論銀行與非銀行金融機構的合作

一、引言

伴隨著經濟體制改革的不斷深入，非銀行金融機構資產在整個金融總資產之中比重慢慢增大，對經濟發展的推動作用日益明顯。一方面，非銀行金融機構是銀行的補充，也是金融體系不可或缺的一部分；另一方面，非銀行金融機構又有著自身的特點，在發展經濟中融資、引進技術方面中起著其特有的作用。此外，我國經濟體制正在進行改革，由計劃經濟向市場經濟接軌，主要方式是逐漸剝離原來的共有經濟，著重進行增量式的發展，使非公有經濟比重得以擴大。非銀行金融機構便是順應此改革發展模式的產物，并在此改革轉變中起著積極推動作用。而相信隨著非銀行金融機構自身體制不斷的完善和發展，其在我國經濟市場和經濟體系中所起的作用將越來越大。

二、銀行與非銀行金融機構的異同

金融機構體系是由銀行和非銀行金融機構公共構成。二者有著很多相似之處，比如二者均以信用方式聚集資金，形成資產來獲得盈利。但二者還是有著明顯的區別的。關于二者之間的差異，國內與國外的理解不完全相同。但都主要是指所創造的金融資產的性質不同。 銀行使用信用創造功能的方式是通過吸收存款、發放貸款來實現的。其僅僅依靠增加負債便能創造多倍存款貨幣，形成新的購買力，將新資源引導輸入經濟循環之中，由此向經濟循環之中輸入貨幣。因此可說銀行是“貨幣的生產者”。而非銀行金融機構是通過購買初級的證券來創造對自身的非貨幣性債券的，這種債券是以股份、基金份額、保險單及其他證券形式存在的流動性資產。而這些債券只是貨幣的 替代品，并不能形成新的購買力。因此非銀行金融機構是不能向經濟循環之中輸入新的資源的。

三、銀行與非銀行金融機構的合作

（一）商業銀行與保險機構的合作

很多中小型企業因為風險高，因此融資存在困難。而銀行與保險公司合作，開展保險貸款業務卻是一個很好的對策。

對銀行來講，保險貸款不但將自身的風險分擔了一部分，同時還從一定程度上減少了交易費用與自身的管理成本。而保險貸款的擔保方式與保證貸款、質押貸款、抵押 貸款相比較而言，其是發生在貸款損失之后，銀行在此種情況發生的情況下，更易從第二還款來源將貸款收回。而對保險公司來講，貸款信用保險在為保險公司開放新產品、使保險公司產品多樣化方面提供了有效途徑，同時自身業務也可借此得以大規模的拓展。對中小型企業來說，由于有保險公司的介入，便可間接告訴銀行自己公司的信用與資金狀況，利于解決之前存在的銀行同中小型企業之間信息不對稱的問題，大大提高了被保險企業的信用評級。因此，從中小型企業融資問題上來講，銀行與保險機構合作，可以改善中小型企業融資渠道，又可同時使銀行與保險機構業務規模得以拓展，從而實現三方共贏。

（二）商業銀行與創業投資機構的合作

銀行與創業風險投資機構合作，對于解決高風險高成長的科技型中小企業貸款中最突出的兩個問題——信息不對稱與交易成本過高具有重要意義。風險投資機構專注于高科技行業，具有技術評估優勢，能對貸款需求方的科技項目進行科學合理的評估。銀行與其合作，可更加科學地評估貸款的科技型中小企業的發展前景和未來的還本付息能力。通過合作，銀行還可以降低交易費用和監督成本，參與分享高新技術企業的成長收益，從而使風險與收益相稱。對創業風險投資機構而言，銀行貸款則可以增大所投資企業的財務杠桿，提高其股權投資收益率。

銀行與創業風險投資機構的合作模式，常見的有橫向和縱向兩種方式。著名的硅谷銀行模式就是商業銀行與創業投資機構合作成功的典型。而目前國內一些銀行也已經開始這方面的嘗試。

（三）商業銀行與擔保機構的合作

由于中小企業往往缺乏可供抵押的資產，信用能力不足，難以按照傳統途徑獲得商業銀行的貸款。如果引入擔保公司與商業銀行進行合作，則可以產生兩方面的積極作用。一是將信用風險在商業銀行和擔保公司之間分配，有利于銀行防范貸款風險，提高商業銀行對中小企業貸款的積極性。二，更重要的是，擔保機構對中小企業具有信息優勢，在接手每筆擔保貸款業務前，擔保公司都要對所擔保項目進行調查、評審，這對銀行來說相當于風險審查的前置，既可以幫助銀行篩選項目降低銀行的成本，還可以為銀行提供一些風險提示。

但是，融資擔保業在發展過程中依然還存在一些問題，導致擔保公司和商業銀行的合作不夠。具體表現如一方面，商業銀行對中小企業貸款放大倍數不夠，使融資擔保服務極其有限。另一方面，在貸款項目的共同監管上，大多數擔保機構也無法和協作銀行達成風險共擔協議，銀行只設定義務，而沒有實質性的配合，顯現擔保公司與商業銀行的不對等地位。

因此，在發展中小企業信貸業務中，商業銀行應與擔保機構共同承擔風險。就監管部門而言，要防止商業銀行的道德風險，應該創新風險分散機制，健全體制，從而促進雙方合作。

參考文獻

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[2]米什金.貨幣金融學(第四版)[M].中國人民大學出版社，2000.

[3]王延田.PE熱潮與商業銀行市場機會[J].農村金融研究，2007(11).

作者簡介：楊秀瑞（1973-），男，湖南鳳凰縣人，土家族，經濟師，現就職于湖南省農業銀行鳳凰縣支行，研究方向：金融經濟。

（責任編輯：劉晶晶）