我國互聯網金融發展存在的問題及監管建議

金晨

【摘 要】 當今中國互聯網金融行業成長迅速，在金融市場占據了越來越重要的地位，一方面互聯網金融的發展為金融市場增添了活力和多樣性，但是其迅速崛起也增大了金融市場的風險和不穩定性。由于目前互聯網金融行業相關立法和監管不完善，部分法律界限模糊，各部門監管職能不明確，行業整體發展缺乏規范，存在欺詐、侵犯客戶權益的行為。本文針對互聯網金融存在的問題提出的在完善監管方面的建議。

【關鍵詞】 互聯網金融 問題 金融監管 監管體系

一、引言

互聯網金融可大致分為兩類，一類為傳統金融機構借助互聯網平臺創新業務服務形式，一類為互聯網企業用新技術開發新的金融產品、金融業務。不論哪種形式都是互聯網與金融市場相結合的產物，是如今金融行業發展的新方向。互聯網對金融行業的滲透已然出現在社會生活的方方面面，與民眾日常投資、支付等行為息息相關，由于其自身特點和監管空白，其發展存在諸多問題，嚴控其風險、并采取更加有效的監管措施是行業發展的重中之重。

二、中國互聯網金融發展面臨的問題

（一）虛假宣傳與欺詐

虛假宣傳與詐騙主要涉及第二類互聯網企業，比如互聯網App的金融業務、基于互聯網進行的金融創新業務，以及與貸款融資等相關的互聯網業務。問題出現的原因主要包括：平臺設立門檻較低，信息不公開，平臺通過不實的宣傳手段迷惑投資者，夸大自己的資金規模，模糊資金來源，片面強調項目優點，而缺少風險提示。這類互聯網平臺通常以高收益率承諾投資者，但遠高于市場平均收益率的投資帶來的巨大風險對平臺持續經營造成嚴重威脅。

（二）投資者權益保護

普通居民對于投資了解不多，易于出現盲目跟風、追逐高風險等非理性投資決策，且大部分投資者缺乏專業的投資相關知識，風險承擔能力欠缺，容易在高風險的互聯網金融行業中處于不利地位。

（三）信息安全問題

互聯網金融其中不免涉及一些個人隱私和重要身分信息的數據。互聯網金融企業主要依托于網絡開展業務，沒有有效的信息保護機制，就很容易出現信息的非法買賣法行為，用戶和企業信息安全受到嚴重侵害。如果互聯網信息安全難以得到保障，就會導致投資者對互聯網金融信任度大幅降低，影響互聯網金融行業的自身發展。所以，保護互聯網金融客戶的信息安全是行業發展的基礎。

（四）信用風險問題

互聯網金融平臺是依托于虛擬網絡平臺，缺乏面對面等有效核實機制，加之，目前中國社會個人征信系統不夠完善。所以，平臺發放貸款時容易出現借款者重要信息、財產狀況、誠信記錄資料不完整或者不屬實情況，這就對互聯網金融行業發展構成了極大的威脅。

互聯網平臺的信用問題也應當得到重視。客戶在交易或代理關系中處于較弱勢地位，容易在遭受虛假承諾和信用保證時缺乏維權能力。互聯網平臺信用進行評估的權威第三方機構缺乏。

（五）法律地位問題

互聯網金融產品的廣泛出現一方面帶動了互聯網創新熱潮，另一方面也增大了法律認定難度。部分金融產品法律界限模糊是否合法還有待商榷。雖然，在互聯網金融企業建立之初有法定的業務范圍，但隨著企業創新的加深，業務的不斷拓展，超出部分的業務合法性并未有明確規定。責任分配不清晰，監管依據不完善，互聯網金融創新產品和業務的法律地位不明確，導致無法對其進行有效追蹤。

三、互聯網金融監管建議

（一）互聯網金融的監管主體多元化

雖然目前國家有頒布相關的法律指導意見，從基本業務、產品種類對各部們監管責任進行了有效劃分，但實施細則尚未出臺。由于互聯網金融行業業務種類多、分散性強、大部分企業規模不大，單一或單方面監管機構的監管模式不太適宜互聯網行業的全面監管，很容易出現監管漏洞，所以互聯網行業的監管需要由中央和地方協同監管、政府各部門協同監管。不僅要通過“一行三會”對其各個相關業務進行獨立監管，也要通過有機合作和地方政府相關部門配合對其整體協調發展進行有力把控。既要形成網絡、也要明確梳理每一個具體問題點上的核心責任主體，避免在出現問題時各部相互推諉。

（二）完善信息披露、風險提示

互聯網金融行業不規范的主要表現在企業信息不公開，導致雙方信息不對稱，消費者權益受到侵害。監管機構應當對互聯網金融相關的企業進行嚴格的監管，監管內容包含其業務開展、宣傳手段、交易情況、風險提示情況。強制信息披露有利于消費者產品選擇，有利于監管機構的監管，同時也有利于互聯網金融行業的良性競爭。對于沒有按照監管機構要求進行信息公開或風險提示的互聯網企業要給予不同程度的懲罰。監管機構可借助行業自律或第三方信用評級機構多元化實時監控互聯網金融企業信用狀況，并依據信用評級機構和行業自律情況對各互聯網金融機構進行分層建立誠信檔案，并對誠信不佳的互聯網金融公司提出業務限制或整改意見。

（三）加強金融消費者權益保護

保護金融消費者權益，首先要依靠法律及監管體系，規范互聯網金融主體，減少侵犯消費者權益的事件的發生。其次，要消費者自身辨別風險、承擔風險的能力。通過多方風險提示及提高互聯網金融平臺信息透明度，幫助投資者全面獲得決策信息，選擇適合自身風險承受能力的投資方案。第三，企業和有關部門要有及時全面的金融糾紛應急處理方案，盡力補償損失，保護消費者權益。互聯網金融相關的條款和處罰規定也應當在添加到《消費者權益保護法》中，這樣消費者在互聯網金融投資中有法可依，互聯網金融企業有法必依，違法必究。

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