現金流內部審計及監督對企業風險管理的作用

姜艷

（北京汽車集團有限公司，北京 101300）

隨著全球經濟形勢的不斷變化，企業管理層往往通過“犧牲”現金流、擴大銷售規模的方式實現企業經營目標。這種“犧牲”使得企業面臨著更大的現金流斷裂的風險，甚至面臨破產的局面。內部審計部門開展全面的現金流審計和日常監督工作，能直接、完整地反映企業現金流入和流出情況，能發現隱藏在企業發展背后的潛在風險。全面的現金流審計與監督有助于管理層加強對企業現金流的內部控制，增強企業的風險管理能力，使企業更加平穩健康地發展。本文就內部審計部門開展現金流審計工作的方法和日常監督的作用，以及如何強化企業現金流內部控制、促進企業風險管理進行分析。

一、開展現金流審計的意義、方法及作用

（一）開展現金流審計的意義

現金流內部審計是指內部審計部門依照審計標準，對被審計對象披露的現金流及整體財務狀況的真實性、合法性、正確性和公允性進行的審計監督、鑒證、評價活動，具有評估企業銷售獲取現金收入的能力、企業償債能力、企業投融資能力的作用。現金流是企業發展的重要因素，所以基于現金流對企業各方面能力進行評價具有重要意義。

當前，許多企業的現金流控制工作開展尚不全面。企業管理層對現金流缺乏足夠的重視，管理層對現金流的控制局限于現金的支出和存量現金的管理上，不能對整個現金流的流入流出及凈額進行分析和控制，對現金流的預算及預測工作嚴重滯后。審計部門對現金流的監督往往都與其他審計項目結合進行，沒有足夠重視企業現金流情況。

內部審計部門可以通過拓展部門職能，從事后審計轉變為對整個現金流活動的全過程審計，評價現金流控制活動的有效性，盡早解決可能存在的問題。因此，內部審計部門開展現金流內部審計及監督工作對于企業進行現金流內部控制活動、加強風險管理具有重要意義。

（二）開展現金流審計的方法

內部審計部門可以采取定量、定性的方法對企業現金流進行審計監督及評價。內部審計部門通過全面的審計調查，對現金流所反映的企業經營情況、籌資情況、投資情況做出正確判斷，對風險管理控制進行有效性評價。

1.對現金流進行定量分析。內部審計部門可以收集財務報告數據及內部信息系統提供的現金流資料。運用趨勢比較法，將現金流資料與企業歷年現金流數據進行對比，判斷企業在現金流方面存在的潛在風險；運用橫向分析法，將現金流資料與同行業企業進行分析比較，評價公司現金流管理的優劣，從而找出對應的解決方法；運用縱向分析法，發現企業現金流支出比例的異常變化，從而對潛在風險提出預警。

2.對現金流進行定性分析。內部審計部門可以通過調查分析法對企業的現金流情況進行定性分析。現金流指標可以彌補利潤指標在反映公司真實盈利能力上的缺陷。內部審計部門可以通過分析經營性活動收入及經營性活動支出，識別被審計單位是否存在調節利潤的現象；可以檢查被審單位的銷售開票情況，分析其是否存在通過虛假銷售、提前確認銷售收入、擴大賒銷范圍或關聯交易等手段增加現金流量、調節利潤的情況。

只有能迅速轉化為現金的收益才是真正的利潤。那些現金流較少的企業通過改變銷售政策、確認收入方式、調整會計科目等手段，雖然能在短期內實現經營目標，但從長期來看，并沒有匹配的現金流入，這樣很可能導致企業在未來一段時間內業績急劇下降、資金鏈斷裂，甚至面臨破產。

（三）開展現金流日常監督的作用

開展現金流日常監督具有實時監督企業資信狀況、償債能力、收益能力及破產風險的作用，能及時識別企業的潛在風險，強化企業的風險管理，對企業存在的風險事項提出預警。

1.對企業現金流變化情況進行日常監督，有助于管理層及時了解企業的資信狀況及償債能力，并對融資風險事項提出預警。一般來說，企業現金流越充足，償債能力越強，企業面臨的風險越小；反之，資信水平下降，企業的償債能力變弱，直接影響企業的融資能力，對原本就資金短缺的企業而言無疑是雪上加霜。

2.對企業的資金運作情況進行日常監督，有助于管理層及時在資金流動性和收益性之間進行權衡比較，保證企業充分利用資金資源，增強抗風險能力，滿足不時的資金需要。

3.通過日常監督現金流，能夠及時將企業可能存在的破產隱患反饋到管理層，提出風險預警，做到未雨綢繆。如果企業不能以任何有效方式清償到期債務，或在可預見的長期內償還債務，那么就算不是因資金周轉困難，企業也難以擺脫最終破產的命運。因此，企業對潛在的破產風險提出風險預警是現金流日常監督最重要的作用之一。

二、加強現金流內部控制，強化企業風險管理

（一）企業現金流內部控制的現狀及趨勢

在面臨百年未有之大變局的時代，國際經濟形勢瞬息萬變。現金流安全將成為企業首要的風險控制點［1］。信貸政策的不確定性對于現金流情況不樂觀的企業而言，無疑是一個巨大的挑戰。在現金為王的時代，因資金鏈吃緊走向破產邊緣的企業比比皆是，企業不斷惡化的現金流情況常常隱藏著巨大的風險。同樣，現金流對成長型企業來說尤為重要，雖然不少成長型企業每年凈利潤都在實現小幅度增長，銷售規模逐步擴大，但實際的現金流情況卻可能存在巨大缺口，可能給企業帶來毀滅性的打擊。正所謂，“冰凍三尺，非一日之寒”。長期以來，企業管理層對現金流的內部控制環境缺乏足夠的審視，管理層對相關活動是否正確有效開展、現金流內部控制制度是否健全、相關控制信息能否有效傳遞與溝通、現金流使用是否具有平衡性、企業是否盲目擴張等問題的忽視，是企業現金流出現問題、走向破產邊緣的主要原因。

現金流內部控制是企業資金管理的“保護傘”，盲目擴張和急功近利是企業長期發展的絆腳石。企業管理就像蓋房子的地基，有效的風險管理能夠為企業的長遠發展提供堅實的基礎。因此，企業加強現金流內部審計及監督，強化現金流內部控制，加強風險管理，是企業內部控制及風險管理的重要部分。

（二）加強現金流內部控制，強化企業風險管理的措施

本文結合現金流內部審計及預算編制、應收賬款控制、存貨管理、金融工具等，就如何加強現金流內部控制、強化企業風險管理提出幾點有效措施。

1.編制現金預算。企業通過編制現金預算能全面預測企業現金流入、現金流出、資金不足、資金剩余等情況，能夠制定相應的融資方案、資金剩余投資利用方案及現金預算方案。要在復雜多變、激烈競爭的市場中求得生存和發展，企業必須強化和依賴有效的現金流管理，通過編制現金預算對現金流進行管理與控制成為現金流內部控制的重要基礎。

2.控制應收賬款總額。應收賬款是現金流內部控制的核心要點，企業應對應收賬款周轉天數、應收賬款余額指標實行總額控制，這是應收賬款管理的紅線。在這一前提下，績效持續良好的大型國企央企，可以對業務保持一貫的銷售政策；長期合作客戶中付款記錄良好的企業，可以繼續執行現行的銷售政策，但是必須定期對客戶的經營情況進行跟蹤評估，一旦發生付款逾期的情況，就應安排專人了解付款延遲的原因，加緊催收，最大限度地保證資金安全。企業應當實時監督自身現金流情況，在必要時采取適當的信用政策，給客戶適當的折扣，加快資金的回籠速度，緩解資金壓力。資信情況無法從嚴考察，提供的財務信息也難以保證真實性的民營企業或個人，是應收賬款及現金流管理中最重要、最棘手的部分。民營企業容易產生投資的沖動，風險控制能力弱，在國家貨幣政策趨緊時，銀行貸款首先會停掉民營企業的部分，因此，民營企業的資金鏈容易發生斷裂情況。企業對于此類客戶應當從嚴制定銷售政策，提高首付款比例，壓縮應收賬款。這樣首先可以優化客戶結構，保留優質客戶，淘汰劣質客戶，增強企業的抗風險能力；其次可以驅使企業加強風險管理，提高內部管理水平，提高綜合競爭實力。

3.壓縮存貨規模。對于存在現金流缺陷的企業而言，如何盤活企業存貨，將材料管理從推動式的管理模式逐步轉化為拉動式的管理模式顯得尤為重要［2］。企業可以給各產品線核定合理庫存，由采購部承擔管理總體庫存的責任，各產品線負責人承擔各自庫存的管理責任。對于發貨未開票部分，企業可以將存在問題的產品列出清單，盡快處理應當進行生產補料或辦理相關手續的部分，加快資金回籠速度。另外，企業可以選擇有實力的供應商作為戰略合作伙伴，將材料庫存轉移至供應商，形成拉動式存貨管理模式，既可以減少資金占用，也可以節約倉儲成本，緩解企業現金流壓力。

4.借助金融工具，緩解現金流壓力。企業可以采取融資租賃方式促進資金流通，這樣可以在不用擔保和抵押、不占用授信額度的前提下，獲得設備，同時緩解企業的現金流壓力。企業可以開展應收賬款保理業務，緩解現金流壓力。應收賬款保理業務是擁有大量應收賬款企業經常采用的增加現金流的一種重要手段，這一手段主要是將優質客戶的應收賬款轉讓給銀行，一般周期為6個月，利率可以為同期銀行貸款基準利率，在應收賬款收回后，可以再次辦理。這對企業而言具有重要作用，可以解決應收賬期長對資金鏈的風險，也可以降低持有應收賬款的成本，盤活企業的資金。

三、結語

企業加強現金流內部審計及監督，能夠有效強化企業現金流內部控制，增加企業的核心競爭力及抗風險能力，最終提高企業的風險管理水平。同時，現金流內部審計及日常監督符合以風險為導向的內部審計發展趨勢。從企業長遠發展的角度來看，企業做好現金流的內部控制，才能進一步增強抗風險能力，為實現長久的發展打下扎實基礎。