通貨膨脹下個人投資理財策略分析

唐桂瓊

摘要：本文分析了通貨膨脹下個人投資理財應注意的事項，介紹了主流的個人投資理財產品并分析了其優缺點，最后簡述了未來實業投資的原則方法，希望對個人投資者們起到幫助。

關鍵詞：通貨膨脹 個人投資 策略分析

進入21世紀以來，我國經濟高速發展，生產力大幅度提升的同時貨幣需求量也隨之增加。為了滿足經濟運行的需求，我國印發了大量貨幣，帶來了一定的通貨膨脹。中華民族作為傳統農耕民族，習慣于將存款放入銀行已備不時之需。然而經濟學原理決定了銀行存款利率一定不可能跑贏通貨膨脹。我國國民素質提升的同時，大部分人對通貨膨脹有了直觀的理解，希望尋找一些方法將自己的資產保值增值，以對抗通貨膨脹。本文我們主要探討了個人投資理財的方法，為大家提供幫助。

一、投資理財注意事項

（一）資金化管理

現代投資的一個基本理念是對自己的資金做資金化管理，通俗來說就是雞蛋不要放在一個籃子里。個人投資的方式有很多，如股票、基金、期貨、黃金和國債等等。中國人主要投資方式是買股票，據統計股票市場中80%以上屬于小資股民，專業機構只占20%不到。這些股民大多有閑散資金和閑散時間，對股票和投資一知半解，屬于“待宰的羔羊”，面對專業機構發出的攻勢毫無招架之力。面對這種情況，股民最重要的是摒棄以往的賭徒心理和錯誤理念，秉承專業的資金化管理來進行投資。

資金化管理原則是自己的投資不能超過總額度的50%，否則將失去抵御風險的能力。在做投資的時候，合理設置止盈線和止損線，一旦達到及時離場。單筆投資額度不能大于總金額的20%，要做到失之東隅，收之桑榆。

（二）關注國際局勢

股票、黃金、期貨和基金都是市場化的理財產品，深受國際局勢影響。以2019年12月剛剛結束的中美貿易戰為例：2019年2月，美國特朗普政府宣布對從中國進口的多項大宗商品以反傾銷的理由加征懲罰性關稅，隨后中國政府接招，也宣布對美國商品加征關稅，中美貿易戰爆發。受貿易戰影響，投資人普遍認為中美兩國的投資環境惡化，撤資投入日本股市、歐洲股市等，中美股指暴跌，日歐股指暴漲，中國股民損失慘重。在期貨方面，貿易戰刺激了人們的避險情緒，黃金作為避險首選的投資方式在此時受到追捧，三個月內價格暴漲30%，使許多投資黃金的人連續翻倉。個人投資者如果對投資市場足夠熟悉，在中美貿易戰開戰節點及時從股市撤離，選擇投資黃金的話，不僅可以避免貿易戰帶來的損失，還可以實現一定盈利。

（三）養成科學的投資習慣

國際局勢波詭云譎，金融市場瞬息萬變，沒有人能夠準確預測下一步的市場走向，也沒有百戰百勝的投資方式。對市場做科學的數學分析和模型分析，會使自己的投資行為更加契合市場走向，結合自己多年練就的市場嗅覺，可以使自己的投資勝率達到最高。

二、金融投資方式分析

（一）股票

自從90年代股票進入中國以來，就備受中國個人投資者青睞。然而中國股民大多沒有受過專業訓練，只學了一點理論知識或看了點書就貿然投入股票市場中，結果大部分人碰的頭破血流。在當前的經濟下行壓力下，中國股市出現2007年、2011年、2016年那樣的牛市的機率越來越低。而且在中國股民更加理性的投資下，平穩的股市將是未來的大趨勢[1]。作為個人投資者，在股票市場匯總碰運氣賺錢的概率是很低，因此不建議缺乏專業知識的個人投資者進入股票市場。

（二）期貨

期貨在90年代被引入后發展相對較慢，原因在于期貨的投機性不適合大多數中國人的守成習慣。政府引入期貨的目的在于幫助農民和牧民規避市場波動可能帶來的風險，將風險和收益都轉嫁給期貨投資者。適合投機性強，對自己專業實力足夠自信的投資人。

（三）外匯

每個國家或者地區都有其自己流通的貨幣，每種貨幣的購買力和地區承認度都不一樣。為方便不同地區的經濟來往，銀行會有專門對換貨幣的機構。當地區經濟情況有波動的時候，會帶來貨幣兌換的波動，這就形成了外匯市場。外匯市場的變化率較股票更甚，但是其兌換種類少，每種貨幣兌之間的匯率相對固定，因此對于個人投資者來說它是比股票更加合適的投資方式。而且黃金屬于外匯市場的分支之一，其硬通貨能力和避險屬性決定它永遠是值得投資的對象之一。

（四）基金

基金是指將自己的資金交給資金管理公司，讓專業的管理公司幫助運營獲取利潤。基金相對期貨、外匯、股票來說，收益相對較小，而且因為專業機構的資金量龐大，技術更加專業，其運營盈利率比個人投資者高很多，因此其風險也相對較小。個人投資者在選擇基金投資的時候，要充分考慮基金公司的運營時間、收益額度、口碑等一系列因素，再決定自己的投資方式和額度。

（五）國債

國債指的是國家發行的債券，其收益不用交稅。一般來說國債十分穩定，且其收益率比銀行更高。我國每次發行債券，都會引發人民的熱情搶購，甚至需要晝夜排隊才能購得[2]。但是隨著我國經濟形勢越來越好，國家越來越富有，并不需要發行債券來舉全國之力就可以干大事，因此國債發行也越來越少了。

（六）房產投資

中國人落葉歸根的思想導致對房子的執念頗深。資金較為雄厚的個人投資者將閑散資金購買房產投資也是很好的增值方式。然而現在各大城市限購令較嚴，正常渠道很難買到物美價廉適合投資的房產。法院拍賣房是投資較好的選擇，但是可能會存在某些糾紛需要警惕[3]。

三、實業投資分析

中華民族是傳承千年的農耕民族，種瓜得瓜種豆得豆的思想已經流淌在血液之中。因此看得見的實業投資相對金融投資更受歡迎。實業投資是一個龐大的話題，由于本文就投資原則而言做一個簡單總結。

第一看團隊，初創企業想要有良好發展的首要前提是一個執行力、創新能力強的啟示團隊。在這個團隊內部要有一個英明的領導人，可以組織團隊工作、引導團隊發展方向、調和團隊內部矛盾。第三團隊內部人才配置要足夠，在產品研發、企業組織和人事管理、產品銷售、售后服務等都需要有獨當一面的人物。取得成功的企業如著名的阿里巴巴36人，大疆汪滔團隊等，都具備上述條件。團隊配置不健全、領導能力或者德行方面有問題的團隊一定做不成任何項目。

第二看產業內容，夕陽產業、鉆法律漏洞、與國家大政方針不協調的產業不做，要投資高質量、高科技的產業。典型的夕陽產業是進來逐漸式微且將消失與歷史潮流中的產業，它們的特點是產品不具有核心競爭力、產業資源浪費嚴重、環境不友好的產業。這些產業有的已經日薄西山，在連續虧損中被市場淘汰;有的不符合國家規定或與國家推行的政策相悖，遲早會被取締，有的以皮包公司的形式、以各種尖端理念為噱頭來行詐騙之實，會被公安機關打擊。

第三看市場環境，國家支持，市場前景廣闊的產業是良好的投資對象。與國家現行政策的同向產業即屬于國家支持的產業，如清潔能源技術、純電動汽車等環境友好的產業;區塊鏈技術，網絡工程、5G等互聯網技術;精密儀器、、航空航天、高鐵等相關尖端技術;這些或者能使我國可持續發展、改善民生、有利于國家安全等的產業是我國政策支持、市場廣闊的產業。

個人做實業投資可以遵循以上三個大方針，結合自身情況和項目情況來考慮，最終做出合適自己的投資決定。

四、結束語

個人投資并不會增長社會財富，但是對于個人來說，合理的個人投資是對抗通貨膨脹、保證自身財富不被稀釋的重要方式。尤其對于現在的年輕人來說，未來擁有專業投資知識的年輕人將會越來越多，競爭越來越大，沒有投資理念的個人財富抵擋不了通貨膨脹的稀釋。因此每個人都應該從當下出發，學習投資，學習理財。

參考文獻：

[1]何緒生.蔡宇良.個人理財技術探討[J].理論學習與探索，2018，28（06）：18-19.

[2]崔東東.淺析中國股票市場中個人投資者扮演的角色[J].企業家協會，2017，37（12）：16-17.

[3]田永強.聶國偉.周強.芻議未來個人投資理財的方式[J].城市科技通訊，2018，26（17）：45-46.

作者單位：曲靖財經學校