管理會計原則在公司財務戰略管理中的應用研究

蔣昌維

摘要：世界經濟目前正處于激烈變革時期，隨著經濟全球化進程的不斷推進，生產要素全球配置程度越來越高，各國經濟聯系日益密切，中國經濟與世界經濟融合度越來越高。如何強化公司的財務戰略管理是許多公司共同面對的問題，作者針對管理會計原則在公司財務戰略中的應用提出了建議。

關鍵詞：管理會計原則；財務戰略

現代公司均處在信息時代，面臨世界經濟正在復蘇和經濟全球化進程不斷加快的大背景，對公司的發展而言，高水平的決策從未如此之重要。非結構化數據無論在規模上和速度上都日趨復雜。管理會計以高質量的決策為中心，它將最相關的信息與相關分析放在顯著的位置，用于價值的創造和保值。在公司參與全球化進程中，如何制定公司財務戰略，如何具體應用管理會計基本原則去指導財務戰略的制定和實施的重要性顯得非常突出。

一、管理會計原則

管理會計是為組織創造價值和保值而收集、分析、傳遞和使用與決策相關的財務和非財務信息。管理會計原則能代表管理會計的最基本的價值、特征、標準和特點。目前普遍認可的原則包括：影響力、相關性、價值量、信任度。

（一）影響力

通過溝通提供有影響力的建議。管理會計始于溝通，止于溝通。良好的溝通有助于組織之間消除隔閡，鼓勵全方位思考，使決策更完善。全球化和技術進步讓高水平的決策更加復雜。長期競爭優勢正不斷受到削弱。公司集團化使溝通在決策過程重要性更為突出。

（二）相關性

提供相關性的信息，管理會計讓決策者在需要時可以獲得相關信息。相關性為公司在如何確認過去、現在和未來的信息方面提供指導意見，包括來自于內部和外部渠道、財務和非財務的數據。還包括各類社會環境和經濟數據。隨著信息流量的規模不斷擴大，速度不斷提高，公司在日趨緊密和國際化的市場上激烈競爭。決策過程的專業化從未如此關鍵和如此困難；良好的管理會計從信息中提取價值，它可以改善決策。它將能夠獲得的最好的經驗證據和可以預測的信息置于決策過程的中心，提供對于如何獲得結論或形成基本判斷的更為客觀的見解。

（三）價值量

分析對價值的影響，管理會計將公司戰略與其商業模式聯結起來，公司借助于價值量分析，有助于公司模擬各類不同場景，借以了解它們對價值的創造與價值的保值的影響，模擬可提供不同選擇。采用多種模型分析影響公司價值量的方法。

（四）信任度

履行受托責任，建立相互信任。富有責任與詳盡調查可以讓決策過程更為客觀。為股東在短期商業利益和長期價值之間取得平衡。可以提高可靠性與信任度。建立相互信任，增強責任感與可靠性，實現公司可持續發展。

高效的管理會計職能由有技能和可勝任的人所構成，通過其所從事的實踐領域，他們將管理會計原則用于保持、改善一個公司的業績管理體系。前三項原則應用于管理會計學科領域，最后一項 原則 “ 履行受托責任，建立相互信任 ” 用于管理會計職業人員的個人行為方面。

二、管理會計原則在財務戰略管理中的應用

財務戰略是識別各種可能使組織的凈現值最大化的戰略，在各種競爭機會之間分配稀缺資本資源。執行和監督所選擇戰略以實現既定的目標。

而經營成功的公司都具有高效的管理會計職能。管理會計職能之所以高效，乃是因為它是由可勝任的人、清晰的原則、管理良好的業績及穩健的實踐所構成的聯合體。

在公司具體實踐應用中，管理會計作為一個職業，要求透徹地了解商業及其運營環境，由此確認企業的風險和機會。通過對風險的管理和適當的反應，企業可以把握機會，在各個時期為相關利益人創造價值。管理會計位于一個企業的核心，處于財務與管理的交叉點上。通過將復雜問題簡單化， 依靠簡單來驅動， 管理會計為非結構化問題提供結構化的解決方案。將財務方面和非財務方面的考慮合在一起，它能為公司的不斷成功做出貢獻。

（一）有效溝通

通過溝通有價值的信息可以提高各階段的決策能力。重要信息的有效溝通讓管理會計可以繞過陷阱，有助于全方位思考。公司某一部門的行為結果對另一部門的影響也能夠被更好地得到理解、接受或修正。通過對決策者的需求進行討論，最有相關性的信息可以得到收集和分析。這意味著所提出的建議對決策者會很有用，也能產生影響。該原則包括用與所考慮的決策問題、決策者、所使用的決策風格或過程相適應的方式進行溝通，它要求簡化復雜性，對如何達成決定增加透明度。當合適的人在合適的時間獲得合適的信息，他們在決策時將會處于更好的位置，所做決策能推動創造長期價值。這就是管理會計如何影響以信息為基礎的決策。戰略的制定與執行是一個溝通過程，關于戰略執行力的討論應該深入到組織的各個層面，它應該包括所有的員工，避免各自為政。這就能夠使頂層目標和個人目標之間的關系清晰可見。管理會計為這類對話定下規矩，將它們植根于經驗證據和對未來可知的判斷之中。溝通因人而異溝通的細節程度和方式因信息的使用者、所討論的決策問題以及不同的決策風格而異。溝通對象的財務知識事先可知，則可用讓他們容易理解的方式向他們提供信息。

（二）提供決策有用信息

為了幫助公司籌劃和收集制定戰略和執行戰術所需要的各類信息。管理會計的核心作用是及時地讓決策者獲得相關的信息。遵循溝通原則，手邊尚待做出的決策和決策者的需要為已知和可理解。因此，“ 提供相關性的信息 ” 原則涉及到信息的識別、收集、確認、準備和存儲。它要求在下面各項之間取得一個合適的平衡：與過去、現在和未來相關的信息，內部和外部信息，財務和非財務信息，決策的結果是在未來實現的。因此，為了與決策相關，信息必須具有預測的因素在內，且考慮到其對結果的顯著影響作用。不相關的信息通常包括諸如沉淀或已發生成本，當然，并非所有的歷史信息都是毫不適用的。

持續改進依賴于那些關于過去情況下完成得好或完成得不好的信息，以便好的決策能夠得到重復，不好的決策可以得以避免。管理會計檢索那些能夠獲得與需要進行的決策問題、 進行決策的人和所采用的決策風格或過程等相關的信息的最佳來源。正如溝通原則里所列出的，了解相關利益人的需求，需要識別、收集和準備與決策至為相關的信息用于分析。信息是可靠的和可掌握的與決策相關的信息具有全面性。用于分析的數據應該是清楚的、經過分類的和過濾好的。數據的價值建立在它的優質、準確、一致和及時。它與一個給定時期里已經做出的、或將要做出的決策適時相關。保護數據以避免其損壞和丟失。如果不得不提供不完 整或未經驗證的數據，始終予以標示，以便決策者可以考慮他們在何種程度上愿意信任該數據。

信息是有前后關系的管理會計使用具有三個主要特征的信息：第一，時間相關，信息既來自過去和現在，也包括對于 未來的遠見卓識。第二，邊界相關，信息不止限于傳統的組織邊界。它既來自組織內部，也來自組織外部，包括來自財務和運營系統 、客戶、商業伙伴、供應商、市場和 宏觀經濟的信息。第三，數據相關，信息既有定量的，也有定性的。提高決策能力與創建成功的公司在管理會計中，為了在過去和現在的數據及相關預測建議的基礎上為決策提供信息，定量方法和定性方法都必不可少。例如，管理會計可以為與業績相關的激勵的決定提供參考意見。為了監督戰略和計劃的執行，確保與目標相一致，管理會計可以根據現在的實際信息提出建議。

（三）突出公司價值管理

為了模擬不同場景，說明投入和產出之間的因果關系。分析價值側重于管理會計和商業模式之間的互動關系。通過建立機會與風險的影響模型，其對戰略結果的作用得以量化，可以評估模擬結果對價值創造、保值或價值摧毀的影響概率。管理會計使用“提供相關性的信息”原則所定義的相關信息來開發場景模型。在場景模型評估上所投入的努力必須與所需要做出決策的重要性相稱。某些場景模型相當簡單，花不了多少時間，但有些場景模型就相當復雜，需要考慮更多的復雜因素。分析企業價值量要求透徹地理解商業模式及更大范圍的宏觀經濟環境。它涉及到按價值創造的路徑進行分析、評估機會、重視風險、成本及機會所帶來的價值創造的潛力。模擬可提供不同選擇場景分析使組織的決策評估更為嚴密。通過運行場景模型來評估特定機會和風險的影響，組織可以對如何利用機會或減少風險做出更好的決策。這類模型讓組織可以量化機會的成功、風險的產生和價值的創造或價值毀損的概率。場景分析考慮組織運營的外部環境-尤其是競爭、法律和宏觀經濟情形。場景分析還同時考慮到行為問題，例如，對成本、風險和價值驅動要素方面的知識。當所需資源的長期可得性方面的信息也可以得到的話，就可以對商業模式在市場里的相關度和柔性進行評估。就對結果的作用而言，行動最重要通過分析對所考慮場景結果的影響，管理會計將信息轉化為建議。不同選擇對組織的成本、風險和價值具有不同的影響作用。場景分析表明如何在不同選擇之間進行權衡，從而使機會成本也成為決策里要考慮的因素。使用場景模型中可用于驗證行動的嚴密邏輯，管理會計讓行動變得最重要。深入了解組織的戰略目標、相關利益人的需要和已達成的目標意味著，就價值而不是成本而言，行動最重要。

（四）履行受托責任，建立相互信任

為了積極地維護各種關系和人力資源，使組織的金融和非金融資產、聲譽和價值得到保護。高效的管理會計職能正是可勝任的人將全球管理會計原則用于實踐領域的地方。那些始終堅持良好價值和最優實踐的人才能成為一個組織可信賴的守護者。對人力資源進行負責任的規劃和管理可以保證獲得下一代的人力資源。關系讓公司可以得到各類資源。無論是同事之間，公司與客戶、投資者、供應商乃至廣泛意義上的社會之間，信任均是良好關系的基石。管理會計職業人員之所以得到信任，在于他們是有職業道德的、可靠的和對組織價值、治理要求和社會責任的關注。相互信任關注潛在的利益沖突，不要把個人或短期的商業考慮放在組織或其相關利益人的長期利益之前。它要求管理會計職業人員的行為舉止符合全面性和客觀性的要求，對任何與公司價值不相符合的決策都能提出富有建設性的挑戰。責任感與可靠性管理會計職業人員要對他們直接的客戶和其他相關利益人就他們所參與的決策做出回應。對決策負責任可以減少其隨意性或低劣性的風險。管理會計職業人員負有責任，要平衡決策過程中所涉及到的不同相關利益人的需求、解決任何可對決策施加影響，或者受到決策所影響的個人或群體所提出來的問題。關注各類利益沖突可以提高相關利益人管理的能力，當把相關利益群體視為優先時，這是一個重要的考慮因素。主動征求反饋意見，對問題或抱怨都予以回應，這都有助于那些對組織業績表現有興趣的人看待組織。提高組織的信任度、可靠性和合法性，且對提高做事方法和聲譽具有積極的影響。可持續發展的組織可以在取得長期經濟業績的同時為社會創造好的價值，同時對環境的破壞達到最小。通過將可持續發展與企業驅動因素和商業模式相連結，管理會計也將可持續發展與戰略聯結起來，為決策者提供了關于可持續發展要素的信息。

管理會計作為一門學科，為企業財務戰略管理提供相關管理原則，指導企業開展相關的管理活動。相關信息，情景分析，有效溝通和履行托管責任等對于持續完善戰略管理的決策是很重要的。財務戰略管理為實現股東及其他利益相關者價值最優化，平衡股東及其他利益相關者期望，滿足企業資本需求。對投資機會進行通盤考慮、堅決執行，適當監管。尋求高效的、資金來源，投資評估設計并執行股利政策營運資本管理優化資本結構。最終實現企業價值最大化。

（作者單位：恩施職業技術學院）