優化民營企業資金管理的路徑分析

文/程曉紅（山東南山鋁業股份有限公司）

改革開放以來，我國民營企業呈現出快速發展的態勢，在國家經濟發展中占有關鍵的地位。而資金管理作為民營企業內部控制系統中的重要組成部分，全面增強企業的資金管理效率，不僅有利于降低企業的運營成本，同時還能約束管理層的投資決策行為以及各業務部門的工作動向，提高企業整體的凝聚力、向心力。但當前，部分民營企業管理者為了實現短期的經濟收益，在開展資金管理工作的時候，并沒有配備專業的管理人員，資金的申請、使用和追蹤缺乏監督與管控，降低了資金的使用效率。需要企業管理者能夠加強對資金管理的重視，完善與資金管理配套的內控體系，更新監督流程，全面優化民營企業的資金管理效率，為加速民營企業發展以及促進企業升級轉型提供系統的資金保障。

一、民營企業資金管理的內容和價值

（一）企業資金管理的內容

站在企業的角度來講，資金管理是指對企業各項經濟活動、業務往來活動的資金來源、使用情況和調配情況進行控制、計劃、考核等多項工作的總稱。

資金管理作為現代化企業財務管理以及內部控制工作中的重要組成部分，管理的目標是完善企業的資金控制體系，使企業各類生產經營活動能夠在有序的范圍內進行。全面提高企業的資金管理效率，不僅可以增強資金的利用效率，同時也能防止資金被惡意使用或出現資金浪費的情況，實現企業經營管理水平、生產技術的多元提高[1]。

從內容的角度來講，資金管理首先包括對各類投資決策與計劃進行分析與管控。其次要建立更為多元的資金使用分管責任制，保證每一項資金管理工作都能夠落實到負責人頭上，發現問題及時追責。再次要科學檢查與監督資金的具體使用情況，發現違規使用或過度超支等問題要立即懲處。最后要科學考核資金的利用效果，包括資金是否發揮了既定的投資功效、能否收回應得的利潤等。

（二）民營企業資金管理的價值

企業在落實資金管理工作的時候，需要確保資金的使用具有預算性和計劃性。

資金管理人員要根據各部門申請資金的具體使用用途和使用狀況，制定合理的調配計劃，并協助財務部門完善預算管理等工作。按照相應的計劃，開展收支程序，防止盲目使用資金，并確保企業內始終擁有相對合理且充裕的資金留存量，以保證臨時性投資或者限時性償債等。整個過程，不僅全面提高了企業資金管理的科學性和有序性，使每一筆資金的使用、調配和追蹤都能在可控和可調節的范圍內，同時也降低了企業的經營運行成本，防止不必要的費用支出，提升了資金的使用效率，甚至實現了減本增效的企業發展目標[2]。

從本質上來講，企業開展有序的資金管理工作，能夠全面提升企業整體的經濟效益。因為如果資金管理出現問題，企業的融資能力將大大減退，無法支撐各業務部門的合作往來活動，會導致經營效率的持續降低。因此資金管理作為企業內部控制工作中的重要組成部分，地位不容小覷。除此之外，資金管理作為財務管理活動的重要分支，通過明確每一個部門甚至管理層的資金使用方向，可以規范管理層以及業務人員的經濟行為。針對一些大型企業，甚至可以在資金管理工作中引入第三方監督機構，避免財務人員為股東私設小金庫出現徇私舞弊的情況，從根本上杜絕了擅自挪用資金甚至貪污腐敗的行為，起到強有力的約束作用。

二、民營企業資金管理中的問題分析

（一）欠缺對資金管理的重視

近幾年在政策的扶持下，雖然民營企業的數量越來越多，服務范圍也越來越廣，但是大多數民營企業依然難以應對激烈的市場競爭，而倒閉的關鍵原因，在于管理不協調。例如，民營企業的管理者和各部門負責人之間存在裙帶或親屬關系，這種家族式的經營管理模式，很難留住人才，而且還存在各類決策主觀臆斷的情況。尤其在開展資金管理工作的時候，現金的流出具有隨意性，先斬后奏的情況屢見不鮮，不僅財務制度如同虛設，而且管理者也沒有設置科學的財務機構或者安排資金管理崗位。

在開展項目投資決策之前，缺乏分析和論證程序，也沒有總結市場調研經驗，完全憑借管理者的主觀臆斷或者測算當前企業的資金存量，便盲目投資，投資決策行為的隨意性較大，失誤概率較高，容易出現資金損失，難以填補虧空和漏洞。也就是說，當前部分民營企業的資金管控工作流于形式，呈現出粗放式和家族式的管理狀態。

（二）資金內控體系不夠健全

首先，部分民營企業的資金管理崗位設置極度不合理。雖然近幾年來民營企業的規模逐漸擴大，但是在落實資金管理工作的時候，崗位設置定位模糊。例如部分企業管理者為了能夠節約人力資源成本，在招聘財務人員的時候，要求他們身兼數職，完成出納、收銀和會計等多重工作任務，壓力大的同時，權力過于集中，不僅會影響工作效率，也難以形成相互制約和互相監督的局面，無法為資金的安全使用和有效調配提供科學依據和外部監督，以權謀私、坐支現金等問題頻頻發生[3]。

其次，部分民營企業的資金審批授權制度存在不完善和界限不清晰的問題。一些民營企業的日常管理工作相對松散，管理者并沒有明確各層級在監督、執行和決策方面的權限。以資金申請審批流程為例，業務人員在申請資金之前，只需要線上填寫申請單，便能夠在短時間內獲得相應的資金數額，流程不健全，容易出現違規操作的情況。還有部分民營企業在落實資金管理的時候，資金申請和追蹤程序復雜，出現拖沓的現象，影響經濟業務的開展，資金的使用效率也持續降低。尤其在發生重大經濟事項之前，由于企業內部的資金申請審批授權制度嚴重缺失，管理層主觀臆斷出具的資金使用決策，往往與企業實際的資金擁有量相差較大，容易造成經營損失。

（三）民營企業融資渠道單一

融資貴和融資難的問題，是當前制約民營企業持續發展和擴大經營規模的重要瓶頸。因為多數民營企業的規模相對較小，資金擁有量不足，在開展投資決策之前，需要利用民間借貸、銀行借貸的方式籌集資金。但是民營企業的發展潛力、盈利能力和償債能力等本身存在一定的限制，如果歷史信用還有問題，很難向銀行申請大規模貸款。

融資困難和融資渠道單一，致使大多數中小型民營企業在落實資金管理工作的時候謹小慎微，一味地壓縮經營成本。例如通過開源節流或縮減人力開支等方式來降低經營所需資金，無形中使人才大量流失。還有部分民營企業管理者病急亂投醫，為了能夠競標成功，盲目向民間借貸，貸款利率較高，如果投資項目出現問題或者資金回籠時間長，民營企業償還利息能力不足，不僅增加了稅收成本，還會滋生稅負風險，使企業陷入破產和重組的危險當中。

（四）內部資金監管機制欠缺

由于民營企業在開展資金管理工作的時候，缺乏內部資金監管機制，存在管理不到位的問題。

首先，日常費用的報銷監督缺位。財務費用報銷制度缺失，導致民營企業的實際業務和費用報銷單據中，數據存在明顯的出入。資金管理人員在核實和查驗的時候，要做好系列追蹤工作，浪費了時間與成本。還有部分民營企業任人唯親，業務人員隨意報銷與企業生產經營無關的費用，如果缺乏審批環節，很容易出現實際支出大于成本預算的情況，不利于企業的發展。還有部分民營企業雖然日常費用的報銷金額不大，但是各部門之間的權責界限不清晰，容易出現職務侵占、串通舞弊等違規問題，使企業面臨巨大的資金損失。

其次是經濟合同履約問題。部分民營企業的業務部門在缺乏監督機制的影響下，無法按照經濟合同規定的內容，及時申請資金支付進度款，即使申請表按時提交，財務人員由于審核把關不嚴，兩個部門之間沒有建立相應的合同臺賬，發票流、資金流和合同流很難達成一致，容易出現超支的情況，甚至存在嚴重的核算管理矛盾。具體體現為業務人員未履約，出現了資金少付和多付的風險，降低了企業資金管理的效能。

三、民營企業資金管理的路徑

（一）強化重視資金管理

只有全面提高思想認知，才能優化民營企業的資金管理效率。因此要求民營企業管理層能夠強化對資金管理的基本認知，了解資金管理在內部控制工作體系中的重要地位。尤其在明確各部門工作職權的時候，避免出現任人唯親和裙帶關系，確保財務部門各組織成員的工作細則能夠落實到位，使資金管理工作能夠獲得全盤的監督和有效的追蹤。

與此同時，各業務部門也應該重視資金管理細則。必要情況下，可以將業務部門的預算資金支配情況、資金使用情況，和部門績效統籌在一起，監督業務人員的工作權限，避免出現預算超支和成本資金浪費的問題。條件允許的話，民營企業管理者可以在內部建立完善的資金集中管理中心，每一筆資金的流入、使用和調配都由專業人員統一監管，并設置遠程監控系統，全面提高資金管理的效率，發現問題也能及時追責[4]。

（二）完善資金內控體系

建立健全的資金內控體系，是提高民營企業資金管理效率的關鍵，也是平衡企業各部門關系的重要舉措。在實踐中，首先要求民營企業管理者能夠合理設置資金管理崗位，實現崗位分離。

要明確財務部門采購崗位、庫存管理崗位、會計崗位、出納崗位和收銀崗位等關鍵崗位的權限職責。尤其在招聘時，要求應聘者除了具備良好的資金管控能力，還要了解民營企業的生產要點、業務流程以及具備相關的財務數據分析能力和風險防控能力等。財務部門崗位間要形成相互制約和互相監督的內部牽制機制，提高資金管理和使用監督的效率。

其次要制定更完善的資金審批授權制度。要求管理者在監督、執行和決策等各項工作中，能夠對資金申請審批的權限進行明確規定和說明，全面加快資金的周轉速度。例如針對大型的事項和業務，需要管理者實施連簽制度和集體決策制度，切忌隨意使用資金或擅自更改決策方向。通過層層審批之后，將決策意見上傳到云管理系統當中，實現資金的自動撥款，全面優化資金的審批程序。

以某奶制品民營企業為例，2014～2019年該企業開展各類經營活動運營資金的周轉期有明顯的下降趨勢，從原本的96天縮短至36天，明顯低于行業平均值。該企業管理者為了能夠進一步提高運營資金的周轉速率，完善了資金的內控體系，針對不同類別的資金，設置了動態化的管理程序，包括生產渠道運營資金的管理、銷售渠道運營資金的管理以及采購運營資金管理等。

每一個資金管理程序都配置相應的負責崗位，全面提高了該企業資金內控體系的運行效率。2019～2021年，短短兩年時間，該企業資金的周轉期又回到了巔峰狀態，超過了100天，資金回籠效果也十分明顯。

（三）拓寬企業融資渠道

2019年的中央經濟工作會議中明確提出，政府要繼續實施積極的財政政策和穩健的貨幣政策，緩解民營企業融資難和融資貴的問題。因此，民營企業在落實資金管理工作的時候，必須時刻關注國家下發的一系列優惠政策和傾斜綱要等，盡可能在投資之前利用向銀行信貸資金的方式籌集投資款。更重要的是，企業在發展運營的過程中，應該始終遵循信用為先、效益為主的原則，給銀行以及社會留下良好的經營形象。

為了進一步拓寬融資渠道，民營企業可以利用融資租賃和承兌匯票等方式開展融資，但是這些融資方式本身具有一定的風險性，需要企業資金管理人員能夠了解市場變化和風險要素，防止過度融資，使企業承擔償債風險。

（四）構建資金監管機制

民營企業的內部資金監管機制，是全面提高資金管理效率的關鍵。要求企業管理者可以成立專業性較強的內部審計機構，對各層級發生的業務情況和經濟往來情況進行全面剖析，并做好內部審計的工作，監督和核查資金使用過程中是否存在違規和違法的行為，發現問題能及時查清，并持續更新管理機制。

在實際的工作開展中，要求民營企業能夠成立內部審計部門，調配各部門的精英作為審計人員開展系統的資金監控和活動監管等，形成完善的內部審計機制。審計人員需要定期對各部門的資金使用情況進行分析，包括經營性活動資金的變動情況、籌資性活動資金的調配組合情況等。

除此之外，也要審查各部門日常費用的報銷是否存在合理性、經濟合同中是否存在數據不詳或條款不清晰等問題；定期催促銷售部門催回應收款項，全面提高資金監管的力度。

針對一些規模小的民營企業，管理者可以直接申請第三方審計機構就企業的資金使用問題和管理問題進行全程的監督，甚至利用大數據軟件和信息化系統保證企業內一切資金往來活動都在線上進行，做好虛擬監督和遠程監控等工作，規范企業內全體成員的資金使用行為[5]。

四、結束語

優化民營企業的資金管理效率，不僅可以幫助企業實現降本增效的經營管理目標，同時還能夠提高企業整體的工作效率。在實踐中，需要民營企業進一步強化資金管理工作，制定更為完善的資金內控體系，拓寬企業總體的融資渠道，強化信用建設。

除此之外，民營企業還應該構建專門的資金監管機制，成立特殊的內部審計架構，對企業總體的資金往來情況進行系統監管和督查，發現問題及時追責，配合賞罰機制，全面提高企業資金的管理效能，為優化民營企業的發展效益提供保障。