通信企業算網數智項目現金流精細化管理研究

摘" 要：近年來，營運資本管控難度持續加大，資金貢獻的可持續性挑戰大，資金風險防范場景多，全場景系統化支撐能力要求高，應增強自我造血能力。能夠通過嵌入支撐、審核留痕、風險預警、數據分析等多種手段實施服務和監督職能，實現算網數智項目現金流入流出事前、事中、事后的全生命周期精細化管理，為企業的可持續發展蓄勢賦能。

關鍵詞：現金流；算網數智；精細化

【DOI】10.12231/j.issn.1000-8772.2025.04.148

引言

近年來，為推動中央企業加快實現高質量發展，國資委對國資央企不斷調整優化考核導向。2023年，國資委考核導向突出高質量發展和現金流管理，將“營業現金比率”作為央企考核體系主指標，強化落實“有利潤的收入、有現金流的利潤”。體現統籌發展和安全導向，通過對負債率和現金流的約束，引導企業增強風險意識，提升抵御風險的能力[1]。“十四五”規劃以來，數字經濟迎來發展新機遇，并加速釋放發展新動能。算網數智業務作為通信企業收入的高質量增長動能，一直處于高速發展狀態，通信企業積極擁抱業務新形勢的變化和發展，立足企業實際情況和未來發展規劃，全面推進算網數智項目的管控。隨著算網數智項目規模的日益增長，需要進一步聚焦算網數智項目的現金流精細化管控，從而促進企業經營業績要素生產率的穩步提升[2]。近年來，通信企業集團公司陸續下發新興ICT項目類業務管理辦法、新興ICT業務財務操作指南、項目會計管理規范等規范性文件，對算網數智項目的現金流管理及項目會計團隊的支撐提出了更高要求。通信企業亟須打造一支精通業財知識的管理團隊，通過制定合理的經營投資與現金流匹配策略，為企業的可持續發展蓄勢賦能[3]。

2 研究內涵和主要創新點

2.1 研究內涵

算網數智業務作為通信企業收入的高質量增長動能，一直處于高速發展狀態，算網數智業務項目發展質量、現金流是衡量企業高質量發展成果的關鍵指標。2023年，通信企業通過開展“強化現金流管理”專項行動，持續強化現金流管理能力建設，重點關注算網數智項目的現金流凈額增長和收入、利潤增長的有效匹配。流入側優化應收預收款項管理，流出側強化項目付款“量入為出”，全面提高企業經營業績的“含金量”。同時，搭建財務BI平臺新興ICT欠費模塊，實現對新興ICT欠費的數字化創新管控，欠費專項攻堅反饋時間縮短一半，大幅提升欠費管理效率。同年6月，上線押金保證金管理模塊，實現了企業押金保證金的線上可視化管控，特別是強化對項目類保證金的逾期監管，同項目上下家保證金收支情況背靠背系統支撐，應收類款項的精細化管理水平也大幅提升，數字化水平全省領先。

2.2 主要創新點

2.2.1 精細化觸點打造高效支撐能力

開展“強化現金流管理”專項行動，持續強化現金流管理能力。強化業務源頭管理，財務部聯合政企業務群打造新興ICT項目現金流管理財務創新支撐組，以項目會計及政企共享小CFO作為精細化觸點。通過定期參加政企項目評審會，提供嵌入式服務支撐，點對點做好合同預審，督促業務部門嚴審合同收款條款，加強項目合同預審管控，將壞賬風險作為前評估重要標準。開展成本大起底壞賬專項，對本地通服逾期欠費及新興ICT逾期欠費、新增長繳費期欠費年度共開展了六輪清單制起底工作，根據起底情況落實催繳、整改等相關工作。

2.2.2 面向業務一線提供“平臺+釘釘端”雙聯動的數智化提效系統

為了解決數據分散在難以有效銜接的各系統中，無法實現數據實時共享、手工處理工作量大、數據管控時效性不足、無法及時預警導致難以有效閉環等問題，財務部在財務BI數智化平臺上搭建了兩大新模塊。第一，押金保證金管理系統，強化對項目類保證金的逾期監管，該平臺正式上線投入使用6個月后，逾期項目保證金占比下降明顯。第二，新興ICT欠費管理系統，實現全量欠費數據的線上管控、實時共享、預警監督等功能，壓實各層級欠費管理責任。

3 主要做法

3.1 事前管理階段

3.1.1 營業現金流管控，政策先行

（１）優化政策牽引。2023年，引入凈預收賬款占收比指標，優化目標牽引，突破應收賬款流入側難點，引導合理規劃流出側資金管控，降低經營資金占用和管理風險，確保完成自由現金流及其他經營業績目標。政企業務群下發應收賬款管控管理辦法，落實各層級責任人員的欠費考核。財務部修訂了預打發票管理辦法，定期更新預收款，從回款銷賬角度來強化現金流管控。

（２）政策宣貫落實。財務部聯合政企業務群打造新興ICT項目現金流管理財務創新支撐組，結合欠費壞賬專項目標，分解上級公司下達的應收賬款分渠道占比、凈預收占比指標，做好各層級人員壞賬計提規則變化宣貫。

3.1.2 強化ICT業務源頭管理，支撐組嵌入管理

（１）商機獲取與跟蹤。新興ICT現金流創新支撐小組在項目前評估時，應根據客戶項目需求或招標材料，做好效益分析測算。對于使用投資建設的項目，項目會計將建設成本或折舊納入項目盈利測算，做好項目的投資回收期的測算；對于涉及墊款項目，測算墊資資金成本，并納入項目盈利測算，原則上不開展收支倒掛的項目；對于欠費風險較高的項目，測算可能出現的壞賬計提金額。通過效益分析測算，評估項目的盈利能力和測算項目的收支進度，確保現金流的持續穩定。

（２）項目前評估。全面評估項目財務風險、法律風險、資金時間價值等，對項目是否含有設備、設備占比、每年毛利、項目總毛利率、付款周期、回款周期、壞賬風險、墊款情況、拉動通服情況、簽約方式、合作方選擇以及創新項目收入的計收類型等信息進行分析。

（３） 應標階段。新興ICT現金流創新支撐小組根據業務部門的需要參與應標，配合提供相關財務資料，重點關注資金、稅務、發票等商務條款是否合規、完整、準確。關注投標保證金期限和金額，對于投標、履約保證金大于一定金額或超過一定期限的項目，提示項目經理與客戶溝通，選擇通過開具財務公司保函等形式提供投標保證金，以降低資金占用成本，改善自由現金流。

3.1.3 充分做好項目資金籌劃

（１）評定信用等級、建立客戶信用檔案。建立一套自己的客戶信用評定標準，通過收集客戶的信用信息，包括咨詢市場監管部門、銀行等了解其社會信譽和銀行信用情況。通過信用中國、中國裁判文書網網站、企業信用信息公示查詢客戶的資信情況，并對其信用狀況進行調查分析。通過一系列舉措，通信企業就資信風險前置到項目評審環節，有效規避因客戶資信問題引發的資金風險。

（２）重視商務談判，提高預付款比例。在談判中，新興ICT現金流創新支撐小組通過強調企業的可靠性、穩定性和可信度，以及提供長期合作的好處，提高客戶對預付款的接受度。通過提供有關保證交付和質量的措施，如銀行保函、保險保函來換取客戶的預付款。如果對方沒有足夠的資金來支付整個預付款或總費用，可以探討分階段支付的選項，這樣客戶可以根據項目的進展和結果支付相應階段的款項。

3.2 事中管理階段

3.2.1 落實起底手段常態化管理

（１）壞賬成本大起底。扎實推進成本大起底欠費壞賬專項工作，對本地通服逾期欠費及新興ICT逾期欠費、新增長繳費期欠費開展多輪清單制起底工作，根據起底情況落實催繳、整改等相關工作，按月開展壞賬成本大起底，加大管控力度。

（２）應收大起底。貫徹落實上級單位應收賬款大起底工作，對應收賬款從產品、客戶的八大行業分類、要客類型等角度進行了全面起底。

（３）業財協同重點攻堅。業財協同，成立跨部門專項攻堅組，實行例會跟進機制，周/月必復盤，通報、調度、質詢經營單元。財務部協同政企部進行欠費攻堅，定期召開縣分調度會及應收賬款專題會議，加大應收賬款壓控力度，明確各經營單元專項攻堅目標值，逐一溝通欠費清理計劃，落實回款舉措。通報各經營單元欠費回款進度及目標完成率，督辦各經營單元加快回款，助力現金流管控。

（４）月度預警督辦。建立月度預警反饋機制，財務部聯合政企部以專項工作推進落地“欠費催繳和壞賬清理”工作，以智慧大腦督辦單和財務BI欠費模塊預警督辦形式使各經營單元了解“家底”。每月預估新興ICT未來三個月的回款情況以及壞賬影響，開展營業現金流相關比率等欠費指標分析并上會經分通報，督辦各經營單元加速資金回籠，壞賬轉回釋放利潤。

3.2.2 全方位參與支撐過程管控

（１）合同簽訂與審核。創新支撐小組重點復核合同與前評估表是否一致，并進行風險提示。收入合同簽訂時，應盡可能地爭取有利回款條件、爭取客戶預付款，降低壞賬風險，如開戶行信息是否準確、是否存在墊資。支出合同關鍵條款有效承接收入合同，未簽訂收入合同的，嚴禁簽訂支出合同。支出合同中的付款節點、比例、驗收程序及標準、維保、違約責任等關鍵條款應與收入合同保持一致，或者收入合同內容優于支出合同，最大限度地降低回款法律風險，從而保障企業的現金流穩定。

（２）項目立項。審核新興ICT系統財務信息中《預算一覽表》是否合理，收入成本應按權責發生制進行同期匹配。對于預算明細表與附件中的評估表信息不一致的地方要進行重點審核，審核項目預算是否明示墊款信息、收付款時間是否合理、墊資相關決策依據是否充分、墊款金額及周期是否明確，綜合財務專業意見評估項目風險，對于大額、長期墊款導致的資金現金流要及時提示業務部門。

（３）項目開票。項目會計審核開票的客戶名稱與收入合同中的客戶名稱的一致性。審核發票明細中的“貨物或應稅勞務、服務名稱”、稅率與收入合同服務內容的一致性和與稅法的合規性。財務部會同政企BG聯合開展預打發票回款考核工作，制定通信企業預打發票考核及管理辦法，強化發票回款工作，防范經營及稅務風險。

（４）項目回款管理。回款管理流程主要包含銀行回款信息上傳、發送通知，以及項目款認領等功能。如果涉及不同單位銷賬場景，需提供相關依據經政企BG和財務部審核后才可認領銷賬。項目會計關注項目資金情況，規范項目資金管理流程，禁止賬外項目和賬外資金，防控資金風險。另外，充分利用財務BI平臺，借助數字化手段如釘釘到賬推送和項目保證金管理系統，督促業務部門及時完成項目款項認領，縮短平均銷賬周期，減少非必要欠費和提高預收款項。同時，持續做好上下家保證金閉環管理，提升項目效益精細化管控，關注供應商背靠背繳納保證金情況。通過不斷優化銷售流程和利用信息化手段，加強應收賬款管理，實現現金流的可持續增長。

（５）項目付款審核。對于墊資項目，嚴格執行企業審批流程。項目會計對于此類項目進行風險提示，同時履行必要的分級審批流程，配合業務部門謹慎評估墊資6個月以上的項目及大額墊資項目。經企業“三重一大”審批通過后，項目會計才可允許墊資付款流程。原則上，不開展現金流收支倒掛的項目，引導市場線“談收入必談回款”“要付款先看回款”。同時，應更加關注新興ICT業務商業模式，做好各類項目的整體平衡，避免出現失衡導致項目收益率低、現金流差的問題。

3.2.3 多角度落實項目資金售中管理

（１）完善合同管理制度，控制應收賬款風險。有漏洞的合同是造成壞賬發生的原因之一，創新支撐小組應在合同中設置保護性條款。在項目執行過程中，做好與客戶的收款溝通工作。在付款期限內，及時發出書面收款資料，出現付款延期時，不能無條件、無原則地遷就對方，應分析延期付款原因，找出應對措施，本著合作、有理有據、有技巧的原則，有策略地將進度款收回。

（２）做好定期對賬和債權確認工作。企業建立應收賬款定期函證制度，通過對長賬齡及大金額的應收賬款全年開展半年度及年度兩次函證進行應收賬款的確權。

3.3 事后管理階段

3.3.1 數智賦能，壓實考核責任

（１）落實營業現金流入效率考核。每月根據實際考核結果情況，落實各責任經營單元的KPI考核得分評價工作，同時將新興ICT欠費超繳費期扣罰情況落實至客戶經理。

（２）數字化手段賦能欠費閉環管控。強化數字化管控手段，新興ICT欠費管理平臺具備全量欠費數據的線上管控、實時共享、預警監督功能。每日自動發送短信預警督辦欠費責任人，根據不同欠費額度督辦對應的縣分管領導。管理人員、經辦人等均可通過平臺及釘釘端實時查詢欠費情況，可實時反饋逾期原因、預計回款情況等信息，上傳催繳工作證明。

（３）到賬款認領銷賬。制定到賬款認領考核辦法，按月開展預交款考核工作，從到賬款認領層面監督客戶回款，同時財務部定期更新預收款余額，配合政企管控督促銷賬。

3.3.2 序時清算，防范資金風險

（１）項目終止/變更。在項目終止階段，創新支撐小組應重點關注終止合同是否簽訂、已開具發票是否收回并作廢、項目保證金是否收回。如果合同已部分履行且已發生業務款項的收付，任何項目現金流的流入和流出發生都需謹慎復核和評估，需清算或退還相關款項才可進行終止/變更。針對項目實際情況，綜合評估并密切關注現金流的流入和流出情況，按實際項目發生進度及時調整預算和控制支出，以保持現金流的平衡。

（２）項目結項。在結項環節，主要配合業務部門確認項目各項核算全部計劃完成，并對項目進行復盤總結，落實項目后評價，結合前評估表和預算明細表對完成情況進行驗證。

3.3.3 獎懲分明，加強業務培訓

（１）建立應收賬款回收業績考核制度和催收制度。通過考核、通報和質詢方式進行欠費管控。首先，考核包括超期未回款考核和占收比考核。其次，實行周通報機制，每周兩次及時通報各經營單元承諾回款進度。最后，對回款進度落后的經營單元進行質詢，每月開展點對點溝通會，由經營單元負責人向企業業務分管領導及管理部門根據欠費明細數據逐條匯報原因、回款計劃及改進措施。

（２）通過業務培訓增強銷售經理應收賬款管理意識。

為了加強銷售經理應收賬款的責任感，提升法律風險防范意識，切實維護企業利益。政企部與財務部牽頭舉辦多場相關培訓，從商務談判技巧、合同書寫、欠費糾紛案例等方面，幫助客戶經理系統地學習和掌握應收賬款管理的理論知識和實踐技巧，提高專業素養和管理水平，有效避免和應對應收賬款管理上的風險和問題。

4 結束語

綜上所述，通信企業錨定“一利五率”目標，強調“要有利潤的收入和要有現金的利潤”的管理要求，不斷深化數字化轉型，強化現金流專項行動創新和探索卓有成效，助力應收賬款、預收賬款、押金保證金等資金要素管控，實現新興ICT項目現金流精細化管理跨越式、高質量發展，量入為出，經濟效益顯著，精細化觸點打造高效支撐能力，業財聯動提高效率、提升一線人員感知，全面提高企業經營業績的含金量。

參考文獻

[1]王丹.業財融合下的企業精細化財務管理策略[J].今日財富，2024（20）：143-145.

[2]高源駿.業財稅融合下企業財務管理優化路徑探究[J].財會學習，2024（19）：11-13.

[3]梁秋梅.基于財務視角的ICT項目風險管理優化研究[D].廣州：暨南大學，2019.

作者簡介：周穎瑩（1989-），女，漢族，浙江寧波人，本科，中級會計師，研究方向：企業現金流管理。