中小民營企業資金管理存在的問題及對策探析

董文倩

（杭州八脈科技有限公司，浙江 杭州 310002）

國務院總理李克強于2018年12月24日主持召開國務院常務會議，部署加大對民營經濟和中小企業的支持，增強市場主體活力和發展的信心；會議決定取消企業銀行賬戶開戶許可、壓縮商標專利審查周期，全面實施“雙隨機、一公開”市場監管。一是要打造公平便捷的營商環境。涉及企業的重要政策制定，要聽取企業意見并合理設置過渡期。按照競爭中性原則，在招投標、用地等方面，對各類所有制企業和大中小企業一視同仁。對民間投資進入資源開發、交通、市政等領域，除另有規定外，一律取消最低注冊資本、股比結構等限制。二是要加大力度減稅降費，改進融資服務。完善普惠金融定向降準政策。將支小再貸款政策擴大到符合條件的中小銀行和新型互聯網銀行。出臺小微企業授信盡職免責的指導性文件。加快民企上市和再融資審核。支持資管產品、保險資金依規參與處置化解民營上市公司股權質押風險。三是要維護合法權益，依法保護民營企業家的人身財產安全。對因法定規劃調整等導致企業受損的，建立補償救濟機制。任何政府部門和單位、大型企業和國有企業，都不得違約拖欠中小企業款項。

一、中小民營企業資金管理的重要性

資金是企業生存、發展的血液，沒有了資金，哪怕是盈利能力再強的企業，也可能遭遇資不抵債而破產的境況。如果資金短期內足夠豐富，但卻沒有良好的管理，出現各種內控風險或者管理漏洞，也可能導致資金的流失不為所控；而如果資金的內部管理也足夠到位，但因為根源上企業的商業模式不佳或者不合理，也會極大地影響企業的發展，從而最終影響企業資金狀況。因此做好中小民營企業的資金管理尤為重要。

隨著民營企業的發展，中小企業的競爭也日益激烈，單純依靠自有資金、成本管理已經不能滿足企業發展所需的資金，因此，如何通過財務管理、拓展融資渠道、梳理商業模式進行內外兼修，已經成為中小民營企業資金管理的重要問題。

二、中小民營企業資金管理存在的問題

1.缺乏先進的財務管理理念，資金管理不到位，缺乏資金預算及預算管理

很多中小民營業務仍然是流水式管理資金，只知道今天收了多少錢、花了多少錢，而缺乏要去規劃資金的意識，沒有從今天應收多少錢、花多少錢的角度去考慮資金的運營。在遇到天災人禍時，更是沒有半點的預警措施，一失足就成千古恨、萬劫不復，更別提東山再起了。而有的企業往往資金內控管理不到位，老板一人說了算，應收款追不回預付款巨大，硬是拖垮了企業，使企業資金鏈斷裂，甚至還存在資金舞弊的行為。

2.企業自身實力有限，存在融資難問題

中小民營企業因受其業務限制，往往無法通過自身造血滿足所有的資金需求，同時，由于風險性問題，通過銀行貸款限制性條件多，且又未具備專業的融資人員，導致融資渠道狹窄、融資瓶頸多等眾多融資難的問題。

3.商業模式不合理，造血功能不強，導致資金流入不夠

中小民營企業在自身業務的發展過程中，往往對其商業模式不夠重視，沒有打造一個完美的生態環境，僅局限于眼前的純業務模式，由此使企業的資金流水業務增長受限、造血功能降低、抗風險能力降低。

4.資金管理沒有內外兼修

資金管理不是一個簡單的內部問題，企業往往沒有縱觀考慮全面，沒有系統的規劃，資金管理缺乏長期性和可預見性。

5.資金管理人員素質不高

中小民營企業的資金管理在不同程度上也受到資金管理人員素質、能力的影響，中小企業本身對人才的準入門檻會偏低，而且管理人員往往也是創業開始的人員，是從基層一步步走上來的，很可能存在素質不夠高、管理水平有限、專業知識老化、知識面不夠等問題，這些問題都會影響企業的健康發展。

三、加強中小民營企業資金管理的對策建議

1.做好資金預算、預算管理，用先進的財務管理理念進行資金管理

凡事預則立、不預則廢，資金管理同樣如此。而可以預測的前提是企業的財務管理規范，沒有規矩不能成方圓，沒有規則也就無法預測資金何時進、何時出、何時松、何時緊，更無法進行資金的籌劃，由此也就失去了預警防范的作用。為此，首先需要樹立誠信經營的企業文化，守合同重信用，誠實經營，為企業長久發展打下基石。其次設立客戶信用制度，對外針對客戶的信譽進行深入的調查并存檔，對內做好信用評估體系，逐步建立客戶信用檔案，制定合理有效的應收賬款賒銷政策，達到既可以增大銷售流水，又不會增加壞賬風險的作用，從而在資金流入方面做好了管控。

在資金流出方面，一方面需要加強對流動資產和流動負債的管理，另一方面加強對非流動資產的管理。對流動資產的管理主要在于改進營銷的方式方法，減少存貨積壓，加快存貨的變現能力，提高存貨周轉率；對預付賬款類進行統一管理，建立采購管理制度和招投標管理制度等，對重大的預付賬款進行集體決策或者聯簽制度。對流動負債的管理主要是做好賬期的規劃，合理發揮財務杠桿作用，特別是對應付賬款和預收款的管理，可以直接為企業爭取低成本的融資金額。而對非流動資產，重點是做好核查、盤點，在保證資產安全的同時，加強對累計折舊計提、固定資產保養、維護以及報廢處理等的管理。對于固定資產的殘值和報廢收益，資產管理部分應積極處理，為企業爭取回收一部分資金。

最后做好財務內控管理，杜絕資金的流入流出造假，脫離企業的實際，從而埋下隱患。為此，企業將會建立合規有效的資金管理規則，以有效控制資金的流轉，從而防患于未然，為資金的安全打下堅實的基礎。

2.建立多渠道融資，保證充足的存量資金，滿足企業資金需求

首先，從內部來說，必須保證注冊資本能及時足額繳納，不得隨意抽逃已經繳納的注冊資本金，保證企業初始投資成本的到位，根正則苗紅，使企業的初始投資便能在一個良性的經營環境中進行。

其次，從外部來說又分為三個方面：①從政府層面：各項稅收、財政政策多多了解，爭取稅收優惠、財政貼息等政策；多多關注科技局、財務局、經信委、社保局等機構政策，爭取各項補貼及優惠政策；積極探尋企業符合的國家鼓勵、扶持等政策，以獲得國家財政資金的補貼或享受國家優惠政策，比如：國家高新企業政策、軟件企業政策以及其他各項特殊項目扶持政策等。②從銀行機構取得各項低成本貸款融資，各民營中小企業積極樹立自己的良好形象，控制好資產負債率，積極爭取更多的信用貸款政策，如：稅收貸、抵押貸等，放款快融資成本低，彌補公司流動資金的不足。近年來，互聯網銀行也逐漸發展壯大，純信用貸款無法緩解的企業，也可以嘗試從互聯網銀行進行貸款，其特點是條件比較寬，放款速度比較快。③從非銀行金融機構等獲得融資，有條件的企業還可以獲得直接投資來取得融資。

3.打造良好的商業模式，引入直接投資，同時提高自身造血功能，增加資金流入

從某個角度說，良好的商業模式即為盈利模式但也不全是，要想吸引直接投資，一個好的盈利模式必不可少。究竟如何賺錢是投資人非常關心的問題，但如果沒有想明白盈利模式，投資人相信只要你有一個極具價值的商業模式，盈利就只是遲早的事。因此，打造良好的商業模式可以從四個方面去思考：①企業所在的行業價值鏈如何；②利益在價值鏈中是如何分配的；③企業有哪些可靠的收入來源；④企業未來的收入將如何延伸，深入思考比盲目干效果要好的多。當良好的商業模式打造好之后，就是靠戰略落地去實施了。此時，提高自身的造血功能變得尤為重要，造血功能強的企業，更能佐證商業模式的良好與否。目前的收入構成和實現、未來的收入構成和實現如何能形成一個商業壁壘，讓企業經營游刃有余或者節節攀升。

4.加強投資項目分析，做好長期性和預見性管理

好的投資項目往往決定了企業的未來成長與發展，中小民營企業需要結合自身資金情況、業務情況、財務管理水平以及市場環境做出科學的分析與論證，根據財務風險系數、投資回報率、收益分配等進行綜合分析，選擇最佳項目方案，并且對項目進行全程跟蹤，做好投前、投中、投后管理。很多中小企業承擔風險的能力并不強，為了降低企業的投資風險，雞蛋可以不要放在同一個籃子里，可以進行投資組合，高風險高收益的搭配低風險低收益的，保持穩定的資金回報才是長久之計。

5.全面提高資金管理人員的知識水平、素質和能力

全面、系統地提高資金管理人員的知識水平、能力和素質是關鍵。中小民營企業要不斷優化用人標準，對管理人員的要求要更加專業。對新引入人員在文化程度、知識水平和能力素質上要制定一定的標準，對老員工和專業領導不定期地組織相關的培訓、講座等，以提高公司管理人員的綜合素質與能力。同時，要提高企業管理人員的資金管理意識，建立和完善企業資金管理機制，強化資金控制的手段，發揮資金管理人員的主人翁意識，最終實現自身與企業的共同發展。