讀者感言

編輯部各位老師：

我想問一問有關(guān)保險(xiǎn)理財(cái)?shù)膯栴}。3年前，我為自己和家人配置了重疾險(xiǎn)、意外險(xiǎn)等保障類的保險(xiǎn)產(chǎn)品。當(dāng)時(shí)考慮到自己收入不高，我沒有接受保險(xiǎn)顧問的建議配置理財(cái)型的保險(xiǎn)。而今，隨著我工作的穩(wěn)定，以及能力的提高，收入水平有了很大改善。但我發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在很難找到適合我的長(zhǎng)線投資的理財(cái)產(chǎn)品。鑒于對(duì)積累養(yǎng)老金的訴求，我開始關(guān)注保險(xiǎn)產(chǎn)品的理財(cái)功能。分紅險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)、投連險(xiǎn)都有投資功能，其各有什么特點(diǎn)？應(yīng)該如何選擇？

西安讀者 楊明

編輯部回復(fù)：

先介紹分紅險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)、投連險(xiǎn)3類產(chǎn)品的區(qū)別。從分設(shè)賬戶的區(qū)別來看，分紅險(xiǎn)的保障和分紅賬戶是混合的；萬能產(chǎn)品設(shè)有保障賬戶和一個(gè)單獨(dú)的投資賬戶，其投資賬戶有保底的功能（目前保底利率為1.75%～2.5%）；投連險(xiǎn)也是保障賬戶和投資賬戶分離，并設(shè)置有幾個(gè)不同投資賬戶，可能享有較高回報(bào)的同時(shí)也需承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)，其投資賬戶的形態(tài)有激進(jìn)型，穩(wěn)健性，保守型可供選擇。值得注意的是投連險(xiǎn)和萬能險(xiǎn)的投資賬戶資金并非是保單持有人所交納的全部保費(fèi)，而是扣除初始費(fèi)、管理費(fèi)、保障成本費(fèi)后的資金余額。

從分紅險(xiǎn)、萬能險(xiǎn)到投資連接險(xiǎn)，三者的預(yù)期收益率是逐步升高的，所以風(fēng)險(xiǎn)性相應(yīng)的也越來越大。投資連接的投資收益與風(fēng)險(xiǎn)由保單持有人承擔(dān)，所以風(fēng)險(xiǎn)性較高；而萬能險(xiǎn)的投資收益與風(fēng)險(xiǎn)由保險(xiǎn)公司與客戶共同承擔(dān)，風(fēng)險(xiǎn)性相對(duì)較小；分紅險(xiǎn)的投資渠道收益相對(duì)穩(wěn)定，風(fēng)險(xiǎn)最小。

從適宜人群來看，分紅險(xiǎn)表現(xiàn)形式通常為“保障+分紅”適合于風(fēng)險(xiǎn)承受能力低，有長(zhǎng)期、穩(wěn)健的理財(cái)需求，并且希望獲得長(zhǎng)期連續(xù)保障為主的投保人；萬能壽險(xiǎn)適合于需求彈性較大，風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低，對(duì)保險(xiǎn)希望以投資理財(cái)為主、保險(xiǎn)為輔的投保人；投資連接保險(xiǎn)則適合于經(jīng)濟(jì)收入水平較高，希望以投資為主，保障為輔，并追求資金高收益同時(shí)又具有較高風(fēng)險(xiǎn)承受能力的激進(jìn)型投保人。