企業財務報表分析存在的問題與對策探討

王小明

（中國建筑第四工程局有限公司華南分公司，廣東 廣州 510670）

按照現行的企業會計準則，企業財務報表主要由資產負債表、利潤表、現金流量表及所有者權益變動表構成，分別反映了企業在某一時點的財務狀況，某一期間的經營成果、現金流量和所有者權益各組成部分當期變動的情況。財務報表分析主要包括以下三個方面，即企業生產經營管理過程中償債能力分析、營運能力分析以及盈利能力分析。

隨著中國經濟的迅猛發展，市場競爭日益激烈，企業財務管理水平在提升企業經濟效益中具有越來越重要的影響。由于財務報表分析對促進企業發展具有重要意義，因此提升財務管理水平的重要工作之一是要加強對企業財務報表的分析。通過財務報表分析，不僅可以幫助企業管理者更好地了解企業經營狀況，還可以幫助企業及時發現生產經營管理過程中存在的問題和面臨的風險并有針對性地采取應對措施，增強企業的市場競爭力。

一、企業財務報表分析的現實意義

（一）財務報表分析可以評價和考核企業的經營業績，是加強企業內部管控的重要基礎

通過對企業財務報表進行分析，有利于企業在生產經營管理過程中更好地了解企業財務管理的實際狀況，評估經營中存在的風險，并能發現財務管理中存在的漏洞和不足，根據問題有針對性地采取應對措施，健全內部控制體系，降低經營決策風險；有利于幫助企業對管理者進行績效考核，加強對管理者的監督管理，提高生產經營管理水平。

（二）財務報表分析可以挖掘企業經營能力，對制定企業未來經營戰略具有指導意義

通過財務指標分析企業的營運能力、盈利能力及償債能力，評估企業相關指標的優劣，可以使企業經營者在了解企業當前經營狀況的基礎上對未來發展前景進行預測，為影響企業未來經營發展的最優決策提供依據，為明確未來發展方向提供指引，協助企業實現戰略目標。

（三）財務報表分析可以為投資者進行投資決策和債權人做出信貸決策提供重要依據

投資者通過對企業財務報表的分析，可以了解企業的獲利能力、經營狀況、未來發展空間、投資回收期時長以及經營風險等，從而決定是否要進行投資以及確定投資規模的大小；債權人通過對企業財務報表的分析，可以了解企業的償債能力、現金流量、財務結構等從而確定是否向企業發放貸款以及貸款額度與期限。

二、企業財務報表分析的局限性

（一）企業財務報表自身存在的局限性

1.財務報表數據的可靠性、時效性及全面性不足

第一，經營者在生產經營管理中有可能過分強調某些指標，為了使企業財務報表符合企業運營發展要求，人為修飾了相關數據，造成數據失真；第二，會計核算以貨幣為主要計量單位，而貨幣計量是基于貨幣價值穩定不變假設的，但實際上貨幣的價值通常會隨著時間、經濟環境等因素的變化而改變，這就導致財務報表數據與實際市場價值不一致，報表數據缺乏有效性；第三，企業財務報表只能反映企業在過去會計周期內發生和登記的經濟業務和經濟狀況，難以反映賬外財務數據，不能充分反映企業生產經營的整體情況，財務報表中的信息并不全面。

2.會計政策的選擇空間較大

會計準則針對某些會計事項允許企業按照自身經營情況選擇會計政策和會計估計，例如：固定資產折舊計提、存貨計量、收入的確認方式等，不同的會計政策和會計估計的選擇會使得期末財務報表中的數據不一樣，企業在不同時期采用不同的會計政策和會計估計，會削弱當期數據與歷史數據縱向可比性，從而影響使用者的判斷和決策。有的企業為了控制成本費用，會人為操縱利潤變更會計政策，例如將固定資產折舊的計提、收入的確認方式等隨意變更，導致企業列報的財務報表不具備同行業企業之間的橫向可比性，并不利于管理者參考財務報表分析做進一步決策。

3.財務報表僅反映財務信息，一些重要的非財務信息未在報表中得到反映

非財務信息是指不能以貨幣形式計量，但與企業生產經營活動密切相關的各種因素，如產品市場份額、客戶滿意程度；以及對企業經營業績有重大影響的關鍵因素，如國家政策扶持力度，技術研發團隊等。雖然這些因素對企業經營有著直接的影響，可以為企業帶來直接效益，但由于無法量化，因此在報表中都沒有得到體現。

4.財務報表僅僅反映企業過去一個會計期間的財務情況，缺乏預測性

由于財務報表數據是靜態的前期歷史性數據，反映的是過去一個會計期間企業經營發展情況，因此建立在財務報表數據基礎上的報表分析結果具有滯后性，無法及時、準確地反映企業當下的實際經營狀況，由于財務報表缺乏對未來經濟活動的評估和預測信息，導致管理層預測未來發展的指導性不足，這是財務報表存在的客觀局限性。

（二）財務報表分析方法存在的局限性

財務報表分析的基本方法主要有比較分析法、比率分析法和趨勢分析法三種，每種分析方法都存在一定的局限性。

1.比較分析法的局限性

比較分析法是指將實際數據與特定標準進行比較，定量確定差異，并對差異進行分析的方法。比較內容主要包括本期實際情況與預算指標或定額指標的比較，本期實際情況與以前年度數據的比較，本企業相關項目和指標與國內外同行業的比較等。比較分析的關鍵是選擇合理、客觀的比較標準，這限制了比較分析法的適用范圍。在比較行業內的數據時，為保證可比性，應盡可能選擇同行業內性質相同或相似的業務，且企業規模和經營模式也應相同或相近。

2.比率分析法的局限性

比率分析法是指利用財務比率來顯示某一方面的業績、狀況或能力的分析方法。它可以評估不同年份投資收益的變化，也可以對同一行業的不同企業在同一時期進行橫向比較。比率分析法的局限性主要體現在：用于計算比率指標的數據均來源于財務報表，是靜態的、歷史的數據，使得比率指標提供的信息與做出未來決策的關聯性較低，削弱了其為企業決策提供有效依據的作用。如果只使用比率分析法，則結論僅為疊加數據指標形成的分析結果。由于這些數據是歷史形成的，往往無法為分析企業未來的財務和經營狀況提供可靠的依據。

3.趨勢分析法的局限性

趨勢分析法是指對連續兩個或兩個以上經營期間的同一指標進行比較分析，分析其增減變化方向和幅度，從而揭示財務狀況和經營成果變化趨勢的財務分析方法。重點是比較同一項目在不同時期的變化，以便預測未來可能的結果。趨勢分析法的局限性主要體現在以下兩個方面：一是基于趨勢分析法的數據主要是財務報表數據，具有自身的局限性；二是要保證對比期間未受到任何可能導致報表數據產生重大波動的內外因素的影響，否則不同期間的財務報表不具有可比性。

（三）財務人員的專業水平較低

財務報表分析可以為企業的發展戰略提供重要參考信息，而企業財務管理人員的專業能力及個人素養對財務報表分析質量有非常直接的影響。部分企業對財務分析認識不夠，對財務報表分析工作并不重視，所以對財務人員的安排比較隨意，其缺乏專業的財務報表分析人員，財務報表分析崗通常是由其他財務崗位人員兼職，這些財務人員不僅要面對企業日常的財務管理工作，還要利用一定的時間及精力進行企業財務報表分析工作，因此往往并不能做到全面兼顧，進而不利于工作效率的提升，同時也會影響到財務報表分析水平。另外，財務報表分析是一項對專業性要求很高的工作，財務人員的從業水平、知識儲備及專業能力的不同，會導致財務報表分析結果存在偏差，從而影響財務報表分析結果的實用性。同時財務報表分析還是一項整體綜合性很強的工作，財務人員在分析財務報表時往往只從財務角度分析，沒有融合公司業務，也沒有從企業管理者或利益相關者角度進行分析，從而導致分析結果比較片面，缺乏實用性。

三、優化財務會計報表分析的對策建議

（一）有效解決財務報表局限性問題

1.確保財務報表數據的可靠性、及時性及全面性

只有確保財務報表數據的可靠性、及時性及全面性才能夠保證財務報表分析結果的準確性和實用性，才能為企業各項經濟活動決策提供依據，一旦分析數據存在虛假、滯后等問題，便會造成嚴重的后果。報表分析人員在收集財務報表分析數據的過程中，必須對數據的真實有效負責，發現虛假數據，應及時糾正并進行責任追查。由于財務報表分析包括對以往財務管理工作的總結和未來財務管理工作發展的關注，因此要求財務報表分析人員不僅要保證分析數據的時效性，還應增加預測性信息，以同時展現企業當前運營狀況和未來運營預期。

2.制定完善的財務管理制度，合理運用會計政策

首先，企業管理者應加強法律意識，自覺遵守國家有關財經法律、法規，充分了解到違法行為應付出的成本和代價。其次，加強對財務人員的業務培訓及職業道德培訓，使財務人員在核算過程中遵循會計準則和財經法規，正確合理運用會計政策，在一般情況下對不同會計期間相同的交易或事項應采用相同的會計政策，并不得隨意變更。同時，企業要充分發揮內部審計的監督作用，通過日常監督與專項監督相結合，確保企業會計處理業務的規范運行。只有盡可能地統一會計政策，減少數據口徑不一致造成的誤差，才能保證財務報表的可比性。

3.增加對非財務信息的分析，綜合反映企業整體財務狀況

在經濟發展全球化的今天，非財務信息發揮出越來越突出的作用，如企業文化價值觀、核心技術研發團隊、國家政策扶持、客戶滿意程度、行業環境變化發展等，這些因素不能在企業財務報表中得到充分反映，但對企業的發展起著重要作用。企業要優化現有的財務報表分析方法，將非財務指標融入其中，根據當前業務需要靈活運用各種指標，全面反映企業的真實、整體經營狀況，使企業能夠在財務報表分析的基礎上做出準確判斷，實現企業的穩定發展。

4.增加預測性分析，提高企業決策的前瞻性

為了增強企業的競爭力和應變力，避免可能出現的錯誤和損失，應科學預測企業未來的經營活動，并在預測后做出最優決策，以幫助企業提高可預測性，避免盲目性。作為財務預測和規劃的重要工具，財務分析不僅應總結企業過去歷史會計期間的經營質量，還應為下一階段業務發展提供支持。在財務分析中，應對未來經濟活動進行短期或長期滾動預測，及時發現風險，并在下一個會計期間對以前的預測進行總結和分析，以便更好地做出決策，更好地指導企業的經營活動。

（二）建立科學的財務報表分析方法體系

科學的財務分析方法體系是指財務分析中使用的各種方法所組成的有機整體。它是實現財務分析目標的重要途徑和手段，可以提供有用的財務分析信息，充分發揮財務分析的作用。財務報表分析方法主要有比較分析法、比率分析法、趨勢分析法等，每種財務分析方法都有其側重點和局限性。企業采用單一的財務分析方法不能準確反映企業的財務狀況、經營成果、現金流量等信息，在會計報表分析過程中，企業應根據實際情況，綜合考慮報表使用者對財務數據的要求，結合定量分析和定性分析，建立一套科學的、全面有效的分析體系，按照綜合分析和多元立體分析的原則，綜合運用財務分析方法，使之相互補充，最大限度地規避財務報表分析中的局限性。

（三）提升財務報表分析人員的專業化程度

財務報表分析人員的職業素養和專業程度會直接影響財務報表分析結果。企業應提高財務報表分析人員的用人標準，選用綜合素養較高的人員進行企業財務報表分析，重視財務報表分析人員在業務上的提升，通過定期組織專業知識培訓或鼓勵財務人員積極參加專業考試，提高財務人員的專業技能，督促財務人員不斷加強學習，持續更新業務知識，提升財務報表分析工作專業素養，進而保證財務報表分析結果的準確性。另外，企業還可以建立獎懲制度，對財務工作情況進行考核，對能力突出、盡職盡責的人員進行激勵，以此來提升財務報表分析人員的分析水平。企業應不僅重視財務報表分析人員專業水平的提升，還應加強財務人員職業道德培訓，強化財務人員的法律意識，以確保財務報表的真實性和財務報表分析結果的有效性。

四、結束語

財務報表分析可以幫助企業管理者充分了解企業過去的經營情況，全面反映企業目前的財務狀況，預測企業未來的發展趨勢，財務分析結果同時影響著企業當前的經營決策和未來戰略目標的實現，因此，財務報表分析在財務管理中的作用非常重要。企業管理者應重視財務報表分析工作及其存在的問題，結合企業實際情況，提高財務報表質量，改進分析方法，提高財務人員綜合素養，增強企業財務報表分析的重要性、全面性和時效性，促進財務報表分析在企業經營決策中的價值最大化，以為企業實現長期穩定健康發展提供有力決策依據。