利率市場化條件下銀行中間業務的發展現狀及對策

馬亦嫻

【摘 要】 本文闡述了利率市場化的含義和特征以及我國利率市場化的發展進程，分析了我國銀行目前發展的現狀，為商業銀行中間業務的發展提出了建議：改變贏利方式，致力于將中間業務發展成為銀行的支柱業務；注重人才和各項軟硬件設施的配備，加大資金投入；銀行既要加強營銷意識，也應當不要盲目追求指標的增長；完善相關的法規制度，加強監督與監管，并提供良好的交易環境。

【關鍵詞】 利率市場化；商業銀行；中間業務

一、利率市場化的含義及特征

利率市場化是指：在貨幣市場中進行的融資交易的利率不受政府的管控，由市場內的供求狀況自主決定利率定價。在利率管制條件下，金融機構的利率水平是在中央人民銀行制定的基準利率上下實行有限的浮動。在利率市場化改革后，這一利率水平則完全取決于市場的供求。利率市場化使得各個金融機構既成為市場利率的制定者，也使之成為市場利率的被動接受者。而中國人民銀行則在此時充當間接調控者的角色，僅依靠間接調控手段對利率進行影響。

二、我國利率市場化的發展進程

從上世紀70年代起，我國開始逐漸進行利率的市場化改革。1986年開始，同業拆借業務在全國展開。1993年，中央提出利率市場化改革的長遠目標，強調利率應由市場決定。1996年起，利率市場化進程進一步展開，中央相繼出臺有關政策推動利率市場化。在我國利率市場化過程中，每一步的改革都是環環相扣、循序漸進的。由首先放開債券利率到放開貸款利率，到放寬存款利率限制。由此可見，我國的利率改革過程日益凸顯市場的作用，步步深入，逐漸放開對利率的管制。

三、我國銀行中間業務的發展現狀

目前，我國銀行業的盈利途徑相對單一，我國商業銀行的主要利潤來源大多來自存款與貸款的利息差。銀行的中間業務，是指銀行運用自身的信譽、資金、技術等優勢開展的各類金融服務，如咨詢、代理、擔保、租賃等，通過這些經營活動收取一定的費用。然而在我國，中間業務盈利與利息收入相比只占銀行收入的一小部分。我國目前銀行年利潤的70%—80%都來自于利息收入，而中間業務的收入，如手續費及傭金等，只占銀行年利潤的20%左右。我國商業銀行在盈利結構上與西方相比有較大的差異，我國銀行的非利息收入所占銀行總收益的比重較小，目前我國銀行的主要收入還是來自于利息收入，相比西方國家還有很大的發展空間。

四、利率市場化改革對銀行與中間業務的影響

1、促進銀行轉型，大力發展中間業務

在利率管制條件下，存貸利息差所獲得的利息收入是銀行收入的主要來源，使銀行平穩運營。在利率市場化條件下，利率不再受到央行的管制。因此，由市場決定的利率有很大的浮動空間。各個商業銀行為了吸引存貸款業務，不斷提高存款利率、降低貸款利率，使得存貸款利率差不斷減小，銀行的利息收入變動呈下降趨勢，銀行的收入減緩。

因此，銀行必須將新的收益點放在受利率影響較小的中間業務上。與利息收入相比，非利息收入往往不受利率的影響。2013年我國商業銀行的貸款利率完全放開，這種情況下，如果銀行不及時進行業務轉型就有可能面臨著倒閉的風險。因此，我國商業銀行拓展中間業務的意識不斷增強，銀行通過中間業務獲得的非利息收入所占比重越來越高。商業銀行中間業務盈利空間巨大，我國大型商業銀行通過發展中間業務拓寬盈利渠道，優化了銀行的經營結構，使得在利率市場化的沖擊下依然能有提高利潤的空間。

2、銀行競爭加劇，創新型產品獲得更大市場

商業銀行雖然能夠通過較高的存款收益率和降低貸款利率來吸引客戶，但因存貸款利率差變窄，利息收入難以有更大的盈利。于是商業銀行開始逐步轉型，發展中間業務，因為中間業務往往能夠通過較低的成本獲取更高的收益。然而，發展多年的傳統的中間業務難以再對當前的潛在客戶具有更強的吸引力。于是，各個銀行在激烈的競爭中不斷拓展自己的新型產品與服務，通過不同的業務類型吸引顧客，在傳統中間業務的基礎上進行改造與創新，從而創新型產品具有更大的吸引力，獲得更大的市場。

3、銀行自主權增加，銀行經營風險加劇

由于利率市場化，各大銀行調節利率的自主權越來越大，為了吸引儲戶、擴大資金規模，銀行會頻繁調整自己的利率，帶來惡性競爭。同時，利率的大幅波動也帶來了收益的不確定性，帶來一些潛在的風險。

由于利率市場化帶來利息收入的不穩定，各大商業銀行通過創新等方式拓展中間業務，但是銀行的經營風險依舊存在。相比于存貸款利率差帶來的穩定收入，新型中間業務的前景還未可知。而且中間業務與銀行的信用直接掛鉤，加上中間業務的透明度不高，運營過程不會公開，一旦銀行因為中間業務出現信用危機，有可能會造成無法挽回的后果。

五、當前我國銀行中間業務發展中存在的問題

1、銀行中間業務產品同質化嚴重

我國的商業銀行往往在市場定位、提供的服務等方面沒有較大的差異，更多的時候是以一些優惠政策來吸引顧客。雖然近些年來銀行的中間業務有所發展與創新，但依然存在同質化嚴重的問題，每個銀行沒有自己的特色業務，一旦某個銀行開發出新型業務或產品，新型業務會立馬充斥整個銀行市場。這一問題源于相關人才與技術的短缺。中間業務覆蓋技術面更廣、涉及領域更多，需要更多的有相關專業背景的綜合性人才。近年來，盡管各大高校增強了對學生的培養力度、銀行增強了引進力度，但結果仍差強人意。如何為商業銀行注入新鮮的血液，提高銀行中間業務的水平，是近年來銀行急需改善的問題。

2、缺少具體的考核體系，相關法規完善度不足

銀行的中間業務往往以非透明、非公開的方式進行，其中的資金周轉沒有完善的監管制度。同時銀行內部由于盲目追求指標與利益，難免從中作假。而國家沒有專門針對銀行的中間業務出臺一套完善的法律法規，導致監管機構在認定和處罰上具有很大的隨意性，使得銀行市場局面混亂，缺乏秩序。這樣一來，銀行中間業務的競爭力大大缺失，中間業務的發展缺乏法律與制度的保障，創新動力不足，致使中間業務的發展阻力重重。