淺析外資銀行在東道國的發展戰略

沈潤森 潘蘇

摘 要：在“和平與發展”的主題下，全世界的經濟穩步發展，世界各國之間加深了經濟合作與交流，加快了經濟全球化的步伐。在這一趨勢下，有不少商業銀行選擇走出國門，到海外設立分行，拓展國際業務。本文以星展銀行在印度的發展狀況為例，用SWOT分析其在印度面臨的市場環境，分析其在東道國印度采取的發展策略，進行淺析外資銀行在東道國的發展現狀和發展策略，以此給我國商業銀行“走出去”提供一些啟示和建議。

關鍵詞：外資銀行;東道國;星展銀行;印度分行;發展策略

一、外資銀行在印度的發展現狀

外資銀行在印度銀行業市場競爭激烈，但外資銀行在整個印度銀行業市場所占的份額很小。截至2013年3月，印度有43家外資銀行，僅占印度銀行網絡的0.36%，存款總額的3.9%左右，貸款總額的4.5%。相比之下，公共部門銀行（包括印度國家銀行及其印度分行）這些銀行持有約77%的存款，并提供近76%的預付款。

外國銀行在印度有334個辦事處（分行）。相比之下，公共部門的銀行分支機構占印度銀行網絡的82%。在印度運營的外資銀行一直在為跨國公司、大型金融機構和印度超高凈值個人服務，這也是它們的專長。盡管外資銀行盈利，但它們仍是印度金融業的一個利基市場，主要是因為它們無法擴大分支網絡。

2008年金融危機期間，外資銀行受到了一定的沖擊。在2008年金融危機期間，一些外資銀行通過減少業務量、出售業務和資產以及減少風險敞口來應對。

二、星展銀行印度分行

1.相關背景

星展銀行是新加坡最大的銀行，于1968年成立，旨在為新加坡主要產業的經濟和工業發展提供資金，它的前身為新加坡發展銀行。在全球18個國家和地區擁有280多家分行，為客戶提供全方位的個人銀行、財富管理以及商業和機構銀行服務。截至2014年底，星展銀行在亞洲18個市場擁有280多家分行，是新加坡和東南亞最大的銀行。

2.星展銀行印度分行現狀

星展銀行印度分行于1995年在孟買開設了第一家分行。十年后，2005年在新德里開設了第二家分店。六年來，它已經開設了12個分支機構，這些分支機構位于人口超過50萬的大城市。

截至2014年底，星展銀行分行的12個銀行網絡占該行全球貸款總額的4%。根據2014年經濟調查，其系統的不良貸款總額（GNPA）和不良資產凈額（NNPA）有所增加。截至2015年3月，星展銀行印度分行的GNPA比率為7.8%。去年，印度星展銀行（DBS India）的GNPA資本充足率為13.45%，NNPA資本充足率為10.2%，是印度運營率最高的私人商業銀行之一。

星展銀行在印度仍是一個利基市場?？蛻羧后w仍然存在局限性。該銀行的業務主要限于大公司、高凈值人士和大城市的富有客戶。

3.星展銀行印度分行SWOT分析

（1）發展優勢分析

星展銀行是新加坡和東南亞最大的銀行，在大中華區、東南亞和南亞三大亞洲增長軸心中的份額越來越大。星展銀行的風險管理能力在不斷提高，且星展銀行可以利用數字銀行和技術來降低農村中心的運營成本。星展銀行在印度批發銀行部門有業務，其貸款組合主要由大公司組成，實力雄厚。

（2）發展劣勢分析

星展銀行的不良資產增長過快，且在2013年-2014年，星展銀行出現了凈利潤下降的問題。加上星展銀行存在短期壞賬問題，手機銀行技術還不夠成熟，星展銀行品牌優勢仍不夠足。

（3）發展機遇分析

目前印度政府已出臺激勵計劃，鼓勵外國銀行作為本地注冊實體在印度開展業務，允許它們開設新分行，并獲得與本地銀行幾乎相同的地位。印度政府和印度儲備銀行正在努力建設新的支付平臺、資金轉移設施以及清算和結算基礎設施。例如，印度政府在2014年8月啟動了金融普惠計劃，以進一步實現金融普惠。

從長遠來看，WOS（將印度外資銀行轉變為全資子公司的模式）的地位也可以讓星展銀行通過收購其他銀行來擴大業務范圍。印度的中小企業銀行業務潛力巨大，是一個有待開發的金融市場。印度大眾富裕階層的廣泛分布也為星展銀行提供了巨大的融資業務選擇。

（4）面臨威脅分析

首先是行業的大背景下，目前印度整個銀行業都受到不良貸款問題的影響，并且許多外資銀行在印度開設分行，提高了行業競爭力。星展銀行申請WOS項目對中長期業務拓展存在著潛在影響。在印度的部分地區的業務拓展面臨一些挑戰，比如這部分地區的居民收入非常低，人口分布高度分散，加上有限的教育條件，這部分地區的大多數居民缺乏與金融機構打交道的經驗，還面臨一些文化限制，比如對外資銀行的不信任等等。

三、星展銀行印度分行發展戰略

隨著印度經濟的快速發展，外資銀行在印度有著樂觀的發展空間。由于印度國內生產總值計算方式的改變，印度國內生產總值在2014年第二季度同比增長了7.5%，已成為全球經濟增長速度最快的主要經濟體。同時印度的基礎設施建設對信貸的需求將使外資銀行擁有相應的市場機會，但基礎設施貸款受到政治和經濟因素的嚴重影響，可能會帶來系統性不良貸款總額（GNPA）和不良凈資產（NNPA）增加。總的來說，對外資銀行而言，印度的市場潛力還是非常大的。古普塔代表星展銀行表示在未來仍對印度市場持樂觀態度，他們預計在未來兩年內印度金融市場將會出現大幅的增長空間，并且星展銀行已經做好充分的準備。

星展銀行印度分行為了支持自身在短期之內的轉換和燃料增長，在2019這一年已經投資了1，800億盧比，它現在在印度的資本基礎已經達到了7，700千萬盧比。星展銀行印度分行預計其凈不良資產比率在2019年結束時能夠低于0.4%，且覆蓋率能夠超過90%。在之前的幾年里，星展銀行印度分行與其他在印度的銀行不同，它能夠先將信用問題拋在身后。星展銀行印度分行先理清了賬簿，而這為其的后續發展提供了一個成長的機會和相對干凈的基礎。

星展銀行印度分行在制定發展戰略時對市場進行了細分，將富裕階層和新興富裕階層作為業務開展的主要目標客戶。這些目標客戶主要集中在一線城市（此類客戶中有一小部分來自城鎮和農村地區），他們更喜歡個性化的銀行服務和電話服務，且印度的大部分新興富裕階層客戶通常精通數字技術，并期望銀行能通過技術提供高水平的定制服務。星展銀行利用自身產品和服務的專業化，能夠最大限度地滿足這類目標客戶的需求，這為星展銀行提供了一個巨大的盈利增長點。

在對市場進行細分時，星展銀行印度分行也將MSME（中小型企業）板塊和零售業作為發展的目標客戶。其將在未來五年的時間專注于中小企業和零售行業，目標旨在將零售業務（包括負債和資產）的份額提高，差不多提高到其收入和盈利能力的30%，而目前貸款客戶的零售貸款額大概為10%。同時，星展銀行印度分行首席執行官Surojit Shome提出他們的目標是在短時間內把資產負債表的規模擴大三倍。星展銀行印度分行在2019這一年資產負債表的規模已經超過了5億盧比，Surojit Shome認為在三年后，能夠實現將其增加三倍的目標。而MSME是印度經濟的增長引擎，MSME的發展在印度有巨大的潛力，市場份額巨大，有大量的企業經營得非常好。就數量和業務而言，MSME現階段及未來將需要大量的融資貸款業務，將MSME作為目標客戶給星展銀行印度分行帶來了可觀的盈利空間。

除此之外，星展銀行印度分行在2015年4月申請WOS牌照，并計劃在未來三到五年內將其分支機構的數量增加50到70家。目前，渣打銀行在印度市場擁有最多的分支機構，是印度的第一大外資銀行。而隨著星展銀行在印度這一擴張計劃的實現，星展銀行將成為印度的第二大外資銀行。與此同時，該銀行還計劃在2019年將在印度的員工人數增加800人-1000人。其目標旨在通過增加消費貸款敞口，擴大其在印度的業務規模，預估計，其在印度的業務規模將擴大三倍。

印度儲備銀行在2013年11月發布了監管框架，而根據這一監管框架，選擇參與WOS航線的外資銀行將在優先發展部門貸款和在分支機構擴張這兩方面與預定商業銀行能夠擁有相提并論的地位。星展銀行印度分行通過參與WOS這一計劃，可以充分地利用當地政府的扶持政策來提高自身的優勢，進而來擴大自身在印度的分支網絡，并有可能與當地銀行建立長期合作伙伴關系，與核心競爭力更好的金融機構合作或收購當地的銀行。Surojit Shome表示，為了達到和滿足印度儲備銀行發布的監管框架的規范和要求，星展銀行印度分行已經獲得了RBI的批準在五年之內建立其在印度農村的借貸賬簿。同時，為了通過非銀行領域的服務在政府的金融普惠議程中發揮更大的作用，星展銀行建立了規模更小、成本效益更高的分行。

星展銀行印度分行很重視整合和優化現有物理網絡點的資源，并加強各種虛擬網點（通過系統和技術實現，包括信用卡、自動柜員機、手機銀行、網上銀行等）的網絡功能，不斷提高其在印度的網絡銀行服務能力。在2016年的4月26日，星展銀行宣布其在印度推出了Digbank，這是第一個在印度推出的只在移動平臺運行的數字銀行。Digbank利用了人工智能和生物識別等這些先進的高新技術進行了整合，可以說是一項極具革命性的技術成果。Digbank完全實現了無紙化，不需要客戶的簽名確認，也不需要客戶前往支行辦理任何相關的手續，其節省了以往傳統銀行需要填寫大量表格等繁雜冗長的相關辦理手續，能夠給客戶很大程度上帶來顛覆性的用戶體驗。與此同時，星展銀行印度分行巧妙利用印度農村日益增長的“商業往來”網絡——當地銀行代表或代理人，他們在將銀行服務帶到農村無銀行戶的家門口這方面發揮了重要作用。

四、對我國銀行對外擴展的啟示

在分析了星展銀行在印度發展現狀和發展策略的案例后，本文對外資銀行在東道國擴展業務做出了總結，為我國銀行對外開展業務提供以下建議。

首先是基于東道國發展現狀，以及外資銀行在東道國的競爭程度，深入分析行業現狀，將東道國市場進行細分，結合自身競爭優勢，以此來確定自身的精準定位，瞄準目標客戶十分重要。選擇恰當的目標客戶可以給銀行帶來可觀的盈利增長點，帶來穩定的業務拓展群體以及巨大的市場份額，為銀行業務的可持續發展帶來巨大的發展潛力。

其次是需要充分利用一切外部條件發展壯大，深入了解東道國提供的優惠政策，及時分析東道國政策動態走向，因地制宜地選擇適合自己的發展策略，不斷擴大自身的分支網絡。并可能與當地銀行建立長期合作伙伴關系，與核心競爭力更好的金融機構開展合作或收購當地銀行來增強自身的實力。

最后就是利用新興技術來拓展東道國市場，不斷改善線上網絡銀行的服務能力和提升服務功能，順應時代潮流，實現自我轉型。開發比較發達的全球分支和客戶網絡，充分利用先進的網絡硬件和軟件系統這些技術保障，提高外匯資金的存貸金額，保證結算等業務上具有一定的優勢。充分靈活地利用風險控制方式，相對寬松的貸款擔保條件和及時方便的服務程序，在經營外匯業務方面爭取到一些優質企業客戶。通過充分發揮自身的技術優勢，對組合產品的風險結構和期限進行重新組合，進而不斷提供優質的創新產品和服務。

參考文獻：

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