我國商業銀行個人理財業務發展研究

龍海霞

摘要：近幾年，國內大多數商業銀行陸續開通了個人理財業務，部分商業銀行已經取得了一定的成績，個人理財業務已成為我國商業銀行業務發展的核心內容之一。文章介紹了商業銀行理財產品的定義和分類，分析了商業銀行在開展個人理財業務方面存在的問題。并針對性地提出了商業銀行發展對策與趨勢。

關鍵詞：商業銀行；個人理財；金融創新能力

中圖分類號：F832.2

文獻標識碼：A

文章編號：1674-1145(2009)-02-0146-02

隨著我國居民的個人可支配資產快速增長，居民個人理財需求多樣化和個人金融資產多元化的格局逐步形成，這為商業銀行個人理財業務的發展帶來了廣闊前景。

一、個人理財業務概述

商業銀行個人理財產品是指商業銀行根據客戶的資產結構、收入狀況及投資需求等，利用自身的網點、技術、人才、信息、資金等方面的優勢，為個人客戶提供包括儲蓄存款、國債、基金、外匯、黃金、金融衍生工具、代理保管、轉賬和匯兌結算、資金融通、代理投資理財等在內的較為合理的個人理財方案、投資組合建議和全方位綜合性金融服務。以實現客戶資產的保值增值，從而滿足客戶對投資回報與風險的不同要求。

個人理財業務按照管理運作方式的不同，分為理財顧問服務和綜合理財服務。理財顧問服務，是指商業銀行向客戶提供的財務分析與規劃、投資建議、個人投資產品推介等專業化服務。綜合理財服務，是指商業銀行在向客戶提供理財顧問服務的基礎上，接受顧客的委托和授權，按照與客戶事先約定的投資計劃和方式進行投資和資產管理的業務活動。個人理財業務按照客戶獲取收益方式的不同，可分為保證收益理財計劃和非保證收益理財計劃。保證收益理財計劃，是指商業銀行按照約定條件向客戶承諾支付固定收益，銀行承擔產生的投資風險，或銀行按照約定條件向客戶承諾支付最低受益并承擔相關風險，其他投資收益由銀行和客戶按照合同約定分配，并共同承擔相關投資風險的理財計劃。非保證收益理財計劃可以分為保本浮動收益理財計劃和非保本浮動收益理財計劃，前者是指商業銀行按照約定條件向客戶保證支付本金，本金以外的投資風險由客戶承擔，并依據實際投資收益情況確定客戶實際收益的理財計劃。非保本浮動受益理財計劃是指商業銀行根據約定條件和實際投資收益情況向客戶支付收益，并不保證客戶本金安全的理財計劃。

二、目前我國商業銀行個人理財業務存在的問題

(一)政策層面的限制

目前，我國金融業仍然實行分業經營，銀行、保險、證券等金融機構都在為各自的客戶理財，三個市場處于相對分離的狀態，客戶資金一般只能在各自的體系內循環；同時。金融機構不能代替客戶直接投資，個人理財業務最核心的部分無法實現。銀行不能涉足保險、證券、基金等，無法對個人資產進行全權管理，客觀上限制了我國商業服務個人理財服務的發展，使得商業銀行很難進行更多的金融創新。

(二)業務品種單一，金融創新能力不足

近年來，盡管國內商業銀行的個人理財品種不斷增加，同時也出現了為不同客戶“量身訂制”的差別化理財產品。但是，多數個人理財品種內容相近、投資品種有限、收益和投資期限相近，創新品種也相對較少，而且不少理財品種對客戶條件有較多限制，因而缺乏廣泛的適應性。另外，在個人理財品種的創新方面，國外商業銀行提供的理財服務也遠遠優于內資商業銀行。例如，外資銀行一般每隔一兩個月左右就會推出一種新的理財產品，而內資銀行通常在一年中只能推出一到兩個理財新品，創新周期比外資銀行要長得多。

(三)服務體系有待健全，個性化服務不夠

國外銀行會根據個人的財產狀況、預期目標和風險能力，量身定制適合的理財方案，并代理操作。而我國商業銀行提供的個人理財服務只是在儲蓄產品上進行功能擴展，把存貸資產組合起來，通過結算工具幫助客戶保值、增值，或者對購買國債、基金提供簡單的咨詢和建議，至于綜合理財、證券買賣等事項，很多還得由客戶自己操作。這事實上是一種技術服務，而不是智能服務，從而導致個人理財產品檔次低，只停留在服務式理財階段。

(四)個人理財業務門檻相對偏高

外資銀行理財業務的“門檻”一般在5萬美元到10萬美元不等，盡管國內銀行的理財業務水平不能與外資銀行相提并論。但是國內各家商業銀行的理財“門檻”卻大多在50萬元到100萬元不等。如中國銀行上海分行的私人理財中心設定的“進門價”是100萬元人民幣，比花旗銀行“貴賓理財”10萬美元的門檻還要高出10多萬元人民幣，不利于擴大業務范圍和個人理財業務的推廣。

(五)缺乏專業的理財人才

近年來，隨著個人理財業務的不斷發展，銀行加快了理財人才的培養和引進。由于理財涉及稅收、財務、會計、法律、投資、銀行、保險等各方面理論知識和實務操作，沒有全面及規范的財務分析能力及金融專業知識，很難確保質量。目前市場上優秀的理財人才本身就不多，即使培訓也要花費很長時間。這些決定了銀行不可能為客戶提供優質的個人理財服務。

三、我國商業銀行個人理財業務的發展對策與趨勢

(一)加強個人理財業務發展的總體規劃

發展個人理財業務，商業銀行要抓住政策和市場機遇，加強對綜合化經營金融政策的研究，提高對國內外金融市場的參與度，拓寬理財業務投資渠道。商業銀行應以調整內部組織架構為基礎。完善個人理財業務管理體系；以豐富個人理財品牌為核心，擴大中間業務收入占比；以培育個人理財市場、深入開發個性化綜合化理財產品為依托，提高個人理財業務的社會認知度；通過個人理財業務的發展實現我國商業銀行的零售業務結構、客戶結構的轉型。

(二)加強品牌建設，提供差異性、個性化服務

在商業銀行金融產品同質化的今天，銀行要在個人理財業務中立于不敗之地，留住老客戶、吸引新客戶，就勢必要在進行市場細分的前提下開發差異性、個性化的個人理財服務，保持市場生命力。在盡量規避風險的情況下，制定出切合實際的可操作性投資組合方案，以達到個人資產的保值與增值。優質的個人理財服務除了這點之外，還應當根據接受者的年齡、行業、收入狀況、目標方向等具體情況設計方案，不同人之間不可以將理財方案進行套用。如交通銀行推出針對學生族的“志學理財”，針對年輕一族的“精英理財”，還有針對兩人世界的“伉儷理財”等。這種個性化、品牌化的服務滿足了不同人士在不同階段的需求，推動理財市場走向成熟。

(三)完善客戶管理和信息服務系統，建立網上理財平臺

借助互聯網進行投資理財已成為國外家庭新時尚逐步建立和完善理財服務專業技術支持平臺，加大對零售銀行、貴賓理財、私人銀行、客戶關系管理、客戶經理支持等體系的研究和建設力度。加強客戶關系管理工作，充分利用豐富的客戶金融交易信息資源分析和挖掘客戶需求。商業銀行必須加大科技投入，加強對信息平臺、網絡渠道和電腦軟硬件的開發、建設和利用。把銀行的個人理財業務真正納入信息產業或“信息銀行”的領地；加強對信息情報的調查、研究、交流、咨詢服務及經營和管理工作。

(四)細分客戶市場

著名經濟學家巴曙松指出：“究竟應該設置多高的門檻。什么樣的門檻。取決于這個商業銀行在個人理財市場上的定位。”我們商業銀行個人理財業務剛剛處于起步階段，應該合理地確定一個門檻，進行市場的細分和區分。筆者認為可以將服務對象分為三個層次。第一層是高端市場，即按照“二八”原則能為銀行帶來高回報的優質客戶；第二層是中端市場，即個人金融資產在5～20萬元的客戶，其數量眾多，集合效益明顯，是我國商業銀行個人理財服務開發的主要層面；對于這個層面。銀行應建立客戶檔案，對客戶的價值貢獻度和風險承受能力進行分析，針對客戶的不同特點，提供差異性的理財服務，以吸引和培養客戶；第三層是低端市場，即個人金融資產在5萬以下的客戶，對于這類客戶可以提供簡單的基本結算業務。

(五)建設高質量的理財專業人才隊伍

理財人員的業務素質將直接影響到銀行理財市場的開拓，高素質的理財人才必須在具備良好素質的基礎上經過專業化、系統化的培訓。首先，要加大從事個人理財業務人員的培訓力度，實現CFP(Certified Financial Planner個人金融理財師)認證。在國外商業銀行業，擁有多少CFP已成為衡量該行個人理財策劃服務水平的重要標準，但我國商業銀行的金融理財師卻極其缺乏。其次，要建立完善的考核制度，實行業績考核制和等級管理，以此調動員工的積極性，實現其綜合素質的全面提高。

商業銀行的發展壯大對于保持我國金融業的穩定與健康發展具有非常重要的意義，必將會促進我國經濟建設發展。隨著外資銀行逐步全面進入中國金融市場，我國商業銀行正在面臨競爭日益激烈的市場環境，要想在國際競爭中立于不敗之地，我們必須加快改革創新的步伐，就要做好個人理財業務發展規劃，盡快形成“品牌”效應及屬于自身的強大的競爭力，將自身改造成具有較強國際競爭力的現代金融企業。