分析為研究對象進行闡述，首先論述財務報表分析在企業中的作用，其次從兩個方面闡述企業財務報表分析存在的問題，最后從5個方面深入探討企業提升財務報表分析質量的具體措施，旨在發揮財務報表分析的價值，提高財務管理水平。

［關鍵詞］財務報表分析；財務管理；企業

doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2023.08.010

［中圖分類號］F275 ［文獻標識碼］A ［文章編號］1673-0194（2023）08-0031-03

0" " "引 言

21世紀以來，隨著市場經濟的發展，各行業的發展空間越來越大，市場競爭日趨激烈，財務管理在企業經營管理中發揮的作用愈加顯著，成為企業贏得市場競爭的重要手段。財務報表分析作為財務管理工作的重要組成部分，是企業科學管理、有效決策的重要保障。然而，如何運用行之有效的方法對財務報表進行科學分析，使其在財務管理中發揮應有的作用，從而推動企業持續健康發展，是本文要深入探討的

問題。

1" " "財務報表分析在企業中的作用

企業是從事生產經營活動的社會經濟組織，只有對各項生產經營活動之間的關系進行有效協調與管理，才能獲得長遠健康發展?；诖?，企業要想經營好，就要找出最核心的環節，將其作用發揮到最大，為企業的發展提供有效助力。財務管理就是企業必須著重關注的一個方面，而對財務報表的分析無疑是精準落實財務管理工作的有效手段。企業通過對財務報表的分析，不僅可以將企業當下真實的財務狀況反映出來，而且能夠總結出企業的周期經營成果，為經營決策提供有價值的參考依據［1］。因此，企業有必要將財務報表分析工作上升到戰略層面，將財務報表的作用充分發揮出來，為企業的長效發展奠定堅實的基礎。

財務報表分析是以數據研究為基礎來反映企業情況，對企業具有巨大作用。其一，準確的數據可以直觀呈現出企業當下的經營成果與財務狀況，相關分析人員通過對各階段財務報表數據內容的分析，能夠了解企業在各階段潛在的經營問題、財務問題，從而趨利避害，剔除不利因素，圍繞發展態勢向好的項目展開重點部署。其二，財務報表分析能將企業內部情況清晰反映出來，而且是對接行業新趨勢的重要路徑。具體而言，企業可以基于財務報表分析結果，與行業信息展開多維度比對，了解自身與行業發展存在的差異以及自身優勢，靈活調整經營管理戰略，加快轉型升級，力求更好地適應市場變化［2］。不僅如此，財務報表數據可以準確反映企業現狀，企業通過分析便能直接了解自身是處于盈利狀態還是虧損狀態，并據此提出滿足當下發展需求的應對方案，進一步增強企業適應市場變化的能力，盡快走上可持續穩健發展之路。

2" " "企業財務報表分析存在的問題

企業財務報表分析存在的問題集中體現在兩個方面。

首先是分析人員的局限性。企業財務工作者在開展財務報表分析工作時，采用的分析方式、受用理論、分析角度都會有自己的特色，但也正是這些特色使得不同財務人員對財務報表的理解有所差異，進而影響到分析結果，嚴重的情況下甚至會造成判斷錯誤、決策失誤。尤其是部分財務人員會將側重點放在企業利潤表的分析上，過度關注企業的營業額、凈利潤。另外，部分財務人員由于未設置明確的分析目標，導致分析行為呈現出隨意性、無目的性，致使企業管理者無法準確掌握企業盈利水平與發展現狀。

其次是分析活動流于形式。因為企業負責分析財務報表的人員級別有限，對于企業戰略發展目標不甚了解，所以時常出現用財務數據解釋財務數據的現象，沒有將分析活動滲透到企業經營生產各環節。比如，財務報表體系中未對經營活動、金融活動進行區分，所以在計算時就會出現財務比率不準確的情況，極其容易誤導企業的決策。

3" " "企業提升財務報表分析質量的具體措施

3.1" "明確財務報表分析目標和重點

由于財務報表涉及的范圍很廣，使用的部門和人員不盡相同，所以在進行財務報表分析時，其目標也會有所不同。為了使財務報表分析的應用價值得到最大限度的發揮，企業就需要根據自身發展狀況制定合理的分析目標，圍繞目標規劃后續的分析方案，以保證各環節工作有序進行［3］。具體來說，企業在確定財務報表分析方案時應當從以下兩個方面著手。第一，分析償債能力。站在企業債權人的視角，企業自身償債能力是值得關注的一項指標，以企業目前的流動資金、資金結構、短期償債能力、長期償債能力、經營現金流等指標參數為側重點進行財務報表的分析，能夠大致預判企業未來一段時間內所面臨的風險問題與風險程度。第二，分析盈利與發展情況。通常情況下，企業投資或其他投資者都會根據企業的經營成本、利潤率等關鍵指標分析企業盈利水平與發展現狀，其是進行財務報表分析和保證正確投資決策的重要因素。

3.2" "規范財務報表分析過程

第一，圍繞分析目標確定分析方案。分析目標是開展財務報表分析工作的先決條件。企業需要首先確定財務報表分析目標，在此基礎上以目標為導向，統籌規劃分析內容、范圍、重點，厘清分析工作的主次，了解分析工作的難易程度，以此完成分析方案的編制。第二，確定財務數據收集要求。財務工作者在實際工作中應有意識地收集財務數據，定期對財務數據進行整合，歸納為財務報表，為企業財務報表分析奠定基礎［4］。第三，嚴格審核財務數據。財務工作者需要對收集到的財務數據進行認真核查，然后基于財務報表分析目標，將其中的財務數據修正為易于理解的形式。在實際工作中，財務工作者應嚴格遵循記賬憑證填制要求，根據企業經營實況細致地記錄財務報表數據，如此才能進一步提高財務報表數據的完整性，為后續財務報表分析做好充足準備。第四，編制指標分析體系。為解決財務報表分析指標存在的局限性問題，企業需要立足于自身發展需求有針對性地編制指標分析體系，從外部競爭、內部管理兩個方面出發，綜合考慮各種現實因素，如經營規模、所處行業市場環境等，將亟待解決的經營問題、管理堵點等納入財務報表指標分析體系中。第五，根據分析目標、財務報表內容，安排專業人員展開精準、深入、客觀的財務數據分析，最終撰寫詳盡的財務分析報告。企業只有清楚梳理好財務報告分析工作流程、做好基礎性工作，才能促使財務報告分析工作順利有序地落實落細。

3.3" "靈活選擇財務報表分析方法

企業在開展財務報表分析工作之前，首先要基于行業規范確定財務報表指標體系，確保財務指標可以反映出企業整體實力，并將其與行業平均水平相比較，從而體現企業在所屬領域的競爭力。與此同時，選擇適宜的財務報表分析方法對于提高分析質量具有至關重要的作用。應用比較普遍的財務報表分析方法主要有比率分析法、比較分析法、趨勢分析法、因素分析法；全面財務分析方法主要有杜邦分析法、沃爾評分法、平衡計分卡［5］。

比率分析法主要是通過對同期財務報表數據進行對比的方式，對企業業務活動展開評估。其中，結構比率表示特定經濟指標中部分與整體之間的組成比率，能夠反映出組成部分與總體之間的關系。比較分析法需要對企業不同時期財務報表中兩個以上的相同項目展開對比，以便找出項目數量變化。趨勢分析法是對兩個或者兩個以上的財務報表中的相同指標展開分析，通過指標的增減變化、數量變化來了解企業經營成果變化。因素分析法則是通過對影響財務指標因素的分析，了解各項因素對指標造成的影響程度。杜邦分析法的應用需要提前搭建一個財務比率分析模型，將各項財務比率間存在的內部關系直觀反映在模型中，用于系統評估企業財務情況、經營績效。沃爾評分法以能夠反映企業盈利能力、支付能力、運營能力的指標為核心，將指標與標準進行比對，根據其指標權重采取累計計分，以此得知企業財務整體水平。平衡計分卡注重對非財務性指標的分析，強調將定性指標與定量指標有機結合，以突出分析結果的科學客觀性。由于財務報表分析方法較多，企業需要立足于自身的發展理念和實際情況，選擇最為適宜的方法加以應用。

3.4" "堅持全面性、多元立體原則，注重分析方式融合

為提高財務報表分析結果的應用價值，企業可嘗試將多種分析方式融合起來應用。然而，分析方式的融合不是隨意的，而是要始終堅持全面性、多元立體兩項原則，這樣才能達到持續強化財務報表分析功能的目的，為深入開展財務管理工作奠定基礎。

首先，全面性原則。企業要從多個維度、多個層面統籌推進財務報表分析工作，針對同一問題需要采取多種分析思路，進而得出差異化的分析結果。一般而言，企業的流動比率越高，說明企業償還流動負債的能力越強，財務風險相對較小，但也意味著企業面臨著現金閑置、存貨積壓、應收賬款周轉緩慢等問題。因此，企業需要通過多思路分析的方式，精準捕捉企業經營戰略中存在的不足之處［6］。其次，多元立體原則。不同財務指標反映的信息也不盡相同，企業通過對財務數據的分析有利于全面把握企業經營活動中的經濟規律，以便有針對性地制定經營對策，實現效益最大化。基于多元立體原則，企業可采取相對分析的方式，通過對財務報表數據的橫向、縱向對比，全方位了解企業財務狀況。具體到實踐中，考慮到財務報表中的各項經濟指標均存在著質與量的規定性，且質與量是息息相關的，二者互為條件，如資金利潤率屬于質量指標，能夠反映企業經濟效益高低，而產品產量則屬于數量指標，能夠反映企業生產經營規模。因此，針對相同經濟指標或者經濟問題，財務工作者可以將定性分析與定量分析相結合，突出指標分析的全面精準性，保障財務報表分析的實用性。

3.5" "提升財務分析報告的完整性，加強與各部門協作

財務分析報告完整與否對財務管理工作質量有直接影響，與財務報表分析工作效能發揮更是息息相關。完整的財務報表分析報告中需要包括財務報表數據分析結果、運營優化建議。為此，財務工作者在實際工作中要做到常態化收集財務數據，將其整合匯總為財務報表之后展開深入分析，結合分析結果找出企業經營階段存在的缺陷以及潛在財務風險，然后提出切實可行的解決方案，促使企業管理水平得到顯著提升。另外，財務報表分析不僅要將側重點放在運營能力指標、盈利能力指標中，還需要兼顧發展能力指標、償債能力指標，這樣才能確保財務報表分析報告的完整性。最后，針對財務管理工作，企業應盡快組建監督工作組，專門負責審核財務報表中的基礎數據，確保其具備有效性，增強財務報表分析效果。

另外，財務報表分析工作僅僅依靠財務部門一方力量起到的作用畢竟有限，還需要引導各職能部門積極參與在內，明確其在財務報表分析工作中的權限，與財務部門密切配合，開展財務數據的整合分析工作，避免數據遺漏、丟失。為保證財務基礎數據、財務分析報告的完整性，企業可以要求各部門人員按照統一格式進行財務資料填寫，確保填寫內容清晰、完整、真實，以便財務人員高效完成數據審核與整理工作。財務部門要認真履行職責，全面強化信息審核，根據過往收集的財務數據，對各部門上報的資料進行系統梳理和核實，一旦發現有異常、不實的情況，須立即上報給上級部門，對數據異常根源進行深入排查，并糾正問題，確保財務數據的真實性。

4" " "結束語

在全球經濟一體化的今天，企業背負著越來越大的競爭壓力，要想獲得持續的發展，必須加強財務管理。財務管理是影響企業未來發展的重要因素，其作用日益突出，而財務報表分析則是保證財務管理水平和提高企業整體競爭實力的必要之舉。因此，企業在加強自身生產建設的前提下，需要充分重視財務報表分析，正確認識到這一工作對于企業經營發展具有的積極意義，從明確目標、規范過程、分析方法選擇、分析方法融合、提高報告完整性等方面入手，持續提高企業財務管理工作的質效，從而盡快走上健康可持續發展之路。

主要參考文獻

［1］梁惠.財務報表分析在財務管理中的重要性及應用探討［J］.中國集體經濟，2022（21）：151-153.

［2］黃秀敏.財務報表分析對企業經營決策的影響研究［J］.現代商業，2021（19）：169-171.

［3］王旭紅.現行財務報表分析的局限性及策略探究［J］.投資與創業，2021（8）：111-112，115.

［4］季曉曼.企業財務報表分析在財務管理中的重要價值［J］.質量與市場，2021（5）：39-40.

［5］王慧麗.企業財務報表分析存在的問題及對策探究［J］.中國產經，2021（5）：71-72.

［6］常彥閣.企業財務報表分析中存在的問題及優化策略［J］.當代會計，2021（3）：76-77.