小額貸款公司信用風險防范策略

封彧琛　張爽　劉洋岐　徐立軍　田廣原　李國義

[摘要]小額貸款公司是普惠金融的重要組成部分，對發展農村金融和改善中小企業融資情況起到很大作用。小額貸款公司從2008年經歷了快速發展階段后，步入了發展停滯期，甚至在2015年開始出現小幅衰退。小額貸款公司的發展面臨諸多主客觀因素的阻礙，信用風險在其中的制約作用尤為明顯。現有文獻對小額貸款公司的現狀與信用風險成因有了較為客觀的認識，但在解決措施上依然按照傳統思路。文章立足于小額貸款公司的民營金融機構特殊性，針對其發展實際提出防范對策，提高信用風險管理水平，進而提高經營效率。

[關鍵詞]小額貸款公司；信用風險；防范策略

[DOI]1013939/jcnkizgsc201716045

在小額貸款公司發展過程中，高發的信用風險是其主要限制。現有的小額貸款公司信用風險研究領域內。申韜（2012）基于風險評估特征以及評估方法的適用范圍和風險指標篩選的全新視角提出通過完善信用風險評估機制來提升小額貸款公司信用風險防范能力。在與商業銀行傳統貸款業務進行對比的基礎上，孔蕾（2013）利用與商業銀行傳統貸款的對比分析出小額貸款公司信用風險具有區域集中和協同性的特殊性。褚紅梅（2014）從小額貸款公司面向的客戶群體角度提出小額貸款公司承擔較高信用風險的主要原因是貸款對象信用意識差和違約成本低。因此，在認識小額貸款的信用風險的基礎之上，我們有必要對信用風險管理防范等問題進行研究，推動其可持續地發展。

1小額貸款公司的發展現狀

小額貸款公司是民營金融機構的重要形式之一，發展歷史較短，作為農村金融機構的補充尚處于起步階段，在推動金融體制多元化和打破國有銀行壟斷方面扮演著重要角色。2008年，小額貸款公司開始從無到有經歷了穩步增長的階段，但從2014年開始，包括公司數量、從業人數、貸款余額以及實收資本等數據在內的各項衡量小額貸款公司發展的重要指標增速均大幅下降。2015年小額貸款公司總體發展水平顯著放緩，人民銀行數據顯示，2015年第三季度至今，全國小額貸款公司總數已連續4個季度下滑，2016年第三季度末小額貸款公司機構從業人數與2015年同期相比減少約143%。由此可見，小額貸款公司雖然有著一定時期的高增長率，但是其可持續性發展能力仍有待提高。小額貸款公司在支持地方經濟發展的同時也面臨著諸多風險，尤其是日益突出的信用風險問題，嚴重制約了小額貸款公司的發展。推動小額貸款公司信用風險防范的市場環境建設和政策扶持引導，促進小額貸款公司信用風險防范的能力提升和機制健全，已經成為社會普遍關注的問題。

2小額貸款公司信用風險的成因

21小額貸款公司信用風險形成的外部因素

（1）法律法規體系不完善，政策發展路徑不清晰。小額貸款公司目前以各地區自主管理為主，沒有從國家宏觀層面上形成統一明確的發展規劃和發展方向，各地監管政策也各有不同，使得小額貸款公司區域性特征明顯，發展潛力不能被完全釋放。

（2）信貸主體還款能力不強，信用環境有待改善。由于小額貸款公司主要面向農戶個人和中小企業，受生產經營的高風險性和不確定性影響，它們具有較高發生信用違約事件的概率；而部分企業或個人逃避金融債務形成不良風氣，使得小額貸款公司面對的信用環境不容樂觀。

（3）行業管理經驗不足，風險度量機制不成熟。小額貸款公司成立時間不長，數據采集還不成熟，數據體系完善，沒有專業針對于小額貸款公司的信用風險度量方法，使得對其信用風險難以進行有效的計量。

22小額貸款公司信用風險形成的內部因素

（1）資金來源缺乏，業務種類單一。國家嚴格限制小額貸款公司的資本金來源以及“只貸不借”的經營模式使得小額貸款公司面臨資金困境。主要依賴于小額信貸利息收入的盈利模式使得小額貸款公司抵抗信用風險的能力較差。

（2）管理制度不科學，風險控制不到位。小額貸款公司在經營管理過程中部分工作較為粗略，沒有形成完備科學的制度體系，造成風險控制不到位。小額貸款公司在組織機構、運營方式、貸款流程和財務體系方面沒有形成科學規范的管理制度，導致其內部管理混亂，難以有效控制信用風險。

（3）專業人才匱乏，員工素質不高。小額貸款公司的工作人員多為銀行等金融機構退休人員，吸引高素質的專業人才又具有一定難度，現有員工跳槽現象普遍，人員流動在很大程度上限制了自身的發展，這種現狀造成小額貸款公司工作人員的素質普遍不高，不能有效甄別、防范和應對信用風險。

（4）地區內部聚集效應明顯，區域性金融風險較高。小額貸款公司的客戶具有明顯的地域性，客戶網絡通過“熟人社會”構建，農民靠天吃飯，內部聚集效應明顯，容易遭受氣候異常、地質災害、經濟形勢和地方政策變化而導致的區域性風險。與此同時，政府干預形成的區域金融運行封閉化和區域間產業同構化弊端，增加了小額貸款公司的風險。

3小額貸款公司信用風險的防范

31小額貸款公司自身控制風險能力的增強

（1）建設小額貸款信用體系，加強地區信息共享。在一個地區或行業內建立小額貸款專業征信系統，有針對性地進行信用建設，可以有效提高授信的質量和效率。由于小額貸款公司區域性較強、受區域經濟環境影響較大，加強區域內合作、建立互相溝通共享信息機制也可以降低小額貸款公司信用風險。

（2）嚴格落實抵押擔保，依托保險轉移風險。小額貸款公司可以通過提高抵押擔保數量、擴大擔保抵押物種類、與當地金融擔保機構合作開展擔保業務等多項措施完善和擴大抵押擔保貸款的比重來降低信用風險。小額貸款公司也可與保險機構合作，對風險較高的貸款購買貸款信用保險，當貸款客戶無法履約還款時，可由保險公司代償，以此降低風險損失。

（3）提高從業人員專業素質，完善公司內部治理結構。定期對在職員工進行培訓和考核，建立行業內部學習交流機制，提高從業人員的專業素質和受教育水平。建立健全內部風險管控制度和獎懲制度，實行信用風險與工資績效掛鉤考核制度，減少由于自身環節造成風險的可能性。

（4）設計新型貸款產品，擴大公司融資渠道。充分運用小額貸款公司貸款利率靈活的優勢，與外部企業合作，開發設計出小額消費信貸等新型貸款產品。面對不同客戶，推出具有差異化、個性化、低風險的貸款產品。利用現有政策允許的各類融資手段擴大融資渠道，也可以與民營企業合作吸引注資，增強自身實力。

32小額貸款公司外部信貸環境的改善

（1）發揮全國和地區行業協會職能。通過行業協會在地區內統籌協調各會員單位與區域之間信息共享、行業征信系統、加強行業內部交流學習，建立互助機制應對區域金融風險和處理會員單位發生的信用風險，提高整個行業的生存能力。

（2）建立行業專業人才培養體系。從多方面構建行業人才培養系統，建立相關專門從業資格制度、政策鼓勵小額貸款公司吸納高級人才，解決現階段小額貸款公司發展人才匱乏的局面，為小額貸款公司發展注入內生動力。

參考文獻：

[1]申韜小額貸款信用風險評估研究述評[J].金融講壇，2012（1）：105-110.

[2]孔蕾小額貸款公司信用風險的特殊性及風險管理建議[J].創新科技，2013（1）：132-133.

[3]褚紅梅小額貸款公司信用風險生成機理及防范研究[J].征信，2014（8）：20-23.

[4]費玉娥農村小額信貸信用風險控制模式研究[J].農村金融研究，2009（10）.