淺議國有企業資金集中管理模式下的風險控制

朱雯靜

摘 要：資金管理是國有企業良好運行發展的根基，內部管理決策以及外部投資融資都需要資金支持和強有力的資金管理模式的支撐。符合國有企業整體戰略發展目標的資金管理模式可以發揮集團資金的整合優勢。國有企業實施資金集中管理的同時應關注各項風險，實施風險控制有利于企業資金高效利用和配置的同時保障國有資產安全，實現企業整體利益最大化。

關鍵詞：國有企業;資金集中管理;管理模式;風險控制

前言：一方面國有企業集團公司高額閑置資金困頓于銀行，出于對國有資產流失的防范與恐懼，資金效用低下。另一方面集團內部部分企業資金周轉困難，循環借入高額貸款，產生高額財務費用侵占集團合并報表營業利潤。這種“三高”現象對國有集團公司的持續穩定發展是不利的，也是集團公司推行資金集中管理的現實需求。

本文從國有企業資金管理現狀展開，探討資金集中管理的功能和優勢，結合資金集中管理的運作模式下實務操作中的特點，對國有企業資金集中管理模式下的風險點進行分析，并提出了一些風險控制建議。

一、國有企業集團公司資金管理現狀

1.國有企業集團下屬公司經營業務多元化，內部組織結構和層級多樣化。下屬公司經營地址、注冊地址散布各地，結算資金幣種多，開戶銀行多，同時各下屬公司經營效益不同資金流動性不強且分散。

2.由于國有集團公司下屬公司分散且層級眾多，導致總部決策者和管理者無法全面及時掌握集團資金信息，會產生集團整體資金充足，而部分下屬企業由于地區和業務的特殊性還需要向銀行貸款，從而增加企業財務費用，侵占企業凈利潤。

3.國有企業依據傳統和經驗編制預算的情況較多，對資金的使用和安排往往按部就班，與實際情況背離。這種流于形式的預算導致資金管理上的局限和弱化。

二、資金集中管理的功能和優勢

國有企業資金集中管理目標就是要將資金信息快速及時傳達至集團總部管理層和決策層，提高集團整體資金活力，降低財務成本，整合資源的同時保障國有資產的安全。

1.規范資金使用，強化總部對集團成員企業的財務控制力

集團總部通過資金集中控制和管理，可快速及時獲得集團整體資金信息。通過對資金流入、流出進行控制，了解下屬集團成員企業資金存量和流量，實時掌握生產經營情況，實現對下屬企業經營活動的動態監控，保證資金使用規范性、有效性，同時也保障了國有資產的安全性。

2.提升集團企業資源配置能力

（1）增強了集團企業融資和償債能力。將資金短缺企業和結余企業間資金合理調配，實現資金使用效益最大化。同時優化集團層面的資產負債結構，增加集團公司融資和償債能力，從銀行獲取較低的融資成本或者有利的融資條件，提高資信等級。

（2）優化了資源配置。提高整個集團公司資金運作效果，籌融資能力、投資能力，為集團擴大規模、調整產業結構和合理投資等重大決策提供財務支持，從集團層面實現資源的優化配置。

（3）加速集團內部資金周轉，提高資金使用效率。集團公司下屬成員企業之間的內部關聯交易以及由此產生的內部資金結算業務，通過資金集中管理平臺，沒有在途資金，資金周轉速度快。

（4）內部結算成本低。資金集中管理若使用內部結算系統，不需要支付給銀行手續費、賬戶管理費等額外費用，降低財務費用。

三、國有企業資金集中管理的選擇原則

資金集中管理模式有：統收統支模式、備用金撥付模式、資金結算中心模式、內部銀行模式和財務公司模式。在實務操作工作中，國有企業集團選擇資金集中管理模式一般遵循三個原則：一是統籌性原則，即由集團總部考慮整體利益，區分主次，規劃配置資金資源;二是適應性原則，即資金管理是分權下的集中，給予下屬企業資金使用的部分自主權，同時以實現整體戰略、發展主營業務為準則對各下屬企業進行合理調整;三是效益性原則，即資金集中管理的最終應追求實現企業價值最大化。

四、資金集中管理模式下的風險點分析

1.制度和內控管理機制不完善風險

國有企業在進行資金集中管理若缺乏完善的管理制度，使內部資源配置不合理，資金管理運行不順暢，在下屬企業間結算、貸款業務將產生阻塞甚至存在差異，將極大地影響企業運營發展。

如內部控制制度與企業業務特點脫節甚至背離，將導致集團資金使用不合理，資金運作效率低下，部門職責交叉或缺失、推諉拖沓，監督職責與制衡不完善甚至會產生資金盜用、投資失敗、信貸損失等風險。

2.戰略實施風險

戰略風險主要集中在集團管理層、財務公司決策層面與實施層面運行偏差產生的風險。例如戰略目標落實不到位、新業務拓展風險、戰略環境變化預測偏差、系統模式搭建與業務發展不匹配產生的風險點。

3.信用風險

信用風險主要來源于信貸業務產生的風險點。例如，新業務市場拓展的資金需求產生的集團內部貸款業務，由于新業務推進不力，資金回報慢或項目失敗，導致未能按期還本付息。信貸風險也會增加集團企業擔保貸款責任風險等情況。

4.操作風險

操作風險主要體現在實際業務操作中產生的風險。例如，財務資金信息被盜，欺詐盜竊銀行資金，集團業務量大導致的結算差錯等風險點。

5.信息安全風險。

國有企業資金集中管理模式下對于跨行業、跨地區的資金劃轉和監督都需要一個強有力的系統支持，實現對各經營單位資金的監控，并為集團財務管理的決策和分析提供所有與資金相關的信息，信息安全保障就顯得尤為重要。例如，局域網絡系統和互聯網絡的安全，使用權限設置安全風險，系統運維風險，專業業務流程安全風險，資金信息風險。

五、國有企業資金集中管理的風險控制建議

1.完善內控制度，建立風險控制體系

國有集團企業應將資金集中管理融入公司的組織架構中，建造科學、良性運作的執行機制，搭建完善的內控制度。國有企業應綜合考慮效益目標、發展方向、企業文化理念和管理要求的等因素完善流程文件和制度體系。國有企業更應防范資金資產損失風險，應設置資金集中管理風險監控職能，隨時監控防范風險，定期對集團資金運轉狀況進行體檢。

2.健全信息技術網絡平臺，保障信息暢通。

提升資金管理軟件在集團企業資金管理上技術能力和網絡安全，為企業管理層決策者提供信息支持，保障資金信息暢通。開發資金動態管控功能，實時監控風險，保障國有資金良性運轉和安全。

3.建立預警機制和突發事件應急處理機制

建立重大風險預警機制和突發事件應急處理機制，明確風險預警標準。對可能發生的重大風險或突發事件，制定應急預案，明確責任人員，規范處置程序，確保突發事件得到及時妥善處理。

4.擔保控制

（1）建立以總部為權力主體的擔保審批制度。并且在總部也建立擔保授權制度和審核批準制度。明確限定審批人對擔保業務授權批準方式、權限、程序、責任和相關控制措施。

（2）明確界定擔保對象。由國有企業集團總部確定擔保對象、范圍、方式、條件、程序、擔保限額和禁止擔保的事項。

（3）建立反擔保制度。為保障國有資產安全，國有企業總部應建立反擔保制度要求被擔保企業必須為自己提供反擔保。

5.構建資金全面預算管理體系

資金預算首先在集團內部明確了資金周轉需要量，其次保障了集團內部資金鏈穩定和安全。在子公司系統、定量的編制了資金收付月度計劃、日計劃，存款月計劃、日計劃后，總部資金管理才能更加科學和精細化。

6.風險控制文化建設

樹立全員風險防控意識也是國有企業資金集中管理風險防控中的重要環節。通過全員培訓、學習案例，全員制度梳理，將風險防控理念從表及里，進而內化為全員自覺意識，使風險管理機制轉化為企業文化有效發揮作用。

六、結論

資金集中管理是國有企業集團提升資金資源整合能力，改善資金運用效率的必要手段。國有企業在實施資金集中管理過程中可能會產生問題和風險。為防范國有資產流失和防范資金集中管理操作中的風險，從集團總部到下屬各級企業完善體系內控制度，軟硬件信息技術完善，優化內部管理對策，如實施資金預算、反擔保制度，風險監控和應急處置機制，風控文化建設等方法來預防各種潛在風險點。安全有效的資金集中管理符合國有企業整體的戰略發展要求，實現國有企業整體利益最大化。

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