企業投融資管理優化策略分析

摘 要：在市場經濟的背景下，行業間的市場競爭日益激烈，企業為實現自身管理水平的提高，需要加強對投資和融資方面的管理力度，推動企業的長期可持續化健康發展，提高企業的市場競爭力。在企業的實際管理過程中，投融資管理問題對許多企業都造成了一定的困擾，對此，企業自身應當對投融資管理的相關策略進行積極探索，尋求更加完善的投融資管理模式。本文將立足于市場環境的客觀情況，分析企業進行投融資管理的意義和基本原則，并給予投融資管理面臨的風險和存在的問題以針對性探索，尋求企業投融資管理的最佳優化策略，以此提升企業的投融資管理水平。

關鍵詞：企業經營;投融資管理;優化策略

隨著我國經濟的快速發展，市場的競爭也愈發激烈。在這種背景下，企業的生存壓力也進一步加大。企業在經營活動中需要充足的資金，以保持企業的持續化經營能力，強化自身的綜合管理水平，提高市場競爭力。為此，企業應當積極開展投融資管理工作，優化自身的投融資管理模式，降低投融資風險，保障企業能夠可持續健康發展。企業應當充分立足于自身的實際情況，通過自查自糾及時發現自身投融資管理方面存在的問題，并選取適當的解決措施，優化整體的投融資管理模式，提高企業的綜合實力和整體的工作質量[1]。

一、企業進行投融資管理的意義

企業開展投融資活動就是將投資和融資整合在一起，雖然二者在概念理解方面存在差異，但核心思想都是提升企業競爭實力，促使企業能夠在新時代經濟環境下壯大發展。企業通過優化投融資管理能夠為可持續發展創造諸多有利條件，但投融資活動開展期間也伴隨著一系列風險問題。從具體角度來看，加強企業投融資管理的重要意義體現在以下幾方面：

（一）提升企業的經濟效益

通過強化投融資管理能夠為企業創造良好的經濟效益，實現內部資源配置的合理優化，提升企業內部資金分配利用合理性，規范其流向，從源頭規避企業資金浪費問題。并且，投融資管理優化需要可靠的融資路徑支持，企業要持續不斷地改善自身融資結構，在減少融資成本投入的前提下創造理想經濟效益。此外，企業通過優化投融資管理，可以用完善的管理模式降低企業的經營風險，以系統化的投融資管理機制高效應對各種市場風險，保障企業的市場競爭力，以此提升企業的經濟效益。

（二）推動企業的產業優化

企業在經營活動中為滿足市場需求，需要不斷地進行技術創新和產品升級，以提升企業的市場競爭力。技術創新和產品升級等產業優化行為需要大量的資金投入，而企業自身往往無法滿足這些資金需求。在這種情況下，企業需要使用投融資的形式獲取更多的投入資金，以推動企業的產業優化和升級活動[2]。在產業優化的過程中，企業需要根據產業的發展方向制定正確的優化戰略，通過對市場的分析判斷產業優化的方向和目標方向的發展潛力，推動產業鏈的優化升級。在實際的經營活動中，企業可以利用投融資相關渠道進行跨行業的合作，提高產業優化過程中的協同效應。

（三）維護企業的對外形象

隨著市場經濟的高速發展，企業的形象和聲譽也正在逐步成為其長期發展的重要依仗，良好的企業形象在本質上是企業資源的一種，對于企業的發展經營具有重要作用。企業的投融資水平深刻影響著企業的聲譽和形象，如果企業沒能防范好投融資過程中所面臨的風險，可能會讓企業的形象受損，影響企業的持續健康經營。通過優化企業自身的投融資管理，能夠為企業建立專業化的投融資風險應對機制，降低投融資活動中發生風險的概率。以此提高企業的市場形象和經營聲譽，維護好企業對外的形象，增加投資者對企業的青睞，使企業在市場競爭中占據更有利的地位。

二、企業投融資管理的基本原則

（一）以創造價值為目標

企業進行投融資管理的最終目的是通過對資源的優化配置，實現企業經濟價值的最大化。所以企業開展投融資管理要始終以創造更高價值為核心。其中，投資要對目標展開計算分析，隨后對這些數據內容進行深層次評估，確保投資活動可以獲得最大化經濟價值。除此之外，企業要掌握市場經濟發展動向，以專業化方法開展投資活動。而融資也要根據經濟市場環境的變化對具體策略進行調整，借助多樣化的融資工具提升投融資管理水平，為企業經營發展提供充足的資金資源，滿足最大化經濟價值目標。

（二）以發展戰略為導向

為保障企業發展總體方向的規劃性，企業在進行投融資活動時應當充分扎根于自身的戰略目標，將投融資管理模式與自身的長期戰略有機結合，優化資源配置，確保投融資方向的正確性。企業在經營活動中需要具備廣闊的視野，以發展的眼光看待經營活動，時刻把控市場的供需變化和行業的發展趨勢，以外部環境的客觀現實制定更加適宜的戰略規劃，并立足于戰略規劃內容設計好相關的投融資管理計劃，保障投融資活動的長期性和連續性，避免短視的投融資行為。除此之外，企業要深入了解真實發展情況，判斷經營發展期間的優勢和缺點，將優劣勢作為戰略規劃的重要參考條件，使企業能夠制定完善的戰略計劃，為投融資管理活動高效率開展鋪墊良好基礎。

（三）以風險管控為引導

為滿足企業可持續長遠發展需求，投融資管理要綜合分析投資和融資真實收益情況，將風險管理作為基本導向。企業在投資活動開展期間要了解其中的潛在風險，避免出現為獲取短期經濟收益而盲目開展投資活動的情況。融資活動也要將風險管理作為重點內容，深入分析融資活動開展期間的負債情況與償債問題，進而有效減少融資期間的風險問題。此外，為保證企業在投融資活動開展期間的風險管理能力得到顯著提升，還需要制定系統性和全面性的指導方案，深入調查投融資項目情況，借助完善的投融資管理機制開展風險評估，促使投融資活動風險得到全面掌控。

三、企業投融資管理所面臨的風險

（一）經營風險

企業經營風險與投融資管理風險存在直接關聯。企業開展投融資活動的主要目的是擴大自身經營發展規模，提升自身在市場環境內的核心競爭優勢。如果企業在經營發展期間出現風險問題，那么投融資風險也會隨之出現。同時，企業開展投融資活動會面臨經營環境的變化，金融政策和與市場供需關系等一系列變化都會影響當前經營發展模式，甚至會導致企業經營出現各種問題，額外增加了投融資風險。除此之外，企業經營決策失誤與能力不足也會導致投融資活動缺少明確目標，從而演變為嚴重經營風險。由此可見，經營風險對企業的投融資管理活動具有重要影響。

（二）政策風險

我國是社會主義國家，國家的宏觀政策對市場經濟環境具有重大影響。政府的宏觀調控能夠維護市場的穩定和平衡，但對于企業來說也帶來了一定的不確定性。國家政策的制定和改變直接影響著經濟市場的具體情況，給企業的經營策略帶來了更多的不可控因素，一定程度上增加了企業的投融資風險。例如，國家政策對于創新型企業會做出一定的支持，給予相關企業一定的補貼。這雖然可以降低企業的經營成本，但也會讓企業對政府補貼產生依賴，等補貼政策取消或轉變時，企業可能會出現無法適應的情況，最終給自身的持續發展帶來風險。

（三）融資結構風險

企業在融資結構方面的設計同樣深刻地影響投融資管理，不合理的融資結構也會帶來相應的投融資管理風險。融資結構風險主要體現在融資方向的單一化，單一傳統的融資結構無法滿足企業經營的總體需求。例如，企業將銀行貸款作為融資來源時則需要面對企業貸款門檻的問題，某些企業無法達到銀行的貸款要求，限制了融資的活泛性。而民間借貸形式利率較高，潛在的償債風險更大，同樣會帶來巨大的融資風險[3]。

（四）債務風險

債務風險是企業最為常見的風險，對于投融資活動同樣具有重要影響。在投資或融資的過程中，一些企業缺乏對投融資項目的調查和評估，未能對其潛藏的風險進行及時防控。企業過度追求擴大經營范圍和投資規模，采取大量借貸的形式為自身籌集大量資金，缺乏對債務債權的管理。而在投資過程中又十分盲目，對于投資回報和投資風險的考察不到位，提升了投融資過程中的風險。在這種情況下，企業的債務會越來越多，產生的投融資管理風險也越來越大，影響了企業的持續發展。

四、當前企業投融資管理過程中存在的問題

（一）企業的資金供求關系不匹配

首先，資金投向和融資需求不匹配。在實際的投融資活動中，許多處于成長期的中小企業固定資產較少，但擁有較大的資金需求。銀行為保障信貸資金的有效回收，對中小企業的融資行為設立了許多限制，這也就導致了銀行的資金投向與實際需求不匹配。其次，資金期限與企業經營周期的不匹配。銀行在信貸活動中更加偏向于為企業提供短期資金以降低風險，但企業在經營過程中更需要長期的資金投入實現自己的長期戰略規劃。如此一來，銀行提供的資金期限與企業自身的資金周轉需求將存在較大的沖突。最后，信貸行為的效率和企業使用資金的實效性不匹配。銀行貸款的總體流程比較繁瑣，所消耗的時間總體較長，而企業為及時跟隨市場動向，在資金的使用上具有較強的時效性，由此產生了時間上的不匹配。

（二）融資結構和融資途徑單一

在市場經濟的高速發展下，我國企業的數量逐年增加，涉及的領域和經營性質愈發多樣。在這種情況下，不同企業對于融資的需求也有所不同。然而，在實際的市場環境下，我國企業的融資渠道和融資結構總體較為單一，在一定程度上增強了企業的融資難度。同時，由于融資市場的單一性，企業在投資方面，存在著盲目跟風的情況，增加了企業融資的成本和風險，極大地限制了企業的持續健康發展。

（三）投融資決策缺乏科學性

投融資決策是企業在進行投融資活動時的重要指導，可以保障投資、融資的合理性。在實際的經營活動中，許多企業缺乏較為規范化的投資決策機制，投融資活動過度映射企業管理者的主觀意識，大大降低了投資和融資行為的合理性和有效性。首先，企業在投資過程中過度重視投資活動的短期效益，沒有對投資項目進行系統化的分析，同時也沒能結合自身實際經營情況分析項目的可操作性，讓投資決策缺乏嚴謹。其次，企業在融資決策制定后缺乏對整個融資過程的管理，讓融資行為增添了許多不可控性，增加了企業的融資風險。

五、企業投融資管理的優化策略

（一）加強企業的財務規劃

完善的財務規劃可以有效提升企業的投融資水平，企業在進行投資、融資等活動之前，應當結合自身經營情況和投融資項目的具體內容進行分析，提前做好對財務內容的規劃活動。企業管理者需要和財務人員進行積極溝通，切實掌握企業內部的財務狀況，并結合自身財務實際開展利潤的評估和現金流的預測活動，更加充分地了解市場狀況，為投融資活動提供重要依據。企業需要充分分析風投、貸款、內部融資等融資方案的優劣，以尋求最優的融資計劃。

（二）改善自身的融資結構

在融資結構方面，首先，企業應當對自身的經營情況和發展規范進行內部審核，增強企業對自身實際情況的掌握程度，同時對外部市場環境進行系統的科學評估，并結合實際探求更加優化的融資方案，優化自身的資本結構，讓企業的投融資活動更加具有針對性。其次，企業應當積極探求更多的融資方式，豐富自身的融資選擇，將長期融資、短期融資、股權投資等多種融資方式有機結合，讓企業內部的融資結構更加科學合理。最后，企業應當積極尋求各類融資主體，以解決自身的資金缺口，拓寬融資渠道，以改善自身的融資結構[4]。

（三）完善投融資的決策流程

現代企業在投融資決策制定之前要全面掌握自身財務情況，確保投融資決策活動可以順利開展。在此期間，首要任務是對投融資決策程序進行規范，制定符合企業發展需求的決策機制。同時，企業還要對投融資活動內部風險進行嚴格管控，為投融資決策風險管理指標的制定提供參考。除此之外，企業還要針對投融資管理制定后期審核制度，緊隨市場經濟環境的變化加強決策有效性。

結束語

總之，現代企業開展投融資管理能夠提升資金利用效率和經營發展實力，促使自身在市場環境內的競爭優勢得到明顯增強。但投融資活動在開展期間面臨的風險要素較多，需要企業結合自身發展情況和外部環境特點制定應對策略，促使投融資管理工作能夠有序規范地開展。

參考文獻：

[1]趙倩.企業投融資管理及優化策略分析[J].現代經濟信息，2024，38（05）：10-12.

[2]李相騰.新時代企業投融資管理問題及策略創新分析[J].南北橋，2024（04）：115-117.

[3]劉予華.供應鏈金融視角下國有企業投融資結構全面管理體系構建研究[J].全國流通經濟，2024（02）：80-83.

[4]趙翠冬.管理會計在企業投融資管理中的應用分析[J].南北橋，2024（12）：55-57.